我國商業(yè)銀行不良貸款現(xiàn)狀及對策研究

【摘要】隨著銀行業(yè)的改革和發(fā)展，我國商業(yè)銀行不良貸款自2003年以來持續(xù)“雙降”，然而，從2011年第四季度開始，我國商業(yè)銀行不良貸款余額和不良貸款率從原先的“雙降”逆轉(zhuǎn)為“雙升”且持續(xù)至今，使人們不得不再次關(guān)注不良貸款問題。而銀行不良貸款率是顯示銀行經(jīng)營質(zhì)量和一國金融體系穩(wěn)定性的一個重要指標，因此，深入探究不良貸款增加的原因以及適時提出合理對策，對于減少銀行不良貸款、促進金融穩(wěn)定都有著非常重要的意義。

【關(guān)鍵詞】商業(yè)銀行 不良貸款 債轉(zhuǎn)股

一、引言

根據(jù)中國銀行監(jiān)督管理委員會網(wǎng)站《銀行業(yè)監(jiān)管統(tǒng)計指標季度情況表》和《商業(yè)銀行主要監(jiān)管指標情況表》的數(shù)據(jù)，到2016年第三季度末，我國主要銀行的不良貸款余額已經(jīng)連續(xù)21個季度上升，從2011年的3379億元上漲至14939億元。長此以往，不僅會威脅銀行的正常經(jīng)營，還會影響國民經(jīng)濟的發(fā)展。

二、我國商業(yè)銀行不良貸款的概述

（一）不良貸款概念界定

商業(yè)銀行的不良貸款指非正常貸款，是指借款人未能按原定的貸款協(xié)議按時償還商業(yè)銀行的貸款本息，或者已經(jīng)有跡象表明借款人不可能按原定的貸款協(xié)議按時償還商業(yè)銀行的貸款本息而形成的貸款。[1]2007年4月，銀監(jiān)會制定并下發(fā)了《貸款風險分類指引》，要求商業(yè)銀行依據(jù)借款人的實際還款能力將貸款分為五類：正常、關(guān)注、次級、可疑、損失，后三類為“不良貸款”。

不良貸款率是指金融機構(gòu)不良貸款占總貸款余額的比重。

（二）不良貸款對商業(yè)銀行的影響

商業(yè)銀行以吸收存款、發(fā)放貸款為其主要業(yè)務(wù)，但如果發(fā)放出去的部分貸款無法順利收回，就會無法避免地演變成不良貸款。不良貸款的大小，不僅直接影響著銀行資金的安全性和銀行經(jīng)營的穩(wěn)定性，導致銀行資產(chǎn)損失、預期收益減少、負債能力下降，而且還會通過降低銀行信貸資產(chǎn)的質(zhì)量，直接削弱銀行的核心競爭力，危害金融穩(wěn)定。

三、我國商業(yè)銀行不良貸款的現(xiàn)狀分析

（一）我國商業(yè)銀行不良貸款規(guī)模分析

根據(jù)銀監(jiān)會公布的2009年到2016年《銀行業(yè)監(jiān)管統(tǒng)計指標季度情況表》中不良貸款余額和不良貸款率的數(shù)據(jù)，繪制出以下圖表。

從圖1中可以看出，我國商業(yè)銀行不良貸款總體呈現(xiàn)反彈趨勢。2016年以來，不良貸款余額還一直在攀升，而不良貸款率同比增幅放緩。根據(jù)銀監(jiān)會發(fā)布的2016年第三季度主要監(jiān)管指標數(shù)據(jù)顯示，截至第三季度末，我國商業(yè)銀行不良貸款余額較上季度末增加566億元，不良貸款率為1.76%，比上季度末增長0.01%。

（二）我國商業(yè)銀行不良貸款的區(qū)域分析

2013年，不良貸款以浙江為中心集中于長三角地區(qū)。2014年，由于經(jīng)濟下行，山東省的資產(chǎn)質(zhì)量受到長三角地區(qū)影響惡化嚴重，同時“去產(chǎn)能”政策的進一步實施，使得煤炭大省內(nèi)蒙古、山西和陜西的不良貸款率大幅增長，內(nèi)蒙古的資產(chǎn)質(zhì)量惡化程度更是反超浙江，成為全國第一。2015年，不良貸款呈全國性、擴散性、加速傳播趨勢，多個省份不良貸款率突破2%，黑龍江省在2015年底的不良貸款率達到3.6%。2016年，總體而言，不良貸款總量增加，增速放緩。以長三角、珠三角為核心的沿海地區(qū)，不良資產(chǎn)暴露的速度稍有緩解，以長三角為例：長三角地區(qū)浙江省和江蘇省第三季度末不良貸款率分別為2.41%和1.86%，比去年同期提高0.04%和0.07%，雖然有可能轉(zhuǎn)化為不良貸款的關(guān)注類貸款增長還未見放緩，但明顯可以看出銀行90天以內(nèi)逾期放緩，不良生成額放緩。東北三省及中西部省市的資產(chǎn)壓力亦有放緩跡象：前三季度不良率微幅上升，剔除規(guī)模增長影響，不良余額同比增速亦放緩。[2]

（三）我國商業(yè)銀行不良貸款的行業(yè)分析

根據(jù)16家上市銀行相關(guān)貸款的數(shù)據(jù)，到2016年中旬，房地產(chǎn)業(yè)（含建筑業(yè)）貸款占銀行業(yè)貸款的33%。就我國目前情況，除了利用首付貸等為炒房進行的加杠桿融資是可能的風險以外，其他相關(guān)貸款轉(zhuǎn)化為不良貸款的可能性較小。而煤炭行業(yè)，可以明顯通過我國煤炭大省山西、陜西和河南的資產(chǎn)質(zhì)量看出，河南省第三季度末的不良貸款率3.18%，僅比年初上升0.17%，不良貸款率增速的放緩以及煤炭行業(yè)近期回暖都說明煤炭的“去產(chǎn)能”初見成效。鋼鐵行業(yè)，相比于煤炭行業(yè)，產(chǎn)能去化難度更高，因此，雖然河北、山東等鋼鐵大省的不良貸款率的省際比較尚不算高，但可能會由于過剩產(chǎn)能后續(xù)持續(xù)暴露壓力大。另外，從過去五年銀行業(yè)不良貸款分布的行業(yè)來看，制造業(yè)和批發(fā)零售業(yè)分別是銀行業(yè)不良貸款資產(chǎn)暴露的重災(zāi)區(qū)，制造業(yè)產(chǎn)生的不良余額達到全行業(yè)不良余額規(guī)模比重高達40.33%。

四、我國商業(yè)銀行不良貸款的成因

（一）商業(yè)銀行內(nèi)部原因

1.商業(yè)銀行內(nèi)部經(jīng)營管理的缺陷。由于商業(yè)銀行本身是以營利為目的的銀行，而我國商業(yè)銀行80%以上的利潤來自于存貸差，因此，收益導向和經(jīng)營考核都促使商業(yè)銀行進行更多的貸款發(fā)放，這致使了商業(yè)銀行在一定程度上對于貸款安全性管理的疏忽，“重貸輕收”“重放輕管”的現(xiàn)象較為普遍，“三查”不到位的問題相當嚴重。這種輕視存量貸款管理，注重增量貸款管理的管理理念又進一步導致后期回收面臨巨大的信用風險。

2.信貸結(jié)構(gòu)不合理。信貸結(jié)構(gòu)不合理，投放過于集中也是我國商業(yè)銀行目前普遍存在的問題。比如有的銀行貸款集中投放在某一種貸款，當房地產(chǎn)行業(yè)火爆的時候，一些銀行的房屋按揭貸款占比甚至高達80%以上，這樣極易由于房地產(chǎn)市場的波動而影響商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)的質(zhì)量；還常出現(xiàn)貸款集中投放在某一種行業(yè)的情況，例如幾年前的鋼鐵、電力、水泥等行業(yè)，但隨著行業(yè)進入調(diào)整期以及國家政策的變化，銀行的信貸資產(chǎn)質(zhì)量下降。正因為貸款集中，各商業(yè)銀行的貸款風險也越來越受到企業(yè)經(jīng)營周期以及宏觀經(jīng)濟環(huán)境的影響。

3.信貸人員業(yè)務(wù)素質(zhì)及風險防范意識亟待提高。隨著利率市場化的不斷推進，銀行業(yè)的競爭也在加劇，過快的發(fā)展速度與人才、管理經(jīng)驗的不協(xié)調(diào)是現(xiàn)階段我國商業(yè)銀行資產(chǎn)質(zhì)量堪憂的重要原因。[3]《信貸原則》的作者喬治·E·魯斯曾經(jīng)說過“使一家銀行不同于眾多對手的關(guān)鍵是其雇員的素質(zhì)，特別是其信貸管理者（包括分管信貸的高管和客戶經(jīng)理）的素質(zhì)?！笨晌覈蠖鄶?shù)商業(yè)銀行，特別是一些中小銀行，對實體經(jīng)濟宏觀層面缺乏研究，比如銀監(jiān)會2009年就提示過造船、光伏、鋼鐵等行業(yè)屬于產(chǎn)能過剩行業(yè)，但商業(yè)銀行中能夠據(jù)此進行適時調(diào)整的不多，才導致了近些年不良貸款在這些領(lǐng)域的集中爆發(fā)。

（二）商業(yè)銀行外部原因

1.借款方的還款能力發(fā)生變化。借款方的還款能力基本是銀行在最初對借款方進行審核時估算的，然而企業(yè)的經(jīng)營會受到很多的因素的影響：宏觀經(jīng)濟的動蕩、企業(yè)所在行業(yè)的發(fā)展情況等。首先是行業(yè)風險，比如鋼鐵、水泥等傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)甚至風、電、多晶硅等新興產(chǎn)業(yè)，這些容易產(chǎn)能過剩的行業(yè)在經(jīng)濟波動過程中產(chǎn)能調(diào)整速度慢，難以適應(yīng)需求的快速變化，這都導致進入這些行業(yè)的商業(yè)銀行貸款面臨巨大風險。其次是對于處于同一行業(yè)的企業(yè)，企業(yè)自身的經(jīng)營管理水平是影響企業(yè)償債能力的最主要因素，一部分企業(yè)追求盲目擴張而向銀行進行貸款，這些企業(yè)規(guī)模擴大以后，當其經(jīng)營出現(xiàn)問題，營利能力下降，資金也隨之緊張，企業(yè)無法按時還款，就會形成不良貸款。

2.社會信用體系的不完善。在銀行的信貸市場上，“信用”二字必不可少。但我國目前的信用管理系統(tǒng)、信用中介機構(gòu)都不是很成熟，也沒有相關(guān)的法律規(guī)范，借款的企業(yè)或個人又會有意識地隱瞞一些信息，由此導致銀行無法對借款人的信用信息進行準確的評估和判斷，進而影響最終的貸款決策。

3.監(jiān)管部門的監(jiān)管不力。從我國現(xiàn)行的監(jiān)管體制看，由于監(jiān)管體制缺陷以及監(jiān)管經(jīng)驗不足：銀行業(yè)監(jiān)管當局既要管銀行業(yè)風險，又要關(guān)注銀行業(yè)發(fā)展，這使得監(jiān)管工作常常處于兩難的窘境。銀行業(yè)監(jiān)管容易出現(xiàn)過于側(cè)重金融市場的發(fā)展、監(jiān)管效率不高、監(jiān)管力度不強等問題，在監(jiān)管過程中存在的日常監(jiān)管不及時、側(cè)重合規(guī)性監(jiān)管而忽視風險性監(jiān)管等方面的問題都會造成商業(yè)銀行不良貸款的增加。

五、我國商業(yè)銀行不良貸款的對策

（一）內(nèi)部對策

1.存量貸款管理與增量貸款管理并重。

（1）批量轉(zhuǎn)讓給資產(chǎn)管理公司。

關(guān)于存量貸款的處置方式，銀行主要有五種：核銷，現(xiàn)金清收，證券化，債轉(zhuǎn)股和打包轉(zhuǎn)讓給資產(chǎn)管理公司（AMC）。其中將資產(chǎn)包以折扣價賣給AMC是目前能夠較好平衡收益與風險的處置方式，四大AMC最初就是為了四大國有銀行不良資產(chǎn)的剝離而設(shè)立的，然而，隨著金融體系內(nèi)商業(yè)銀行數(shù)量的增加，加之不良貸款總額的不斷攀升，四大AMC已經(jīng)無法滿足各地不良資產(chǎn)的剝離需求，因此，自2013年起地方AMC開始大批次地設(shè)立。對于商業(yè)銀行而言，AMC是銀行不良資產(chǎn)出表的接收者；對于AMC而言，他們以不良資產(chǎn)處置為主業(yè)，提供綜合性金融服務(wù)。

（2）債轉(zhuǎn)股。

銀行作為債權(quán)人，可以通過債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)，把已經(jīng)發(fā)放給借款企業(yè)的未能收回的不良貸款的債權(quán)換成持有欠款企業(yè)的部分股權(quán)，這就相當于銀行投資了該企業(yè)，成為其股東。李克強總理在答記者問時就表示“可以通過市場化債轉(zhuǎn)股的方式來逐步降低企業(yè)的杠桿率?！比欢瑐D(zhuǎn)股的周期過長及收益不確定性加大的特點都促使當銀行選擇債轉(zhuǎn)股對象時，排除由于結(jié)構(gòu)性原因而經(jīng)營不善的企業(yè)，而給予那些現(xiàn)金流預期良好、能夠撐過經(jīng)濟下行周期的企業(yè)以債轉(zhuǎn)股的機會。[4]

（3）建立更為嚴格的貸款審批制度。

為了更好地防范不良貸款新增，銀行信貸部門應(yīng)堅決將貸款的審、貸、查這三個環(huán)節(jié)從機構(gòu)、人員以及程序上實現(xiàn)既分離開而又相互制約，真正做到各負其責，各司其職；貸前調(diào)查、貸時審查、貸后檢查進行適度分離，進一步建立和完善信貸制約機制。信貸部門尤其應(yīng)該謹慎客觀地對待貸款發(fā)放審核的環(huán)節(jié)，充分揭示貸款項目所存在的風險，由此減少未來可能出現(xiàn)的商業(yè)銀行的不良貸款。

2.合理分散信貸風險，優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。在我國經(jīng)濟發(fā)展“新常態(tài)”時期，銀行應(yīng)建立一套完備的風險管理制度體系：不僅要根據(jù)宏觀經(jīng)濟環(huán)境以及商業(yè)策略來設(shè)定信貸目標市場；而且還應(yīng)特別注意進行分散信貸風險、優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，營造綠色信貸，盡量做到貸款區(qū)域分散、貸款行業(yè)分散、貸款客戶分散、貸款期限分散，盡量避免對產(chǎn)能過剩以及污染環(huán)境企業(yè)的貸款，而對科技創(chuàng)新、綠色環(huán)保的企業(yè)給予支持，以提高銀行防御風險的能力和水平。

3.提升信貸人員綜合業(yè)務(wù)素質(zhì)。喬治·E·魯斯說過：“銀行會同各類型的企業(yè)建立財務(wù)關(guān)系，這一獨特屬性對商業(yè)信貸專業(yè)人士提出了特殊要求，他們不僅需要了解金融業(yè)，還必須對每一位走進銀行大門并要求貸款的客戶所從事的業(yè)務(wù)有一定了解?！笔且裕鱾€商業(yè)銀行應(yīng)注重對信貸人員綜合業(yè)務(wù)素質(zhì)的培養(yǎng)：信貸人員不僅需要全面了解客戶的經(jīng)營信息、加強與貸款客戶的溝通與交流、充分關(guān)注和分析客戶所在行業(yè)的經(jīng)濟動向，還應(yīng)關(guān)注國家最新出臺的相關(guān)經(jīng)濟政策規(guī)定，只有這樣，才能真正做到及時有效地把控銀行的信貸風險。

（二）外部對策

1.借款人應(yīng)合理使用資金，推進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。在經(jīng)濟發(fā)展新常態(tài)的形勢下，借款企業(yè)應(yīng)該積極響應(yīng)政府號召，推進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整：促使企業(yè)發(fā)展方式由粗放型轉(zhuǎn)為集約型，由產(chǎn)能過剩企業(yè)轉(zhuǎn)為科技創(chuàng)新型企業(yè)。借款人或企業(yè)需要提高誠信意識，合理使用資金；同時，還應(yīng)主動拓寬融資渠道，適當降低銀行貸款的比例，從而降低銀行所承擔的風險。

2.完善社會信用體系。政府應(yīng)該盡力、盡快建立健全的社會信用法律規(guī)范，通過制定法律來約束企業(yè)及個人的行為，將依法治國和以德治國有機結(jié)合。同時，應(yīng)加大對征信、信用評級機構(gòu)的資金投入，鼓勵其準確、快速、客觀地搜集企業(yè)及個人的信用資料，并依靠先進手段加以評估，劃分等級，然后將這些信息通過網(wǎng)絡(luò)技術(shù)予以公布，建立一個信用數(shù)據(jù)共享機制。銀行通過這個信用系統(tǒng)查詢借款人的相關(guān)信息，可以使其信貸決策更加科學、合理。

3.金融監(jiān)管部門要加強對金融市場的監(jiān)管。銀監(jiān)會應(yīng)該加強與政府的合作，重視信貸風險，強化風險監(jiān)控手段，完善各階層審查工作；進一步加強對過剩產(chǎn)能行業(yè)的融資監(jiān)管；還應(yīng)采取各種手段幫助處理不良貸款，促使我國商業(yè)銀行不良貸款的消除和轉(zhuǎn)化。同時，政府和金融監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)該健全法制法規(guī)，嚴懲銀行貸款過程中的失信、失職行為，積極處理現(xiàn)有不良貸款，降低不良貸款的增速。

參考文獻

[1]張紅.談我國商業(yè)銀行不良貸款的成因及解決辦法.遼寧師專學報（社會科學版）.2012（3）：11.

[2]海通證券研究所.2016年銀行業(yè)不良貸款問題專題研究報告.

[3]唐岫立.揮之不去的夢魘——商業(yè)銀行之不良貸款[M].中國金融出版社.2015.51.

[4]信達證券研發(fā)中心.2016年金融不良資產(chǎn)行業(yè)深度分析報告.

作者簡介：胡蕊（1995-），女，安徽黃山人，安徽財經(jīng)大學2013級金融學專業(yè)。