大力發(fā)展電票業(yè)務(wù)正當(dāng)時(shí)

陳熙

摘 要：電子商業(yè)匯票業(yè)務(wù)在國(guó)家大力鼓勵(lì)應(yīng)收帳款融資的背景下，以較好的安全性被更多銀行關(guān)注，借互聯(lián)網(wǎng)金融的東風(fēng)客戶使用環(huán)境也已成熟。本文詳細(xì)分析了電票發(fā)現(xiàn)的三個(gè)有利時(shí)機(jī)和電票的五大優(yōu)勢(shì)，指出各家銀行應(yīng)大力鼓勵(lì)電票業(yè)務(wù)發(fā)展。

關(guān)鍵詞：應(yīng)收帳款融資；風(fēng)險(xiǎn)；便捷；票據(jù)市場(chǎng)

近期國(guó)家鼓勵(lì)用好、創(chuàng)新金融工具，大力發(fā)展應(yīng)收賬款融資解決企業(yè)“融資難、融資貴”的問(wèn)題，推出后一直發(fā)展緩慢的電子商業(yè)承兌匯票突然吸引了大家的目光。電票業(yè)務(wù)發(fā)展迎來(lái)天時(shí)地利人和的黃金時(shí)間，在互聯(lián)網(wǎng)金融的東風(fēng)下電票業(yè)務(wù)發(fā)展大有可為。

一、電票發(fā)展迎來(lái)黃金時(shí)間

（一）產(chǎn)能過(guò)剩導(dǎo)致應(yīng)收賬款增長(zhǎng)，電票破題正當(dāng)時(shí)

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局公布，近年來(lái)規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款和產(chǎn)成品存貨均呈現(xiàn)較高增幅水平，意味著當(dāng)前國(guó)民經(jīng)濟(jì)中產(chǎn)能過(guò)剩現(xiàn)象仍很嚴(yán)重。2411家上市公司2013年共實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)14，373億元，但應(yīng)收賬款總額卻高達(dá)22，214億元，應(yīng)收賬款為凈利潤(rùn)的1.55倍，顯示應(yīng)收賬款過(guò)高而導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金為凈流出，提高了企業(yè)的資金成本。從上述數(shù)據(jù)可以看出，約束實(shí)體經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的中小微企業(yè)“融資難”、“融資貴”的問(wèn)題根源并不在于貨幣供應(yīng)量的短缺，而在于巨額貨幣在不合理的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)中被沉淀下來(lái)，減緩流通速度，降低貨幣使用效率。

解決問(wèn)題的答案是：央行應(yīng)控制貨幣投放，盡快降低存貸利差，同時(shí)發(fā)揮電票系統(tǒng)具有信用約束環(huán)境，電票具有電子貨幣的信用與支付功能，可以實(shí)現(xiàn)低成本融資的特點(diǎn)，以多用票據(jù)，少發(fā)貨幣的創(chuàng)新理念，廣泛引導(dǎo)企業(yè)運(yùn)用電票作為應(yīng)付款、應(yīng)收款工具，盤活企業(yè)應(yīng)收賬款，才能從根本上真正實(shí)現(xiàn)降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本，解決融資難問(wèn)題的目標(biāo)。

（二）傳統(tǒng)票據(jù)大案要案頻發(fā)，銀行系統(tǒng)重新認(rèn)識(shí)電票

目前我國(guó)票據(jù)市場(chǎng)已運(yùn)行30多年，形成了廣闊而成熟的市場(chǎng)。但除華南部分地區(qū)的電票普及率較高，大部分地區(qū)則幾乎都是紙質(zhì)票據(jù)。但2015年以來(lái)農(nóng)行、中信、天津銀行金額巨大的風(fēng)險(xiǎn)事件中的涉案票據(jù)都是紙質(zhì)票據(jù)，紙質(zhì)票據(jù)實(shí)物操作繁瑣，存在天然的操作風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，紙質(zhì)票據(jù)票面金額最高能達(dá)9億多，而紙質(zhì)人民幣最高面額僅100元，即使人民銀行想盡辦法做防偽，假票、變?cè)炱逼睋?jù)詐騙案件時(shí)有發(fā)生。

而電票至少可以從三個(gè)角度有效解決風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。首先是操作風(fēng)險(xiǎn)更低，全部線上操作杜絕了大部分的操作風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也提供監(jiān)管便利；其次是系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)更低，能杜絕票據(jù)買斷式回購(gòu)交易方式；第三是信用風(fēng)險(xiǎn)更低。電票普及后，由于出票人不良信用會(huì)被系統(tǒng)記錄，信用環(huán)境可以更好。

近年的票據(jù)大案讓各家銀行和人民銀行都下定決心，齊齊下大力氣推廣電票使用，要把電票市場(chǎng)做大。

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融東風(fēng)吹熱網(wǎng)銀發(fā)展，企業(yè)接受電子票據(jù)

電票在2011年推出，一直發(fā)展不理想，一方面是當(dāng)時(shí)銀行業(yè)企業(yè)網(wǎng)銀發(fā)展還不夠理想，大量中小銀行企業(yè)網(wǎng)銀還剛剛起步，顧不上電票系統(tǒng)的建設(shè)，更談不上做大市場(chǎng)推廣發(fā)展。另一方面是企業(yè)會(huì)計(jì)對(duì)網(wǎng)銀操作不熟悉，對(duì)于電票接受慢，不愿意使用。近年借互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的東風(fēng)，經(jīng)過(guò)多年的市場(chǎng)培育，企業(yè)網(wǎng)銀得到了普遍的接受，即使在中西部，例如我所在的西部區(qū)域性銀行，活躍企業(yè)客戶的網(wǎng)上銀行使用率也達(dá)到60%。各家銀行在互聯(lián)網(wǎng)銀行的建設(shè)大潮中，也紛紛完善了各家的電票系統(tǒng)，絕大部分銀行都具備了支持電票業(yè)務(wù)發(fā)展的硬件環(huán)境，而票據(jù)的終端客戶企業(yè)，也已熟悉網(wǎng)上銀行的操作，能夠接受電子票據(jù)的操作，加上電子票據(jù)更便捷、更放心，得到越來(lái)越多企業(yè)接受。

二、電子商業(yè)匯票的優(yōu)勢(shì)分析

目前的票據(jù)市場(chǎng)主要面對(duì)以下五個(gè)難題：一是實(shí)體經(jīng)濟(jì)持續(xù)疲軟，企業(yè)利潤(rùn)空間壓縮，企業(yè)亟待解決融資成本問(wèn)題；二是在清理整頓中同業(yè)票據(jù)運(yùn)作的過(guò)橋行和同業(yè)戶即將退出歷史，票據(jù)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓終于被正名，同業(yè)票據(jù)市場(chǎng)面臨轉(zhuǎn)型發(fā)展；三是民間票據(jù)市場(chǎng)無(wú)真實(shí)貿(mào)易背景票據(jù)的買賣、貼現(xiàn)亂象叢生，多家商業(yè)銀行分支機(jī)構(gòu)牽涉其中，商業(yè)銀行的風(fēng)控有待加強(qiáng)；四是銀行同業(yè)票據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展日新月異，內(nèi)控管理制度難以適應(yīng)同業(yè)票據(jù)業(yè)務(wù)的高速發(fā)展；五是票據(jù)詐騙案件時(shí)有發(fā)生，假票、變?cè)炱狈啦粍俜溃睋?jù)交易各個(gè)環(huán)節(jié)都存在詐騙的可能與風(fēng)險(xiǎn)。

而電子票據(jù)幾乎是完美的解決了以上問(wèn)題，還破除了票據(jù)市場(chǎng)的灰色地帶，讓我們來(lái)看看電票與紙票比較的主要優(yōu)勢(shì)。

（一）票據(jù)業(yè)務(wù)的交易效率更高

電票要素記載全部電子化，通過(guò)銀行的系統(tǒng)渠道流通，免去了傳遞中的各種問(wèn)題和風(fēng)險(xiǎn)。而紙票傳遞和攜帶不僅需要專人還有一定的風(fēng)險(xiǎn)。電票足不出戶就可交易，方便，回款速度加快，收票、托收實(shí)現(xiàn)零在途。

1、收款方面

紙票收款：客戶開出票據(jù)到資金中心確認(rèn)收票入庫(kù)，完成全過(guò)程至少需要3-5天時(shí)間，且票據(jù)傳遞需要銷售、財(cái)務(wù)部門多人參與，收票信息通過(guò)人工統(tǒng)計(jì)，容易出現(xiàn)差錯(cuò)。

電票收款：使用電票銀企直聯(lián)后，客戶在銀行一經(jīng)開出電子票據(jù)，瞬間到達(dá)經(jīng)營(yíng)單位銀行賬戶，完成收款。

紙票托收：辦理紙票托收需提前7天委托銀行收款，如有票據(jù)瑕疵還需補(bǔ)證明或退票，耗時(shí)耗力，還可能無(wú)法及時(shí)回籠資金。

電票托收：持票方直接在電票系統(tǒng)向票據(jù)承兌人提示付款，不存在瑕疵票據(jù)，無(wú)退票可能，當(dāng)天款項(xiàng)即可到賬。

2、開票方面

目前自開紙質(zhì)票據(jù)，從向銀行提出開票申請(qǐng)，存入開票保證金，經(jīng)銀行審核、承兌、出票，到經(jīng)營(yíng)單位取得紙票傳遞給供應(yīng)商，一般需時(shí)3-5天。

開出電票全部在在網(wǎng)上銀行操作，開票成功后可直接將電票發(fā)送到供應(yīng)商的電票賬戶，時(shí)間可縮短至1-2天。

3、背書方面

一般紙質(zhì)匯票的背書付款，需要票據(jù)蓋章、郵寄，一般需耗時(shí)2-3天，因背書不規(guī)范如票據(jù)蓋章不清晰、缺損等還有可能造成供應(yīng)商退票。

電票背書僅需登錄網(wǎng)上銀行提交背書申請(qǐng)，經(jīng)過(guò)銀行處理后，供應(yīng)商即時(shí)可以登錄網(wǎng)銀簽收電票，實(shí)現(xiàn)收款。

（二）票據(jù)的運(yùn)作成本不斷降低

目前，隨著銀行運(yùn)營(yíng)電票的成本降低，電票的市場(chǎng)價(jià)格就會(huì)比紙票低。并且使用電票后，不需再承擔(dān)紙票的因郵遞、查票等而產(chǎn)生的費(fèi)用，節(jié)省傳遞成本、查詢成本和在途資金成本。借助網(wǎng)上管理平臺(tái)，可以輕易實(shí)現(xiàn)票據(jù)電子化管理，準(zhǔn)確查詢到每一筆票據(jù)對(duì)應(yīng)的票面信息及資金流向，管理成本不斷降低。

（三）票據(jù)業(yè)務(wù)的操作風(fēng)險(xiǎn)接近于零

電子銀行承兌匯票沒(méi)有實(shí)物，只有電子信息，全部?jī)?chǔ)存在系統(tǒng)內(nèi)，保管無(wú)憂愁。電票一切活動(dòng)均在ECDS（電子商業(yè)匯票系統(tǒng)）上記載生成，而ECDS是由中國(guó)人民銀行牽頭建設(shè)的全國(guó)性金融業(yè)務(wù)運(yùn)行系統(tǒng)，該系統(tǒng)具備金融級(jí)的系統(tǒng)安全及信息災(zāi)備保障，徹底杜絕了克隆票和假票，杜絕了紙票流通過(guò)程中的一切風(fēng)險(xiǎn)。

（四）管理方便，所有資料均在網(wǎng)銀上，提高銀行和企業(yè)管理票據(jù)的水平

電子銀行承兌匯票信息全部在系統(tǒng)中，電子化的信息查找更方便。能實(shí)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部信息及資金管理與外部運(yùn)營(yíng)的無(wú)縫對(duì)接，管理更高效?，F(xiàn)在有些票據(jù)簽發(fā)和接受量都很大的客戶，還每年花錢請(qǐng)銀行為他們做票據(jù)托管服務(wù)，管理他們每天大量進(jìn)出的票據(jù)。如果這樣的客戶全部使用電票，對(duì)接財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)，自己就能方便實(shí)現(xiàn)管理。

（五）有助于構(gòu)建更有效的信用體系，有助于本全國(guó)統(tǒng)一票據(jù)市場(chǎng)的形成

電子商業(yè)匯票系統(tǒng)構(gòu)建了信用環(huán)境，記載商業(yè)匯票債務(wù)人的所有出票與兌付的歷史詳情，簽發(fā)電子商業(yè)承兌匯票的行為越多，并都按期兌付，將可有效提升自身信用度，獲得銀行承兌低費(fèi)率。同時(shí)，電票系統(tǒng)規(guī)范了商業(yè)承兌票據(jù)的客戶信息，同時(shí)還能看到他過(guò)往的信用情況，也為更多企業(yè)使用電子商票提供了更好的環(huán)境和條件。（作者單位：重慶農(nóng)村商業(yè)銀行）