孟德陽
金融科技到底是噱頭還是潛在的顛覆者?
華爾街距離硅谷不到5000公里,幾乎橫穿美國(guó)全境、從全球科技創(chuàng)新中心到全球的金融中心,即便是乘飛機(jī)也要6個(gè)小時(shí)。但在商業(yè)的世界里,孕育兩地背后的力量卻從未像今天這般接近。
“Fintech(金融科技)并非簡(jiǎn)單地金融加上技術(shù),而是一場(chǎng)從底層的顛覆。”一家互聯(lián)網(wǎng)公司的創(chuàng)始人這樣評(píng)價(jià)道。但在《英才》記者采訪的各大銀行及IT公司信息部門的管理者來看,“顛覆”或許只是給媒體炮制話題,“尚無法完全替代金融機(jī)構(gòu)的價(jià)值?!?/p>
不可否認(rèn),從支付結(jié)算入手,憑借場(chǎng)景化、碎片化的應(yīng)用贏得大量用戶,借此延展到理財(cái)、保險(xiǎn)、征信、投顧等領(lǐng)域,以互聯(lián)網(wǎng)公司為代表的金融科技企業(yè)已經(jīng)動(dòng)了傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的奶酪;另一方面,在企業(yè)金融服務(wù)方面,傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)依然十分明顯。
可以說,傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)和金融科技企業(yè)的壁壘依然清晰。
在機(jī)構(gòu)眼中,金融的本質(zhì)并未發(fā)生太大變化。技術(shù)的改變更多是提升了用戶的體驗(yàn)和用戶獲取成本:智能移動(dòng)終端的普及和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用;后端則提升了機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力:如大數(shù)據(jù)分析、人工智能等。
“金融的本質(zhì)仍在于對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的控制。”
“人工智能在金融機(jī)構(gòu)的運(yùn)用依然是蠻力搜索,并不能超越人的價(jià)值。”
“如果說技術(shù)改變目前的金融業(yè)態(tài),不如說技術(shù)改變了政策尺度。”
……各方觀點(diǎn)莫衷一是,金融科技到底能改變什么?
“新興的金融模式并不等價(jià)于所有的金融?!?/p>
“(科技金融)對(duì)傳統(tǒng)金融的沖擊是必然的,但并不代表全部。”中國(guó)工商銀行信息科技部總經(jīng)理呂仲濤認(rèn)為,“新興的金融模式并不等價(jià)于所有的金融?!?/p>
依靠移動(dòng)端和場(chǎng)景化的優(yōu)勢(shì),從消費(fèi)和社交端進(jìn)入金融,“第一個(gè)要做的一定是支付,但這只是金融的基礎(chǔ)服務(wù)。”
從支付業(yè)務(wù)延伸到投資、保險(xiǎn)等傳統(tǒng)機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù),如支付寶、京東金融等金融科技企業(yè)依靠的正是用戶資源量和豐富交易場(chǎng)景。
相比于銀行、保險(xiǎn)等金融機(jī)構(gòu),電商社交平臺(tái)有著更為廣泛的商品和服務(wù)能力并具有用戶入口壟斷潛能,而銀行等金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品服務(wù)則是同質(zhì)化并入口分散的,兩類機(jī)構(gòu)接觸用戶的寬度是不同的,呂仲濤將之形容為“平臺(tái)vs縱深”。
這在某種程度上也界定了當(dāng)下Fintech公司與金融機(jī)構(gòu)的邊界:前者著重服務(wù)大眾,對(duì)用戶有著精準(zhǔn)的把握,而后者著重金融產(chǎn)品,對(duì)風(fēng)險(xiǎn)判斷更具優(yōu)勢(shì);前者可以服務(wù)所有人,而后者只服務(wù)自己的客戶。
消費(fèi)端積累用戶,支付端沉淀資金,但這并不意味著金融科技企業(yè)能夠像銀行一樣盈利?!盀槭裁椿ヂ?lián)網(wǎng)公司還要去做銀行?這顯然說明互聯(lián)網(wǎng)金融和金融是不一樣的。”
實(shí)際上,在監(jiān)管政策上,互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)做金融雖然能夠?qū)崿F(xiàn)遠(yuǎn)程開戶,但依然無法實(shí)現(xiàn)I類銀行賬戶,這就意味著無法吸儲(chǔ),業(yè)務(wù)仍局限于小額消費(fèi)或支付?!斑@對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的支付端進(jìn)一步拓展壓力就很大?!?/p>
目前國(guó)內(nèi)銀行的主要盈利模式仍在于通過吸儲(chǔ)和放貸帶來的息差收入,即便互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在支付端或電商交易平臺(tái)有資金沉淀,也無法通過直接貸款等手段使資金更有效率地應(yīng)用。
“互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)一直有突破后端的沖動(dòng)?!眳沃贊f。
目前, 包括螞蟻金服、京東金融、騰訊金融等都有針對(duì)商品或個(gè)人的信用類小額貸款。而圍繞個(gè)人信用小額貸款的創(chuàng)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)公司也不在少數(shù)。風(fēng)險(xiǎn)把控能力對(duì)于這些公司而言就顯得至關(guān)重要。
近期,百度金融部門負(fù)責(zé)人在談及未來規(guī)劃時(shí),人工智能、大數(shù)據(jù)風(fēng)控是其中的重要支點(diǎn)。有業(yè)內(nèi)人士分析稱,對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)來說,通過用戶行為與網(wǎng)絡(luò)節(jié)點(diǎn)、移動(dòng)終端獲取的海量數(shù)據(jù),實(shí)現(xiàn)用戶精準(zhǔn)畫像,互聯(lián)網(wǎng)比傳統(tǒng)銀行的成本更低,也與商業(yè)模式結(jié)合的更緊密。
“電商平臺(tái)獲取的數(shù)據(jù)做出的風(fēng)控模型,只適用于電商平臺(tái)的消費(fèi)和風(fēng)險(xiǎn)分析?!鄙鲜鋈耸糠治龇Q,“可能電商的風(fēng)控模型只關(guān)心接下來兩個(gè)月貸款人是否會(huì)違約,而銀行關(guān)心的確是接下來的20年?!?/p>
如果從更廣義的風(fēng)控角度來看,呂仲濤認(rèn)為,但從互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上獲取的用戶行為數(shù)據(jù)存在過于單一的風(fēng)險(xiǎn),“數(shù)據(jù)太薄、沒有深度”,這導(dǎo)致數(shù)據(jù)之間沒有交叉驗(yàn)證,可能無法識(shí)別用戶造假。電商做物流也可以理解為從增加數(shù)據(jù)的混雜性,能夠交叉驗(yàn)證。
“百花齊放,不是一百多同樣的花?!眳沃贊f。
未來,商業(yè)銀行在風(fēng)控領(lǐng)域恐怕還將在人工智能等各種技術(shù)領(lǐng)域和高科技企業(yè)有著更廣泛的合作,而金融科技企業(yè)也需要銀行在風(fēng)控上的經(jīng)驗(yàn)和數(shù)據(jù)支撐,二者結(jié)合才能夠有效管控風(fēng)險(xiǎn)。
(采訪:中國(guó)工商銀行信息科技部總經(jīng)理 呂仲濤)
科技金融公司的產(chǎn)品大多面向草根用戶,客戶數(shù)量巨大,產(chǎn)品也做得簡(jiǎn)單易用。
政策寬松和技術(shù)革新,誰是推動(dòng)中國(guó)金融行業(yè)變革的主要“動(dòng)力”?
在接受《英才》記者專訪時(shí),中國(guó)建設(shè)銀行信息科技部總經(jīng)理金磐石表示,互聯(lián)網(wǎng)金融乃至金融科技企業(yè)的發(fā)展與金融政策的寬松環(huán)境有關(guān)。
互聯(lián)網(wǎng)金融主要指互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對(duì)傳統(tǒng)金融服務(wù)的改變,比如網(wǎng)上銀行、網(wǎng)上券商開戶、網(wǎng)絡(luò)保險(xiǎn)等。而科技金融不單指“在互聯(lián)網(wǎng)上做金融”,應(yīng)用的技術(shù)不僅僅是互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng),還包括大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等前沿技術(shù)。國(guó)內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)金融公司也或多或少使用了這些新技術(shù),這樣兩者內(nèi)涵上逐漸趨同,都是指金融與技術(shù)的融合。
現(xiàn)階段,科技金融之所以看起來以中小型創(chuàng)業(yè)公司為主,金磐石認(rèn)為主要有以下幾個(gè)原因:首先,從名詞解釋上來看,科技金融就是特指游離于傳統(tǒng)金融之外的一種新興經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè),所以大家的關(guān)注點(diǎn)也集中在中小型創(chuàng)業(yè)公司。
其次,科技金融的蓬勃發(fā)展也是與我國(guó)的金融發(fā)展水平和相對(duì)寬松的政策環(huán)境密切相關(guān)的。我們國(guó)家在上世紀(jì)90年代以前都處于金融抑制的狀態(tài),沒有建立起現(xiàn)代化的金融體系,銀行主要服務(wù)于國(guó)營(yíng)大中型企業(yè),普通老百姓除了存取款,基本接觸不到金融業(yè)務(wù)。
過去20年,國(guó)內(nèi)金融業(yè)取得了很大的發(fā)展但與西方發(fā)達(dá)國(guó)家相比還有較大差距,傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)提供的金融服務(wù)尚不能滿足人們?nèi)找嬖鲩L(zhǎng)的金融需求。而過去20年,也是以互聯(lián)網(wǎng)、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為代表的信息技術(shù)大發(fā)展的20年,中國(guó)抓住了這一機(jī)遇,政策上給予互聯(lián)網(wǎng)金融相對(duì)寬松的發(fā)展環(huán)境,幾家互聯(lián)網(wǎng)巨頭和眾多中小型創(chuàng)業(yè)公司利用信息技術(shù),從支付入手,逐漸向理財(cái)、保險(xiǎn)、征信、投資顧問等金融領(lǐng)域滲透,將服務(wù)的觸角延伸到普通民眾,形成了一個(gè)頗具規(guī)模的科技金融產(chǎn)業(yè)。
第三,科技金融公司的產(chǎn)品大多面向草根用戶,客戶數(shù)量巨大,產(chǎn)品也做得簡(jiǎn)單易用,比如支付寶、余額寶、微信紅包、運(yùn)費(fèi)險(xiǎn)等產(chǎn)品就是典型代表。它們降低了金融服務(wù)的門檻,引爆了市場(chǎng),在民眾中有很高的知名度。
“大型金融機(jī)構(gòu)由于面臨更高的監(jiān)管壓力,承擔(dān)更多的社會(huì)責(zé)任,一直奉行穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的策略,所以給大眾的印象可能比較保守?!苯鹋褪f。
但實(shí)際上,包括國(guó)有四大行在內(nèi)的大型金融機(jī)構(gòu)都很重視金融科技,并且進(jìn)行了比較廣泛和深入的應(yīng)用。
“最為直觀的就是,我們深入運(yùn)用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù),深入研究互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代下的新生市場(chǎng)、新生業(yè)態(tài)、新生企業(yè)和客戶需求變化,依托新一代核心系統(tǒng),以‘互聯(lián)網(wǎng)+思維大力在服務(wù)客戶模式上不斷探索和實(shí)踐,增強(qiáng)大數(shù)據(jù)采集管理應(yīng)用能力,搶占電子銀行和移動(dòng)金融制高點(diǎn),發(fā)展并完善了包括網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行、微信銀行在內(nèi)的三大渠道,創(chuàng)新推出互聯(lián)網(wǎng)支付、互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)、互聯(lián)網(wǎng)融資三大產(chǎn)品線。我們的網(wǎng)銀、手機(jī)銀行和微信銀行都處于業(yè)界領(lǐng)先地位,每天服務(wù)于億萬客戶?!?/p>
傳統(tǒng)銀行面對(duì)科技金融公司的挑戰(zhàn),金磐石認(rèn)為主要采取以下幾種方式應(yīng)對(duì):一是在銀行內(nèi)部推行新技術(shù)的研發(fā)、應(yīng)用,以順應(yīng)科技金融的發(fā)展趨勢(shì),提升自身服務(wù)的效率及用戶體驗(yàn),降低運(yùn)營(yíng)成本。二是與金融科技公司合作。比如建行與阿里、騰訊都有戰(zhàn)略合作,實(shí)現(xiàn)合作共贏。三是直接投資科技金融公司,布局未來金融服務(wù)市場(chǎng)。
(采訪:中國(guó)建設(shè)銀行信息科技部總經(jīng)理 金磐石)
在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代,長(zhǎng)尾效用結(jié)合線下服務(wù)于場(chǎng)景,更為細(xì)微的需求被發(fā)掘出來。
螞蟻金服自去年宣布入股國(guó)泰產(chǎn)險(xiǎn)后,與今年7月底再次增資,占股51%,成為國(guó)泰產(chǎn)險(xiǎn)的控股股東。與阿里巴巴投資成立的另一家保險(xiǎn)公司——眾安保險(xiǎn)——專注線上不同,控股國(guó)泰產(chǎn)險(xiǎn)旨在獲得線下渠道和網(wǎng)點(diǎn)。
互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)創(chuàng)新的速度和力度在各業(yè)態(tài)中一直處于領(lǐng)先狀態(tài)。在中國(guó)人民財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司首席信息技術(shù)官邵利鐸看來,新技術(shù)的創(chuàng)新應(yīng)用對(duì)于傳統(tǒng)保險(xiǎn)的產(chǎn)品設(shè)計(jì)、銷售、服務(wù)以及核保理賠等各個(gè)環(huán)節(jié)均會(huì)帶來新的變化。
“對(duì)于財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn),通過對(duì)數(shù)據(jù)的分析和挖掘,洞悉不同用戶的特點(diǎn),可以進(jìn)行定制化產(chǎn)品的開發(fā)?!鄙劾I說,比如現(xiàn)在通過車聯(lián)網(wǎng)技術(shù),對(duì)用戶駕駛行為數(shù)據(jù)進(jìn)行采集、分析,可以了解和掌握其駕駛習(xí)慣,并結(jié)合道路、時(shí)間等時(shí)空地理數(shù)據(jù)信息,綜合評(píng)估用戶行車風(fēng)險(xiǎn),從而為用戶定制化專屬車險(xiǎn)產(chǎn)品奠定基礎(chǔ)。
在PC互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代,信息交互成本的急劇下降,使產(chǎn)品和用戶特點(diǎn)的長(zhǎng)尾效用得到體現(xiàn)。而在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代,長(zhǎng)尾效用結(jié)合線下服務(wù)于場(chǎng)景,更為細(xì)微的需求被發(fā)掘出來。
與銀行提供的同質(zhì)化金融服務(wù)產(chǎn)品不同,保險(xiǎn)產(chǎn)品是個(gè)性化的產(chǎn)品,其中財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)場(chǎng)景化應(yīng)用特點(diǎn)明顯,這一方面促使保險(xiǎn)公司探索如何將產(chǎn)品嵌入場(chǎng)景,設(shè)計(jì)出新產(chǎn)品;另一方面,在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用成熟后,滿足用戶碎片化需求的成本急劇降低。
邵利鐸認(rèn)為,產(chǎn)品創(chuàng)新最重要的基石就是技術(shù)分析、數(shù)據(jù)挖掘能力,“達(dá)不到一定規(guī)模的時(shí)候就很難駕馭?!?依托社交、電商平臺(tái)的科技金融公司在用戶行為、交易數(shù)據(jù)的采集和分析上擁有更大優(yōu)勢(shì),用戶畫像上的精準(zhǔn)與保險(xiǎn)創(chuàng)新一拍即合。
在銷售層面和售后服務(wù)方面,從前保險(xiǎn)業(yè)務(wù)員通過電話或面訪的銷售成本較高,因此對(duì)于很多碎片化的需求無法顧忌或干脆忽視,而通過互聯(lián)網(wǎng)渠道降低了銷售的成本,并且“在服務(wù)方面產(chǎn)生巨大的能量?!?/p>
然而,財(cái)險(xiǎn)產(chǎn)品創(chuàng)新同樣無法改變金融的本質(zhì)。
“本質(zhì)還是風(fēng)險(xiǎn)管理。”邵利鐸告訴《英才》記者,“保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)圍繞風(fēng)險(xiǎn)管理展開,產(chǎn)品定價(jià)、風(fēng)險(xiǎn)控制,互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在這方面是劣勢(shì)?!?/p>
邵利鐸說,任何創(chuàng)新都要以企業(yè)和消費(fèi)者雙贏為目的,但眼下的保險(xiǎn)創(chuàng)新存在兩種傾向:一種是企業(yè)大幅度讓利于消費(fèi)者,降低產(chǎn)品價(jià)格,壓縮服務(wù)成本,較難獲得持續(xù)現(xiàn)金流,最終無法盈利;另一種是一些互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)利用流量和用戶數(shù)量?jī)?yōu)勢(shì),導(dǎo)致用戶實(shí)際獲得的保險(xiǎn)價(jià)值和繳納的保費(fèi)之間存在較大差異,變相地將平臺(tái)運(yùn)營(yíng)成本轉(zhuǎn)移給消費(fèi)者。
數(shù)據(jù)質(zhì)量影響著保險(xiǎn)公司風(fēng)控的質(zhì)量,除保險(xiǎn)公司和行業(yè)自身數(shù)據(jù)外,一些非行業(yè)數(shù)據(jù)同樣是保險(xiǎn)公司進(jìn)行分析的依據(jù),數(shù)據(jù)架構(gòu)要比銀行的數(shù)據(jù)架構(gòu)復(fù)雜,也會(huì)通過外部合作來獲取更充足的數(shù)據(jù)資源。
“由于保險(xiǎn)業(yè)務(wù),特別是財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)業(yè)務(wù)實(shí)務(wù)相對(duì)復(fù)雜,涉及客戶、精算、風(fēng)控、承保、理賠、再保險(xiǎn)、傭金等多個(gè)環(huán)節(jié),一筆業(yè)務(wù)流程的相關(guān)數(shù)據(jù)可能牽扯到上百張表,上千個(gè)數(shù)據(jù)字段,數(shù)據(jù)結(jié)構(gòu)復(fù)雜,數(shù)據(jù)范圍廣泛,數(shù)據(jù)量也很大。”邵利鐸說。
(采訪:中國(guó)人民財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司首席信息技術(shù)官 邵利鐸)
金融企業(yè)與科技公司的聯(lián)合,才是推動(dòng)整個(gè)行業(yè)健康發(fā)展的不竭動(dòng)力。
沃爾特·伊薩克森是《喬布斯傳》的作者,他在新書《創(chuàng)新者們》中,總結(jié)了包括馮·諾依曼、圖靈、“仙童八叛逆”等數(shù)位現(xiàn)代計(jì)算機(jī)先鋒人物的科技研發(fā)歷程,他提出一個(gè)觀點(diǎn)是,創(chuàng)新離不開天才,但更重要的是團(tuán)隊(duì)協(xié)作。
的確,互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)對(duì)于傳統(tǒng)金融行業(yè)的影響已經(jīng)開始顯現(xiàn),但放在更宏觀的背景下來看,實(shí)際上新一輪技術(shù)變革正在推動(dòng)包括金融在內(nèi)數(shù)個(gè)行業(yè)的整體變革,在接受《英才》記者專訪的幾位銀行技術(shù)專家眼中,金融企業(yè)與科技公司的聯(lián)合,才是推動(dòng)整個(gè)行業(yè)健康發(fā)展的不竭動(dòng)力。
聯(lián)想集團(tuán)首席架構(gòu)師畢巍向《英才》記者介紹,現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)給金融機(jī)構(gòu),特別是銀行帶來了新類型的業(yè)務(wù),新業(yè)務(wù)模式的底層技術(shù)架構(gòu)、應(yīng)用架構(gòu)到IT的管理模式都與傳統(tǒng)業(yè)務(wù)不同。
“雙十一”與春運(yùn)兩大時(shí)間節(jié)點(diǎn)已經(jīng)將國(guó)內(nèi)銀行及互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的交易系統(tǒng)打造成為世界最強(qiáng),從當(dāng)年12306網(wǎng)站的崩潰到去年“雙十一”支付寶當(dāng)天處理筆數(shù)7.1萬筆而平穩(wěn)運(yùn)行,已經(jīng)證明傳統(tǒng)金融IT架構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)架構(gòu)在互相磨合。
為應(yīng)對(duì)更大量的交易,傳統(tǒng)IT架構(gòu)的邏輯更像是“縱向擴(kuò)展”,即采用更快的計(jì)算機(jī)、更高速的CPU、更大、更快的存儲(chǔ)來應(yīng)對(duì)更大量的交易,而互聯(lián)網(wǎng)架構(gòu)的邏輯則更像“橫向擴(kuò)展”,哪怕單臺(tái)計(jì)算機(jī)的處理速度不高,可以通過將多臺(tái)計(jì)算機(jī)連在一起,以應(yīng)對(duì)更大量交易。
“從收入角度來看,新興業(yè)務(wù)占比例還是很小的。”畢巍說,“新舊兩套體系無法融合,銀行一定會(huì)走向‘雙態(tài)IT的模式,從雙態(tài)角度去看待銀行技術(shù)管理、架構(gòu)設(shè)計(jì)和IT治理?!?/p>
這種變化不僅對(duì)于金融行業(yè)產(chǎn)生影響,提出“雙態(tài)”的模式,也是聯(lián)想集團(tuán)基于自身在“互聯(lián)網(wǎng)+”轉(zhuǎn)型過程中的經(jīng)驗(yàn)體會(huì)。而正是在這種變革中,傳統(tǒng)金融企業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)公司都在與時(shí)間賽跑。在充分競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)中,畢巍認(rèn)為,二者誰能取勝要看兩點(diǎn):一是科技能力,二是業(yè)務(wù)能力。
短期來看,銀行在專業(yè)領(lǐng)域的對(duì)公、投行業(yè)務(wù)的確有著明顯的業(yè)務(wù)能力優(yōu)勢(shì),金融科技公司在技術(shù)上更具專業(yè)優(yōu)勢(shì),但并無法轉(zhuǎn)化成業(yè)務(wù)能力;長(zhǎng)期來看,“平心而論,我對(duì)銀行這個(gè)領(lǐng)域是略帶悲觀的。如果沒有政策壁壘,業(yè)務(wù)能力很快就不會(huì)成為障礙?!碑呂≌f,“因?yàn)閷?shí)現(xiàn)成本決定了其他所有的問題,互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的支付成本、吸儲(chǔ)成本都更低一些。”
但如果短期內(nèi)將破除行業(yè)之間的“防火墻”,優(yōu)質(zhì)用戶可能會(huì)被迅速瓜分,這對(duì)于金融機(jī)構(gòu)又是不公平的。
(采訪:聯(lián)想集團(tuán)首席架構(gòu)師 畢?。?