上市公司會計信息披露質(zhì)量探究

趙　赫

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上市公司會計信息披露質(zhì)量探究

趙赫

上市公司會計信息披露的質(zhì)量直接影響投資者的投資決策。文中首先簡單介紹了上市公司會計信息披露質(zhì)量方面存在的主要問題，然后重點從完善上市公司治理結(jié)構(gòu)、遵循“實質(zhì)重于形式”的原則、加大對上市公司“違規(guī)”披露會計信息的處罰力度、加大對上市公司獨立董事監(jiān)督管理的力度、健全上市公司會計信息披露監(jiān)督管理體系等方面提出了提升上市公司會計信息披露質(zhì)量的對策、建議，以期對提升上市公司會計信息披露質(zhì)量有所借鑒。

會計；信息質(zhì)量；上市公司；相關(guān)利益者

長期以來，上市公司會計信息披露質(zhì)量一直是投資者最為關(guān)注的焦點問題之一，這是因為上市公司會計信息披露的質(zhì)量不僅影響投資者的決策，而且還會影響投資者的切身利益。

一、上市公司會計信息披露質(zhì)量現(xiàn)狀

上市公司會計信息披露的質(zhì)量直接影響投資者的投資決策。調(diào)查結(jié)果顯示，我國上市公司會計信息披露質(zhì)量并不理想，主要存在以下幾個方面的問題：

第一，上市公司會計信息披露不“真實”，“真實性原則”是會計核算的基本原則之一，實踐中，部分上市公司為了規(guī)避退市等處罰，往往會向社會披露不真實的會計信息，比如，虛假信息、誤導(dǎo)信息等等。

第二，上市公司會計信息披露“不全面”，部分上市公司常常采取“避重就輕”的方式來披露會計信息，雖然披露的會計信息是真實的，但是，卻故意隱藏了“有價值”的信息，誤導(dǎo)了投資者的投資決策。

第三，上市公司會計信息披露“不及時”，一般而言，會計信息披露的越及時價值也就越高，如果會計信息披露明顯滯后，則失去了其應(yīng)有的價值，根據(jù)新會計準則要求，經(jīng)注冊會計師鑒證的會計報表應(yīng)當在第一時點向社會公眾公布，即在報表鑒證后的兩天以內(nèi)，但實際上,大約只有三分之一的上市公司滿足了這一披露要求。

二、提升上市公司會計信息披露質(zhì)量的對策

就當前我國上市公司會計信息披露質(zhì)量方面存在的問題，應(yīng)該重點從以下幾個方面采取對策，達到提升上市公司會計信息披露質(zhì)量的目的。

(一)完善上市公司治理結(jié)構(gòu)

調(diào)查結(jié)果顯示，上市公司虛假會計信息的披露與公司治理結(jié)構(gòu)不夠完善有著直接的關(guān)系，因此，要提升上市公司會計信息披露質(zhì)量，首要的就是必須要完善公司治理結(jié)構(gòu)，重點抓好上市公司負責(zé)人、上市公司財務(wù)負責(zé)人的“管理”。實踐中，關(guān)鍵需要做好以下幾點：

1、優(yōu)化上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)。實踐證明，上市公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)是影響上市公司治理結(jié)構(gòu)合理性的重要因素，即股東持股比例情況直接決定著上市公司“控制權(quán)”的歸屬。積極引入“機構(gòu)投資者”，允許保險、基金以及養(yǎng)老機構(gòu)持有上市公司股權(quán)，增加機構(gòu)投資者在上市公司中的持股比例，這樣才能夠充分發(fā)揮機構(gòu)投資者價格發(fā)現(xiàn)功能作用以及對上市公司約束管理的功能作用，引導(dǎo)資金等資本科學(xué)、合理的流動，降低公司運營的財務(wù)風(fēng)險，提升上市公司資本增值的能力。

2、健全上市公司內(nèi)部管控體系。完善的內(nèi)部管控體系、制度，規(guī)范上市公司財務(wù)管理、降低上市公司財務(wù)風(fēng)險的基本保障。一般情況下，上市公司的會計信息質(zhì)量的改善不能僅僅依靠外部監(jiān)督或者第三方機構(gòu)的進入，關(guān)鍵還需要加強上市公司內(nèi)部管控，用制度、機制來對上市公司實施管理，降低會計信息披露的“隨意性”。實踐中，可以通過完善董事會、建立經(jīng)理報酬激勵制度等方式來改善內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，通過完善經(jīng)理人市場、加強相關(guān)法規(guī)執(zhí)行力度等措施來完善外部監(jiān)督機制。只有內(nèi)部治理和外部監(jiān)督雙管齊下，才能更好地發(fā)揮機構(gòu)投資者的效用，上市公司才能提供更高質(zhì)量的會計信息。

(二)上市公司會計信息披露必須要遵循“實質(zhì)重于形式”的原則

高質(zhì)量的會計信息質(zhì)量有助于引導(dǎo)資金的合理流動、促進社會資源的優(yōu)化配置、保護廣大投資者的利益以及保護產(chǎn)權(quán)的重要基礎(chǔ)。新會計準則明確了上市公司必須要按照事項、交易的經(jīng)濟實質(zhì)來進行相應(yīng)的會計計量、會計確認以及會計報告，嚴格禁止任何企業(yè)僅僅以事項、交易的“法律形式”作為依據(jù)來披露會計信息，這充分地體現(xiàn)了新的會計準則“實質(zhì)重于形式”的要求。與舊的會計準則相比，新的會計準則對企業(yè)職業(yè)判斷依據(jù)進行了完善，明確了上市公司財務(wù)信息披露的依據(jù)、要求、內(nèi)容，會計信息的相關(guān)性顯著增強，這對于保障股東、債權(quán)人、投資者等利益相關(guān)者的權(quán)益起到了積極的作用。對于廣大的上市公司來說，在選擇、披露會計信息時，在遵循新會計準則各項要求的基礎(chǔ)上，必須要突出“實質(zhì)重于形式”的特點，以確保會計信息與企業(yè)的經(jīng)營狀況相符，為企業(yè)發(fā)展、投資者決策提供參考。

(三)加大對上市公司“違規(guī)”披露會計信息的處罰力度

一般而言，上市公司的決策者、管理者掌握著充分的會計信息資源，這就為他們“選擇性”地披露會計信息、隱藏某些會計信息提供了可乘之機，針對這一現(xiàn)象，證監(jiān)部門必須要加大對“違規(guī)”披露會計信息的企業(yè)的處罰力度，從嚴從重處罰，增加上市公司的“違規(guī)”成本，這樣才能夠確保上市公司的決策者、管理者以及財務(wù)管理人員樹立“危機”意識，從而按照新會計準則等相關(guān)制度、規(guī)范的要求來準確、客觀地披露會計信息，這對降低上市公司“違規(guī)”披露會計信息、提高會計信息披露質(zhì)量具有重要的意義。另外，還應(yīng)該加強企業(yè)內(nèi)部控制建設(shè)，降低管理層對會計人員的干預(yù),同時提高會計人員執(zhí)行“違規(guī)披露”授意的外部成本，能有效降低會計人員參與違規(guī)信息披露的概率。

(四)加大對上市公司獨立董事監(jiān)督管理的力度

實踐中，必須要充分發(fā)揮獨立董事在上市公司會計信息披露中的積極作用，建立一套對獨立董事業(yè)績考核的指標體系和誠信檔案，并將獨立董事的履職效果進行信息公開，促使獨立董事對其法律責(zé)任及聲譽的重視；促進獨立董事職業(yè)化，增強獨立董事的獨立性；提高審計委員會成員的任職資格條件，提高具有會計專業(yè)知識背景的人士在審計委員會中的比例,并完善審計委員會的激勵機制，促使其勤勉盡責(zé)，發(fā)揮出對管理層的監(jiān)督和制約作用，確實讓管理層切切實實地感受到威懾。通過加大對上市公司獨立董事的監(jiān)督、管理的力度，能夠有效地降低上市管理層與監(jiān)督管理委員會“合謀”的可能性，達到提升企業(yè)會計信息質(zhì)量的目的。

(五)健全上市公司會計信息披露監(jiān)督管理體系

要提升上市公司會計信息披露的質(zhì)量，就必須要健全上市公司會計信息披露監(jiān)督管理體系：一是完善以會計準則為“核心”的監(jiān)督管理體系，新會計準則明確了上市公司會計信息披露的內(nèi)容、質(zhì)量、程序、確認等等，針對上市公司會計信息披露質(zhì)量不高的現(xiàn)實，完善以新會計準則為“核心”的監(jiān)督管理體系，這是提升公司會計信息質(zhì)量的必然選擇；二是完善以證監(jiān)會“核查”為核心的外部監(jiān)督管理體系，基于企業(yè)內(nèi)部審核為基礎(chǔ)的前提下，重點加大證監(jiān)會外部審查、復(fù)核的監(jiān)督管理的力度，要充分發(fā)揮稅收、財政、銀行、審計、工商等部門的協(xié)查作用，強化外部監(jiān)管，切實提升對上市公司會計信息披露的外部監(jiān)督、管理的力度。(作者單位：黑龍江財經(jīng)學(xué)院會計系)

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趙赫，女，漢族，黑龍江財經(jīng)學(xué)院會計系，會計專業(yè)。