公司現金流量的問題及對策研究

深圳市中金嶺南科技有限公司　劉玲

公司現金流量的問題及對策研究

深圳市中金嶺南科技有限公司劉玲

摘要:現金流量能夠反映一個公司的可持續(xù)發(fā)展的重要指標，同時也是公司會計核算的一項重點工作內容。對公司現金流存在的問題進行分析，并針對問題及時采取有效對策，能夠保證公司實現持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略目標。本文以現金流量對于公司發(fā)展的重要意義作為切入點，對如現金分配、存貨量、應收賬款以及籌資風險等多種公司現金流量問題進行分析，并探討相應的對策，希望能為相關人士提供些許參考作用。

關鍵詞:現金流量可持續(xù)發(fā)展籌資風險

我國經濟在近年來得到高速發(fā)展，市場經濟體制基本成型，在經濟環(huán)境日益激烈的情況下，為提高競爭力，各大企業(yè)都紛紛采用各類經營管理手段以保證企業(yè)得以實現可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略目標。現金流作為企業(yè)可持續(xù)經營能力的重要衡量指標，因此通過對現金流量的有效管理，可以從根本上保障企業(yè)可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略目標的實現。本次研究結合工作實際，對公司管理中現金流量存在的一些問題進行探討，并提出相應的對策，具體如下。

一、公司現金流量的概述及作用

現金流量指的是公司在對某個項目進行投資的過程中，在項目的計算期間內，在資金循環(huán)的作用下，使現金不斷流入及流出的這一過程?，F金流量分為廣義和狹義，本文主要針對狹義上的現金流也就是貨幣資金展開研究。公司中的現金流量大致可包括幾下幾個方面：公司不斷增加的現金支出量，也就是現金流出量。流入進公司的貨幣額度，即為現金流入量。以上兩者間的差額，即為現金凈流量。

對現金流量進行計量主要是以收付實現為主要的計量原則，在現金流量的管理及計量過程中，能夠及時明確公司當前的財務狀況，分析改善辦法，增加現金凈流量，公司正是通過現金凈流量來維持正常的生產經營，并獲取更多利潤，因此這也是使公司實現可持續(xù)發(fā)展的有效途徑。

二、公司管理中現金流量存在的主要問題

(一)應收賬款問題

公司要想維持發(fā)展，必須不斷提高經濟效益，簡而言之，公司的經營目的就是盈利。因此提升現金流量對于企業(yè)的生產與發(fā)展有著舉足輕重的作用；而應收款的問題是關系現金流量的一個重要因素，如公司在經營過程中，在市場上銷售自己的產品，很多公司往往是通過賒銷的方式進行出售，雖然這種方式可有效促進銷售量，但在后期會生成很大比例的應收款，這些應收款越積越多，比例越來越大，壞、呆帳產生的風險也是越大，不僅影響利潤，更是直接影響現金流量。

(二)現金流量的配比失衡

很多公司在對流動資金進行內部各項目分配的工作上做得不夠合理，勢必會制約資金使用效率，造成資金的短缺與積壓并存的不良局面。加上公司為了急于獲取更多利益，盲目進行擴張與投資，增加了公司的經營風險，進一步加劇了資金配比的失衡。例如將過多資金分配至長期的項目中，無法及時實現本金的收回，更談不上獲取利益，嚴重制約現金流量的補償能力。

(三)存貨量方面的問題

公司在市場進行產品銷售時，必定會在公司內部積存一定的存貨量，根據銷售情況的不同，會產生不同比例的存貨量，這些存貨都會占公司流動資產的一定比例，這些存貨還不能及時變現，如果銷售情況較差，不但存貨量將不斷增多，還有可能形成存貨跌價，占用資金減少利潤，造成現金凈流量降低，并增加諸多保管維護的費用，這些因素都對現金流量造成重大影響。

(四)缺乏對籌資的科學預測

公司如果對于資金成本以及籌資風險沒有足夠的認識，也有公司認為帳上資金越多越好，沒有想到資金成本，必然無法選取最佳的籌資方案。例如公司采用長短期的債務模式進行籌資，但沒有理清債務從流出直到回收期間的時間關系，并沒有采取有效的干預策略，那么則會使公司應用大量的資金來維持公司的經濟周轉，占用更多的生產經營資金，從而影響公司的償債以及支付能力。現階段很多公司都不太重視籌資結構的優(yōu)化組合，這都成了后期影響現金流量的重要問題。

三、改善公司現金流量不良問題的對策

(一)及時回收應收賬款

通過以上分析不難看出，應收賬款占據現金流量的很大比例，因此公司必須充分重視應收賬款的回收工作。公司可成立專門的賬款回收部門，專用于應收賬款的回收及監(jiān)管工作。公司針對不同類型客戶的信用狀況，制定適合其自身情況的信用正常，并對回收情況采取實時監(jiān)督。此外為促進客戶及早歸還應收賬款，企業(yè)可推行現金折扣等激勵制度，縮短應收賬款的回收時間。為有效減少壞賬的損失情況，企業(yè)在投資過程中應當慎重選擇對象，對所要投資的對象包括其現金流量、規(guī)模、以往的信用情況等進行充分分析，科學評價其支付與盈利能力，并避開失真的利潤信息陷阱。

(二)科學安排現金流量的各方面配比

現金流量根據結構及功用可分成經營用、投資用以及籌資用等幾種形式。當公司的現金流量在滿足日常生產經營的基礎上，仍有一部分剩余的資金資源，那么這些資金就可歸入投資用現金流量中。此外要防止各類現金流量出現不必要的耗損，并預先制定成本費用指標，借助這一指標合理控制資金，此外還應強化公司各級員工及領導層人員的節(jié)約意識，保證資金的合理利用。

(三)針對存貨內控制度不健全的改善對策

公司應當制定科學的內控制度，使企業(yè)在存貨控制的過程中能夠有章可依，此外還需在制度中充分明確不同部門的權責，并制定獎罰制度，使不同部門在實際工作中能夠形成互相制約的關系，共同促進內控制度的有效實施。此外企業(yè)應當使采購工作變得透明化，對于大型原材料的采購工作，可實施招投標的方式進行，通過這一方式有效減少采購過程中的暗箱操作，控制成本，優(yōu)化企業(yè)的存貨與采購制度。

(四)科學選擇籌資渠道

資金短缺是很多公司在發(fā)展過程中難以回避的一大問題，但籌資結構如果不夠合理，那么則會一定程度影響后期的現金流量，因此這就要公司能夠合理、靈活地選取籌資渠道，拓展籌資路徑。此外為提高現金凈流量，公司程序要充分利用財務管理以及調控機制，提升資金運作效率，最大程度減少資金占用與非生產投資的費用，促進資金流轉。最后還需制定科學的稅后利潤分配制度，不斷提高企業(yè)的經濟資本，以取得更加長遠的發(fā)展。并在公司運營過程中充分做好資金的監(jiān)管工作，防止資產浪費，保證企業(yè)資本的增值和保值。

四、結束語

現金流量在是現代企業(yè)重要的管理對象，及時發(fā)現問題，并針對問題采取有效的解決對策是關乎企業(yè)生存與發(fā)展的必要管理內容。公司在實際經營中，要充分結合當下經濟形勢，通過全面多角度的分析，探求現金流量的缺陷，針對問題提出有效的改善辦法，增加競爭力，保障公司的持續(xù)發(fā)展。

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