IPO公司信息披露審計(jì)存在問題與對(duì)策

夏慧

本文通過對(duì)IPO公司信息披露審計(jì)的標(biāo)準(zhǔn)、目標(biāo)、對(duì)象、內(nèi)容及方法體系等一系列基礎(chǔ)理論進(jìn)行了研究，結(jié)合我國目前計(jì)劃經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)的基本情況和企業(yè)首次公開募股的實(shí)際情況，發(fā)現(xiàn)我國IPO公司信息披露審計(jì)存在的問題，提出了相關(guān)應(yīng)對(duì)之策，從而對(duì)實(shí)務(wù)操作起到了一定的指導(dǎo)作用。

一、理論基礎(chǔ)分析

1.IPO公司信息披露審計(jì)。IPO公司信息披露審計(jì)就是首次公開發(fā)行并上市前對(duì)披露的各項(xiàng)信息進(jìn)行審計(jì)，通俗點(diǎn)說，就是給擬上市企業(yè)做審計(jì)，需要有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具最近三年及一期的審計(jì)報(bào)告。IPO信息披露審計(jì)作為一種專項(xiàng)審計(jì)，不能以一般的要求來開展審計(jì)工作，總的來說有以下特點(diǎn)：時(shí)間長，程序繁瑣、工作量大，內(nèi)容復(fù)雜、要求高，責(zé)任重大、需要遵循的法律、法規(guī)眾多、需要采取特殊的審計(jì)方法、要求反復(fù)溝通協(xié)調(diào)。

2.IPO公司信息披露審計(jì)的標(biāo)準(zhǔn)。IPO公司信息披露審計(jì)的標(biāo)準(zhǔn)既是人們用于評(píng)價(jià)IPO信息質(zhì)量高低的標(biāo)準(zhǔn)：信息是否真實(shí)，是否可靠，是否相關(guān)，是否有用，是否合規(guī)等。換句話說，具有真實(shí)性、可靠性、相關(guān)性、有用性、合規(guī)性等特征的IPO信息是符合信息披露審計(jì)要求的信息披露，否則就是不符合要求的信息披露。

3.IPO公司信息披露審計(jì)的目標(biāo)。首次公開發(fā)行信息披露審計(jì)的目標(biāo)決定著審計(jì)范圍、審計(jì)程序和審計(jì)重點(diǎn)的選擇，它是衡量審計(jì)質(zhì)量的尺度，是界定審計(jì)責(zé)任的參考標(biāo)準(zhǔn)。從國際準(zhǔn)則對(duì)這個(gè)問題的討論到會(huì)計(jì)審計(jì)界學(xué)者的探討，我國對(duì)這個(gè)問題沒有統(tǒng)一的規(guī)范和定論。綜合各項(xiàng)準(zhǔn)則，我國IPO公司信息披露審計(jì)的主要目標(biāo)是通過對(duì)首次公開發(fā)行時(shí)披露的信息在反映客觀事實(shí)的基礎(chǔ)之上進(jìn)行審核并出具相關(guān)審計(jì)報(bào)告，表明IPO公司披露的信息符合市場(chǎng)規(guī)范、會(huì)計(jì)規(guī)范以及相關(guān)法律規(guī)范，質(zhì)量合格。出具客觀而又令人信服地公司首次公開募股的招股說明信息審計(jì)報(bào)告。

4.IPO公司信息披露審計(jì)的內(nèi)容。根據(jù)我國審計(jì)署及首次公開發(fā)行股票信息披露審計(jì)指引，注冊(cè)會(huì)計(jì)師針對(duì)IPO公司應(yīng)該披露的信息進(jìn)行審計(jì)。主要階段及內(nèi)容如下，首先進(jìn)行審計(jì)規(guī)劃：前期盡職調(diào)查;然后對(duì)資產(chǎn)置入或置出等業(yè)務(wù)重組進(jìn)行審計(jì)、剝離調(diào)整審計(jì)（國有企業(yè)改制）、股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整審計(jì)以及利潤分配審計(jì)（按照獨(dú)立性要求及其他目的，備考財(cái)務(wù)報(bào)表）;緊接著便是確定凈資產(chǎn)值：對(duì)股份制改制進(jìn)行審計(jì)，然后進(jìn)行驗(yàn)資，成立股份有限公司;針對(duì)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓或引進(jìn)戰(zhàn)略的投資者還要對(duì)股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整進(jìn)行審計(jì)及驗(yàn)資;最后將準(zhǔn)備申報(bào)的材料進(jìn)行審計(jì)出具審計(jì)報(bào)告，如發(fā)現(xiàn)材料過期時(shí)應(yīng)該進(jìn)行補(bǔ)充審計(jì);最后發(fā)行驗(yàn)資完才能進(jìn)行股票上市。

5.IPO公司信息披露審計(jì)的方法。由于IPO公司信息披露審計(jì)在審計(jì)工作中可以是屬于專項(xiàng)審計(jì)類，所以注冊(cè)會(huì)計(jì)師在進(jìn)行業(yè)務(wù)審計(jì)時(shí)需要采取特殊的審計(jì)方法。主要有：剝離調(diào)整審計(jì)法、特定報(bào)表項(xiàng)目審計(jì)法、分析性復(fù)核法等。剝離調(diào)整審計(jì)法主要運(yùn)用于大型國企，由于大型國企通常歷史悠久，下屬單位眾多，投資關(guān)系復(fù)雜，在重組上市過程中可能會(huì)出現(xiàn)會(huì)計(jì)主體不清的問題。特定報(bào)表項(xiàng)目的審計(jì)，主要是指對(duì)首次公開發(fā)行股票的公司的存貨、固定資產(chǎn)或應(yīng)收賬款等往來項(xiàng)目進(jìn)行的審計(jì)活動(dòng)。

二、IPO信息披露審計(jì)存在的問題

1.會(huì)計(jì)師事務(wù)所IPO信息披露審計(jì)項(xiàng)目質(zhì)量控制常見問題。會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)遵照《中國注冊(cè)會(huì)計(jì)師執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則》和《會(huì)計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)提示第3號(hào)—審計(jì)項(xiàng)目復(fù)核》的要求，完善并強(qiáng)化會(huì)計(jì)師事務(wù)所IPO審計(jì)項(xiàng)目質(zhì)量控制制度及其執(zhí)行。會(huì)計(jì)師事務(wù)所在IPO 審計(jì)項(xiàng)目質(zhì)量控制中，主要存在以下問題：第一，在承接IPO審計(jì)業(yè)務(wù)時(shí)，未充分了解、分析發(fā)行人所處環(huán)境、公司治理、內(nèi)部控制、財(cái)務(wù)狀況、上市動(dòng)機(jī)和管理層誠信情況;未充分了解發(fā)行人可能存在重大風(fēng)險(xiǎn)的領(lǐng)域并適當(dāng)評(píng)估會(huì)計(jì)師事務(wù)所是否具有足夠的勝任能力;未充分關(guān)注發(fā)行人在IPO過程中更換注冊(cè)會(huì)計(jì)師的行為，未與前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師進(jìn)行充分溝通。第二，在選派項(xiàng)目組成員時(shí)，未充分識(shí)別和評(píng)價(jià)會(huì)計(jì)師事務(wù)所、審計(jì)項(xiàng)目組成員的獨(dú)立性和專業(yè)勝任能力。第三，在IPO審計(jì)業(yè)務(wù)執(zhí)行階段，會(huì)計(jì)師事務(wù)所未完善有關(guān)監(jiān)督、咨詢、符合的體系;質(zhì)量控制復(fù)核人員往往介入過晚，復(fù)核工作未充分關(guān)注發(fā)行人經(jīng)營模式和經(jīng)營特點(diǎn)對(duì)會(huì)計(jì)處理和財(cái)務(wù)報(bào)表的影響。第四，會(huì)計(jì)師事務(wù)所分所執(zhí)行IPO 審核業(yè)務(wù)時(shí)，總所未對(duì)分所執(zhí)行IPO 審計(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行充分的業(yè)務(wù)指導(dǎo)，未對(duì)其IPO審計(jì)項(xiàng)目執(zhí)業(yè)質(zhì)量進(jìn)行必要的復(fù)核和檢查。

2.財(cái)務(wù)信息披露與非財(cái)務(wù)信息披露的相互印證問題。注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)遵照《中國注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1521號(hào)——注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)含有已審計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的文件中的其他信息的責(zé)任》的要求，閱讀發(fā)行人在招股說明書中對(duì)其經(jīng)營、財(cái)務(wù)、行業(yè)趨勢(shì)和市場(chǎng)競爭等情況的披露。注冊(cè)會(huì)計(jì)師在核對(duì)包含已審計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的文件中的其他信息時(shí)，通常存在以下問題：第一，忽視招股說明書其他部分引用已審計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表中財(cái)務(wù)信息的準(zhǔn)確性和一致性。第二，忽視招股說明書中披露的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)與已審計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表的一致性。第三，未結(jié)合發(fā)行人的經(jīng)營特點(diǎn)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表各項(xiàng)目進(jìn)行客觀分析。

3.關(guān)聯(lián)方認(rèn)定及其交易的常見問題。注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)遵照《中國注冊(cè)會(huì)計(jì)師執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則》和《會(huì)計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)提示第2號(hào)—通過未披露關(guān)聯(lián)方實(shí)施的舞弊風(fēng)險(xiǎn)》的要求，審計(jì)發(fā)行人是否嚴(yán)格按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則36號(hào)—關(guān)聯(lián)方披露》、《上市公司信息披露管理辦法》和證券交易所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定，真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易，關(guān)注發(fā)行人是否存在通過未披露關(guān)聯(lián)方實(shí)施舞弊的行為。

除《會(huì)計(jì)監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)提示第2號(hào)—通過未披露關(guān)聯(lián)方實(shí)施的舞弊風(fēng)險(xiǎn)》中提到的審計(jì)常見問題，注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)關(guān)聯(lián)方及其交易通常還存在以下問題：第一，僅限于查閱書面資料以獲取發(fā)行人關(guān)聯(lián)方關(guān)系，未實(shí)施其他必要的審計(jì)程序。第二，忽視對(duì)發(fā)行人在申報(bào)期內(nèi)注銷或非關(guān)聯(lián)化的關(guān)聯(lián)方及其商業(yè)實(shí)質(zhì)的甄別。第三，忽視對(duì)重大關(guān)聯(lián)交易價(jià)格公允性的檢查。

三、相關(guān)對(duì)策

1.會(huì)計(jì)監(jiān)管在IPO公司信息披露審計(jì)中需關(guān)注的事項(xiàng)。在會(huì)計(jì)監(jiān)管工作中，應(yīng)當(dāng)對(duì)會(huì)計(jì)師事務(wù)所執(zhí)行IPO審計(jì)業(yè)務(wù)質(zhì)量控制情況予以重點(diǎn)關(guān)注：第一，在承接IPO審計(jì)業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)對(duì)發(fā)行人上市動(dòng)機(jī)、所處行業(yè)的基本情況及其行業(yè)地位、可能存在的高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域、公司治理情況及申報(bào)期基本財(cái)務(wù)指標(biāo)等進(jìn)行調(diào)查。對(duì)于發(fā)行人存在欺詐上市嫌疑或者注冊(cè)會(huì)計(jì)師無法應(yīng)對(duì)重大審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的情況，會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)堅(jiān)決拒絕接受委托。如果發(fā)行人在IPO過程中曾經(jīng)更換過注冊(cè)會(huì)計(jì)師，后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)就發(fā)行人更換注冊(cè)會(huì)計(jì)師的原因與前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師進(jìn)行溝通，以了解發(fā)行人管理層的誠信情況，發(fā)行人與前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師存在重大分歧的會(huì)計(jì)、審計(jì)問題及其他可能對(duì)審計(jì)造成重大影響的事項(xiàng)。第二，在選派項(xiàng)目組成員時(shí)，應(yīng)檢查會(huì)計(jì)師事務(wù)所、IPO審計(jì)項(xiàng)目組成員等是否與發(fā)行人存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或直接經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系等影響?yīng)毩⑿缘男袨?根據(jù)對(duì)審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估，檢查項(xiàng)目組成員是否具有包括相應(yīng)技術(shù)知識(shí)、相關(guān)行業(yè)審計(jì)實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)等在內(nèi)的專業(yè)勝任能力。第三，在IPO審計(jì)業(yè)務(wù)執(zhí)行階段，會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)建立健全與監(jiān)督、咨詢和復(fù)核等有關(guān)的質(zhì)量控制體系，始終將審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)控制在可接受的范圍。質(zhì)量控制復(fù)核人員可盡早介入，結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)、行業(yè)同期基本情況，全面分析發(fā)行人的經(jīng)營模式、經(jīng)營特點(diǎn)和在申報(bào)期內(nèi)的變化情況，以及發(fā)行人會(huì)計(jì)處理的合理性和會(huì)計(jì)處理在申報(bào)期內(nèi)的變化情況，以確定可能存在舞弊和重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)的領(lǐng)域及其對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告的影響程度。第四，會(huì)計(jì)師事務(wù)所總所應(yīng)加強(qiáng)對(duì)其分所IPO審計(jì)業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量的管理，定期對(duì)各分所進(jìn)行執(zhí)業(yè)質(zhì)量培訓(xùn)和質(zhì)量控制檢查，提升分所審計(jì)業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量。

2.提高信息披露審計(jì)人員的業(yè)務(wù)與道德水平。高技術(shù)含量、高成長的特殊性決定了創(chuàng)業(yè)板上市公司信息披露的復(fù)雜性，對(duì)上市公司信息披露相關(guān)人員的業(yè)務(wù)水平提出了更高的要求。信息披露中對(duì)于信息內(nèi)容準(zhǔn)確性、完整性的規(guī)定，要求信息披露人員整合并對(duì)上市公司經(jīng)營、發(fā)展產(chǎn)生影響的各種因素詳實(shí)披露，個(gè)別情況下還應(yīng)對(duì)其產(chǎn)生的影響進(jìn)行初步統(tǒng)計(jì)與分析，客觀上加大了信息披露人員的任務(wù)量。企業(yè)高層管理人員為了追求短期利益，常常要求相關(guān)信息披露人員對(duì)重大關(guān)聯(lián)交易、內(nèi)幕交易刻意遮掩，對(duì)重要經(jīng)營業(yè)績指標(biāo)進(jìn)行不當(dāng)粉飾等，都會(huì)造成信息披露相關(guān)人員在利益驅(qū)使或者壓力脅迫下選擇違規(guī)操作，背離了職業(yè)道德和法律法規(guī)的要求。

3.強(qiáng)化證券交易所監(jiān)管職能、完善外部約束機(jī)制。明確證券交易所的獨(dú)立監(jiān)管權(quán)限，避免與證監(jiān)會(huì)出現(xiàn)職能沖突。這既減輕了證監(jiān)會(huì)監(jiān)管的壓力，又可加強(qiáng)證券交易所的工作責(zé)任，確保監(jiān)管渠道的暢通和責(zé)任追究的順利實(shí)現(xiàn)。證券交易所要加大對(duì)上市公司的監(jiān)管力度，健全處罰體系，使通告批評(píng)、公開譴責(zé)、處罰金等手段與摘、停牌制度相結(jié)合，真正樹立起證券交易所的監(jiān)管權(quán)威地位。最后，應(yīng)當(dāng)建立起以證監(jiān)會(huì)、證券交易所嚴(yán)密監(jiān)管為核心，以證券公司、保薦機(jī)構(gòu)、注冊(cè)會(huì)計(jì)事務(wù)所、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)盡職協(xié)助為輔，以報(bào)紙、網(wǎng)絡(luò)等輿論平臺(tái)以及公眾積極參與為補(bǔ)充的社會(huì)外部約束體系，全方位、深層次地對(duì)創(chuàng)業(yè)板上市公司信息披露質(zhì)量進(jìn)行監(jiān)控和引導(dǎo)。

四、總結(jié)

綜上所述，實(shí)施IPO公司信息披露審計(jì)，是立足我國國情、借鑒國際慣例推出的一項(xiàng)創(chuàng)新之策，也是確保IPO信息披露真實(shí)可靠的重要標(biāo)志和制度安排。證券市場(chǎng)建立健全的IPO公司信息披露審計(jì)制度，有利于信息披露質(zhì)量的提高，最終贏得公眾對(duì)上市公司的信任，促進(jìn)資本市場(chǎng)的繁榮，有利于交易市場(chǎng)的穩(wěn)定發(fā)展，避免金融危機(jī)。同時(shí)，實(shí)施IPO公司信息披露審計(jì)，能夠有力地推動(dòng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的發(fā)展，擴(kuò)大了會(huì)計(jì)師事務(wù)所的執(zhí)業(yè)領(lǐng)域。

（作者單位：新疆財(cái)經(jīng)大學(xué)）