經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)可持續(xù)發(fā)展探析

藍(lán)昌華(中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司岳陽(yáng)市分行，湖南 岳陽(yáng) 414000)

“不到5%的收益，卻要承擔(dān)110%的風(fēng)險(xiǎn)”，這種一頭連著銀行一頭連著中小微企業(yè)的融資性擔(dān)保公司，從它誕生第一天起就難以擺脫收益與風(fēng)險(xiǎn)失衡的命運(yùn)。今年以來(lái)，在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，部分融資性擔(dān)保公司，特別是民營(yíng)融資性擔(dān)保公司，擔(dān)保業(yè)務(wù)量大幅下滑、代償額直線上升、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)陡增，多數(shù)民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)舉步維艱、生存困難，半數(shù)以上擔(dān)保機(jī)構(gòu)普遍信心不足、開始尋找退出之路。

“橋梁”的垮塌和“紐帶”的斷裂，最終波及的是中小微企業(yè)，尤其是沒(méi)有抵押物、抵押物不足值或抵押物不被銀行認(rèn)可的縣域“三農(nóng)”企業(yè)和自然人，更是雪上加霜。綜合分析乍暖還寒的融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)，其制約因素主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面:

一、制約融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)的因素

(一)自身因素

一是擔(dān)保規(guī)模小，擔(dān)保能力弱。資本金平均放大倍數(shù)不到3倍。部分機(jī)構(gòu)沒(méi)有開展融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)，部分機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)量不大，達(dá)不到政府資金扶持的標(biāo)準(zhǔn);只有極少數(shù)機(jī)構(gòu)能正常開展業(yè)務(wù)并享受政府擔(dān)保資金的補(bǔ)貼。二是利潤(rùn)率低，自身效益不佳。普遍資本金利潤(rùn)率僅1.56%，低于銀行一年期整存整取基準(zhǔn)利率2.25%標(biāo)準(zhǔn)。三是少數(shù)擔(dān)保機(jī)構(gòu)運(yùn)作不規(guī)范。個(gè)別擔(dān)保機(jī)構(gòu)存在資本金不實(shí)、超比例投資、為關(guān)聯(lián)企業(yè)擔(dān)保、主業(yè)不突出、超范圍經(jīng)營(yíng)、保證金管理不規(guī)范等問(wèn)題。

(二)體制因素

一是擔(dān)保機(jī)構(gòu)法律地位不明確。目前，我國(guó)尚沒(méi)有一部完整的旨在保護(hù)擔(dān)保機(jī)構(gòu)合法權(quán)益、規(guī)范擔(dān)保機(jī)構(gòu)運(yùn)作的法律，擔(dān)保業(yè)到底是非銀行金融機(jī)構(gòu)、金融服務(wù)業(yè)、金融中介還是一般企業(yè)?法律定位不清楚，主體資格不明確。二是盈利模式未解決。按照現(xiàn)有管理辦法的規(guī)定，中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的營(yíng)業(yè)范圍、投資比例、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)等等都受到嚴(yán)格的限制，收益與風(fēng)險(xiǎn)失衡是擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨最大的制度性障礙。

(三)環(huán)境因素

1.擔(dān)保機(jī)構(gòu)與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)合作不順暢。一是金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入門檻太高，尤其是民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)授不了信，做不了業(yè)務(wù)。二是授信倍數(shù)太低，一般在3-5倍，最低的還不到2倍。三是保證金收取太多，一般達(dá)到10-20%。四是銀行不分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，但貸款利率上浮幅度又過(guò)大。

2.現(xiàn)有政策落實(shí)不到位。一是擔(dān)保機(jī)構(gòu)反擔(dān)保物抵押登記難，有的登記部門不為擔(dān)保機(jī)構(gòu)辦理反擔(dān)保物抵押登記。二是征信系統(tǒng)難進(jìn)入。擔(dān)保機(jī)構(gòu)不能查詢受保企業(yè)的信用信息。三是免稅政策難落實(shí)。有些地市對(duì)經(jīng)國(guó)家批準(zhǔn)免稅的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，實(shí)行的是先征后返。征時(shí)容易返時(shí)難。

3.擔(dān)保市場(chǎng)混亂，社會(huì)認(rèn)可度低。

二、保證融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)可持續(xù)發(fā)展的重要措施

針對(duì)上述存在的主客觀原因，在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，要保證融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)的可持續(xù)發(fā)展，重構(gòu)銀擔(dān)關(guān)系、擔(dān)企關(guān)系和銀企關(guān)系，特別是盡可能發(fā)揮擔(dān)保公司在縣域“三農(nóng)”企業(yè)、自然人中的橋梁和紐帶作用，至少要采取以下幾個(gè)方面的措施:

1.完善法律和政策體系，優(yōu)化平等的擔(dān)保機(jī)構(gòu)市場(chǎng)環(huán)境。一是加大扶持力度。出臺(tái)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的資本金持續(xù)增長(zhǎng)機(jī)制，明確規(guī)定年稅前利潤(rùn)的10%～20%補(bǔ)充實(shí)收資本;政府擔(dān)保補(bǔ)助基金不能以300萬(wàn)元為限，應(yīng)隨著擔(dān)保業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大而逐年增加;同時(shí)建議其補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)，目前由資本金的3倍降低為2倍，取消客戶保證金比例平均不超過(guò)3%限制性條款。二是建議國(guó)務(wù)院(非部際聯(lián)席會(huì)議)盡快頒布《融資性擔(dān)保公司管理暫行條例》，明確其市場(chǎng)定位、業(yè)務(wù)范圍、投資比例、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)、行為規(guī)范等，解決主體資格和盈利模式問(wèn)題。三是加大對(duì)非融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的查處力度，為融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)正名，凈化擔(dān)保市場(chǎng)。四是抓好現(xiàn)有政策的落實(shí)。政府的辦證大廳要辦理?yè)?dān)保公司反擔(dān)保抵押物的登記，人行要簡(jiǎn)化征信接入手續(xù)、降低收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，稅務(wù)部門要解決政策反復(fù)的問(wèn)題、建議回頭執(zhí)行“國(guó)辦發(fā)〔2006〕90號(hào)”文件中關(guān)于完善擔(dān)保機(jī)構(gòu)所得稅稅收優(yōu)惠的支持政策;盡快出臺(tái)免收營(yíng)業(yè)稅措施，減輕融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。

2.明確權(quán)利和義務(wù)，重構(gòu)平等的銀擔(dān)協(xié)作關(guān)系。由國(guó)家銀監(jiān)委、人民銀行出臺(tái)《銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)平等合作指引》，并進(jìn)行監(jiān)督管理。一是準(zhǔn)入門檻。不得出現(xiàn)“政府獨(dú)資、政府控股、政府參與”等歧視民營(yíng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的條款，更不能指定某幾家壟斷性擔(dān)保機(jī)構(gòu)。二是放大倍數(shù)。據(jù)測(cè)算，目前在不發(fā)生代償?shù)那疤嵯?，資本金放大5倍，擔(dān)保機(jī)構(gòu)才能保本經(jīng)營(yíng)。因此，放大倍數(shù)應(yīng)以6～10倍為宜。三是風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)比例。從目前試點(diǎn)的情況來(lái)看，銀行、擔(dān)保機(jī)構(gòu)、財(cái)政(再擔(dān)保機(jī)構(gòu)、擔(dān)保基金、擔(dān)保資金池等)風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)比例為4∶4∶2，以保證銀行推薦客戶的質(zhì)量和提高銀行貸后管理水平。四是代償寬限期，建議以銀行“脫期法”“關(guān)注”類貸款90天為限。五是風(fēng)險(xiǎn)處置。擔(dān)保機(jī)構(gòu)保證擔(dān)保貸款到期，除銀擔(dān)共同努力外，只要符合條件，可以辦理展期和借新還舊手續(xù)。六是擔(dān)保貸款利率。銀行貸款利率在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上不得上浮，以降低借款人成本。七是保證金收取。在與擔(dān)保公司合作的前3年，銀行免收保證金;之后按8%～10%收存。八是擔(dān)保費(fèi)率，繼續(xù)執(zhí)行現(xiàn)行政策。營(yíng)造融資性擔(dān)保公司不僅可以選客戶，還可選銀行的良好氛圍。

3.加快改革和調(diào)整步伐，促進(jìn)平等的行業(yè)資源優(yōu)化配置。一是組織和引導(dǎo)擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行資產(chǎn)重組，做大一批。以國(guó)有資本為紐帶，吸收一部分民營(yíng)資本，進(jìn)行資產(chǎn)重組;大力發(fā)展混合所有制擔(dān)保公司，提高國(guó)有資本的影響力，做大一批擔(dān)保機(jī)構(gòu)。一方面可以盤活一批民營(yíng)資本，解決其出路問(wèn)題;另一方面既解決了擔(dān)保機(jī)構(gòu)的機(jī)制問(wèn)題，也解決了資本金規(guī)模問(wèn)題，提高了抗風(fēng)險(xiǎn)的能力。二是鼓勵(lì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)拓展業(yè)務(wù)領(lǐng)域，搞活一批。目前，融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)范圍狹窄，主業(yè)突出，輔業(yè)基本沒(méi)有開展起來(lái)，業(yè)務(wù)過(guò)份依賴銀行，直接融資比例很小，例如訴訟擔(dān)保、工程履約擔(dān)保等。建議政府協(xié)調(diào)相關(guān)部門，放寬“直接投資比例不超過(guò)20%”等相關(guān)限制，為擔(dān)保機(jī)構(gòu)拓寬業(yè)務(wù)創(chuàng)造環(huán)境。同時(shí)，還建議監(jiān)管部門引導(dǎo)和鼓勵(lì)融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)在政策允許范圍內(nèi)進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新，搞活一批擔(dān)保機(jī)構(gòu)。三是加強(qiáng)行業(yè)監(jiān)管，退出一批。建議政府監(jiān)管部門采取措施，對(duì)那些嚴(yán)重違規(guī)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，要公開清理出融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)行業(yè)，淘汰一批;對(duì)那些做不了業(yè)務(wù)和主動(dòng)要求退出的機(jī)構(gòu)，政府部門要為其開辟一條退出通道，并制定退出管理辦法，確保其有序退出。

與此同時(shí)，我們還要在再擔(dān)保體系建設(shè)、人才培訓(xùn)、體制創(chuàng)新、業(yè)務(wù)拓展上下功夫，于經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，真正探索出一條融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)可持續(xù)發(fā)展的成功之路，打通服務(wù)“三農(nóng)”“最后一公里”。