互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的核心是保護(hù)消費(fèi)者

文/肖嚴(yán)華

互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的核心是保護(hù)消費(fèi)者

文/肖嚴(yán)華

鑒于中國金融業(yè)存在一些結(jié)構(gòu)性問題，包括小微企業(yè)主、個(gè)體工商戶的融資需求無法有效滿足，中小投資者缺少有效投資渠道等，加之中國擁有良好的互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)，為互聯(lián)網(wǎng)金融迅速發(fā)展創(chuàng)造了可能。

以余額寶為例，基金業(yè)規(guī)模最大的基金——天弘增利寶貨幣基金2013年的年報(bào)顯示，截至去年年底，余額寶持有人戶數(shù)為4302.94萬戶，全部為個(gè)人投資，去年余額寶共為持有人創(chuàng)造盈利17.9億元。余額寶的沉淀資金已高達(dá)5000億元，國債作為曾經(jīng)投資市場的寵兒，其投資受到了互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的分流。此外，阿里、騰訊和京東等一批互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)以不同形式介入保險(xiǎn)業(yè)務(wù)領(lǐng)域，今年2月，蘇寧云商和蘇寧電器共同發(fā)起的蘇寧保險(xiǎn)銷售有限公司獲得牌照，成為國內(nèi)首家拿到保險(xiǎn)代理資質(zhì)的商業(yè)零售企業(yè)。

發(fā)展中存在的問題

據(jù)廣州社情民意研究中心于今年3月在全國大城市中開展的“網(wǎng)絡(luò)存款理財(cái)居民看法”民調(diào)，73%受訪者稱不會參與網(wǎng)絡(luò)公司的存款理財(cái)活動，主要原因是“怕錢被盜、被騙”及“怕泄露個(gè)人信息”?；ヂ?lián)網(wǎng)金融迅猛發(fā)展過程中，主要存在如下問題。

一是互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)控弱。互聯(lián)網(wǎng)金融還沒有接入人民銀行征信系統(tǒng)，相關(guān)法律還有待配套，違約成本較低，容易誘發(fā)惡意騙貸、卷款跑路等風(fēng)險(xiǎn)問題。特別是P2P網(wǎng)貸平臺由于準(zhǔn)入門檻低和缺乏監(jiān)管，成為不法分子從事非法集資和詐騙等犯罪活動的溫床。

去年以來，淘金貸、優(yōu)易網(wǎng)、安泰卓越等P2P網(wǎng)貸平臺先后曝出“跑路”事件。截至2014年3月底，全國P2P網(wǎng)貸參與人數(shù)日均49043人，全國P2P網(wǎng)貸平臺共667家，3月份新發(fā)生倒閉、跑路、提現(xiàn)困難等各種問題平臺四家，比上月份多兩家。據(jù)央視披露，國內(nèi)最大的互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)詐騙案“金玉恒通”涉案資金超百億，2萬多人受波及。為同一老板控制的杭州國臨創(chuàng)投、深圳中貸信創(chuàng)、上海鋒逸信投等三家P2P網(wǎng)上借貸平臺于近日同時(shí)倒閉，老板攜資金跑路，涉案資金超過3億元。

二是互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)。今年春節(jié)之后，以余額寶為代表的各種互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的收益都處于下降通道，近期的七日年化收益率跌破6%，引發(fā)不少人的關(guān)注。余額寶等互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金收益率的不斷下滑，有可能造成大量用戶的集中贖回從而造成通道堵塞的風(fēng)險(xiǎn)。

三是網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險(xiǎn)大。我國互聯(lián)網(wǎng)安全問題突出，網(wǎng)絡(luò)金融犯罪問題不容忽視。一旦遭遇黑客攻擊，互聯(lián)網(wǎng)金融的正常運(yùn)作會受到影響，危及消費(fèi)者的資金安全和個(gè)人信息安全。4月8日微軟公司正式停止對操作系統(tǒng)“視窗XP”的支持。但考慮到中國這一特殊市場，中國XP用戶的電腦仍可在8日以后使用，微軟將選擇與中國的信息安全公司合作，為中國用戶提供安全保護(hù)。不過即便如此，此次XP事件依然對中國的網(wǎng)絡(luò)安全構(gòu)成挑戰(zhàn)，中國2億多臺PC即將開始“裸奔”。

四是監(jiān)管弱?；ヂ?lián)網(wǎng)金融在我國處于起步階段，還沒有監(jiān)管和法律約束，缺乏準(zhǔn)入門檻和行業(yè)規(guī)范，整個(gè)行業(yè)面臨諸多政策和法律風(fēng)險(xiǎn)。

互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管

金融行業(yè)的特殊性，一是在于金融具有系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)特征，牽一發(fā)而動全身；二是金融行業(yè)是典型的信息不對稱行業(yè)，很容易導(dǎo)致所謂逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)。因此各國都對金融進(jìn)行高度嚴(yán)格的監(jiān)管。

隨著“余額寶”規(guī)模突破5000億，將互聯(lián)網(wǎng)金融納入監(jiān)管成為一大焦點(diǎn)。因二維碼支付業(yè)務(wù)突破了傳統(tǒng)終端業(yè)務(wù)模式，其風(fēng)險(xiǎn)控制水平直接關(guān)系到客戶的信息安全與資金安全，3月13日央行支付結(jié)算司下發(fā)通知暫停虛擬信用卡和二維碼支付業(yè)務(wù)。3月16日央行對第三方支付轉(zhuǎn)賬、消費(fèi)金額進(jìn)行限制，規(guī)定個(gè)人支付賬戶轉(zhuǎn)賬單筆不超過1000元，年累計(jì)不能超過1萬元；個(gè)人單筆消費(fèi)不得超過5000元，月累計(jì)不能超過1萬元。

互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管，將是2014年央行工作的重點(diǎn)之一?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的三條紅線是：第一，亂集資的紅線；第二，吸收公眾存款的紅線；第三，詐騙的紅線。互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管包括對互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的監(jiān)管，對互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品銷售過程中的監(jiān)管，對互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的監(jiān)管，其核心是消費(fèi)者保護(hù)。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融投資者亟待提高風(fēng)險(xiǎn)意識。

最近中國人民銀行牽頭組建的中國互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會已正式獲得國務(wù)院批復(fù)，該協(xié)會旨在對互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)進(jìn)行自律管理。對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管底線，就是今年《政府工作報(bào)告》所強(qiáng)調(diào)的“要守住不發(fā)生系統(tǒng)性和區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)的底線”。

編輯：鄭賓 393758162@qq.com

快訊

浦東發(fā)布2014年經(jīng)濟(jì)發(fā)展藍(lán)皮書

3月26日，《浦東新區(qū)藍(lán)皮書：上海浦東經(jīng)濟(jì)發(fā)展報(bào)告（2014）》（以下簡稱藍(lán)皮書）正式發(fā)布，今年藍(lán)皮書的主題是“改革新亮點(diǎn) 布局新拓展”。2014浦東藍(lán)皮書由總報(bào)告篇、改革亮點(diǎn)篇、布局新拓展篇、專題篇和典型案例篇五個(gè)部分、17個(gè)分報(bào)告組成，作者是上海社科院研究人員和浦東新區(qū)區(qū)委黨校教師組成的浦東新區(qū)經(jīng)濟(jì)研究中心的專家學(xué)者。藍(lán)皮書在對浦東開發(fā)開放、經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢進(jìn)行研究分析的同時(shí)，重點(diǎn)對推進(jìn)自貿(mào)區(qū)建設(shè)，加快制度創(chuàng)新提出了對策建議。