企業(yè)財務風險預警機制建設(shè)研究

李莉

【摘要】財務風險預警機制對于防范控制企業(yè)財務風險問題，確保企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的安全順利具有重要保障作用。本文針對企業(yè)的財務風險預警機制建設(shè)，首先概述了企業(yè)財務風險預警機制建設(shè)的基本原則，進而系統(tǒng)的闡述了科學合理構(gòu)建企業(yè)財務風險預警機制的途徑，可以為企業(yè)財務風險管理體系的建設(shè)提供相應的參考。

【關(guān)鍵詞】企業(yè) 財務風險 預警機制

一、引言

企業(yè)在市場環(huán)境下開展生產(chǎn)經(jīng)營，勢必會面臨著各種各樣的風險問題，財務風險、市場風險、運營風險、法律風險以及戰(zhàn)略風險，其中財務風險問題是企業(yè)經(jīng)營管理過程中風險控制的核心，也是對企業(yè)穩(wěn)定發(fā)展威脅最嚴重的風險問題。為了確保企業(yè)的健康穩(wěn)步發(fā)展，企業(yè)應該以財務風險控制為中心，通過建立財務風險預警體系，實現(xiàn)對企業(yè)關(guān)鍵財務風險問題的預警管理，以免由于風險造成企業(yè)的經(jīng)濟效益損失，這對于提高企業(yè)的財務風險防范能力，實現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)平穩(wěn)發(fā)展，強化企業(yè)對于市場環(huán)境的適應能力也具有重要的作用。

二、企業(yè)財務風險預警機制的構(gòu)建原則

（一）預先性的原則

對于企業(yè)的財務風險預警機制，必須具有先兆性的預測功能，能夠通過對企業(yè)某一階段的生產(chǎn)經(jīng)營數(shù)據(jù)信息的分析，明確企業(yè)在經(jīng)營過程中存在的風險隱患，進而對企業(yè)經(jīng)營過程中的財務風險隱患進行預測，并為企業(yè)制定防范控制措施提供依據(jù)。

（二）科學性的原則

對于企業(yè)的財務風險預警機制，必須選取最為適合企業(yè)的財務風險監(jiān)測指標與檢測方法，在指標的選擇上必須能夠確保全面覆蓋企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營過程中的關(guān)鍵財務數(shù)據(jù)，同時也能夠真實的對企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營以及財務管理的潛在危機進行監(jiān)測。在監(jiān)測方法的選擇上必須確保具有較好的可操作性，并且能夠?qū)ζ髽I(yè)進行動態(tài)的檢測。

（三）全面系統(tǒng)的原則

在企業(yè)的財務風險預警機制設(shè)計上，應該將企業(yè)作為一個系統(tǒng)進行風險預警系統(tǒng)的設(shè)計，把企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動以及財務管理活動作為重點，對企業(yè)經(jīng)濟活動中的風險問題進行跟蹤式的監(jiān)測，并及時準確的反映企業(yè)財務安全程度。

（四）實用性的原則

進行財務風險預警的根本目的就是為了指導企業(yè)規(guī)避風險問題，因此財務風險預警機制必須具有較好的實用性，操作程序簡單方便、運行成本低廉，能夠真正地起到財務風險預警的效果。

三、企業(yè)財務風險機制建設(shè)策略

（一）合理的選擇財務風險預警指標

財務風險預警體系運行的機理就是根據(jù)相應的財務指標對財務風險大小所進行的分析與衡量，因此財務指標的選取對于整個財務風險預警機制的運行都具有至關(guān)重要的作用。財務風險預警指標體系一般應該涵蓋反映償債能力、盈利能力、經(jīng)營能力以及發(fā)展能力的指標構(gòu)成。其中償債能力指標主要采用流動比率、速動比率以及股東權(quán)益比率，分別對企業(yè)的短期以及長期償債能力進行反映。盈利能力指標則主要依靠業(yè)務利潤率、銷售毛利率、凈資產(chǎn)收益率對企業(yè)的收入盈利以及資本盈利能力情況進行監(jiān)測。經(jīng)營能力指標則主要是依靠存貨周轉(zhuǎn)率、應收賬款周轉(zhuǎn)率以及總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率對企業(yè)的整體經(jīng)營情況進行動態(tài)的檢測。發(fā)展能力指標則主要是采用收入增長率、利潤增長率、資產(chǎn)增長率等指標對企業(yè)的發(fā)展和成長能力進行相應的體現(xiàn)。通過這些指標的合理、全面選取，確保財務預警體系能夠有效的發(fā)揮作用。

（二）優(yōu)化企業(yè)的財務風險預警模型

在完成企業(yè)的財務風險預警指標選擇之后，還應該科學合理構(gòu)建企業(yè)財務風險預警模型，通過財務風險預警模型完成財務的評價分析以及預警作用。當前在企業(yè)的財務風險預警模型構(gòu)建上有很多方法，最為常用的主要是采用功效系數(shù)法進行模型的構(gòu)建，其構(gòu)建原理為將財務風險預警指標確定上下限，然后根據(jù)指標上下限范圍內(nèi)的具體程度，經(jīng)過相應的加權(quán)平均后對綜合財務風險狀況進行反映。在企業(yè)的財務風險預警模型建設(shè)上，如果選擇功效系數(shù)法，則重點應該按照指標的分類、指標標準值的界定、單項功效系數(shù)確定、權(quán)重設(shè)置以及綜合功效系數(shù)計算等環(huán)節(jié)，一次完成模型構(gòu)建。

（三）及時的進行財務預警分析

為了確保企業(yè)的財務風險預警機制能夠正常的發(fā)揮作用，企業(yè)應當在財務管理部門設(shè)置專門的機構(gòu)或者是設(shè)置專崗進行財務預警分析工作。其次，在企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展過程中，應該定期及時的進行全面的財務風險預警分析，根據(jù)企業(yè)經(jīng)營周期不同階段的財務報表、財務經(jīng)營實際狀況，對企業(yè)的財務風險危機進行全面的預測，同時對于關(guān)鍵的指標應該進行日常的分析，真正的起到財務預警體系的提前預測與實時監(jiān)控功能。此外，為了不斷的提高財務風險預警體系預警的準確性，應該及時的對財務風險預警準則以及預警方法進行必要的更新完善。尤其是針對出現(xiàn)誤警和漏警的情況，深入的分析原因，并對財務預警體系進行自我調(diào)整完善，減少財務風險預警誤判的可能，強化企業(yè)的財務風險預警能力。

（四）提前實施財務預警防范策略

為了規(guī)避財務風險問題的發(fā)生以及擴大，企業(yè)應該根據(jù)行業(yè)發(fā)展特點以及企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展實際狀況，制定相應的財務預警響應策略，重點針對企業(yè)的高概率、多發(fā)性的財務風險，提前制定多項財務風險應對策略。首先企業(yè)在日常的管理工作中，應該不斷的強化企業(yè)的內(nèi)部控制管理，依靠內(nèi)部控制管理對企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)進行完善，對管理制度進行規(guī)范，確保財務數(shù)據(jù)信息的安全、及時與全面。其次，在企業(yè)的財務管理工作中，應該將資本的優(yōu)化作為重點，尤其是采取多種籌資方式降低籌資風險，并科學的組合負債期限，減輕債務壓力。第三，應該將資金管理作為核心，通過提高資金的分析能力、嚴格控制應收賬款的規(guī)模，確保企業(yè)現(xiàn)金持有量，加快資金的周轉(zhuǎn)速度，提高資金的流動性，以免由于資金鏈的斷鏈造成風險危機。通過實施這些措施，提高企業(yè)的財務管理水平，降低財務風險問題的發(fā)生幾率。

四、結(jié)語

受外部宏觀市場環(huán)境以及企業(yè)內(nèi)部管理的影響，企業(yè)財務風險管理壓力不斷增加，嚴峻的形勢要求企業(yè)財務管理部門必須結(jié)合企業(yè)的實際情況建立完善的財務風險預警系統(tǒng)，依靠對財務風險預警指標的評價分析，準確的判斷風險問題形勢，并制定相應的財務風險應對策略，確保企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的穩(wěn)步，進而實現(xiàn)企業(yè)的戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃。

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