論應(yīng)收賬款質(zhì)押融資的風(fēng)險(xiǎn)與防范

牛艷梅

（陜西理工學(xué)院，陜西 漢中 723000）

一、應(yīng)收賬款質(zhì)押存在的風(fēng)險(xiǎn)

（一）法律風(fēng)險(xiǎn)

1.應(yīng)收賬款本身存在缺陷而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。（1）應(yīng)收賬款虛假。出質(zhì)人欺詐，用根本不存在的應(yīng)收賬款出質(zhì)。應(yīng)收賬款雖然真實(shí)存在，但在出質(zhì)前已被清償，但出質(zhì)人未將其入賬，同時(shí)以不真實(shí)的數(shù)據(jù)或以其他應(yīng)收賬款數(shù)據(jù)冒充。出質(zhì)人轉(zhuǎn)移賬款，在收取了付款人清償?shù)膫鶆?wù)后，并沒有提存或提前向融資銀行還款而是挪作他用。其實(shí)這三種情況在實(shí)際業(yè)務(wù)中普遍存在，因?yàn)槲覈行∑髽I(yè)管理制度不完善，很多企業(yè)都存在一定的財(cái)務(wù)問題。（2）應(yīng)收賬款具有很大的不確定性。這主要是說應(yīng)收賬款價(jià)值虛高的問題，出質(zhì)人或出質(zhì)人與應(yīng)收賬款債務(wù)人合謀虛報(bào)應(yīng)收賬款價(jià)格，從而使其超過或者遠(yuǎn)超過合同或?qū)嶋H應(yīng)付的價(jià)格，或者貨物折扣銷售，且出庫價(jià)與返還折扣雙條線記賬，使賬務(wù)上的應(yīng)收賬款與最終實(shí)際應(yīng)付價(jià)不一致，但出質(zhì)人故意隱瞞。但是不論哪種情形，出質(zhì)價(jià)格均高于實(shí)際應(yīng)付價(jià)格，從而造成應(yīng)收賬款價(jià)格虛高。（3）應(yīng)收賬款本身不合法。首先，應(yīng)收賬款來源不合法；再次，應(yīng)收賬款質(zhì)押合同是無效的，比如合同并不是質(zhì)押雙方自愿簽訂的，或者可能損害社會公共利益；最后，可撤銷合同、效力待定的合同因可能被撤銷、歸于無效，從而會導(dǎo)致應(yīng)收賬款債權(quán)不許存在。（4）應(yīng)收賬款的時(shí)效性問題。我國《民法通則》及相關(guān)的司法解釋規(guī)定，向人民法院請求保護(hù)民事權(quán)利的訴訟時(shí)效為二年（身體受到傷害要求賠償、延付或拒付租金、寄存在物品損毀或丟失的訴訟時(shí)效期間為一年，國際貿(mào)易的訴訟時(shí)效期間為四年），訴訟時(shí)效期間從當(dāng)事人知道或應(yīng)當(dāng)知道自己的權(quán)利被侵害之日起計(jì)算。超過訴訟時(shí)效后權(quán)利人即喪失勝訴權(quán)，如果起訴，其訴訟請求不再被法院保護(hù)。法律同時(shí)規(guī)定，訴訟時(shí)效可以因下列事由中斷：提起訴訟，權(quán)利人提出要求，義務(wù)人同意履行義務(wù)，權(quán)利人向人民調(diào)解委員會和有關(guān)單位提出保護(hù)民事權(quán)利的請求。從中斷時(shí)起，訴訟時(shí)效重新計(jì)算。由此可以看出，在時(shí)效內(nèi)，如果出質(zhì)人未行使或怠于行使權(quán)利，將可能使質(zhì)押擔(dān)保失去了意義。（5）應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓問題。在下列兩種情況下，應(yīng)收賬款質(zhì)權(quán)會產(chǎn)生法律風(fēng)險(xiǎn)：第一，企業(yè)先將應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理公司，辦理了融資，其后又將應(yīng)收賬款質(zhì)押給銀行，辦理貸款；第二，企業(yè)先將應(yīng)收賬款質(zhì)押給了銀行，之后又將應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理公司。

2.應(yīng)收賬款質(zhì)押公示制度不完善而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。2007年10月1日中國人民銀行征信中心據(jù)《物權(quán)法》第二百二十八條運(yùn)行應(yīng)收賬款質(zhì)押登記公示系統(tǒng)，其具有登記、查詢和登記文件驗(yàn)證三大功能。

風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)在，質(zhì)權(quán)人是單方登記，《登記辦法》第7條規(guī)定：“應(yīng)收賬款質(zhì)押登記由質(zhì)權(quán)人辦理?！钡?8條規(guī)定：“質(zhì)權(quán)人憑修改碼辦理展期、變更登記、注銷登記?！薄兜怯洸僮饕?guī)則》第3條規(guī)定：“質(zhì)權(quán)人或其代理人辦理應(yīng)收賬款質(zhì)押登記，應(yīng)當(dāng)注冊為應(yīng)收賬款質(zhì)押登記公示系統(tǒng)的用戶。用戶對登記的真實(shí)性、完整性和合法性承擔(dān)責(zé)任?！睉?yīng)收賬款質(zhì)押登記的當(dāng)事人通常涉及多方，即出質(zhì)人、質(zhì)權(quán)人和利害關(guān)系人（包括應(yīng)收賬款債務(wù)人和其他有利害關(guān)系的第三人）?！兜怯涋k法》和《登記操作規(guī)則》僅規(guī)定由質(zhì)權(quán)人單方辦理應(yīng)收賬款質(zhì)押登記，剝奪了出質(zhì)人和債務(wù)人的合法權(quán)利，同時(shí)，《登記操作規(guī)則》第3條規(guī)定質(zhì)權(quán)人對登記的真實(shí)性、完整性和合法性承擔(dān)責(zé)任；第14條規(guī)定：“出質(zhì)人法定注冊名稱、有效身份證件號碼或其他登記內(nèi)容填寫錯誤的，由此引起的后果由用戶負(fù)責(zé)?！笔谷绻霈F(xiàn)出質(zhì)人和第三人等惡意串通，提供虛假的出質(zhì)信息及資料的情況，質(zhì)權(quán)人仍要承擔(dān)法律責(zé)任，這就出現(xiàn)了很多正義和糾紛。

我國應(yīng)收賬款質(zhì)押登記源于國外的動產(chǎn)擔(dān)保電子登記制度，可我國的現(xiàn)有條件并不能完全支持這一體系的完美運(yùn)行，首先，我國社會信用體系不健全，濫用制度漏洞的事情屢見不鮮；其次，因出質(zhì)的應(yīng)收賬款沒有統(tǒng)一的規(guī)范，出質(zhì)人有可能會利用這一點(diǎn)而把其改頭換面再重新出質(zhì)；再次，應(yīng)收賬款質(zhì)押登記時(shí)并沒有由登記機(jī)關(guān)進(jìn)行實(shí)質(zhì)性審查，僅由質(zhì)權(quán)人單方描述，這在很大程度上加大了風(fēng)險(xiǎn)。最后，《登記辦法》第十二條規(guī)定“登記期限界滿，質(zhì)押登記失效?！钡谑鶙l規(guī)定：“質(zhì)權(quán)人辦理展期、變更登記的，應(yīng)當(dāng)提交與出質(zhì)人就展期、變更事項(xiàng)達(dá)成的協(xié)議?！币簿褪钦f，若出質(zhì)人沒有與質(zhì)權(quán)人就展期達(dá)成協(xié)議，質(zhì)權(quán)人就不能進(jìn)行登記，會導(dǎo)致質(zhì)押失效，質(zhì)權(quán)也就失去目的，無法擔(dān)保出質(zhì)人履行債務(wù)，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。

3.未及時(shí)通知第三債務(wù)人帶來的風(fēng)險(xiǎn)。據(jù)上所述，應(yīng)收賬款質(zhì)押通知第三債務(wù)人的義務(wù)應(yīng)由出質(zhì)人承擔(dān)，若出質(zhì)人沒有及時(shí)通知，則第三債務(wù)人到期可向出質(zhì)人清償債務(wù)，雖然質(zhì)權(quán)能追及到清償款上，但仍會給質(zhì)權(quán)人帶來不必要的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)

1.第三債務(wù)人履行能力的欠缺。（1）應(yīng)收賬款債務(wù)人的償付能力不足。中小企業(yè)的經(jīng)營往往具有很大的不確定性，經(jīng)營決策上的錯誤，管理上的失誤，市場形勢的變化等等都會導(dǎo)致企業(yè)的資金鏈發(fā)生問題甚至企業(yè)破產(chǎn)，而應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款中，用于擔(dān)保的應(yīng)收賬款的質(zhì)量是由應(yīng)收賬款債務(wù)人的履約能力來決定。（2）應(yīng)收賬款債務(wù)人信用的缺失。若出質(zhì)人和應(yīng)收賬款債務(wù)人惡意串通，在設(shè)定質(zhì)押后故意免除對方債務(wù)、提前支付有關(guān)應(yīng)收賬款、改變支付方式，會使質(zhì)權(quán)人的擔(dān)保權(quán)益懸空。

2.第三債務(wù)人可能行使抗辯權(quán)和抵銷權(quán)等。《合同法》第九十九條第二款規(guī)定了：“當(dāng)事人主張抵銷的，應(yīng)當(dāng)通知對方，通知自到達(dá)對方時(shí)生效。抵銷不得附條件或者期限?！比绻鲑|(zhì)人未履行、商品質(zhì)量或服務(wù)存在問題，第三債務(wù)人可以行使抗辯權(quán)拒絕支付應(yīng)收賬款，從而會對質(zhì)權(quán)人的質(zhì)權(quán)帶來很大風(fēng)險(xiǎn)。如上文所述的，當(dāng)質(zhì)權(quán)已屆清償期，而出質(zhì)人無力履行其債務(wù)時(shí)，質(zhì)權(quán)人實(shí)際上已取代出質(zhì)人成為第三債務(wù)人的債權(quán)人，可代位行使債權(quán)人的權(quán)利，對于此時(shí)第三債務(wù)人使自己喪失履行能力的法律行為，質(zhì)權(quán)人可以進(jìn)行撤銷。但是在被擔(dān)保債權(quán)屆至清償期之前，銀行卻無法干涉第三債務(wù)人除清償行為以外的行為。所以，難保在入質(zhì)時(shí)，具有清償能力的第三債務(wù)人在被擔(dān)保債權(quán)期滿后，喪失履行能力。同時(shí)，第三債務(wù)人對于其在債務(wù)入質(zhì)之前取得的抗辯權(quán)和抵消權(quán)仍具有向出質(zhì)人行使的權(quán)利，這也會導(dǎo)致商業(yè)銀行的債權(quán)喪失擔(dān)保。

當(dāng)應(yīng)收賬款債務(wù)人進(jìn)入重整程序時(shí)，借款人的應(yīng)收賬款債權(quán)不能夠得到及時(shí)清償，而是按重整計(jì)劃規(guī)定的數(shù)額、時(shí)間來清償，同時(shí)重整程序中，普通債權(quán)人的債權(quán)通常停止計(jì)算利息。這種情況下，質(zhì)權(quán)人不僅有不能按期償還貸款的風(fēng)險(xiǎn)，還損失了相應(yīng)的利息收入，導(dǎo)致應(yīng)收賬款清算價(jià)值比實(shí)際賬面數(shù)額要低，回款時(shí)間延長，使用于質(zhì)押的該應(yīng)收賬款價(jià)值減少，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。

二、應(yīng)收賬款質(zhì)押風(fēng)險(xiǎn)防范

（一）法律風(fēng)險(xiǎn)防范

1.針對應(yīng)收賬款本身缺陷所做的防范與控制措施。（1）要求出質(zhì)人對出質(zhì)應(yīng)收賬款的真實(shí)性、合法性等方面作出承諾，并明確法律后果，如要求借款人提供的財(cái)務(wù)報(bào)表等真實(shí)地反映借款人的財(cái)務(wù)狀況以及經(jīng)營狀況；借款人提供的所有應(yīng)收賬款證明文件都是真實(shí)的，沒有虛假、提前簽發(fā)發(fā)票等欺詐行為，并不存在合同糾紛；用于質(zhì)押的應(yīng)收賬款上不存在其他擔(dān)保物權(quán)；用于質(zhì)押的應(yīng)收賬款產(chǎn)生的基礎(chǔ)合同不會被撤銷或宣布無效。（2）設(shè)置專用回款賬戶，并要求對方執(zhí)行通知義務(wù)。為防止出質(zhì)人轉(zhuǎn)移或隱瞞應(yīng)收賬款，成立一個(gè)專門賬戶，并在付款人清除債務(wù)后告知銀行，同時(shí)，在發(fā)生客戶退貨、銷售折扣、訴訟糾紛時(shí)通知銀行，使其有足夠的時(shí)間來處理相關(guān)問題。（3）約定違約情形，因清償期滿后的違約行為銀行可立即對其權(quán)利進(jìn)行追索，但一些清償期前發(fā)生的損害質(zhì)權(quán)人利益的事則無法在當(dāng)時(shí)追究，因此我們可在事先進(jìn)行約定以降低風(fēng)險(xiǎn)，如借款人經(jīng)營狀況嚴(yán)重惡化，喪失清償能力或陷入財(cái)務(wù)危機(jī)；出質(zhì)人發(fā)生合并、分立、被停業(yè)整頓、被吊銷營業(yè)執(zhí)照等情形時(shí)，合同可要求出質(zhì)人追加提供新的擔(dān)保若不能提供新的擔(dān)保并不能盡快還款時(shí)，質(zhì)權(quán)人有權(quán)要求提前償還貸款。（4）規(guī)定應(yīng)收賬款質(zhì)押后不得進(jìn)行轉(zhuǎn)讓，抵消等。一旦出質(zhì)人用應(yīng)收賬款二次融資，將會出現(xiàn)多方權(quán)利人，從而使質(zhì)權(quán)人在追回賬款時(shí)產(chǎn)生法律糾紛，損害銀行的相關(guān)經(jīng)濟(jì)利益。（5）對還款方式進(jìn)行多樣化區(qū)分。在還款人出現(xiàn)經(jīng)營問題或財(cái)務(wù)問題等即企業(yè)喪失還款能力時(shí)，支持質(zhì)權(quán)人向出質(zhì)人進(jìn)行追索，這在一方面加速了回流資金，因?yàn)椤段餀?quán)法》第219條第2款的規(guī)定：“質(zhì)權(quán)實(shí)現(xiàn)的方式有三種：折價(jià)、拍賣、變賣”，即貸款銀行要實(shí)現(xiàn)應(yīng)收賬款質(zhì)權(quán)首先要與出質(zhì)人協(xié)商，協(xié)商不成再經(jīng)過法院拍賣，周期太長；另一方面也增加了質(zhì)押貸款的安全性，有利于風(fēng)險(xiǎn)的分散。（6）注意應(yīng)收賬款質(zhì)權(quán)債權(quán)的期限性時(shí)效性。這主要體現(xiàn)在要注意合同的期限性以及進(jìn)行訴訟的時(shí)效性。（7）設(shè)定質(zhì)權(quán)人在權(quán)利追索時(shí)具有優(yōu)先權(quán)。其實(shí)，在我看來，這一問題想要從根本上解決，最重要的是完善相關(guān)立法，明確在這類業(yè)務(wù)中應(yīng)收賬款的種類、性質(zhì)、時(shí)效、權(quán)利憑證編號、幣種、金額、支付期限、付款義務(wù)人名稱及地址、付款方式等內(nèi)容問題，從而在根源上杜絕不合格的債務(wù)人，不合格的應(yīng)收賬款，并嚴(yán)格設(shè)質(zhì)條件，規(guī)范應(yīng)收賬款設(shè)質(zhì)行為，使出質(zhì)人利用應(yīng)收賬款多方獲益的美夢成空。

2.針對應(yīng)收賬款質(zhì)押登記制度不完善問題的防范。（1）確立當(dāng)事人共同登記制度。如前文所述，我國實(shí)行單方辦理應(yīng)收賬款質(zhì)押登記的制度設(shè)計(jì)，這不僅剝奪了出質(zhì)人、債務(wù)人和其他利害關(guān)系人參與登記的合法權(quán)益，而且額外增加了他們的登錄查詢的負(fù)擔(dān)，增加了其行使救濟(jì)權(quán)利的訴訟成本，同時(shí)，要求質(zhì)權(quán)人為出質(zhì)人等的過錯行為承擔(dān)法律責(zé)任也有失公平。因此，應(yīng)規(guī)定質(zhì)權(quán)人與其他當(dāng)事人共同在登記機(jī)構(gòu)辦理登記手續(xù)，各自對其填寫信息的真實(shí)性負(fù)責(zé)。其實(shí)在我國發(fā)張比較成熟的不動產(chǎn)抵押中大多都是多方登記，這很值得借鑒。（2）規(guī)范社會信用。銀行可根據(jù)客戶企業(yè)的資信記錄，實(shí)施一定的獎懲措施，如提高信用良好企業(yè)的質(zhì)押率，對信用較差的企業(yè)收取違約金等等，雖然這或許并不能改變我國社會信用缺失的現(xiàn)實(shí)狀況，但也能發(fā)揮一定的作用。當(dāng)然，我們要想建立良好的社會風(fēng)氣，最主要的事加強(qiáng)社會道德建設(shè)，與本文論題不服，在此就不多贅述。（3）強(qiáng)化登記機(jī)構(gòu)的審查職能。目前征信機(jī)構(gòu)只對登記進(jìn)行表面的形式要件審查，使質(zhì)權(quán)人從一開始便可以違背出質(zhì)人或第三人的意愿，進(jìn)行惡意登記，從而給出質(zhì)人和第三人造成損失，而這我們是可以避免的。在這里所說的強(qiáng)化登記機(jī)構(gòu)的審查職能并不是要求登記機(jī)構(gòu)對應(yīng)收賬款質(zhì)押登記實(shí)際的去查每一筆應(yīng)收賬款，而只是要求其在登記過程中能不流于形式，切實(shí)承擔(dān)一定的審核義務(wù)。首先，其可以增加和完善登記系統(tǒng)的審核標(biāo)準(zhǔn)，使應(yīng)收賬款的真實(shí)性合法性具備公信力。其次，采取實(shí)質(zhì)審查高于形式審查的標(biāo)準(zhǔn)?！段餀?quán)法》第228條的規(guī)定：“以應(yīng)收賬款出質(zhì)的，當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)訂立書面合同。質(zhì)權(quán)自信貸征信機(jī)構(gòu)辦理出質(zhì)登記時(shí)設(shè)立?！闭f明現(xiàn)在采用的是登記生效主義，這在一定程度上助長了企業(yè)虛假登記的風(fēng)氣，可進(jìn)行改正。

（二）商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防范

在應(yīng)收賬款質(zhì)押中，應(yīng)收賬款的分析與價(jià)值確定以及后續(xù)監(jiān)控非常重要。銀行應(yīng)從業(yè)務(wù)開展之初就對其高度關(guān)注，選擇質(zhì)量高的應(yīng)收賬款，同時(shí)不放松后續(xù)監(jiān)控，避免損失。

1.強(qiáng)化貸前審查。（1）選擇債務(wù)人。應(yīng)收賬款質(zhì)押是建立在債務(wù)債權(quán)關(guān)系之上的，債務(wù)人有沒有還款能力，應(yīng)收賬款能不能變現(xiàn)，決定銀行是虧損還是盈利，因此，辦理質(zhì)押貸款時(shí)，需要考慮的主要方面之一就是應(yīng)收賬款債務(wù)人是否具有良好的信用記錄和足夠的還款能力?？疾鞎r(shí)我們可以從以下這幾方面來進(jìn)行評價(jià)：應(yīng)收賬款債務(wù)人信用記錄是否良好，有沒有惡意拖欠銀行貸款的行為等；應(yīng)收賬款債務(wù)人經(jīng)營狀況如何，是否盈利，盈利多少，有無還款能力；應(yīng)收賬款債務(wù)人經(jīng)營何種產(chǎn)品，市場前景怎樣，有無國家政策扶植。一般來說，銀行選擇貸款對象會更傾向于那些給資金雄厚的核心企業(yè)提供配套貨物或服務(wù)的性用良好的上、下游中小企業(yè)，因?yàn)檫@樣的應(yīng)收賬款的債務(wù)人屬于大型核心企業(yè)，資金雄厚，還款能力很強(qiáng)，應(yīng)收賬款變現(xiàn)的可能性很大。反之，如果應(yīng)收賬款債務(wù)人償債能力較弱，或者信用達(dá)不到銀行要求，銀行很可能會拒絕對其提供相關(guān)業(yè)務(wù)。（2）選擇應(yīng)收賬款。應(yīng)收賬款質(zhì)押融資的本質(zhì)是以應(yīng)收賬款的回籠資金作為第一還款來源，因此選擇高質(zhì)量的應(yīng)收賬款是一項(xiàng)很重要的工作，我們需要從中剔除不合格應(yīng)收賬款，并計(jì)算可貸額度。合格的應(yīng)收賬款是指真實(shí)有效的、沒有爭議的、未超過訴訟時(shí)效的應(yīng)收賬款。那么，我們首先要確定應(yīng)收賬款的真實(shí)性，在此，我們可以通過向債務(wù)人發(fā)函的方法，如果應(yīng)收賬款債務(wù)人回函認(rèn)可該應(yīng)收賬款金額，說明該應(yīng)收賬款就是真實(shí)存在的，當(dāng)然，我們還可以通過查證相關(guān)資料檔案來確定。其次是應(yīng)收賬款是否存在爭議問題，對這一點(diǎn)，我們可以對出質(zhì)人的商業(yè)信譽(yù)及產(chǎn)品質(zhì)量，以前是否存在因貨物、設(shè)施等質(zhì)量存在問題或瑕疵發(fā)生的退貨、退款以及發(fā)生訴訟的情形出現(xiàn)來判斷，同時(shí)我們應(yīng)注意出質(zhì)人與應(yīng)收賬款債務(wù)人是否屬于長期的合作伙伴，應(yīng)收賬款回款是否都比較及時(shí)，應(yīng)收賬款發(fā)生的基礎(chǔ)合同關(guān)系是否存在欺詐、脅迫、惡意串通、以合法形式掩蓋非法目的等導(dǎo)致合同無效、可撤銷的事由，應(yīng)收賬款產(chǎn)生的基礎(chǔ)合同雙方當(dāng)事人是否存在其他貨幣債權(quán)債務(wù)關(guān)系，是否存在債務(wù)抵銷的可能性。最后我們要確定應(yīng)收賬款是否在時(shí)效期內(nèi)。應(yīng)收賬款是否經(jīng)過質(zhì)押登記。《登記辦法》第五條規(guī)定：“同一應(yīng)收賬款上設(shè)立多個(gè)質(zhì)權(quán)的，質(zhì)權(quán)人按照登記的先后順序行使質(zhì)權(quán)”因此，這一點(diǎn)不能忽略。應(yīng)收賬款是否合格，其賬齡也是重要的標(biāo)準(zhǔn)之一。賬齡越長，收回的可能性越小。在商品貿(mào)易中一般是要求30天內(nèi)償還所欠賬款，當(dāng)然也有例外，但在應(yīng)收賬款質(zhì)押中，一般做法是超過償還期3倍時(shí)。此外，大多數(shù)的貸款協(xié)議明確規(guī)定，一個(gè)客戶任何一部分（一定比例）應(yīng)收賬款不合格時(shí)，就認(rèn)定該客戶所有賬戶的應(yīng)收賬款質(zhì)押都不合格，這被稱作“交叉賬齡老化”。也就是說，如果某應(yīng)收賬款債務(wù)人名下賬齡超過期限的比例較大，那該債務(wù)人名下所有應(yīng)收賬款都將被視為不合格的應(yīng)收賬款。盡量選擇應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)少的企業(yè)。這樣的企業(yè)收賬速度快，平均收賬期短，壞賬損失少，資產(chǎn)流動快，償債能力強(qiáng)。與之對立，天數(shù)越長，則說明債務(wù)人施欠時(shí)間長，資信度低，這會增大發(fā)生壞賬損失的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也說明公司催收賬款不力，使資產(chǎn)形成了呆賬甚至壞賬，造成了流動資產(chǎn)不流動，這對銀行的收賬很不利。應(yīng)收賬款過于集中時(shí)要慎重。當(dāng)應(yīng)收賬款過于集中，如單筆金額過大，主要應(yīng)收賬款集中于少數(shù)客戶，銀行要十分注意，因?yàn)檫@種情形也意味著風(fēng)險(xiǎn)集中，最好選擇時(shí)將其放在一邊。重點(diǎn)關(guān)注關(guān)聯(lián)企業(yè)的應(yīng)收賬款。無論是對上市公司還是中小企業(yè)，關(guān)聯(lián)交易都已經(jīng)成為關(guān)注的重點(diǎn)，主要是為了防范欺詐性風(fēng)險(xiǎn)。（3）要求付款方承諾只向應(yīng)收賬款質(zhì)押專戶付款。這是銀行確保資金順利回籠的重要措施，并能在一定程度上減少企業(yè)轉(zhuǎn)移款項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn)，對銀行而言，不可缺少。然后，計(jì)算可貸額度可貸額度由合理應(yīng)收賬款和放貸率兩大方面來組成，二者乘積將會是企業(yè)能夠用于生產(chǎn)經(jīng)營或其他方面的貸出金額。其中，放貸率時(shí)由銀行據(jù)其成本和期望收益值綜合計(jì)算出來的。

2.加強(qiáng)貸后管理。完善的貸后管理可預(yù)先檢測到風(fēng)險(xiǎn)，并及時(shí)做出解決方案。（1）監(jiān)控應(yīng)收賬款回款情況。在我看來，銀行可針對不同的客戶設(shè)立專門的賬戶，畢竟企業(yè)應(yīng)收賬款來源廣，若沒有實(shí)現(xiàn)整合很難，很難發(fā)現(xiàn)問題，從而錯失控制風(fēng)險(xiǎn)的良機(jī)。銀行可以在發(fā)放貸款時(shí)，要求出質(zhì)人在貸款銀行處設(shè)立應(yīng)收賬款回款賬戶，并要求出質(zhì)人通知債務(wù)人將償還應(yīng)收賬款直接將資金打到上述回款賬戶中。此外，貸款銀行還應(yīng)與出質(zhì)人簽訂資金監(jiān)管協(xié)議，約定該回款賬戶中的資金，未經(jīng)貸款銀行同意，出質(zhì)人不得支取，從而避免出質(zhì)人將收賬款回款后不用來還款而挪作他用。（2）動態(tài)調(diào)整應(yīng)收賬款質(zhì)押融資的金額。在應(yīng)收賬款質(zhì)押循環(huán)貸款中，要求借款人向貸款人提供動態(tài)信息報(bào)告，供貸款人動態(tài)的調(diào)控借款人的可貸款額度。動態(tài)信息報(bào)告是指借款人定期向貸款銀行提供以下有關(guān)材料，讓貸款銀行掌握企業(yè)的經(jīng)營狀況，通常包括：應(yīng)收賬款清單、應(yīng)收賬款回款清單、借款基礎(chǔ)證書。應(yīng)收賬款清單反映的是企業(yè)現(xiàn)有的應(yīng)收賬款賬齡明細(xì)，應(yīng)收賬款回款清單則反映企業(yè)收回的應(yīng)收賬款明細(xì)，而借款基礎(chǔ)證書，是指用于質(zhì)押的應(yīng)收賬款對應(yīng)的基礎(chǔ)合同、發(fā)貨單等材料，通常在借款人希望向銀行申請發(fā)放新的應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款時(shí)，提供給銀行的證明材料。這三者相互吻合時(shí)，應(yīng)收賬款回款清單無誤。（3）對應(yīng)收賬款的非常規(guī)變化進(jìn)行審查，建立預(yù)警制度。這里的非常規(guī)變化指的是諸如應(yīng)收賬款突然大幅增加或減少，出質(zhì)人應(yīng)收賬款的債務(wù)人出現(xiàn)很大，應(yīng)收賬款大量不能收回等等，這時(shí)就需要企業(yè)特別關(guān)注，最好再進(jìn)行一下實(shí)地考察，做出方案，以避免損失。

3.加強(qiáng)內(nèi)部控制，實(shí)行內(nèi)部操作規(guī)范化、流程化。應(yīng)收賬款質(zhì)押融資業(yè)務(wù)的流程較多，如具體操作中的單據(jù)傳遞，可能涉及到多個(gè)借款人與第三方債務(wù)人之間的應(yīng)收賬款確認(rèn)函、商品購銷合同等很多單據(jù)傳遞問題，很容易錯亂而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)，這就需要一套完整的內(nèi)部控制制度。

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