中低收入家庭理財(cái)問(wèn)題研究

高佳妮

【摘要】經(jīng)濟(jì)的發(fā)展促使人們家庭收入的增加，家庭理財(cái)在現(xiàn)代家庭中占據(jù)越來(lái)越重要的地位。本文站在中低收入家庭的角度，從家庭理財(cái)?shù)母拍钆c內(nèi)涵入手，分析了中低收入家庭理財(cái)?shù)谋匾裕⑻岢隽酥械褪杖爰彝ダ碡?cái)應(yīng)當(dāng)具有的理念，最后給出針對(duì)中低收入家庭的理財(cái)建議。

【關(guān)鍵詞】中低收入家庭；理財(cái)；措施

1.緒論

1.1家庭理財(cái)?shù)母拍钆c內(nèi)涵

家庭理財(cái)就是要根據(jù)家庭的資產(chǎn)現(xiàn)狀和未來(lái)的收益預(yù)期確立階段性的財(cái)產(chǎn)管理目標(biāo)，設(shè)計(jì)方案以調(diào)整資產(chǎn)布局與投資安排，在獲取必要財(cái)務(wù)信息的基礎(chǔ)上控制風(fēng)險(xiǎn)，以實(shí)現(xiàn)家庭財(cái)產(chǎn)收益的最大化，并最終滿(mǎn)足家庭價(jià)值目標(biāo)的訴求。家庭理財(cái)目標(biāo)管理最好是以數(shù)字衡量，計(jì)算每月可自由支配的資金、比較投資回報(bào)率與風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)后根據(jù)個(gè)人偏好選擇投資工具，目標(biāo)高低長(zhǎng)遠(yuǎn)需要進(jìn)行階段性的戰(zhàn)略安排。理財(cái)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)需要考慮三個(gè)變量：一是一次或多次投入的金額；二是以定期存款、基金、股票、期貨、債券及黃金等形式出現(xiàn)的投資工具，投資回報(bào)率愈高，相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)也愈高；三是投入的時(shí)間，財(cái)富是有時(shí)間價(jià)值的，投入的時(shí)間越長(zhǎng)，所獲得的收益也越大。

1.2家庭理財(cái)?shù)墓芾砼c規(guī)劃

家庭理財(cái)本身是一個(gè)往復(fù)循環(huán)的規(guī)劃過(guò)程。理財(cái)規(guī)劃就是通過(guò)評(píng)估家庭財(cái)富規(guī)模、生活質(zhì)量、收益預(yù)期和風(fēng)險(xiǎn)偏好，有機(jī)組合理財(cái)工具，實(shí)現(xiàn)既定風(fēng)險(xiǎn)下的收益最優(yōu)。其過(guò)程可以分為四個(gè)步驟：

第一，環(huán)境分析。要檢查家庭現(xiàn)有財(cái)富的基本情況，家庭的現(xiàn)在資產(chǎn)、負(fù)債、收入、費(fèi)用等所有與錢(qián)有關(guān)的資料整理起來(lái)建立財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)庫(kù)，采用理財(cái)觀點(diǎn)加以審視，尋找出家庭生活的優(yōu)勢(shì)、劣勢(shì)、機(jī)遇和威脅。第二，定位與目標(biāo)。根據(jù)各自家庭的實(shí)際情況擬訂其財(cái)富發(fā)展在相應(yīng)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)中的定位，以及實(shí)現(xiàn)該構(gòu)想的長(zhǎng)期、中期和短期財(cái)務(wù)目標(biāo)。第三，戰(zhàn)略規(guī)劃，也就是落實(shí)家庭理財(cái)中長(zhǎng)期目標(biāo)的戰(zhàn)略安排。從家庭的中長(zhǎng)期目標(biāo)來(lái)看要在戰(zhàn)略規(guī)劃中明確家庭財(cái)富的儲(chǔ)蓄、投資、消費(fèi)、捐助等活動(dòng)的合理比重，并要在“小家”和社會(huì)“大家”之間確立家庭成員健康生活、快樂(lè)發(fā)展的構(gòu)想。第四，行動(dòng)計(jì)劃，也就是落實(shí)家庭理財(cái)近期目標(biāo)所需要采取的戰(zhàn)術(shù)行動(dòng)。在現(xiàn)有財(cái)務(wù)狀況的基礎(chǔ)上，要認(rèn)真籌劃，比選方案，采取行動(dòng)，增加財(cái)富。第五，控制與反饋。理財(cái)目標(biāo)與理財(cái)實(shí)踐之間總是存在距離的，這就需要進(jìn)行理財(cái)控制，要隨時(shí)根據(jù)內(nèi)外部環(huán)境及自身情況的變化而作動(dòng)態(tài)的調(diào)整，做好不同階段的目標(biāo)優(yōu)化，才能保證理財(cái)之路的暢通。

2.中低收入家庭理財(cái)分析

2.1中低收入家庭理財(cái)?shù)谋匾?/p>

據(jù)世界銀行的統(tǒng)計(jì)數(shù)字，我國(guó)的基尼系數(shù)在改革開(kāi)放前為0.16，2009年超過(guò)國(guó)際公認(rèn)的警戒線(xiàn)0.4達(dá)到0.458，此后我國(guó)基尼系數(shù)依然保持上升趨勢(shì)。在人們整體收入水平顯著提高的同時(shí)，我國(guó)也出現(xiàn)了收入差距拉大的現(xiàn)象。在財(cái)富積累的“馬太效應(yīng)”逐步顯現(xiàn)的情形下，作為占我國(guó)家庭絕大多數(shù)的中低收入家庭，其家庭理財(cái)更加必要。首先，從經(jīng)濟(jì)背景看，各種影響個(gè)人或家庭結(jié)婚成家、生兒育女、購(gòu)置房產(chǎn)、年老退休的外在變數(shù)大增，各種投資產(chǎn)品和渠道也增多，在機(jī)會(huì)和風(fēng)險(xiǎn)同在時(shí)要想家庭財(cái)產(chǎn)保值增值，就必須科學(xué)理財(cái)。其次，從當(dāng)前社會(huì)形勢(shì)看，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下競(jìng)爭(zhēng)十分激烈，同時(shí)我國(guó)社會(huì)保障制度尚有待完善，中低收入家庭的合理理財(cái)具有迫切性。再次，從中低收入家庭本身看，我國(guó)中低收入家庭在城鎮(zhèn)中不在少數(shù)，但更多的還是在廣大農(nóng)村，這些家庭最大的特點(diǎn)就是收入來(lái)源少、增長(zhǎng)慢，而且這種境況持續(xù)的時(shí)間長(zhǎng)，為了保障生活水平及改變這種境況，就特別需要?jiǎng)?wù)實(shí)理財(cái)。最后，從家庭理財(cái)?shù)谋疽饪矗械褪杖爰彝ビ性S多良好的理財(cái)選擇，把握好各種理財(cái)機(jī)會(huì)對(duì)其意義更大。

2.2中低收入家庭理財(cái)?shù)睦砟?/p>

第一，中低收入家庭理財(cái)理念必須是科學(xué)的。同其它投資一樣，中低收入家庭投資理財(cái)?shù)陌踩院褪找嫘允堑谝晃坏模茖W(xué)性是一切問(wèn)題的根本。當(dāng)前，可供中低收入家庭選擇的投資方式很多，不同投資方式的風(fēng)險(xiǎn)、收益不同，科學(xué)的理財(cái)在保證風(fēng)險(xiǎn)在一定范圍的前提下可使投資效益更好。

第二，中低收入家庭理財(cái)理念必須是合理的。這里的合理性是說(shuō)中低收入家庭在其具有家庭理財(cái)理念后，在現(xiàn)實(shí)生活壓力下，亦不能操之過(guò)急，而應(yīng)主要按照規(guī)劃，圍繞既定目標(biāo)，進(jìn)行實(shí)際操作，既要量入為出，也要量出為入。

第三，中低收入家庭理財(cái)理念必須是務(wù)實(shí)的。表現(xiàn)在具體操作上，中低收入家庭理財(cái)必須既能滿(mǎn)足平常生活，又能應(yīng)對(duì)特殊情況，既能實(shí)現(xiàn)近期目標(biāo)，又能達(dá)到長(zhǎng)期增長(zhǎng)的目的。中低收入家庭理財(cái)應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括：一是，轉(zhuǎn)變觀念與逐漸累積相結(jié)合原則。我國(guó)中低收入家庭理財(cái)意識(shí)淡薄，家庭財(cái)產(chǎn)投資方式單一，故轉(zhuǎn)變舊觀念是首要的。但是，理財(cái)不但是科學(xué)，而且是藝術(shù)，這需要逐漸積累，包括財(cái)產(chǎn)方面的積累和知識(shí)能力方面的積累。二是，投資分散化與適度集中化相結(jié)合原則。分散化是經(jīng)濟(jì)投資的普遍原則，是中低收入家庭理財(cái)同樣要遵循的。但中低收入家庭投資有其資金量小的特點(diǎn)，適當(dāng)?shù)募谢顿Y有利于滿(mǎn)足投資下限。三是，量入為出與量出為入相結(jié)合原則。這是開(kāi)源節(jié)流思想的具體化，即從長(zhǎng)遠(yuǎn)考慮，將長(zhǎng)期目標(biāo)和短期目標(biāo)綜合起來(lái)看，適度開(kāi)支，同時(shí)積極開(kāi)辟財(cái)源。

3.中低收入家庭理財(cái)?shù)慕ㄗh措施

3.1加強(qiáng)理財(cái)知識(shí)儲(chǔ)備以提高風(fēng)險(xiǎn)防控能力

理財(cái)戰(zhàn)略目標(biāo)的制定是家庭理財(cái)?shù)年P(guān)鍵，但要想使每一個(gè)家庭的財(cái)富由無(wú)至有、由小變大，就一定要熟知和運(yùn)用好各類(lèi)消費(fèi)、儲(chǔ)蓄、投資、管理等理財(cái)策略，了解家庭理財(cái)所適用的金融投資工具，如收益穩(wěn)定但不高的銀行存款、成長(zhǎng)型的固定收益類(lèi)債券基金、高回報(bào)與高風(fēng)險(xiǎn)并存期貨股票等，只有具備了必要的知識(shí)才可能實(shí)現(xiàn)家庭財(cái)富的最優(yōu)配置。

3.2實(shí)施適當(dāng)合理消費(fèi)作為風(fēng)險(xiǎn)防控前提

家庭理財(cái)中投資、消費(fèi)是此消彼長(zhǎng)的互動(dòng)因子，如果要提高投資比重以獲得更多收益，就必須控制如生活費(fèi)、娛樂(lè)費(fèi)、子女教育費(fèi)等的支出，這就要求我們合理計(jì)劃每月的家庭消費(fèi)支出。合理消費(fèi)的控制可以通過(guò)培養(yǎng)家庭記賬習(xí)慣來(lái)逐步建立，記賬的好處在于確切列出生活具體花費(fèi)過(guò)程，以利于發(fā)現(xiàn)可以進(jìn)行家庭財(cái)務(wù)節(jié)流的環(huán)節(jié)，當(dāng)前許多電腦軟件都可以幫助家庭管理者分析日常記賬的資料。

3.3強(qiáng)化抗風(fēng)險(xiǎn)能力增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制能力

每個(gè)家庭都會(huì)遇到的基本風(fēng)險(xiǎn)包括收入風(fēng)險(xiǎn)、意外風(fēng)險(xiǎn)，隨著家庭的發(fā)展還會(huì)遭遇一般風(fēng)險(xiǎn)，包括債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)，而對(duì)于投資意識(shí)強(qiáng)烈的家庭而言還會(huì)面對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)，包括利率風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。絕大多數(shù)家庭都會(huì)面臨基本風(fēng)險(xiǎn)，例如家庭的主要收入者發(fā)生重大變化，包括失業(yè)、生病、意外傷害、亡故等意外情況，整個(gè)家庭經(jīng)濟(jì)生活就失去了存在的必要物質(zhì)基礎(chǔ)，難以維持，從而引發(fā)惡性負(fù)債。購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)可以降低因意外所遭致的損失，從而排除惡性負(fù)債。因此在任何階段的理財(cái)目標(biāo)中必須設(shè)立抗風(fēng)險(xiǎn)的投資計(jì)劃，而解決這種問(wèn)題的最佳辦法就是進(jìn)行各類(lèi)保險(xiǎn)的組合選擇，為所有家庭成員提供保障。對(duì)于一般風(fēng)險(xiǎn)而言則要必須進(jìn)行長(zhǎng)短期資產(chǎn)合理搭配，在此基礎(chǔ)上量力而行完善投資組合、靈活調(diào)劑資金以應(yīng)對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)。

3.4積極預(yù)先謀劃作為增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防控核心

家庭理財(cái)?shù)闹匾繕?biāo)之一也就是要應(yīng)對(duì)好未來(lái)支出需求的增加，按照家庭生命周期順序來(lái)看主要有購(gòu)房費(fèi)用、子女教育費(fèi)用、養(yǎng)老費(fèi)用形成了未來(lái)彈性需求較大的可能支出，因此控制風(fēng)險(xiǎn)就要未雨綢繆、提前應(yīng)對(duì)，選擇穩(wěn)定可靠的投資手段為這些必要的大額支出提前準(zhǔn)備資金，這也是目標(biāo)管理的靈魂所在。[科]

【參考文獻(xiàn)】

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