人壽與健康保險(xiǎn)在員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用①

對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院 孫歡

近年來(lái)，員工福利計(jì)劃對(duì)于企業(yè)的人才激勵(lì)機(jī)制日益引起我國(guó)學(xué)者與企業(yè)的關(guān)注，越來(lái)越多的企業(yè)為員工購(gòu)買(mǎi)人壽與健康保險(xiǎn)，而人壽與健康保險(xiǎn)在企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資作用也日漸凸顯。發(fā)達(dá)國(guó)家在此方面已形成規(guī)范的應(yīng)用模式。本文將主要介紹兩種常用的融資應(yīng)用方式：自愿員工福利計(jì)劃與保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃，并分析其概念類(lèi)型以及融資作用。

本文創(chuàng)新之處在于目前國(guó)內(nèi)在此方面的研究主要集中在團(tuán)險(xiǎn)、企業(yè)員工福利以及相關(guān)稅收政策的各自介紹，三者之間的交集在理論研究和實(shí)體經(jīng)濟(jì)中都非常之少，而本文著眼于三者之間的緊密聯(lián)系，并引入國(guó)外成熟的應(yīng)用模式，分析人壽與健康保險(xiǎn)在企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資作用。

1 人壽與健康保險(xiǎn)在企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用比較

企業(yè)為員工購(gòu)買(mǎi)人壽與健康保險(xiǎn)即通常所說(shuō)的團(tuán)險(xiǎn)，在西方發(fā)達(dá)國(guó)家被稱(chēng)為員工福利計(jì)劃，由雇主與員工共同參加，為員工提供社會(huì)保障之外的補(bǔ)充性福利計(jì)劃。在相應(yīng)的稅收優(yōu)惠政策之下，一些為企業(yè)購(gòu)買(mǎi)人壽與健康保險(xiǎn)時(shí)幫助企業(yè)融資的計(jì)劃便應(yīng)運(yùn)而生，它們的靈活性及為企業(yè)帶來(lái)的大量稅收優(yōu)惠，使其得到很好地發(fā)展。

1.1 自愿員工福利計(jì)劃

1.1.1 自愿員工福利計(jì)劃的概念

自愿員工福利計(jì)劃通常是在企業(yè)內(nèi)部成立自愿員工福利計(jì)劃協(xié)會(huì)，對(duì)整個(gè)計(jì)劃進(jìn)行運(yùn)作。它實(shí)質(zhì)上是一種信托，有一個(gè)獨(dú)立的受托人，通常是銀行，作為保險(xiǎn)合同的所有者，負(fù)責(zé)管理所有的信托資產(chǎn)，而參與該計(jì)劃的員工則是保險(xiǎn)合同的受益人。

1.1.2 自愿員工福利計(jì)劃融資作用分析

自愿員工福利計(jì)劃是一種非常靈活的稅收設(shè)計(jì)工具，能為個(gè)人和任何類(lèi)型企業(yè)降低稅收，它在稅收優(yōu)惠方面的優(yōu)點(diǎn)主要表現(xiàn)在：

(1)購(gòu)買(mǎi)人壽保險(xiǎn)合同能享受稅收減免優(yōu)惠，允許企業(yè)在稅前扣除高額的保險(xiǎn)費(fèi)。

(2)企業(yè)對(duì)信托的繳款也可以列入企業(yè)發(fā)生的費(fèi)用，做稅前扣除。

(3)信托中積累的資產(chǎn)、獲得的收益以及資產(chǎn)所產(chǎn)生的利息全部享受稅收遞延。

(4)受益人收到的死亡或生存給付不必繳納個(gè)人所得稅和消費(fèi)稅。

(5)自愿員工福利計(jì)劃在企業(yè)對(duì)買(mǎi)賣(mài)協(xié)議重組時(shí)也有幫助。因?yàn)樽栽竼T工福利計(jì)劃能為受益人提供高達(dá)數(shù)百萬(wàn)元的稅收優(yōu)惠，可以為企業(yè)在買(mǎi)賣(mài)協(xié)議中提供資金，進(jìn)而減少企業(yè)在協(xié)議中的融資成本。

除在稅收優(yōu)惠方面的優(yōu)點(diǎn)外，自愿員工福利計(jì)劃對(duì)企業(yè)的融資作用還發(fā)揮著其他方面的優(yōu)勢(shì)，如對(duì)該信托的所有繳款以及信托中所有的資產(chǎn)都無(wú)需用于償還個(gè)人或企業(yè)對(duì)債權(quán)人的債務(wù)等。

1.2 保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃

1.2.1 保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃的概念

保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃是指人壽保單的所有者與非所有者之間的一種保費(fèi)安排。保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃一般發(fā)生在雇主與員工、公司與股東、或是捐贈(zèng)人與受贈(zèng)人之間。通常雇主與員工之間使用保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃的情況最為常見(jiàn)，因此，一份保費(fèi)分?jǐn)側(cè)藟郾ｋU(xiǎn)安排是指由雇主和員工共同購(gòu)買(mǎi)一份保險(xiǎn)合同，以員工的生命作為保險(xiǎn)標(biāo)的，保險(xiǎn)金額按照合同規(guī)定分配給雇主與員工。

1.2.2 保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃的分類(lèi)

保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃分為傳統(tǒng)與非傳統(tǒng)兩種。非傳統(tǒng)的保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃是指當(dāng)員工退休、計(jì)劃終止時(shí)，員工能得到保險(xiǎn)合同的退?，F(xiàn)金價(jià)值，這部分退?，F(xiàn)金價(jià)值稱(chēng)為員工在保單中持有的“股權(quán)”； 傳統(tǒng)的保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃是指員工不能得到保單的退保現(xiàn)金價(jià)值。

傳統(tǒng)的保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃有兩種基本結(jié)構(gòu)：一種是背書(shū)安排，即雇主是保單的所有者，并在合約上背書(shū)，注明員工所指定的受益人應(yīng)得的利益；另一種是抵押轉(zhuǎn)讓安排，即員工作為保單的所有者支付所有的保費(fèi)，雇主支付的保費(fèi)僅作為對(duì)員工的貸款，員工以保單合約中的權(quán)益作為對(duì)雇主的貸款抵押。一旦被保險(xiǎn)人(通常為員工)死亡，雇主將得到其所支付的保費(fèi)，其余部分則歸受益人所有。

1.2.3 保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃與稅收機(jī)制

保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃的形式?jīng)Q定了稅收情況。根據(jù)傳統(tǒng)的保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃的兩種基本結(jié)構(gòu)，相應(yīng)地，通常也有兩種相互排斥的稅收機(jī)制：

一種是經(jīng)濟(jì)利益機(jī)制(背書(shū))，與工作有關(guān)的以及捐贈(zèng)人/受贈(zèng)人的非股權(quán)保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃就屬于這種情況。在該機(jī)制下，人壽合約的所有者(雇主)為合約的非所有者(員工)提供經(jīng)濟(jì)收益。對(duì)于傳統(tǒng)的保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃，經(jīng)濟(jì)收益通常指提供給員工的人壽保險(xiǎn)所保障的金額；在非傳統(tǒng)的保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃中，經(jīng)濟(jì)收益還包括員工在保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃中的其他權(quán)利或福利和合約的退?，F(xiàn)金價(jià)值等，如補(bǔ)償支付、資本捐贈(zèng)、贈(zèng)與以及其他轉(zhuǎn)讓所得。

另一種是貸款機(jī)制(抵押轉(zhuǎn)讓)。在此機(jī)制下，人壽保險(xiǎn)合約的非所有者(雇主)所支付的保費(fèi)被視為合約的所有者(員工)提供的貸款。這種貸款需要滿(mǎn)足三個(gè)條件：第一，雇主直接或間接地支付保費(fèi)；第二，雇主所支付的保費(fèi)是通常意義上的貸款，需要全部?jī)斶€；第三，該貸款由保單規(guī)定的死亡給付金額或其退?，F(xiàn)金價(jià)值擔(dān)?；騼斶€。

2 人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)企業(yè)員工福利計(jì)劃中融資現(xiàn)狀分析

2.1 團(tuán)體人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)的發(fā)展現(xiàn)狀

1982年我國(guó)恢復(fù)人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)以來(lái)，人壽與健康保險(xiǎn)發(fā)展較為迅速，保費(fèi)收入從2002年的2196.13億元增至2010年的10356.98億元，增幅達(dá)到370%； 2002年，團(tuán)體人壽與健康保險(xiǎn)保費(fèi)收入為202.56億元，2010年僅為406.27億元，增幅為100%，且在2004年達(dá)到最高1562.53億元，隨后又出現(xiàn)回落，并緩慢增長(zhǎng)。雖團(tuán)體人壽與健康保險(xiǎn)從自身的發(fā)展?fàn)顩r而言有所增長(zhǎng)，但與人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)的整體發(fā)展相比，團(tuán)體保險(xiǎn)的發(fā)展則顯得較為緩慢，還有很大的提升空間。

圖1 2002～2010年我國(guó)人壽與健康保險(xiǎn)保費(fèi)收入與團(tuán)體人壽與健康保險(xiǎn)保費(fèi)收入

2.2 人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)企業(yè)員工福利中融資現(xiàn)狀及原因分析

目前我國(guó)企業(yè)員工福利的發(fā)展在整體上還處于一個(gè)比較低的水平，自愿員工福利計(jì)劃和保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃在我國(guó)仍然屬于較新的概念。根據(jù)美國(guó)商務(wù)部的調(diào)查，美國(guó)員工福利支出占到企業(yè)支出總額的39.2%，其中人壽保險(xiǎn)與健康保險(xiǎn)占到27.7%。而在我國(guó)，根據(jù)2005年中國(guó)人力資源開(kāi)發(fā)網(wǎng)進(jìn)行的一項(xiàng)調(diào)查，顯示2/3被訪企業(yè)從未投保團(tuán)體保險(xiǎn)。雖然近幾年團(tuán)體保險(xiǎn)在我國(guó)不斷發(fā)展，但根據(jù)筆者之前所整理的數(shù)據(jù)，可以很明顯地看出，團(tuán)體保險(xiǎn)緩慢的發(fā)展速度表明情況并未得到很好地改善。

團(tuán)體人壽與健康保險(xiǎn)發(fā)展緩慢，在很大程度上阻礙了企業(yè)通過(guò)人壽與健康保險(xiǎn)為員工福利融資的發(fā)展。此外，缺乏良好的稅收優(yōu)惠機(jī)制成為我國(guó)企業(yè)通過(guò)人壽與健康保險(xiǎn)為員工福利計(jì)劃融資發(fā)展滯后的另一個(gè)外部因素。而企業(yè)發(fā)展員工福利計(jì)劃的意識(shí)薄弱則是企業(yè)較少選擇人壽與健康保險(xiǎn)為員工福利計(jì)劃融資發(fā)展緩慢的內(nèi)因。

3 人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用政策建議

雖然人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用還非常之少，但根據(jù)發(fā)達(dá)國(guó)家的保險(xiǎn)發(fā)展軌跡與經(jīng)驗(yàn)，以及這些融資方式給企業(yè)帶來(lái)的資金優(yōu)勢(shì)和對(duì)團(tuán)險(xiǎn)的促進(jìn)優(yōu)勢(shì)，筆者相信，伴隨著我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展，尤其是團(tuán)體保險(xiǎn)的發(fā)展，人壽與健康保險(xiǎn)在我國(guó)企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用必然會(huì)越來(lái)越多并得到長(zhǎng)足發(fā)展?；诶碚撗芯亢臀鞣桨l(fā)達(dá)國(guó)家的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，具體給出如下建議：

3.1 提升企業(yè)和員工對(duì)員工福利計(jì)劃的認(rèn)識(shí)

要發(fā)展人壽與健康保險(xiǎn)在企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用，首先提升企業(yè)對(duì)員工福利計(jì)劃的認(rèn)識(shí)。保險(xiǎn)公司應(yīng)通過(guò)多種渠道使企業(yè)認(rèn)識(shí)到員工福利計(jì)劃對(duì)充分激發(fā)企業(yè)內(nèi)在的人才潛力，增強(qiáng)企業(yè)的凝聚力，調(diào)動(dòng)員工的積極性，長(zhǎng)遠(yuǎn)提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的作用。

3.2 有針對(duì)性地完善稅收優(yōu)惠政策

通過(guò)已有研究可以發(fā)現(xiàn)，在美國(guó)等發(fā)達(dá)國(guó)家，人壽與健康保險(xiǎn)在企業(yè)員工福利計(jì)劃中的融資應(yīng)用之所以能得到快速發(fā)展，一個(gè)非常重要的原因在于有完善的稅收優(yōu)惠政策作為支撐，為企業(yè)加入融資計(jì)劃形成了一個(gè)強(qiáng)大的推動(dòng)力。稅收優(yōu)惠政策使企業(yè)切實(shí)享受到加入自愿員工福利計(jì)劃、保費(fèi)分?jǐn)傆?jì)劃等員工福利融資計(jì)劃為企業(yè)帶來(lái)的節(jié)省現(xiàn)金流等各種好處，促進(jìn)了這些融資計(jì)劃的快速發(fā)展。因此，政府應(yīng)該針對(duì)不同的險(xiǎn)種、不同類(lèi)型的企業(yè)以及不同的融資方式有針對(duì)性地給予企業(yè)稅收優(yōu)惠政策。

3.3 完善配套的法律制度建設(shè)

在給予企業(yè)稅收優(yōu)惠政策的同時(shí)，也要加強(qiáng)相關(guān)的法律制度建設(shè)，以避免企業(yè)濫用員工福利融資計(jì)劃為企業(yè)不合理的避稅。在這方面，可以根據(jù)實(shí)際發(fā)展情況，并借鑒發(fā)達(dá)國(guó)家已有經(jīng)驗(yàn)。

3.4 加強(qiáng)保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)管理，推動(dòng)團(tuán)體保險(xiǎn)的發(fā)展

員工福利計(jì)劃融資應(yīng)用的發(fā)展與保險(xiǎn)公司團(tuán)體保險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)管理、產(chǎn)品體系、銷(xiāo)售渠道以及精算水平等方面也有很大的關(guān)系。首先，在產(chǎn)品方面，保險(xiǎn)應(yīng)該以客戶(hù)為導(dǎo)向，根據(jù)企業(yè)的不同需求為企業(yè)量身定做產(chǎn)品和組合。其次，在銷(xiāo)售方面，由于員工福利計(jì)劃是一攬子保險(xiǎn)，團(tuán)體保險(xiǎn)的銷(xiāo)售和服務(wù)應(yīng)該配備一支專(zhuān)業(yè)的團(tuán)隊(duì)，并改變過(guò)往一些保險(xiǎn)代理人低素質(zhì)的銷(xiāo)售狀況，提高客戶(hù)的續(xù)保率。再次，保險(xiǎn)公司應(yīng)在充分調(diào)查數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，通過(guò)嚴(yán)密的精算測(cè)算，分析客戶(hù)福利的歷史、現(xiàn)狀和未來(lái)，嚴(yán)格控制保險(xiǎn)公司自身風(fēng)險(xiǎn)。

[1]Allen F.Ross, “Are VEBAs worth another look?”[J].Journal of Accountancy,May 1999; 187, 5;ABI/INFORM Global pg.35.

[2]Mark A.Luscombe,“Split-dollar insurance guidance”,Taxes; Mar 2001; 79,3;Academic Research Library pg.5.

[3]鄧玲.基于企業(yè)員工福利的視角看團(tuán)體保險(xiǎn)在我國(guó)的發(fā)展[J].海南金融,2007(06).

[4]陳肖飛.《2005年中國(guó)企業(yè)員工福利保障現(xiàn)狀調(diào)查報(bào)告》顯示2/3被訪企業(yè)從未投保員工團(tuán)體險(xiǎn)[J].中國(guó)保險(xiǎn),2006(02).