我國中小企業(yè)貿易融資問題之探析

郭瑋

[摘 要]文章從金融體系、國家宏觀政策以及企業(yè)自身素質三個方面，分析了我國中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀和融資過程中的主要問題，結果發(fā)現(xiàn)很多問題，比如我國中小企業(yè)沒有健全的體制、信息不夠對稱、信用度不高、金融體系不夠完善、信用擔保不夠成熟等，這些問題都導致我國中小企業(yè)融資難度的加大。文章借鑒了國外先進的經驗，并與我國實際的發(fā)展情況相結合，有針對性地分析我國中小企業(yè)在融資過程中存在的問題，并提出了自己的建議。

[關鍵詞]中小企業(yè);貿易融資;融資困難;問題解決

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2020.25.060

1 我國中小企業(yè)貿易融資概述

1.1 中小企業(yè)融資的特點

在我國眾多的中小企業(yè)中，大部分都是在成長期，有的甚至還在創(chuàng)業(yè)初期，經營的過程中面臨著大量不確定因素，能否持續(xù)穩(wěn)定的經營下去還是一個問題，它們沒有雄厚的資金實力，也沒有靈活的市場應變能力，常年都需要貸款來維持自身的經營發(fā)展。對于融資的企業(yè)來說，幾乎都是用讓出企業(yè)部分的所有權或者控制權的方式，來獲得更多的融資和貸款的期限，這是一種產權交易，許多金融機構的信貸資金都是有限的，面對這樣的壓力，他們會上調中小企業(yè)的貸款利率，以此來讓有限的資金達到使用效率的最大化。金融機構提高貸款利率會進一步加劇中小企業(yè)的經營成本，使他們感受到資金壓力。由于中小企業(yè)正處于創(chuàng)業(yè)的初級或發(fā)展階段，資金方面缺乏，且尚未形成自己的規(guī)模，市場針對這些企業(yè)的認知也比較低，甚至是不看好它們未來的發(fā)展，不確定它們能否在市場上獲得成功，因此投資的風險比較大。處于初期創(chuàng)業(yè)階段的中小企業(yè)，基于其自身資金儲備量較少，因此無法滿足投資市場對資產擔保的需求。

1.2 中小企業(yè)融資的意義

第一，科學處理我國中小企業(yè)融資難的問題，對我國大型的企業(yè)以及國民經濟的發(fā)展來說都是非常有利的。中小企業(yè)獲得的收益已逐漸發(fā)展成為推動我國國民經濟增長的重要構成部分。第二，解決中小企業(yè)的融資問題，可以維持社會的穩(wěn)定，對于社會和諧穩(wěn)定發(fā)展來說有著非常重要的意義。因為我國眾多的中小企業(yè)不僅給國家?guī)砹死?，還提供了大量的就業(yè)崗位，解決了我國的就業(yè)矛盾。第三，解決中小企業(yè)的融資問題，對于金融機構來說也是非常重要的，金融機構可以把中小企業(yè)作為客戶開發(fā)的對象，在拓展業(yè)務量的同時，增強企業(yè)核心競爭力。

1.3 中小企業(yè)貿易融資的現(xiàn)狀

從資金的供給方面來看，我國中小企業(yè)的融資渠道狹窄。到目前為止，銀行還是我國中小企業(yè)最主要的資金來源，它們對銀行有著超強的依賴性。然而，銀行對中小企業(yè)也沒有一個長期的信貸支持，大部分都是提供流動資產和固定資產更新的服務，從而加大了中小企業(yè)貸款的難度。我國中小企業(yè)在發(fā)展過程中面臨著各種各樣的問題，如經濟下行的壓力、國內外的需求減少、受到國際市場的影響等。在全球經濟形勢的影響下，許多國家的實體經濟都受到了不同程度的打擊，這就降低了國際市場對我國出口貨物的需求量，從而打擊了那些以出口為主的外貿型中小企業(yè)。

2 我國中小企業(yè)貿易融資存在的問題

2.1 中小企業(yè)融資渠道過少

在我國企業(yè)上市面臨著超高的門檻，而且政府對上市企業(yè)的監(jiān)管力度非常大，沒有一個健全的創(chuàng)業(yè)投資體系，導致我國中小企業(yè)不能利用公開資本市場運作的方式來籌集資金，從我國人民銀行公布的數(shù)據(jù)中可以看到，我國中小企業(yè)直接融資的比例只有5%，而在發(fā)達國家中已經達到了70%。由于我國不健全的創(chuàng)業(yè)投資體制和不完善的政策法律，讓中小企業(yè)不能利用股權融資的方式來籌集資金，這導致我國眾多的中小企業(yè)在面臨資金問題或者是投資項目時，第一個想到的就是銀行貸款。但是銀行貸款也有大量的限制條件，這讓很多中小企業(yè)沒有辦法及時獲取資金來維持自身發(fā)展的需要。另外，中小企業(yè)資金使用的方向上也有很多的限制，這大大降低了我國中小企業(yè)發(fā)展的活力，在經濟新常態(tài)下，貨幣的不斷貶值也加劇了我國中小企業(yè)的融資困難。

2.2 中介服務機構職能錯位

市場中介服務機構的職能錯位，使中小企業(yè)融資成本增加，同時提升了中小企業(yè)信貸擔保的難度，打消了中小企業(yè)信貸需要的信念。為了避免風險，我國的銀行、信用社等金融機構，除了一些規(guī)模比較大的知名企業(yè)之外，幾乎不對外發(fā)放貸款，不管貸款金額的多少和期限的長短，企業(yè)要想從銀行里成功貸款，則需要提交企業(yè)合格的信用記錄。此外，還需要具備抵押擔保手續(xù)，這種制度讓那些還沒有信用記錄的中小企業(yè)望而卻步。銀信部門也不能很好地管理抵押物，缺乏一個健全的擔保體系，這對銀信部門的正常運作帶來了困難。

2.3 中小企業(yè)的規(guī)模和信用水平低下，制約其融資能力

一般情況下，企業(yè)要想融資成功，必須具備品德、資本、經營環(huán)境、擔保和能力這5項特質，然而我國的中小企業(yè)幾乎都是合伙制或者業(yè)主制，它們規(guī)模小，財務制度和信用系統(tǒng)也不夠完善。中小企業(yè)不規(guī)范的管理制度、不健全的財務制度、不科學的內部控制機構、不準確的財務報表等，都會讓自身面臨不良貸款低風險。另外，中小企業(yè)沒有強烈的信用意識及法治意識，經常會發(fā)生逃債、欠息的現(xiàn)象，這降低了中小企業(yè)的整體信用度，對中小企業(yè)的融資產生了制約。銀行在選擇貸款的對象時，往往會逆向選擇，這種現(xiàn)象的產生，正是因為中小企業(yè)沒有透明的信息，銀行和企業(yè)之間在對企業(yè)的了解方面存在信息不對稱的現(xiàn)象。

2.4 缺少可供擔保抵押的財產，融資成本高

中小企業(yè)向銀行發(fā)起貸款需求時，按照銀行要求通常會抵押固定資產，因為銀行不愿接受流動資產的抵押。實際上，大部分中小企業(yè)固定資產在總資產中所占的比例非常小，尤其是那些科技型的企業(yè)，它們的資產結構以無形資產為主，在貸款時沒有不動產可以用來抵押，不能滿足銀行的貸款門檻。在中小企業(yè)尋找機構為自身做擔保時，因為大部分貸款的擔保期限都超過了半年到一年之內，所以擔保機構在提供擔保的時候，只會選擇那些短期的流動資金貸款，而不會選擇設備投資這樣的長期性貸款，這在一定程度上使中小企業(yè)的貸款難度進一步加大。另外，擔保公司基本上都是自負盈虧，所以它們的擔保條件要求非常高，比如說超高的擔保費用、復雜的擔保手續(xù)等，這在無形之中又加大了中小企業(yè)的融資困難，使企業(yè)的融資成本增加，降低了融資的效率。

3 我國中小企業(yè)貿易融資問題的解決對策

3.1 拓寬融資渠道

首先，建立健全銀行體系，加強對中小企業(yè)的扶持力度，進而為中小企業(yè)提供資金方面的支持。發(fā)展城市商業(yè)銀行就是一個很好的選擇。然后，對民間融資進行規(guī)范化的管理，讓民間融資變得規(guī)范合法。因為民間融資手續(xù)簡單，辦理流程簡化，速度快，因此很多中小企業(yè)都更加喜歡民間融資。其次，建立中小企業(yè)融資的中介結構，讓中小企業(yè)的融資渠道變得更加廣泛。比如說美國的聯(lián)邦中小企業(yè)局，這是美國政府設置的一個服務機構，專門來為中小企業(yè)的發(fā)展提供貸款支持、緊急救助、政府采購、技術支持以及市場開拓等各方面的服務，設立這個機構的原因，是因為美國政府看到了本國中小企業(yè)所面臨的生存、經濟壓力。所以，我國可以借鑒美國先進的經驗，設立這樣的中介機構來為中小企業(yè)的發(fā)展提供資金支撐，解決中小企業(yè)的財務問題等，從而幫助中小企業(yè)獲得融資，為中小企業(yè)的融資提供保障，降低不良貸款的風險。

3.2 創(chuàng)新組織機構，設立專門窗口

針對中小企業(yè)的融資需求，金融機構需要組建一個專業(yè)化程度較高的團隊，進而為中小企業(yè)提供高質量的服務。金融機構在拓展信用品牌融資、票據(jù)融資以及典當融資等融資渠道的同時，針對不同行業(yè)、不同需求、不同規(guī)模以及不同發(fā)展階段的中小企業(yè)需求，金融機構需要研發(fā)出不同的產品，進而滿足中小企業(yè)多元化的需求，并與中小企業(yè)之間建立一種良好的合作關系。針對市場不同需求的變化，企業(yè)在市場競爭中需要有一個明確的定位，及時改進經營戰(zhàn)略，積極開發(fā)潛在客戶，把拓展中小企業(yè)業(yè)務范圍作為開發(fā)業(yè)務的契機，在促進中小企業(yè)向前發(fā)展的同時，研發(fā)出更多優(yōu)質的服務。

3.3 規(guī)范企業(yè)公司治理結構，提高企業(yè)經營素質

公司治理結構非常重要，治理結構的優(yōu)劣直接影響著公司的管理效率、資金籌借情況、運行績效、內部凝聚力。在我國也存在著許多中小企業(yè)，這些中小企業(yè)缺乏科學的治理結構，管理不科學、內部關系不穩(wěn)定，自身經營風險大、生產效率低、資金規(guī)模小、信用等級差、財務數(shù)據(jù)不清晰等都阻礙了中小企業(yè)的發(fā)展。規(guī)范治理結構是幫助中小企業(yè)解決融資困難的關鍵因素，具體方案如下：先要推動中小企業(yè)建設多元化，理順財產關系與社會化的企業(yè)制度，并要與現(xiàn)代化接軌，建立現(xiàn)代化機制。同時，中小企業(yè)內部還要建立健全內部管理機制，防止企業(yè)內部出現(xiàn)營私舞弊的現(xiàn)象。按照公司法，公司法人應建立監(jiān)事會、董事會、經理層之間的制約機制，打造公平、公正、公開的管理理念，為中小企業(yè)的發(fā)展打造了一個良好的平臺。此外，中小企業(yè)的經營者應把眼界放寬，改變傳統(tǒng)融資觀念，多方面擴展融資渠道，打破單一的融資渠道。

3.4 建立健全中小企業(yè)融資信用擔保體系

建立健全地市中小企業(yè)信用擔保機構。首先，把中小企業(yè)作為重點服務對象，由地方政府出資扶持，同時為中小企業(yè)提供信貸擔保。針對地區(qū)信用擔保機構，各地方政府也會采取相應的措施，其中包括搭建信息交流平臺、定期培訓擔保機構權益保護與業(yè)務方面的技能，組織開展經驗交流會，進而使中小企業(yè)信用擔保機構養(yǎng)成自律意識;此外，還可以通過開展對外交流會的方式，強化擔保機構的文化建設與自身建設，進而保障擔保機構平穩(wěn)健康發(fā)展。其次，中小企業(yè)管理機構還需要監(jiān)管擔保機構的業(yè)務行為，及時警醒擔保公司的不良行為，增強擔保機構的管理能力，確保擔保資金被科學合理地使用，進而為擔保行業(yè)提供廣闊的發(fā)展空間?；谶@種情況，則需要把政府作為導向，積極引導市場和區(qū)域有機結合，以及中小企業(yè)與社會參與的有機結合，同時對現(xiàn)有的信用資源進行歸納，推動信用擔保機構的長遠發(fā)展。

4 結論

現(xiàn)如今，中小企業(yè)融資難的問題已逐漸發(fā)展成為熱門話題。為了解決這一難題，則需要在政府監(jiān)管機構、中小企業(yè)以及商業(yè)銀行相互配合以及共同努力下，從根本上解決中小企業(yè)融資難的問題。與此同時，建立健全金融制度、拓寬融資渠道、完善相應的法律法規(guī)，是推動中小企業(yè)長遠發(fā)展的有力保障，進而使中小企業(yè)擺脫融資難的困境。

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