增值稅稅率下調(diào)與勞動收入份額的研究

朱晴

勞動收入份額（Labor Income Share）又稱勞動報酬份額、勞動報酬比例，是指在收入分配過程中勞動這一生產(chǎn)要素所得到的收入比例，能夠體現(xiàn)出國民收入中勞動者所獲得的收入具體情況。勞動收入也稱為勞動報酬，是勞動者通過其勞動行為所獲得的收入。一般來說，由三個部分組成，分別是貨幣工資、社會保險以及實物報償。我國國民工資總額和我國國內(nèi)生產(chǎn)總值的比值能夠體現(xiàn)出勞動收入份額的具體情況（白重恩和錢震杰，2009；李稻葵、劉霖林和王紅領(lǐng)，2009；呂冰洋和郭慶旺，2012）。

一、勞動收入份額的變動趨勢

國外學(xué)者較早開始關(guān)注勞動收入份額問題，20世紀(jì)西方的生產(chǎn)要素分配理論認(rèn)為，在國民收入中各種生產(chǎn)要素的收入所占比重較為穩(wěn)定（Kaldor，1961），這便是著名的卡爾多事實之一。后來也有學(xué)者對此進行了驗證。因此，直到20世紀(jì)末，卡爾多事實都被認(rèn)為是正確的。然而，之后學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)，卡爾多事實描述的似乎并不準(zhǔn)確，要素收入份額并不像之前那樣穩(wěn)定不變。Harrisson（2002）在研究之后認(rèn)為，20世紀(jì)80年代之后，美國、日本等國家的勞動收入份額呈現(xiàn)出明顯的下降趨勢。Glyn（2006）對法國、西班牙等OECD國家的勞動收入份額進行了研究和觀察，1980年至2005年的整體情況也呈現(xiàn)出下降的趨勢。Karabarbounis等（2014）的研究指出，20世紀(jì)80年代之后，大多數(shù)國家各行業(yè)的勞動收入占比明顯降低。這是由于信息技術(shù)和計算機時代的進步，誘使企業(yè)從勞動力轉(zhuǎn)移到資本。Van Treeck等（2020）運用國民核算數(shù)據(jù)并查閱社會核算矩陣測度了90個發(fā)展中國家從1990年到2011年的勞動收入占比情況，得出結(jié)論為發(fā)展中國家的勞動收入占比下降情況較為明顯，從約2/3下降到約1/2。Akaev等（2021）基于對因素增強的CES函數(shù)參數(shù)的評估，預(yù)測數(shù)字技術(shù)和數(shù)字經(jīng)濟的發(fā)展將使得G7國家的勞動收入份額持續(xù)下降。由此可見，世界各國勞動收入份額都已呈現(xiàn)并有可能持續(xù)下降的趨勢。

對于我國的勞動收入份額變動情況，自20世紀(jì)90年代以來整體同樣呈現(xiàn)出下降趨勢，但是在近幾年有上升的趨勢。李稻葵、劉霖林和王紅領(lǐng)（2009）等學(xué)者對產(chǎn)出和勞動生產(chǎn)率的變化情況進行了深入的研究和分析，結(jié)合理論對勞動收入份額U形變化規(guī)律進行了說明。呂光明（2011）經(jīng)測算指出，我國勞動份額由1999年的66.97%持續(xù)下降至2007年的60.56%。劉亞琳（2018）的研究表明，金融危機之后，我國勞動收入份額開始上升，中間雖然有波動，但到2014年仍然恢復(fù)到0.51左右，也就是說，以金融危機為轉(zhuǎn)折點，中國的勞動收入份額呈現(xiàn)U形趨勢。

二、勞動收入份額的影響因素

（一）宏觀層面

國外學(xué)者大多從宏觀經(jīng)濟層面研究收入份額的影響因素。Jayadev（2007）的研究表明資本賬戶開放可能通過增加資本相對于勞動力的議價能力來降低勞動力在企業(yè)收入中所占的份額，從而在宏觀經(jīng)濟層面上降低勞動力在國家產(chǎn)出中所占的份額。Hogrefe等（2013）運用動態(tài)異質(zhì)性面板模型發(fā)現(xiàn)資本產(chǎn)出率、全要素生產(chǎn)率和貿(mào)易開放是OECD國家的勞動收入占比一直下降的重要驅(qū)動因素。Petra（2017）通過對13個國家從1986年到2007年的時間序列橫斷面數(shù)據(jù)的分析，指出非金融企業(yè)增加股息和利息支付與工資在國民收入中所占份額的下降之間確實存在關(guān)系。AlvarezCuadrado（2018）通過建立模型分析，表明跨部門技術(shù)變化的資本偏向程度的差異與資本與勞動替代可能性的差異是美國及其他地區(qū)的勞動收入占比下降的關(guān)鍵決定因素，并且對制造業(yè)的影響更明顯。Ergul等（2020）使用包含物質(zhì)資本和人力資本積累方程的DSGE模型，發(fā)現(xiàn)生產(chǎn)過程自動化程度的提高是發(fā)達國家和發(fā)展中國家的勞動收入占國民收入的比例都在下降的重要原因。還有學(xué)者從一些社會問題入手分析勞動收入份額的變動。Schmidt等（2013）研究指出，人口結(jié)構(gòu)的變化可以通過改變國內(nèi)資本密集度、通過引起偏向因素的技術(shù)變革或在小型開放經(jīng)濟框架內(nèi)通過在國內(nèi)儲蓄和投資之間制造差距來影響勞動收入占比。Seguino（2019）使用1991—2015年期間的一組發(fā)展中國家的面板數(shù)據(jù)分析認(rèn)為職場中的性別歧視是造成勞動收入份額下降的重要原因，大量婦女從事低質(zhì)量的工作，限制了相對于勞動力供應(yīng)的高質(zhì)量工作的擴張，降低了勞動收入占總收入的比例，對整體勞動者產(chǎn)生了負(fù)面影響，削弱了勞動力的議價能力。

我國學(xué)者也從宏觀經(jīng)濟層面出發(fā)探討了勞動收入份額的變動原因。經(jīng)濟發(fā)展所帶來的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整對勞動收入份額會產(chǎn)生重要影響，李稻葵、劉霖林和王紅領(lǐng)（2009）等研究之后發(fā)現(xiàn)，經(jīng)濟發(fā)展?fàn)顩r能夠影響勞動收入份額的具體情況。經(jīng)濟的快速發(fā)展能夠影響產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和改變，隨之勞動力也會發(fā)生變化。在此期間，勞動收入份額呈現(xiàn)出U形的變化趨勢。

（二）微觀層面

賈珅等（2016）的研究表明，企業(yè)風(fēng)險與勞動收入份額呈正相關(guān)；施新政等（2019）結(jié)合股權(quán)分置改革的具體情況對資本市場資源配置效率給勞動收入份額帶來的影響作用進行了具體的研究和分析，發(fā)現(xiàn)配置效率的提高顯著降低了國有企業(yè)的勞動收入份額，對非國有企業(yè)影響不顯著；羅明津等（2021）的研究表明，企業(yè)金融化雖然可以使勞動收入份額上升，但這種提升作用不僅不可持續(xù)，而且會對勞動生產(chǎn)率產(chǎn)生持續(xù)損害。

三、稅負(fù)對勞動收入份額的影響

（一）整體稅收政策與結(jié)構(gòu)的影響

白重恩和錢震杰（2010）結(jié)合省一級的面板數(shù)據(jù)對我國稅負(fù)水平的變化給勞動收入分配份額帶來的影響進行了分析，認(rèn)為稅負(fù)水平上升能夠降低勞動收入份額。郭慶旺和呂冰洋（2011）認(rèn)為替代效應(yīng)能夠影響生產(chǎn)中要素相對投入比例，從而對稅前要素收益率產(chǎn)生影響；而收入效應(yīng)則能夠影響直接稅的變化情況。伍山林（2011）對中國的制度環(huán)境進行觀察分析，認(rèn)為稅負(fù)和勞動收入份額之間有著直接的關(guān)系，并且勞動力的類型和企業(yè)不同的利潤能夠?qū)Υ水a(chǎn)生影響。

（二）具體稅種對勞動收入份額的影響

就所得稅而言，郭慶旺和呂冰洋（2011）研究之后發(fā)現(xiàn)企業(yè)所得稅和資本分配份額之間有直接的關(guān)系，并且呈現(xiàn)出負(fù)相關(guān)的關(guān)系。政府可以對稅收政策進行調(diào)整從而解決要素分配出現(xiàn)的問題。在李文溥等（2012）認(rèn)為，企業(yè)所得稅兩稅合并能夠改變勞動要素的地位。常曉素（2017）對2000年至2015年中國省級面板數(shù)據(jù)進行觀察分析發(fā)現(xiàn)，資本稅和勞動收入份額之間也存在緊密的聯(lián)系，能夠利用勞動和資本互相替代的效應(yīng)改變勞動收入份額。黃怡敏（2020）利用雙重差分模型對2008年企業(yè)所得稅的改革情況進行了研究分析，同時參考2003年至2011年的相關(guān)數(shù)據(jù)對企業(yè)所得稅稅率和勞動收入份額之間的影響關(guān)系進行了分析，認(rèn)為企業(yè)所得稅稅率的提高對勞動收入份額不會產(chǎn)生明顯的影響，但是稅率的下降卻能夠使勞動收入份額呈現(xiàn)出顯著降低的狀況。

就增值稅而言，郭慶旺和呂冰洋（2011）結(jié)合理論和實證發(fā)現(xiàn)，增值稅和資本分配份額之間沒有直接的關(guān)系，但是卻和勞動收入分配比例之間的影響關(guān)系較為明顯。伍山林（2011）結(jié)合微觀機制模型發(fā)現(xiàn)利潤偏向型企業(yè)和稅收偏向型企業(yè)的增值稅稅負(fù)給勞動收入份額帶來了不同程度的影響，前者和勞動收入份額之間存在反向關(guān)系，而后者則能夠起到正向的影響。申廣軍、王榮和張延（2018）也對此案例進行了研究和分析，結(jié)合工具變量認(rèn)為稅率的降低能夠使企業(yè)的勞動收入份額有所提高，并且不同類型性質(zhì)的企業(yè)勞動收入份額變化的情況也有所不同。

四、增值稅稅率下調(diào)對企業(yè)的影響

2017年，我國對農(nóng)產(chǎn)品等產(chǎn)品增值稅稅率進行下調(diào)，由13%變?yōu)?1%。除此之外，2018年和2019年我國先后實施了增值稅稅率下調(diào)的措施。2018年的稅率下調(diào)政策對原來的17%和11%檔稅率分別下調(diào)1個百分點。2019年對原來的16%和10%檔稅率下調(diào)為13%和9%。在此之后，我國增值稅稅率共有三檔，分別是 13%、9%和 6%。對于此次增值稅稅率下調(diào)在微觀企業(yè)層面造成的影響，學(xué)者也從不同角度進行了豐富的研究。

首先，從對企業(yè)整體稅負(fù)的影響來看，方紅生等（2022）的研究表明增值稅稅率簡并能夠達到減稅的效果和目的，同時也能夠減輕大部分行業(yè)和企業(yè)的稅負(fù)壓力，但是對于服務(wù)業(yè)等行業(yè)來說起到了相反的效果。其次，從對企業(yè)具體行為與各項發(fā)展指標(biāo)的影響來看，何振（2019）結(jié)合中國工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)和縣級層面的經(jīng)濟數(shù)據(jù)對增值稅減稅給企業(yè)帶來的影響進行了深入研究，最終發(fā)現(xiàn)增值稅稅率降低和擴大增值稅進項抵扣范圍都能夠使企業(yè)進入效果更突出。湯澤濤等（2020）利用雙重差分實驗對港股上市企業(yè)進行研究分析，發(fā)現(xiàn)增值稅減稅會增加企業(yè)的價值。谷成等（2021）利用雙重差分模型分析了2018年增值稅稅率下調(diào)給企業(yè)研發(fā)投入帶來的作用，實證結(jié)果表明，增值稅稅率下調(diào)顯著促進了企業(yè)的研發(fā)投入。肖春明（2021）認(rèn)為，增值稅稅率下調(diào)對企業(yè)投資規(guī)模具有顯著促進作用。

文博小知識

鎏 金

一種金屬加工工藝，春秋戰(zhàn)國時已經(jīng)出現(xiàn)，是把金和水銀合成的金汞劑，涂在銀、銅器表層，加熱使水銀蒸發(fā)，使金牢固地附在銀、銅器表面不脫落的技術(shù)。其工藝程序有：煞金、抹金、開金、壓光。

（來源：中華手工）