綠色金融對(duì)農(nóng)業(yè)創(chuàng)新效率提升機(jī)制研究

李蕓彤 王 茜

（江蘇大學(xué)，江蘇 鎮(zhèn)江 212013）

目前國(guó)家經(jīng)濟(jì)進(jìn)入轉(zhuǎn)型階段，以經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展為內(nèi)在要求發(fā)展綠色金融，創(chuàng)新農(nóng)業(yè)效率提升機(jī)制，這是鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的基本要求，符合 “綠水青山、金山銀山”這一發(fā)展理念。近幾十年來(lái)，中國(guó)粗放式經(jīng)營(yíng)的傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)導(dǎo)致農(nóng)村污染和生態(tài)環(huán)境惡化日益嚴(yán)重，農(nóng)業(yè)發(fā)展方式依舊粗放、農(nóng)藥等化學(xué)用劑被過(guò)量使用、農(nóng)業(yè)資源被過(guò)度開(kāi)采、農(nóng)村環(huán)境被嚴(yán)重污染、地下水被過(guò)度開(kāi)采等問(wèn)題日甚一日，要解決這些問(wèn)題，創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品和政策是為農(nóng)業(yè)創(chuàng)新提供支持的重要途徑。出臺(tái)有關(guān)綠色金融的創(chuàng)新性政策，有利于服務(wù)綠色經(jīng)濟(jì)，拓寬綠色金融的融資渠道，包括綠色信貸、綠色債券、綠色發(fā)展基金、資本市場(chǎng)和政府補(bǔ)貼。同時(shí)也為解決“三農(nóng)”問(wèn)題貢獻(xiàn)了力量，為振興農(nóng)業(yè)農(nóng)村的經(jīng)濟(jì)起到了推動(dòng)作用。

1 綠色金融融資難的原因分析

目前而言，綠色金融主要面臨的問(wèn)題在于集資融資方面：農(nóng)業(yè)金融信貸產(chǎn)品創(chuàng)新不足。首先，就目前金融市場(chǎng)而言，綠色金融尚處于初始發(fā)展階段，大多數(shù)金融產(chǎn)品主要針對(duì)短期流動(dòng)小額貸款或者大企業(yè)大項(xiàng)目的長(zhǎng)期負(fù)債，沒(méi)有形成專(zhuān)屬于綠色金融發(fā)展的金融產(chǎn)品，缺少個(gè)性化，多元化的農(nóng)業(yè)信貸產(chǎn)品。銀行發(fā)放貸款時(shí)通常要求將土地或者廠(chǎng)房等固定資產(chǎn)作為抵押，但大多數(shù)農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)新企業(yè)目前沒(méi)有很多的原始資本積累，不能提供有效的抵押和擔(dān)保，銀行貸款的要求很難被滿(mǎn)足；再次，現(xiàn)行綠色金融標(biāo)準(zhǔn)未能準(zhǔn)確劃分相關(guān)貸款統(tǒng)計(jì)范圍。中國(guó)人民銀行2018年建立綠色貸款專(zhuān)項(xiàng)統(tǒng)計(jì)制度，2019 年底下發(fā)的《關(guān)于修訂綠色貸款專(zhuān)項(xiàng)統(tǒng)計(jì)制度的通知》仍不包括綠色農(nóng)產(chǎn)品消費(fèi)、生態(tài)旅游等在內(nèi)的綠色消費(fèi)納入綠色信貸體系。對(duì)于綠色金融的政策支持力度雖有提升但是并不明確，并沒(méi)有有效促進(jìn)農(nóng)業(yè)綠色信貸產(chǎn)品的落實(shí)與發(fā)展。綠色信貸體系未能明確落實(shí)統(tǒng)計(jì)范圍對(duì)于后續(xù)開(kāi)展工作極其不利。

2 利用ISM模型分析綠色金融融資難的因素

對(duì)于綠色金融融資難的因素，我們采用了ISM模型進(jìn)行整合分析。ISM模型適用于研究處理復(fù)雜要素間的關(guān)系。綠色金融是指支持環(huán)境改善、應(yīng)對(duì)氣候變化和資源節(jié)約高效利用的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，目前，我國(guó)綠色債券、綠色信貸、綠色股票指數(shù)和相關(guān)產(chǎn)品、綠色發(fā)展基金、綠色保險(xiǎn)、碳金融等金融工具和相關(guān)政策取得了較大的發(fā)展。文章著重研究政府與金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)綠色金融發(fā)展的支持方式與其發(fā)展的前景。

2.1 我們可以把政府對(duì)企業(yè)的支持方式涉及到的過(guò)程分解為：政府活動(dòng)、企業(yè)活動(dòng)、預(yù)期目標(biāo)、政策資源、評(píng)價(jià)指標(biāo)、企業(yè)成果、意義建構(gòu)。各要素之間存在一定的聯(lián)系。如政府提出企業(yè)本年度的預(yù)期目標(biāo)，改善信用體系政策、法律法規(guī)等、建立企業(yè)成就評(píng)價(jià)體系等。我們將每個(gè)因字（Si）分別與其他因子進(jìn)行比較。對(duì)于有直接因果關(guān)系的因子，我們用符號(hào)○表示在表中：

表1

2.2 建立鄰接矩陣：根據(jù)要素關(guān)系表建立鄰接矩陣A

2.3 進(jìn)行矩陣運(yùn)算，求出可達(dá)矩陣

2.4 可對(duì)達(dá)矩陣進(jìn)行分解后層級(jí)分解

層級(jí)分解的目的主要在于利用更直觀(guān)的圖表分析各要素在分析系統(tǒng)中的關(guān)系，最頂層代表最終目標(biāo)，下層是上層的結(jié)果。

經(jīng)過(guò)復(fù)雜的運(yùn)算和分析最后我們的出結(jié)論：

圖1

同樣類(lèi)比金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)的作用我們得出結(jié)論：

圖2

建立多級(jí)遞階結(jié)構(gòu)模型圖可分析得知企業(yè)規(guī)模，企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益，償債能力直接影響著自身信用，從而決定是否得到融資；政府引導(dǎo)能力，信用體系政策，信貸利率和法律法規(guī)輝促進(jìn)綠色金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展增強(qiáng)實(shí)力同時(shí)起到規(guī)范和監(jiān)督作用?？傊紫纫鰪?qiáng)綠色金融自我積累的意識(shí)和能力，接著提高自身信息的透明度，改善經(jīng)營(yíng)管理，最后加以各種渠道的融資，才得以健康發(fā)展。

3 利用對(duì)比分析法分析銀行擔(dān)保運(yùn)作模式、信貸公司擔(dān)保模式及信貸公司與政府合作擔(dān)保模式

除了ISM模型以外，我們還運(yùn)用了對(duì)比分析法，著重分析與銀行擔(dān)保運(yùn)作模式，與信貸公司合作擔(dān)保模式以及信貸公司與政府合作擔(dān)保模式。

依據(jù)國(guó)家戰(zhàn)略發(fā)展理念，銀行加強(qiáng)綠色貸款支持力度。近年來(lái)，中小企業(yè)持續(xù)受到重視，對(duì)這些企業(yè)綠色信貸的關(guān)注度也不斷加大，尤其是對(duì)水資源綜合利用方面的綠色金融業(yè)務(wù)的關(guān)注力度。

為踐行綠色發(fā)展理念，信貸公司增多綠色信貸產(chǎn)品。中關(guān)村創(chuàng)新成長(zhǎng)企業(yè)債、投貸聯(lián)動(dòng)是中關(guān)村信貸公司創(chuàng)新的擔(dān)保業(yè)務(wù)品種，在有效滿(mǎn)足企業(yè)大額資金需求的同時(shí)，對(duì)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)壓力也不是很高。綠色金融產(chǎn)品具有時(shí)間久周期性長(zhǎng)的特點(diǎn)，在其過(guò)程企業(yè)必須具有長(zhǎng)期穩(wěn)定的資金流。有些企業(yè)常常會(huì)因?yàn)槟硞€(gè)關(guān)鍵時(shí)期資金流的斷裂，導(dǎo)致創(chuàng)新產(chǎn)品的失敗，功虧一簣。該信貸產(chǎn)品期限長(zhǎng)，資金使用靈活，極大的降低了企業(yè)的融資成本并且提高了企業(yè)融資效率，促進(jìn)企業(yè)高規(guī)模多渠道投資。

深化金融體制機(jī)制改革，政府聯(lián)手信貸公司合作擔(dān)保。2017年10月，黨的十九大強(qiáng)調(diào)要發(fā)展綠色金融。自此，黨中央與國(guó)務(wù)院一直在綠色金融的道路上摸索探求。目前，綠色金融政策已經(jīng)取得突破性的進(jìn)展。以深圳為例，深圳市人民政府一直積極探索與推動(dòng)綠色金融發(fā)展，合作銀行運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償資金池政策向綠色企業(yè)發(fā)放信用貸款，合作銀行在單筆代款方面，按照實(shí)際貸款本金損失的二分之一給予補(bǔ)貼，按實(shí)際付息給綠色企業(yè)進(jìn)行貼息，并且設(shè)立專(zhuān)項(xiàng)資金，綠色金融產(chǎn)業(yè)更加充滿(mǎn)積極性去發(fā)展創(chuàng)新農(nóng)業(yè)技術(shù)，同時(shí)相信政府能夠引導(dǎo)綠色金融相關(guān)產(chǎn)業(yè)獲得更大的進(jìn)步與發(fā)展。

從以上分析來(lái)看，在綠色金融的融資過(guò)程中，擔(dān)保增信及其重要。缺乏擔(dān)保主體的農(nóng)業(yè)創(chuàng)新企業(yè)難以獲得較優(yōu)惠的信貸業(yè)務(wù)，亟需公司或者金融機(jī)構(gòu)的大力扶持。政府應(yīng)該向綠色金融方向的企業(yè)傾斜較多的政策資源，同時(shí)不能盲目給予企業(yè)資金資源，使其盲目自信，消極怠工，應(yīng)該樹(shù)立起相應(yīng)的預(yù)期值指標(biāo)與評(píng)價(jià)指標(biāo)，每隔一段時(shí)間評(píng)價(jià)企業(yè)的預(yù)期收益與目標(biāo)達(dá)成情況，力爭(zhēng)企業(yè)高標(biāo)準(zhǔn)高質(zhì)量的完成農(nóng)業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)品的階段性突破。金融機(jī)構(gòu)也應(yīng)適當(dāng)推出一些綠色金融信貸產(chǎn)品，拓寬綠色金融的融資渠道，吸納更多的社會(huì)資金促使綠色金融擁有堅(jiān)實(shí)的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)。特別是國(guó)家戰(zhàn)略體系下的綠色金融企業(yè)，更離不開(kāi)企業(yè)，金融機(jī)構(gòu)與政府的資金支持。這也進(jìn)一步引發(fā)了我們對(duì)于融資模式創(chuàng)新的思考。

4 解決綠色金融融資難的對(duì)策

4.1 政府角度

加強(qiáng)政府對(duì)綠色金融的支持。1）政府進(jìn)一步完善激勵(lì)約束體制。通過(guò)制定綠色金融業(yè)績(jī)指標(biāo)體系，業(yè)績(jī)與國(guó)家項(xiàng)目獎(jiǎng)勵(lì)掛鉤，鼓勵(lì)農(nóng)業(yè)創(chuàng)新企業(yè)加強(qiáng)技術(shù)創(chuàng)新同時(shí)增加綠色資產(chǎn)配置，才能使綠色投資項(xiàng)目的回報(bào)率被提高；同時(shí)，采取貼息獎(jiǎng)補(bǔ)政策，利用財(cái)政資源吸引更多的機(jī)會(huì)社會(huì)民間資本，促使綠色金融更具有全民性，符合國(guó)家戰(zhàn)略規(guī)劃。2）實(shí)施金融支持綠色信貸發(fā)展專(zhuān)項(xiàng)政策，引導(dǎo)商業(yè)銀行按照市場(chǎng)化原則加大對(duì)綠色金融活動(dòng)的支持，繼續(xù)加大對(duì)綠色金融的支持力度。3）為綠色債券提供部分擔(dān)保。貴安新區(qū)農(nóng)業(yè)銀行組件綠色金融營(yíng)銷(xiāo)團(tuán)隊(duì)，向貴安電提供了抵押擔(dān)保置換前期保證擔(dān)保方式并且予以貸款支持，幫助該項(xiàng)目解決綠色建筑項(xiàng)目融資難的問(wèn)題。由此可見(jiàn)，為綠色金融提供擔(dān)?？梢詭椭S多高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)解決燃眉之急。

4.2 金融角度

創(chuàng)新綠色金融企業(yè)融資模式，不局限于單一的融資模式，而是將形成銀行、金融機(jī)構(gòu)以及政府支持有機(jī)統(tǒng)一的多方位融資渠道。鼓勵(lì)綠色金融企業(yè)在中小金額項(xiàng)目上合理利用短期債券，票據(jù)，集合票據(jù)等直接融資。支持地方設(shè)立農(nóng)業(yè)創(chuàng)新技術(shù)專(zhuān)項(xiàng)基金，吸收社會(huì)資金，吸引更多風(fēng)投公司將資金投入處于創(chuàng)業(yè)初期尤其是創(chuàng)建期的綠色金融創(chuàng)新企業(yè)并且積極鼓勵(lì)農(nóng)業(yè)創(chuàng)新發(fā)展。鼓勵(lì)資本雄厚的科技型綠色金融企業(yè)在發(fā)展的同時(shí)爭(zhēng)取公司上市向社會(huì)公眾公開(kāi)招股，吸納群眾的資金流，從而全面深化農(nóng)村振新戰(zhàn)略。