唯有變革重構(gòu) 方能先見曙光 保險業(yè)2021 年回顧與2022 年展望

■ 匯才控股集團黨委書記、總裁 匯智保險研究院院長 張恒國

即將過去的2021 年，是我國“十四五”規(guī)劃關(guān)鍵的開局之年，也是我國保險業(yè)新發(fā)展時期的開啟之年。2021 年政府工作報告中首次強調(diào)保險的服務功能，是對新時期新形勢下社會民生所產(chǎn)生的新需求的有力回應。報告將服務功能提升到與保險保障功能相同的地位，既是對保險業(yè)獨特功能的肯定，也為我國保險業(yè)“十四五”時期發(fā)展指明了方向。

增速放緩

處于關(guān)鍵轉(zhuǎn)型過程中的中國保險業(yè)，在2021年的發(fā)展并未再現(xiàn)以往數(shù)年間的迅猛，行業(yè)增速遠低于同期GDP 增速，處于一個較為尷尬的發(fā)展階段，對國民經(jīng)濟增長的貢獻率也呈現(xiàn)下降之勢。

2021年前三季度，我國保險公司保費收入3.7萬億元，同比增長3.3%，整體增速放緩趨勢明顯。雖然新增保單件數(shù)345 億件；賠款與給付支出1.2萬億元，同比增長18.1%。截至2021 年三季度末，我國保險公司總資產(chǎn)24.3 萬億元，較年初增加2萬億元，但市場上“代理人銳減”“增員難”“負增長”“行業(yè)受質(zhì)疑”“新業(yè)務價值下降”“轉(zhuǎn)型升級困難”等詞匯被頻繁提及，不停地削弱從業(yè)者和保險機構(gòu)的信心，并打擊其積極性。

此外，新冠肺炎疫情傳播導致技術(shù)變革的不確定性增加、險企基本面疲弱（包括壽險供需兩端放緩，車險綜改導致產(chǎn)險這個第一大險種保費承壓，地產(chǎn)風險事件影響投資端表現(xiàn)等）、監(jiān)管治理持續(xù)收緊和趨嚴（如自保件規(guī)范，保險集團治理、險資投資規(guī)范，以及重疾險、意外險、健康險、互聯(lián)網(wǎng)人身險等領(lǐng)域政策落地等）、傳統(tǒng)營銷體系亟需改革、中介機構(gòu)專業(yè)度亟待提升、A 股市場股東減持、普惠型保險對商業(yè)保險的替代或擠占等多重因素，事實上都已經(jīng)沖擊或削弱了行業(yè)賴以生存發(fā)展的社會土壤與經(jīng)濟基礎(chǔ)，進一步分化了保險機構(gòu)對行業(yè)發(fā)展規(guī)律的探索與認知，使得行業(yè)整體發(fā)展陷入了迷茫與遲滯。

2021 年，產(chǎn)、壽、健無一例外都有點舉步維艱、進退失據(jù)。這也為廣大從業(yè)者從過往快速發(fā)展導致迷失的狂喜中清醒過來，重新審視行業(yè)的發(fā)展水平與質(zhì)量，以及在國民經(jīng)濟中的實際地位。

困境何來

現(xiàn)在的困境是過往數(shù)十年間中國保險業(yè)固有的粗放型傳統(tǒng)商業(yè)模式已經(jīng)行至終局、無以為繼的必然結(jié)果。如果說1992 年友邦入華，將之前蹣跚發(fā)展的中國保險業(yè)帶入一個全新的市場化時代，是我國保險業(yè)市場化改革的第一次浪潮，2014 年“新國十條”落地后，行業(yè)啟動的壽險費率改革和代理人數(shù)量“大增員”是我國保險行業(yè)市場化變革的第二次浪潮的話，那么現(xiàn)在面臨的就是全新的、未知的行業(yè)變革的第三次浪潮。

與之前不同的是，保險行業(yè)變革的第三次浪潮，更像是一次整體的、全方位的變革。這是因為過往的局部變革，已經(jīng)無法有效解決當前行業(yè)面臨的問題，也讓行業(yè)始終被困在重規(guī)模輕品質(zhì)的怪圈，走不出增長模式與消費需求（結(jié)構(gòu)）不匹配的悖論。目前整個保險行業(yè)所需要的不僅是變革，更是重構(gòu)、重啟，亟待尋求一個全新的、可持續(xù)發(fā)展的模式，這是當前能夠打開行業(yè)新生之門的鑰匙。

這種重構(gòu)是全方位的，無論是產(chǎn)品、服務、代理人、投資業(yè)務、金融科技還是保險中介，都需要進行一次觸及靈魂的深刻革命。其邏輯，實際上可追溯到一個極其簡單的問題：保險究竟是什么？

保險本是一個極為精細、極為專業(yè)的行業(yè)，對于社會大眾而言，觸達面非常廣，從業(yè)者本可以借助全社會這個最大的市場抓手，樹立起專業(yè)的品牌形象，讓保險真正深入到社會的每個角落。然而市場發(fā)展數(shù)十年，行業(yè)價值不僅完全沒有體現(xiàn)出來，反而冒出諸多令人痛恨的積弊痼疾，核心在于：大家一直都在低頭算小賬，監(jiān)管算規(guī)模、基層算費用，而恰恰忽視了中國14 億人口的大賬，短視和小富即安的心態(tài)體現(xiàn)得淋漓盡致，由此引發(fā)的叢生亂象令人痛恨。

因此，第三次變革浪潮的重構(gòu)，絕不能再像以前那般零敲碎打小修小補，而是要從根本上，解決保險有何價值、因何存在、如何存在等重要命題。如果這個問題沒有得到解答，這種重構(gòu)便是不完整、不徹底的。

這種重構(gòu)必須是深刻的，具體包括以下內(nèi)涵：從追求規(guī)模增長到追求規(guī)范的質(zhì)量提升；從注重銷售為主線到注重服務為主線；從綜合經(jīng)營向?qū)I(yè)經(jīng)營的回歸或分化；從產(chǎn)銷一體到產(chǎn)銷分離；從競相攫取流量變現(xiàn)和數(shù)據(jù)壟斷的互聯(lián)網(wǎng)紅利到數(shù)字化轉(zhuǎn)型和智能化定制升華；從資本本位到客戶價值本位的轉(zhuǎn)換；從供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革到供需雙方的認知和行為改善；從行業(yè)國內(nèi)循環(huán)近親結(jié)合到國際國內(nèi)雙循環(huán)的打通和弱化邊界的更大整合。

曙光仍在

過去的一年，行業(yè)雖遭遇諸多發(fā)展瓶頸，但我國保險業(yè)在“十四五”期間仍將實現(xiàn)快速發(fā)展，接下來5 年至10 年的黃金機遇期依然存在，諸多行業(yè)利好也可以為行業(yè)的徹底重構(gòu)夯實根基，讓行業(yè)走上真正的高質(zhì)量、可持續(xù)發(fā)展之路。

從整體需求看，我國民眾人均可支配收入水平持續(xù)增長態(tài)勢相對穩(wěn)定，保險密度、保險深度仍處于較低水平，醫(yī)療缺口仍存、養(yǎng)老缺口持續(xù)拉大，保險作為伴隨客戶生命全周期的長期產(chǎn)品，市場增長空間和潛力巨大。

人身險市場方面，在多項政策利好行業(yè)進一步規(guī)范發(fā)展，多層次醫(yī)療保障制度及居民養(yǎng)老布局加速的大前提下，以普惠型保險、商業(yè)健康險和第三支柱養(yǎng)老保險為代表的人身險市場將迎來蓬勃發(fā)展，并有望重塑行業(yè)競爭格局。以新重疾表為基礎(chǔ)，關(guān)注增值服務與健康管理服務的重疾險改革目前已經(jīng)全面啟動；從客戶財富管理需求出發(fā)、短儲長儲并行，以養(yǎng)老社區(qū)為高客服務抓手的儲蓄險也在健全產(chǎn)品體系，拓展養(yǎng)老服務方面起著重要作用，再加上年內(nèi)對意外險、長護險、互聯(lián)網(wǎng)保險等領(lǐng)域的改革與規(guī)范，以及更加聚焦期交、聚焦價值的銀保渠道業(yè)務的重磅回歸，亦為人身險市場的發(fā)展注入強心劑。

財產(chǎn)險市場方面，隨著2021 年中央一號文件的正式下發(fā)，以及基于實際需求的創(chuàng)新產(chǎn)品（如寵物險、安責險、董責險）的持續(xù)優(yōu)化推出，下一階段，新農(nóng)險和家財險有望為財險業(yè)注入新的增長活力。其中，農(nóng)險業(yè)務受政策影響較大，如能在風險識別及定價定損方面持續(xù)優(yōu)化，受益于政府財政補貼、良好的風控能力、龐大的資金規(guī)模及科技賦能，預計可實現(xiàn)最終的承保盈利。而寵物險、董責險等市場發(fā)展緩慢，覆蓋率低，增長潛力巨大，亦有望帶來業(yè)務的新增量。此外，在車險方面，車險綜改周年后，車險保費走勢逐漸回暖，下降壓力有望不再延續(xù)。年內(nèi)推出的新能源車險，由于其保障范圍較普通車險拓寬，且電池造價較高，預計車均保費也將高于現(xiàn)售車險，有望為車險市場帶來新的增量。

營銷體制改革方面，面對當前個險渠道的發(fā)展瓶頸，許多險企開始推進營銷體制的深入轉(zhuǎn)型。隨著改革逐步進入深水區(qū)，清虛提質(zhì)活動的深入推進，以新基本法、新營業(yè)部模式、精細分層經(jīng)營和獨立代理人等為重要手段的營銷體制改革，有望真正提升代理人隊伍的質(zhì)態(tài)，構(gòu)建“高質(zhì)量-高產(chǎn)能-高收入”的正反饋閉環(huán)。

投資業(yè)務方面，當前宏觀經(jīng)濟下行趨勢相對明顯，利率下降的可能性提升，同時信用風險走強，確實為保險資金的投資業(yè)務帶來新的挑戰(zhàn)。然而，2021 年下半年開始，監(jiān)管層密集出臺多項政策，如取消保險資金開展財務性股權(quán)投資行業(yè)限制，明確同意保險資金投資基礎(chǔ)設(shè)施基金，明確保險公司可發(fā)行無固定期限資本債券等，都拓寬了保險資金運用范圍，助力險企在風險可控的范圍內(nèi)，可依據(jù)自身情況構(gòu)建相對靈活的投資策略，為保險投資業(yè)務帶來利好，預計未來，隨著多層次資本市場進一步的開放成熟，保險資金的運用范圍將得到進一步拓寬，國民經(jīng)濟的推動器作用將得到進一步發(fā)揮。

保險中介方面，在產(chǎn)銷分離的大背景下，參照成熟保險市場的保費分布，我國保險中介市場發(fā)展?jié)摿σ恢狈浅＞薮?。未來，隨著保險業(yè)變革轉(zhuǎn)型的深入和對外開放程度的加大，國內(nèi)保險中介市場的結(jié)構(gòu)、規(guī)模、功能將持續(xù)發(fā)生正向變化，年輕的保險消費者對保險產(chǎn)品的多元化需求及全面保障需求，也將凸顯保險中介機構(gòu)在該方面的價值。年內(nèi)出臺的《保險中介行政許可及備案實施辦法》《保險中介機構(gòu)信息化建設(shè)要求》等監(jiān)管文件，進一步提升了保險中介機構(gòu)的入行門檻，規(guī)范了中介機構(gòu)的市場準入行為，有效解決了長期以來我國保險中介機構(gòu)數(shù)量龐大、經(jīng)營水平參差不齊等多方面問題，對中介機構(gòu)的服務品質(zhì)和服務質(zhì)量提供了硬性的政策保障，為保險業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型和健康發(fā)展以及市場經(jīng)營主體市場化發(fā)展鋪平了道路，促進中介行業(yè)形成有序健康的市場化競爭格局。

路雖遠，行則必至；事雖難，做則必成。唯堅定改革者，方能先見曙光。在發(fā)展環(huán)境悄然改變的當下，無論是行業(yè)還是監(jiān)管，機構(gòu)還是個人，均需要錨準定位，明確目標與方向；理順監(jiān)管與市場的關(guān)系；重構(gòu)商業(yè)邏輯，激發(fā)動力，自我變革，順勢而為。