中小企業(yè)資金管理中存在的問(wèn)題及策略探討

李彩玲

（普研（上海）標(biāo)準(zhǔn)技術(shù)服務(wù)股份有限公司，上海 201315）

近年來(lái)，中小企業(yè)得到了飛速的發(fā)展，對(duì)我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起到了很大的推動(dòng)作用。但是，從中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展層面來(lái)看，資金困難成為制約中小企業(yè)發(fā)展的主要障礙，這從根源上阻礙了企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。為了解決資金困難的局面，中小企業(yè)開(kāi)始通過(guò)各種不同的方式和方法來(lái)籌措資金，不斷完善自身的資金管理模式，提高自身的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。本文正是在此基礎(chǔ)上對(duì)中小企業(yè)的資金管理問(wèn)題進(jìn)行了分析和研究。

一、中小企業(yè)資金管理概述

（一）資金管理介紹

資金管理主要是指在國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)的引導(dǎo)下，按照資金運(yùn)行的相關(guān)規(guī)定，對(duì)企業(yè)的資金情況進(jìn)行針對(duì)性、科學(xué)的管理，主要是為了讓企業(yè)的不同資金之間的關(guān)系更加清晰和合理。在對(duì)資金進(jìn)行管理的過(guò)程中，主要是對(duì)資金流、資金運(yùn)轉(zhuǎn)、資金調(diào)度以及資金的結(jié)算情況等進(jìn)行科學(xué)全面的管理和應(yīng)用；管理的主要內(nèi)容包括籌資管理、投資管理和資本運(yùn)行，以及現(xiàn)金流管理四個(gè)方面[1]。

（二）中小企業(yè)資金管理目標(biāo)

中小企業(yè)資金管理的主要目標(biāo)是企業(yè)財(cái)務(wù)一系列財(cái)務(wù)活動(dòng)的導(dǎo)向，和中小企業(yè)運(yùn)營(yíng)管理目標(biāo)之間有著非常緊密的關(guān)系，資金管理的主要目的是通過(guò)加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)的管理，提高財(cái)務(wù)管理效率和質(zhì)量來(lái)提高中小企業(yè)的資金利用率，實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)資金利潤(rùn)最大化。企業(yè)資金管理的主要目標(biāo)是企業(yè)利潤(rùn)的最大化和企業(yè)價(jià)值的最大化。而根據(jù)中小企業(yè)自身的發(fā)展特點(diǎn)來(lái)看，中小企業(yè)資金管理的目標(biāo)是企業(yè)價(jià)值的最大化。

二、中小企業(yè)資金管理中存在的問(wèn)題

（一）融資困難

因中小企業(yè)自身發(fā)展受到了很大的局限性，很多中小企業(yè)在其發(fā)展的過(guò)程中出現(xiàn)了融資難、擔(dān)保難的問(wèn)題，究其原因主要包括了以下幾點(diǎn)：

第一，中小企業(yè)自身的管理制度不夠完善，存在著明顯滯后性，在資金管理意識(shí)方面不科學(xué)，資金管理意識(shí)薄弱，與現(xiàn)階段快速發(fā)展的市場(chǎng)環(huán)境無(wú)法實(shí)現(xiàn)統(tǒng)一，中小企業(yè)的負(fù)債比較多，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)比較大。受到這種因素的影響，中小企業(yè)的信譽(yù)度有了明顯的降低，資信水平也有所降低，中小企業(yè)從金融機(jī)構(gòu)中貸款越來(lái)越難，從而導(dǎo)致中小企業(yè)出現(xiàn)融資困難的問(wèn)題。

第二，國(guó)家針對(duì)中小企業(yè)的融資政策鼓勵(lì)不足。因資本市場(chǎng)發(fā)展受到限制，以及我國(guó)金融體系發(fā)展不完善等因素的影響，國(guó)家相關(guān)機(jī)關(guān)雖然制定了一些有效的政策和措施，但是很多條件執(zhí)行起來(lái)比較苛刻，沒(méi)有從根本上解決中小企業(yè)融資困難的問(wèn)題[2]。

第三，銀行經(jīng)營(yíng)管理和中小企業(yè)發(fā)展之間不匹配。我國(guó)的很多中小企業(yè)都是民營(yíng)企業(yè)，很難吸引一些有實(shí)力的金融機(jī)構(gòu)的借款和投資，甚至是一些銀行受到傳統(tǒng)觀念的影響，對(duì)中小企業(yè)制定了很多的貸款限制，扶持政策相對(duì)比較少，甚至一些銀行縮小了對(duì)中小企業(yè)放貸的范圍和數(shù)額，提高中小企業(yè)貸款利率等。在這種策略的影響下，增加了中小企業(yè)銀行融資的成本，提高了中小企業(yè)融資的風(fēng)險(xiǎn)，限制了中小企業(yè)發(fā)展的資金需求。

（二）投資缺乏科學(xué)性

首先，中小企業(yè)在進(jìn)行投資方面主要傾向于一些短期效益的投資項(xiàng)目，對(duì)企業(yè)內(nèi)部的投資并不重視。對(duì)于中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，其經(jīng)營(yíng)靈活，可以隨行就市，但是很多時(shí)候只重視短期的利益，沒(méi)有形成戰(zhàn)略性的眼光，不重視企業(yè)健康可持續(xù)發(fā)展。其次，因?yàn)楹芏嘀行∑髽I(yè)的管理層缺乏財(cái)務(wù)管理意識(shí)和投資經(jīng)驗(yàn)，忽視了投資結(jié)構(gòu)的完善，很多時(shí)候只重視對(duì)一些有形資產(chǎn)的投資，忽視了對(duì)無(wú)形資產(chǎn)的投資，但是往往這些無(wú)形資產(chǎn)投資是金額比較大，見(jiàn)效慢的投資，無(wú)法讓企業(yè)形成很強(qiáng)的發(fā)展動(dòng)力。另外，中小企業(yè)對(duì)投資市場(chǎng)的了解也不夠全面，在一些長(zhǎng)遠(yuǎn)性的投資方面沒(méi)有形成可行性的研究，導(dǎo)致決策缺乏依據(jù)和參考，投資項(xiàng)目存在明顯的盲目性。

（三）資金損耗管理不完善

第一，中小企業(yè)的資金耗費(fèi)控制理念不夠先進(jìn)，在企業(yè)內(nèi)部并沒(méi)有建立起科學(xué)完善的內(nèi)部控制方法，在企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力方面存在不足；第二，在保證企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品質(zhì)量的前提下，對(duì)生產(chǎn)成本缺乏有效的成本控制；第三，缺乏有效的人才保障，沒(méi)有形成對(duì)成本控制的監(jiān)督機(jī)制[3]。

三、中小企業(yè)資金管理完善策略

（一）完善融資方法

第一，中小企業(yè)要根據(jù)自身的發(fā)展情況，規(guī)范自身的資本結(jié)構(gòu)，提高自身企業(yè)的信用管理水平，并根據(jù)自身企業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展情況，結(jié)合市場(chǎng)的發(fā)展環(huán)境，制定科學(xué)的符合自身經(jīng)營(yíng)發(fā)展的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，提高中小企業(yè)自身的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

第二，構(gòu)建符合中小企業(yè)實(shí)際情況的信用擔(dān)保系統(tǒng)，構(gòu)建符合中小企業(yè)發(fā)展的擔(dān)保機(jī)構(gòu)和體系，并以國(guó)家政府部門(mén)為平臺(tái)，減少營(yíng)利性質(zhì)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)占比，設(shè)置專項(xiàng)的為中小企業(yè)進(jìn)行融資擔(dān)保的擔(dān)保機(jī)構(gòu)；同時(shí)還要建立起完善的風(fēng)險(xiǎn)防范體系以及分擔(dān)機(jī)制，通過(guò)這種方式來(lái)完善中小企業(yè)的融資發(fā)展環(huán)境，為中小企業(yè)提供多種融資渠道。

第三，中小企業(yè)要重視和銀行等金融機(jī)構(gòu)的協(xié)作關(guān)系，提高自身的融資效率。另外，銀行還要針對(duì)中小企業(yè)的實(shí)際發(fā)展情況制定適合中小企業(yè)貸款的信貸結(jié)構(gòu)系統(tǒng)，多與中小企業(yè)進(jìn)行合作，為中小企業(yè)的健康發(fā)展提供豐富的融資途徑和服務(wù)產(chǎn)品。

中小企業(yè)應(yīng)根據(jù)投資規(guī)模和流動(dòng)資金需求量來(lái)安排融資計(jì)劃。比如，企業(yè)在投資規(guī)模比較大，需要大量的流動(dòng)資金時(shí)，可以以外源融資的方式來(lái)融資；如果企業(yè)的投資規(guī)模比較小，對(duì)流動(dòng)資金的需求量比較小，可以以內(nèi)源融資的方式來(lái)融資。通過(guò)這種方式來(lái)提高資金的使用效率。

（二）提高投資策略的科學(xué)性

首先，中小企業(yè)在進(jìn)行投資之前，需要對(duì)自身的經(jīng)營(yíng)使命和企業(yè)自身可以利用的資源進(jìn)行分析，并對(duì)投資市場(chǎng)環(huán)境情況進(jìn)行評(píng)估，制定符合企業(yè)自身情況和未來(lái)發(fā)展的投資目標(biāo)和投資方案。其次，要根據(jù)自身投資項(xiàng)目的預(yù)測(cè)資金需求量情況來(lái)預(yù)測(cè)項(xiàng)目的投資額度，并制定資金使用計(jì)劃，在執(zhí)行的過(guò)程中嚴(yán)格的按照計(jì)劃來(lái)執(zhí)行。另外，還要對(duì)自身的投資結(jié)構(gòu)進(jìn)行完善和優(yōu)化；對(duì)固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)的投資對(duì)比情況進(jìn)行合理的安排，保障兩者之間的平衡；而對(duì)于有形資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)也要進(jìn)行合理的安排，可以適當(dāng)?shù)靥岣邿o(wú)形資產(chǎn)在投資比例中的比重，并重視對(duì)企業(yè)員工、企業(yè)文化和企業(yè)技術(shù)方面的投資，提高企業(yè)的文化軟實(shí)力，從內(nèi)部提高企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力；對(duì)投資環(huán)境和投資項(xiàng)目的可行性進(jìn)行綜合性的分析，要對(duì)環(huán)境中的政策進(jìn)行科學(xué)的解讀，并對(duì)宏觀政策進(jìn)行科學(xué)有效地把控；對(duì)微觀政策和市場(chǎng)前景也要進(jìn)行預(yù)測(cè)和評(píng)估，保障投資決策的精準(zhǔn)性和科學(xué)性。

（三）完善資金損耗管理

第一，中小企業(yè)要加強(qiáng)對(duì)事前、事中和事后的成本控制，并以此為基礎(chǔ)，重視供應(yīng)和銷售各個(gè)環(huán)節(jié)中的成本控制，并把資金耗費(fèi)控制提升到企業(yè)的戰(zhàn)略管理層面上。第二，還要加強(qiáng)對(duì)企業(yè)資金耗費(fèi)的全面控制，可以建立起全面的資金管理制度，從成本的預(yù)測(cè)、預(yù)算、決策和控制、考核等方面，全方位地對(duì)資金的損耗情況進(jìn)行有效的控制，并把資金損耗控制在經(jīng)營(yíng)之前。第三，中小企業(yè)還需要加強(qiáng)人才隊(duì)伍建設(shè)，建立起一支高水平的成本控制隊(duì)伍，提高企業(yè)內(nèi)部的成本控制水平。此外，還要完善相關(guān)的績(jī)效考核獎(jiǎng)懲制度，通過(guò)獎(jiǎng)懲的方式來(lái)調(diào)動(dòng)起員工們的積極性和主動(dòng)性，減少企業(yè)內(nèi)部的資金損耗，提高企業(yè)資金管理水平。

（四）提高資金管理人員的素質(zhì)

第一，中小企業(yè)內(nèi)部要建立健全信息化技術(shù)，提高企業(yè)信息化意識(shí)。要借助于信息化技術(shù)來(lái)提高企業(yè)經(jīng)營(yíng)機(jī)制的轉(zhuǎn)化，制定以信息化技術(shù)為基礎(chǔ)的管理方法，制定出更加符合企業(yè)自身發(fā)展的信息化建設(shè)方案，并利用信息化技術(shù)來(lái)完善中小企業(yè)的資金管理。

第二，中小企業(yè)要加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)有資金管理人員的崗位培訓(xùn)力度，引導(dǎo)管理人員學(xué)習(xí)先進(jìn)的資金管理方法，形成科學(xué)的財(cái)務(wù)管理理念和意識(shí)，完善企業(yè)的財(cái)務(wù)管理現(xiàn)狀，提高企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力。

第三，中小企業(yè)中的資金管理人員需要從自身的角度出發(fā)，加大學(xué)習(xí)力度。比如，本著學(xué)習(xí)的態(tài)度參與對(duì)接多家股權(quán)投資機(jī)構(gòu)，學(xué)習(xí)了解股權(quán)融資的相關(guān)知識(shí)及價(jià)格測(cè)算等。此外，還要加強(qiáng)與各部門(mén)之間的工作溝通，充分發(fā)揮財(cái)務(wù)部門(mén)的管理職能，做好公司年度預(yù)算控制等，以此提高自身的專業(yè)素養(yǎng)和水平。

第四，在日常資金使用的安全管理方面，中小企業(yè)要建立起資金管理工作制度，完善資金支付審批流程，并把制度融入企業(yè)財(cái)務(wù)人員管理培訓(xùn)體系中，提高資金管理人員的管理水平和管理技巧。

四、結(jié)語(yǔ)

綜上所述，中小企業(yè)在其發(fā)展的過(guò)程中，最大的阻礙就是資金不足的問(wèn)題，因此，中小企業(yè)的資金管理情況成為保障其發(fā)展的重要標(biāo)準(zhǔn)。中小企業(yè)要想實(shí)現(xiàn)良好的長(zhǎng)遠(yuǎn)性發(fā)展，需要加強(qiáng)資金管理，合理地分析自己在資金管理方面存在的問(wèn)題，并根據(jù)自身的情況探索出符合自身發(fā)展的資金管理方法和措施，提高企業(yè)的資金管理水平和質(zhì)量，為提高企業(yè)在市場(chǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力提供重要的保障。