城投公司財務處理實務研究

文| 武傳詳

引言

城投公司是城市建設投資公司的簡稱，是全國各大城市、區(qū)縣級政府投資融資平臺，起源于1991年，承擔相應的政府職能，是特殊市場經(jīng)營體。此類城投公司屬于事業(yè)單位或者國有獨資公司性質，他們是通過代建工程收入和政府補貼的方式實現(xiàn)盈利，屬于帶有政府性質的特殊市場經(jīng)營體。

城投公司在同級政府的定位，一般是作為一種融資工具或者基礎設施建設資金的籌措和建設方。同時，為了做強做大投融資平臺，即城投公司，各級政府把公用企事業(yè)單位的資產(chǎn)納入城投，比如自來水公司、公交公司、熱力公司，燃氣公司等，更好的發(fā)揮了投融資平臺的作用。根據(jù)Wind統(tǒng)計數(shù)據(jù)，截至2020年4月30日有存量債的城投公司有2446家，而同期全國所有發(fā)債主體公司(含央企、上市公司、城投公司等)共計5791家，城投公司發(fā)債數(shù)量占比為42.23%。

因帶有政府性質事業(yè)單位或國資部門的管理特色，很多城投公司進行賬務處理時，使用行政事業(yè)單位會計科目進行會計核算，導致不滿足作為公司制市場主體必須采用企業(yè)會計準則核算的要求，同時城投公司經(jīng)常接受政府的資產(chǎn)劃撥、財政撥款和代建收入等特殊事項，導致財務處理的復雜多變。針對各事項的合法合規(guī)的財務處理如下：

資產(chǎn)類會計科目

委托代建工程項目

城投公司主要收入來源是政府委托代建基礎設施建設工程項目，具體操作流程是：政府作為工程項目發(fā)包方，將工程項目總承包給城投公司，城投公司組織施工、資金融入，并將工程項目分包給建筑公司，向建筑公司支付建筑成本，每年工程項目按照進度與政府進行結算，確認代建收入，政府每年撥款作為工程項目回款，從而達到委托代建項目運行的閉環(huán)。委托代建工程項目一般作為“存貨-開發(fā)成本”處理。

1.委托代建工程項目按照成本加成模式來進行結算，一般在委托代建合同中確定5%-20%的項目管理費率，并作為城投公司的收入和利潤來源。在具體運行過程中，以下幾點需要格外注意：委托代建合同與交通局、建設局、住建局等同級政府部門簽訂，來確認工程建設項目的合法性，并將工程項目的財政撥款納入財政預算，每年定期進行代建工程項目結算。

2.城投公司與分包施工的建筑公司簽訂建筑施工合同，進行工程結算并索要正規(guī)發(fā)票，因為隨著2016年“營改增”的全面實施，發(fā)票的管理日趨嚴格，要杜絕之前付款不收取發(fā)票或收取的發(fā)票不合規(guī)的現(xiàn)象。

土地

之前政府為壯大城投公司資產(chǎn)的主要方式為劃撥政府預留待開發(fā)的空地作為城投公司的資產(chǎn)，作為增加資產(chǎn)和凈資產(chǎn)的來源，隨著監(jiān)管機構的要求日趨嚴格，現(xiàn)在要求注入土地必須用途是工業(yè)、商住或者住宅用地、土地性質為出讓地，并需繳納土地出讓金。

非正規(guī)的劃轉儲備土地、公益性用途的土地給城投公司已經(jīng)被禁止。但是之前已經(jīng)有土地證的商住或者住宅性質的用地還是可通過劃轉方式從其他政府部門、地方國有企業(yè)等單位給城投公司。

實物資產(chǎn)

1.將保障類住房、公租房等項目，通過劃撥的方式給城投公司建設和持有運營，完工后實現(xiàn)對外出售的房產(chǎn)收入、商鋪銷售或租賃收入。

2.政府所屬臨街房產(chǎn)、商鋪，劃撥給城投公司經(jīng)營出租，實現(xiàn)租金收入。

3.政府各部門所屬對外獨立經(jīng)營的企業(yè)劃轉給城投公司，由城投公司集中持股、經(jīng)營管理。如：自來水公司、供暖公司、燃氣公司、建筑公司、上市公司股權等。

4.實物資產(chǎn)財務處理應關注以下幾點：

（1）投資性房地產(chǎn)是指為賺取租金或資本增值，或兩者兼有而持有的房地產(chǎn)，包括已出租的土地使用權；持有并準備增值后轉讓的土地使用權；已出租的建筑物。未出租的房產(chǎn)，如果董事會決議表明將用于經(jīng)營出租并且短期內不在變化的，即使未簽訂租賃協(xié)議，也可視為投資性房地產(chǎn)。

城投公司擁有的房產(chǎn)、商鋪如果為出租運營，應作為投資性房地產(chǎn)處理，投資性房地產(chǎn)有兩種計價方式，一是成本法，像固定資產(chǎn)一樣計提折舊；二是公允價值法，可享有房價上漲的有利因素，但是需要每年聘請評估事務所出具房產(chǎn)的公允價值評估報告。

（2）劃轉的同級人民政府所屬的其他公司股權按照同一控制下合并，按照被劃轉公司的賬面凈資產(chǎn)金額入賬。

（3）根據(jù)發(fā)改委（發(fā)改辦財金[2012]3451號）文件要求：“注入資產(chǎn)必須為經(jīng)營性資產(chǎn)。政府辦公場所、公園、學校、道路、橋梁等純公益性資產(chǎn)不得注入城投公司。注入資產(chǎn)必須經(jīng)具有證券從業(yè)資格的資產(chǎn)評估機構評估，由有關主管部門辦理相關權屬轉移登記及變更工商登記。作為企業(yè)注冊資本注入的土地資產(chǎn)除經(jīng)評估外，必須取得土地使用權證，屬于劃撥、變更土地使用權人的，應證明原土地使用證已經(jīng)注銷?！?/p>

其他無形資產(chǎn)

很多地方政府會劃轉采砂權、供熱權、供水權和各種礦產(chǎn)資源的采礦權等無形資產(chǎn)給城投公司，城投公司要以政府劃轉文件和入賬的資產(chǎn)評估價值進行財務處理。

在建工程

工程項目的發(fā)改委立項文件批復給城投公司，建成后歸城投公司持有的工程項目資產(chǎn)，要作為“在建工程”核算。

對外借款及往來款項

城投公司與政府部門、其他事業(yè)單位或其他國有企業(yè)等經(jīng)常發(fā)生往來或對外借款，發(fā)改委要求政府類應收不能超過凈資產(chǎn)的40%，證券交易所和銀行間交易商協(xié)會對于較大金額的其他應收款也會重點關注、從嚴審核，如金額占比太大，很可能會無法發(fā)債。故城投公司一定要控制對外借款和往來金額的規(guī)模。

關于往來款或對外借款需要制定資金管理制度、關聯(lián)方管理制度，并履行相應審批流程。對外借款一定與對方單位簽訂借款合同，約定利率、借款期限、反擔保方式等。

對外投資

對外投資的內容比較復雜，簡單來說，對一個公司的投資核算方法要根據(jù)控制對方的經(jīng)營管理程度，判斷控制程度的主要考慮因素為持股比例：

1.持股比例低于20%的投資，計入“可供出售金融資產(chǎn)”科目，采用成本法核算，期末不調整賬面價值。

2.持股比例介于20%至50%的投資，計入“長期股權投資”科目，采取權益法核算，期末根據(jù)被投資方的盈虧情況確認投資收益，并調整長期股權投資的賬面價值。

3.持股比例高于50%的投資，計入“長期股權投資”科目，采用成本法核算，納入合并財務報表范圍。

對于每一筆投資要根據(jù)持股比例、控制情況、派駐管理人員情況和約定利潤分配方式等，來綜合判斷應該計入哪個會計科目。

公司對外投資時，一定要與被投資方或合作方簽訂投資合同或協(xié)議，明確出資時間、金額、方式、雙方權利義務和違約責任等內容，按規(guī)定的權限和程序審批后履行投資合同或協(xié)議。同時，應建立投資管理臺賬，詳細記錄投資對象、金額、持股比例、期限、收益等事項，妥善保管投資合同或協(xié)議、出資證明等資料。

負債類會計科目

銀行借款

與銀行簽訂的借款合同一定要符合銀監(jiān)會、證監(jiān)會、財政部、發(fā)改委等監(jiān)管機構的要求，明股實債業(yè)務和政府購買服務的融資方式已經(jīng)被禁止或者嚴格限制。

非銀行金融結構借款

信托、私募、融資租賃等高利率的融資工具要嚴格控制規(guī)模，發(fā)改委2014年9月26日發(fā)布的《關于試行全面加強企業(yè)債券風險防范的若干意見的函》中明確要求：“發(fā)行人2013年以后的短期高利融資綜合成本達到銀行相同期限貸款基準利率1.5倍以上的，確認該項累計額度未超過總負債規(guī)模10%，累計額度不超過10%的，不予受理。”

往來款項

負債類的往來款項主要為其他應付款中的往來款和非金融機構借款。從外部單位借款一定簽訂借款合同，明確借款金額、期限、利率。

凈資產(chǎn)

實收資本

實收資本的增加能夠增加資產(chǎn)和凈資產(chǎn)金額，主要為貨幣出資、實物資產(chǎn)劃撥、股權劃撥等。隨著工商登記認繳制的頒布實施，很多情況下公司的實收資本與注冊資本會不一致，二者的差異在于注冊資本是在工商局登記的股東和認繳出資金額，實收資本是企業(yè)賬面實際收到的出資金額。一般會有兩種情況，一是注冊資本大于實收資本，原因為股東出資未到位；二是實收資本大于注冊資本，原因為股東已經(jīng)實際出資，但未進行工商變更。

資本公積

1.城投公司計入“資本公積”的事項主要有財政撥款、無償劃撥土地、房產(chǎn)和股權等，主要。

（1）財政撥款主要為工程項目建設項目資本金撥款或正常的財政撥款注入資本金等。

（2）實物資產(chǎn)的無償劃轉要求詳見資產(chǎn)類會計科目的介紹。

2.資本公積財務處理要關注以下幾點。

（1）財政撥款的政府文件要合規(guī)齊全。

（2）劃轉房產(chǎn)、車輛、設備等實物資產(chǎn)和土地、采砂權、供水權等無形資產(chǎn)，政府文件和入賬評估報告齊全，價值公允。

（3）劃轉公司股權要及時進行財務報表審計，確認同一控制下賬面凈資產(chǎn)金額，并完成工商變更。

利潤表科目

收入

1.委托代建工程項目收入、旅游收入、保障房收入、房地產(chǎn)收入或土地開發(fā)整理收入，計入“主營業(yè)務收入”科目。

2.投資性房地產(chǎn)、設備等的租賃收入，計入“主營業(yè)務收入”科目。

3.商貿、擔保、供水、供暖等收入，計入“主營業(yè)務收入”科目。

4.對外借款利息收入等其他收入，計入“其他業(yè)務收入”科目。

政府補助

政府補助是城投公司凈利潤的主要來源，政府補助是指企業(yè)無償從政府取得的貨幣性資產(chǎn)或非貨幣性資產(chǎn)。按與資產(chǎn)的相關性，分為與資產(chǎn)相關的政府補助和與收益相關的政府補助；按與日常活動的相關性，分為與企業(yè)日常活動相關的政府補助和與企業(yè)日?；顒訜o關的政府補助；城投公司的政府補助為與收益相關的政府補助、與企業(yè)日?；顒酉嚓P的政府補助，計入“其他收益”科目。與收益相關的但與企業(yè)日?；顒訜o關的政府補助，計入“營業(yè)外收入”科目。與資產(chǎn)相關的政府補助，計入“遞延收益”科目。發(fā)改委要求，三年平均政府補助金額占經(jīng)營收入與政府補助合計的比例不能超過30%。財政局撥款文件一定要齊備，財政撥款流水真實有效。