中國光伏產(chǎn)業(yè)2019年回顧與2020年展望

江 華，金艷梅，葉 幸，強(qiáng)彥政，李嘉彤，韓 鵬

(1.賽迪智庫集成電路研究所，北京 100846；2.中國光伏行業(yè)協(xié)會，北京 100846)

0 引言

2019年是我國光伏產(chǎn)業(yè)實現(xiàn)由補(bǔ)貼推動向平價推動轉(zhuǎn)變的起始年。盡管在政策調(diào)整下，整體光伏市場有所下滑，但受益于海外市場的增長，我國光伏產(chǎn)業(yè)規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)大、技術(shù)創(chuàng)新不斷推進(jìn)、出口增速不斷提升。本文對我國光伏產(chǎn)業(yè)2019年的發(fā)展情況進(jìn)行了回顧總結(jié)，并對2020年市場情況進(jìn)行了展望。

1 2019年光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展形勢

1.1 產(chǎn)業(yè)規(guī)模

由于政策調(diào)整，2019年我國光伏應(yīng)用市場有所下滑，但得益于海外市場的增長，我國光伏產(chǎn)業(yè)各環(huán)節(jié)的規(guī)模依舊保持了快速增長的勢頭。截至2019年年底，我國多晶硅產(chǎn)能達(dá)到了46.2萬t，同比增長19.4%，產(chǎn)量約為34.2萬t，同比增長32.0%；硅片產(chǎn)量為134.6 GW，同比增長25.7%；太陽電池產(chǎn)量為108.6 GW，同比增長27.7%；光伏組件產(chǎn)量為98.6 GW，同比增長17.0%。表1為2019年我國光伏產(chǎn)品的產(chǎn)量及增長率情況，圖1為2011～2019年我國多晶硅的產(chǎn)量及增長率情況。

表1 2019年我國光伏產(chǎn)品的產(chǎn)量及增長率Table 1 PV products production and growth rate of China in 2019

圖1 2011～2019年我國多晶硅的產(chǎn)量及增長率Fig.1 Polysilicon production and growth rate of China in 2011～2019

圖2為2010～2019年我國光伏組件的產(chǎn)量及增長率情況。

1.2 進(jìn)出口情況

圖2 2010～2019年我國光伏組件的產(chǎn)量及增長率Fig.2 PV modules production and growth rate of China in 2010～2019

在海外市場的拉動下，2019年我國光伏產(chǎn)品的出口額約為207.8億美元，同比增長29%，是“雙反”以來首次超過200億美元。其中，硅片出口額為20億美元，出口量為51.8億片(約27.3 GW)，單晶硅片出口量約占70%；太陽電池出口額為14.7億美元，出口量約為10.4 GW；光伏組件出口額為173.1億美元，出口量約為66.6 GW。硅片、太陽電池、光伏組件出口量均超過了2018年，創(chuàng)歷史新高。2011～2019年我國光伏產(chǎn)品的出口額及增長率如圖3所示。

圖3 2011～2019年我國光伏產(chǎn)品的出口額及增長率Fig.3 PV products export volume and growth rate of China in 2011～2019

多晶硅進(jìn)口方面，雖然國內(nèi)多晶硅供應(yīng)大幅提升，但隨著國內(nèi)硅片產(chǎn)能的持續(xù)擴(kuò)大，對海外多晶硅的需求量仍未減弱。2019年，我國太陽能級多晶硅的進(jìn)口量約為14.1萬t，同比增長12.8%，進(jìn)口額約為11.7億美元；多晶硅進(jìn)口單價約為8.3美元/kg，同比下降38.9%。

1.3 應(yīng)用市場

雖然我國光伏新增并網(wǎng)裝機(jī)容量在2019年再次同比下降，但是光伏新增和累計并網(wǎng)裝機(jī)容量仍繼續(xù)位居全球第一。2019年，我國光伏新增并網(wǎng)裝機(jī)容量為30.1 GW，同比下降32.0%；截至2019年年底，光伏累計并網(wǎng)裝機(jī)容量達(dá)到204.3 GW，同比增長17.1%。2019年我國光伏發(fā)電量為2242.6億kWh，同比增長26.3%，占所有能源全年總發(fā)電量的3.1%，同比提高0.5個百分點。

2019年，我國光伏發(fā)電項目采取了“優(yōu)先支持不需要國家補(bǔ)貼的平價項目，對需要國家補(bǔ)貼的項目實施競價”的管理模式，經(jīng)過競價，最終確定了22.7 GW的裝機(jī)規(guī)模。但因政策出臺時間較晚，項目建設(shè)時間不足半年，導(dǎo)致很多項目2019年年底前無法并網(wǎng)，再加上補(bǔ)貼拖欠導(dǎo)致民營企業(yè)投資積極性下降等原因，截至2019年年底，競價項目實際并網(wǎng)容量只有目標(biāo)規(guī)模的1/3。

在裝機(jī)結(jié)構(gòu)上，集中式光伏電站新增并網(wǎng)裝機(jī)容量為17.91 GW，同比下降了23.1%；其中，第4季度新增并網(wǎng)裝機(jī)容量為10.18 GW，是前3季度新增并網(wǎng)裝機(jī)容量總和(7.73 GW)的1.32倍。分布式光伏電站新增并網(wǎng)裝機(jī)容量為12.19 GW，同比下降41.8%；其中，戶用光伏市場發(fā)展超出預(yù)期，僅用4個月就完成了全年目標(biāo)，僅10月的戶用裝機(jī)容量就達(dá)到了100萬kW，為單月歷史最高水平。2011～2019年我國光伏新增并網(wǎng)裝機(jī)容量及增長率如圖4所示。

圖4 2011～2019年我國光伏新增并網(wǎng)裝機(jī)容量及增長率Fig.4 New PV grid connected installed capacity and growth rate of China in 2011～2019

1.4 技術(shù)創(chuàng)新

1.4.1 產(chǎn)業(yè)化技術(shù)方面

多晶硅生產(chǎn)綜合電耗已降至70 kWh/kg-si，受益于萬噸級設(shè)備的采用，設(shè)備投資成本已下降至1.1億元/kt。硅片方面，單晶爐單爐投料量提升至1300 kg，鑄錠單晶技術(shù)已開始產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用，尺寸為158.75 mm、166 mm等的大硅片技術(shù)已開始批量生產(chǎn)。晶硅太陽電池及組件方面，PERC單晶硅太陽電池的產(chǎn)業(yè)化平均轉(zhuǎn)換效率達(dá)到22.3%，n型太陽電池的研發(fā)、生產(chǎn)規(guī)模逐步擴(kuò)大，60片PERC單晶硅光伏組件的功率達(dá)到了320 W。與此同時，我國光伏企業(yè)在PERC、TOPCon、異質(zhì)結(jié)、IBC等高效晶硅太陽電池技術(shù)、薄膜太陽電池技術(shù)的研發(fā)方面先后取得了突破，并不斷刷新了世界紀(jì)錄。

表2為2019年我國主要晶硅太陽電池技術(shù)的產(chǎn)業(yè)化平均轉(zhuǎn)換效率，2014～2019年我國不同太陽電池及組件技術(shù)的最高轉(zhuǎn)換效率情況如圖5所示。

表2 2019年我國主要晶硅太陽電池技術(shù)的產(chǎn)業(yè)化平均轉(zhuǎn)換效率Table 2 Industrialization average conversion efficiency of crystalline silicon solar cell technologies of China in 2019

圖 5 2014～2019年我國不同太陽電池及組件技術(shù)的最高轉(zhuǎn)換效率情況Fig.5 The highest conversion efficiency of different type of solar cells and PV modules technologies of China in 2014～2019

1.4.2 前沿技術(shù)方面

鈣鈦礦薄膜太陽電池的轉(zhuǎn)換效率不斷取得突破。杭州纖納光電科技有限公司(下文簡稱“纖納光電”)在其20 MW量產(chǎn)線上生產(chǎn)出了轉(zhuǎn)換效率達(dá)到14.3%的鈣鈦礦薄膜光伏組件，在2019年先后2次刷新了世界紀(jì)錄，并被美國國家可再生能源實驗室(NREL)收錄到最新版的電池最高研發(fā)效率圖(Best Research-Cell Efficiencies)中。蘇州協(xié)鑫納米科技有限公司制造的面積為1300 cm2的鈣鈦礦薄膜光伏組件的轉(zhuǎn)換效率達(dá)13.48%，并已建成了10 MW級別大面積鈣鈦礦薄膜光伏組件中試生產(chǎn)線。

產(chǎn)業(yè)資本和風(fēng)險投資也開始關(guān)注鈣鈦礦薄膜太陽電池技術(shù)，新疆金風(fēng)科技股份有限公司(以下簡稱“金風(fēng)科技”)與三峽資本控股有限責(zé)任公司(以下簡稱“三峽資本”)先后以戰(zhàn)略投資者的身份注資了鈣鈦礦薄膜太陽電池研發(fā)和生產(chǎn)企業(yè)。2019年鈣鈦礦薄膜太陽電池企業(yè)的注資情況如表3所示。

表3 2019年鈣鈦礦薄膜太陽電池企業(yè)的注資情況Table 3 Capital injection of perovskite thin film solar cell enterprises in 2019

1.4.3 生產(chǎn)成本方面

多晶硅生產(chǎn)全成本降至50元/kg以下。2019年產(chǎn)業(yè)化PERC單晶硅光伏組件的成本降至約1.31元/W，光伏發(fā)電系統(tǒng)初始全投資成本降至約4.55元/W，度電成本降至0.28～0.5元/kWh，預(yù)計2020年光伏發(fā)電系統(tǒng)初始全投資成本可降至4.35元/W左右。

1.5 產(chǎn)業(yè)政策

2019～2020年，我國光伏發(fā)電相關(guān)產(chǎn)業(yè)的管理政策均有重大調(diào)整。

1.5.1 項目建設(shè)管理方面

項目建設(shè)管理由補(bǔ)貼驅(qū)動向平價優(yōu)先、補(bǔ)貼退坡轉(zhuǎn)變，由規(guī)?；芾硐蚴袌龌瘷C(jī)制轉(zhuǎn)變。

1)在平價光伏發(fā)電項目管理方面：國家發(fā)展和改革委、國家能源局于2019年1月發(fā)布了《關(guān)于積極推進(jìn)風(fēng)電、光伏發(fā)電無補(bǔ)貼平價上網(wǎng)有關(guān)工作的通知》(發(fā)改能源[2019]19號)，正式啟動了平價上網(wǎng)項目和低價上網(wǎng)試點項目建設(shè)。

2)在需要國家補(bǔ)貼的光伏發(fā)電項目管理方面：4月，國家發(fā)展和改革委價格司印發(fā)了《關(guān)于完善光伏發(fā)電上網(wǎng)電價機(jī)制有關(guān)問題的通知》(發(fā)改價格[2019]761號)；5月，國家能源局印發(fā)了《關(guān)于2019年風(fēng)電、光伏發(fā)電項目建設(shè)有關(guān)事項的通知》(國能發(fā)新能[2019]49號)。

從總體思路上來看，從以往由國家統(tǒng)一向各省下達(dá)年度建設(shè)規(guī)模的項目管理方式，轉(zhuǎn)換為由財政部、國家發(fā)展和改革委、國家能源局3部委及有關(guān)部門聯(lián)合施策，財政部門定補(bǔ)貼額度、價格部門定價格上限、能源部門定競爭規(guī)則、企業(yè)定補(bǔ)貼強(qiáng)度、市場定建設(shè)規(guī)模、電網(wǎng)定消納能力的方式，通過全國范圍內(nèi)的競爭性配置確定能夠獲得補(bǔ)貼的項目業(yè)主、電價補(bǔ)貼和總體規(guī)模。此外，對于戶用光伏項目進(jìn)行單獨管理，安排了7.5億元的資金總額和0.18元/kWh的固定度電補(bǔ)貼。

從執(zhí)行效果來看，新方式在保證光伏發(fā)電建設(shè)總體規(guī)模的同時，有力降低了補(bǔ)貼強(qiáng)度需求。據(jù)國家能源局的數(shù)據(jù)顯示，總計2278.8642萬kW的3921個項目納入了2019年國家競價補(bǔ)貼范圍，項目所需平均補(bǔ)貼強(qiáng)度低于0.07元/kWh，較2019年確定的指導(dǎo)電價所需的平均補(bǔ)貼強(qiáng)度下降了50%。

1.5.2 補(bǔ)貼兌付流程方面

2020年1月，財政部、國家發(fā)展和改革委、國家能源局先后印發(fā)了《關(guān)于促進(jìn)非水可再生能源發(fā)電健康發(fā)展的若干意見》(財建[2020]4號)與《可再生能源電價附加資金管理辦法》(財建[2020]5號)。其中明確了國家不再發(fā)布可再生能源電價附加目錄，自2020年起，凡是符合條件的存量項目均納入補(bǔ)貼清單。這對于目前亟待交易的存量光伏電站來說，無疑是一個利好消息。

2019年我國出臺的主要光伏政策如表4所示。

1.6 價格和盈利

整體來看，2019年光伏產(chǎn)品價格繼續(xù)下滑。從產(chǎn)品類型來看，受需求下滑影響，多晶硅產(chǎn)品的價格降幅明顯超過單晶硅產(chǎn)品，尤其是進(jìn)入12月，多晶硅產(chǎn)品價格出現(xiàn)斷崖式下滑，企業(yè)盈利承壓，甚至開始虧現(xiàn)金流。

1)從生產(chǎn)環(huán)節(jié)來看，多晶硅環(huán)節(jié)因為產(chǎn)能供需失衡，價格一度跌穿成本線。對于多晶硅生產(chǎn)企業(yè)來說，雖然單晶用多晶硅致密料價格保持平穩(wěn)，但多晶用多晶硅料價格畸低；新產(chǎn)線成本較低，但老產(chǎn)線成本較高。綜合來看，多晶硅生產(chǎn)企業(yè)的盈利能力不容樂觀。

2)從硅片環(huán)節(jié)來看，2019年單晶硅片因為供不應(yīng)求，全年價格相對堅挺，盈利能力在制造環(huán)節(jié)中居于首位。

3)從太陽電池環(huán)節(jié)來看，在經(jīng)歷了2019年P(guān)ERC太陽電池供過于求導(dǎo)致的價格滑坡后，太陽電池生產(chǎn)企業(yè)的盈利能力出現(xiàn)下滑；但隨著第4季度需求的回升，頭部企業(yè)的盈利能力已基本恢復(fù)。

4)從光伏組件環(huán)節(jié)來看，受益于海外市場及國內(nèi)扶貧和戶用市場的拉動，多晶硅光伏組件前3季度表現(xiàn)較好，價格未出現(xiàn)大幅下滑；但進(jìn)入第4季度后，隨著單晶硅光伏組件價格的持續(xù)下滑，部分多晶硅光伏組件訂單開始轉(zhuǎn)向單晶硅光伏組件，導(dǎo)致多晶硅光伏組件的需求減弱，價格開始下跌。而由于國內(nèi)的需求啟動較晚，單晶硅光伏組件的價格下滑幅度較大，但因為電池價格的快速下滑，導(dǎo)致下半年單晶硅光伏組件生產(chǎn)企業(yè)的盈利能力持續(xù)走高。

表4 2019年我國出臺的主要光伏政策Table 4 Main PV policies issued by China in 2019

2019年我國光伏產(chǎn)品價格的變化情況如表5所示。

1.7 外貿(mào)形勢

2019年，我國光伏產(chǎn)業(yè)的對外貿(mào)易形勢依然不容樂觀。美國雖然在2019年底終于決定豁免雙面光伏組件的“201”關(guān)稅，但由于中美貿(mào)易的敏感關(guān)系和美國本土制造企業(yè)的強(qiáng)烈反對，豁免決定仍存變數(shù)，況且在2019年這一豁免決定就已經(jīng)有所反復(fù)。此外，直接進(jìn)口美國的光伏產(chǎn)品仍需疊加“雙反”、“301”關(guān)稅，直接出口貿(mào)易關(guān)稅成本仍然居高不下。

表5 2019年我國光伏產(chǎn)品價格的變化情況Table 5 Price changes of PV products of China in 2019

印度為了支持本土制造業(yè)的發(fā)展，也相繼推出了“印度制造”、BIS認(rèn)證、保障性關(guān)稅等政策?！坝《戎圃臁币笥《炔糠止夥l(fā)電項目必須采購其本土生產(chǎn)的太陽電池和光伏組件。2019年10月，印度新能源和可再生能源部(MNRE)進(jìn)一步指出，只有在印度使用未擴(kuò)散硅片制造的太陽電池才被視為國產(chǎn)。BIS認(rèn)證要求包括晶硅光伏組件、薄膜光伏組件、光伏逆變器(延遲執(zhí)行)等在內(nèi)的6種光伏產(chǎn)品需要通過該認(rèn)證才能在印度市場銷售。保障性關(guān)稅仍在延續(xù)，但印度財政部于2020年2月1日宣布將進(jìn)口太陽電池和光伏組件的關(guān)稅由12.5%增加到20%。雖然該關(guān)稅目前處于豁免狀態(tài)，但不排除保障性關(guān)稅取消后，該關(guān)稅被要求恢復(fù)。

此外，貿(mào)易保護(hù)也開始呈現(xiàn)新的表現(xiàn)形式—— 知識產(chǎn)權(quán)訴訟。2019年3月4日，韓華新能源有限公司(下文簡稱“韓華”)分別在美國和德國對晶科能源控股有限公司(下文簡稱“晶科”)、隆基綠能科技股份有限公司(下文簡稱“隆基綠能”)，以及歐洲的REC集團(tuán)提出訴訟，指控這些公司對其存在專利侵權(quán)行為。韓華起訴的專利侵權(quán)主要指向這3家公司生產(chǎn)的PERC太陽電池技術(shù)，而這一技術(shù)已經(jīng)成為當(dāng)前產(chǎn)業(yè)化主流技術(shù)。盡管美國國際貿(mào)易委員會于11月提交的一份文件顯示，“此案目前暫緩審理，預(yù)計未來兩周內(nèi)將作出不侵權(quán)判決”，但截止至寫稿時間，仍未看到明確的最終裁決。若韓華勝訴，可能造成的影響有：1)將直接導(dǎo)致我國晶科、隆基綠能，以及歐洲REC集團(tuán)這3家光伏企業(yè)的PERC太陽電池及光伏組件喪失美國市場；2)將導(dǎo)致我國光伏企業(yè)不得不拋棄目前已大規(guī)模量產(chǎn)的PERC太陽電池技術(shù)，而轉(zhuǎn)向其他太陽電池技術(shù)，倒逼我國光伏企業(yè)采取替代技術(shù)，增加產(chǎn)品生產(chǎn)成本；3)可能會作為其他貿(mào)易壁壘調(diào)查中的知識產(chǎn)權(quán)侵權(quán)證據(jù)，并對我國光伏企業(yè)開拓其他海外市場造成不利影響。

2 2019年光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展特點

2.1 產(chǎn)業(yè)集中度繼續(xù)增長

2019年，我國光伏產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)集中度進(jìn)一步提高。

1)多晶硅環(huán)節(jié)，排名前5的企業(yè)總產(chǎn)量約為23.7萬t，占全國總產(chǎn)量的69.3%左右，同比增長9個百分點；產(chǎn)量達(dá)萬噸級以上的企業(yè)從2018年的7家減少至6家，而這6家企業(yè)的總產(chǎn)量占比高達(dá)83.9%，同比提升了12.1個百分點。

2)硅片環(huán)節(jié)，排名前5的企業(yè)總產(chǎn)量為97.96 GW，約占全國總產(chǎn)量的72.8%，同比增長4.2個百分點；產(chǎn)量超過2 GW的企業(yè)從2018年的10家增加至12家，這12家企業(yè)的總產(chǎn)量占比達(dá)89.3%，同比提升了3個百分點。

3)電池環(huán)節(jié)，排名前5的企業(yè)總產(chǎn)量約為41.2 GW，約占全國總產(chǎn)量的37.9%，同比增長8.4個百分點；產(chǎn)量超過2 GW的企業(yè)達(dá)到20家，這20家企業(yè)的總產(chǎn)量占比達(dá)77.7%，同比增長14.9個百分點。

4)組件環(huán)節(jié)，排名前5的企業(yè)總產(chǎn)量約為42.2 GW，約占全國總產(chǎn)量的42.8%，同比增長4.4個百分點；產(chǎn)量超過2 GW的企業(yè)達(dá)到13家，這13家企業(yè)的總產(chǎn)量占比達(dá)65.6%，同比增長16個百分點。

2.2 單晶硅產(chǎn)品市場份額快速提升

2019年，單晶硅片企業(yè)持續(xù)擴(kuò)張產(chǎn)能，龍頭企業(yè)隆基綠能的單晶硅片產(chǎn)能已達(dá)到35 GW，天津中環(huán)半導(dǎo)體股份有限公司(下文簡稱“天津中環(huán)”)的單晶硅片產(chǎn)能也已超過24 GW。單晶硅太陽電池和光伏組件產(chǎn)品價格快速下降，體現(xiàn)出了更好的性價比優(yōu)勢；市場需求方面，尤其是海外市場需求，開始逐步轉(zhuǎn)向單晶硅太陽電池及組件。在價格壓力下，多晶硅片、多晶硅太陽電池生產(chǎn)企業(yè)的盈利能力大幅下滑，甚至開始虧現(xiàn)金流，部分企業(yè)減產(chǎn)，甚至停產(chǎn)。

綜合以上影響因素，2019年單晶硅產(chǎn)品市場占比快速提升。以硅片產(chǎn)品為例，2019年，單晶硅片市場占比首次超過多晶硅片，達(dá)到約65%，同比增加20個百分點；多晶硅片市場占比由2018年的55%下降至2019年的32.5%。同時，鑄錠單晶硅片在2019年逐漸進(jìn)入市場，其2019年的市場占比約為2.5%。2016～2019年不同類型硅片的市場占比變化情況如圖6所示。

圖6 2016～2019年不同類型硅片的市場占比變化情況Fig.6 Changes in market share of different types of silicon wafers in 2016～2019

2.3 光伏組件出口占比穩(wěn)步提高

2011～2019年我國光伏組件的出口情況如圖7所示。從歷年的出口情況來看，受歐美“雙反”影響，我國光伏組件出口占比從2012年的高達(dá)78%降至2016年的約40%，組件出口量也連續(xù)多年維持在約20 GW的規(guī)模。但隨著光伏發(fā)電成本的不斷下降，新興市場的不斷涌現(xiàn)，自2017年開始，我國光伏組件的出口占比穩(wěn)步增長。截至2019年，組件出口量已達(dá)66.6 GW，約占國內(nèi)組件總產(chǎn)量的67.5%，同比增長18.2個百分點。主要龍頭企業(yè)的出口占比均在70%～80%左右，有的甚至超過90%。隨著我國光伏組件出口的快速增長，其出口額在所有出口光伏產(chǎn)品(硅片、太陽電池、光伏組件)中的占比也獲得提升。2019年，我國光伏組件出口額為173.1億美元，占光伏產(chǎn)品出口總額的83.3%，同比增長了2.7個百分點。

圖7 2011～2019年我國光伏組件的出口情況Fig.7 Export of PV modules of China in 2011～2019

2.4 電站交易愈加活躍

根據(jù)網(wǎng)絡(luò)公開的電站交易信息來看，2019年光伏電站交易進(jìn)一步活躍。2018年光伏電站的交易規(guī)模加權(quán)后為2.2 GW，交易金額為100億；2019年光伏電站的交易規(guī)模加權(quán)后為4.2 GW，交易金額為140億。交易規(guī)模同比上升了90%，而交易金額僅上升了40%，主要原因在于2018年交易的多為補(bǔ)貼較高的優(yōu)質(zhì)電站，且2019年多為部分股權(quán)交易。

從賣方來看，2019年出售電站的依然是民營企業(yè)，其中出售規(guī)模位列前3的企業(yè)分別為協(xié)鑫新能源控股有限公司、江蘇愛康科技股份有限公司、熊貓綠色能源集團(tuán)有限公司，折算股權(quán)后出售規(guī)模分別為1.357 GW、1.028 GW、0.6225 GW。從買方來看，電站購買以央企、地方國企、基金公司、投資公司及上市公司為主，與賣方相比顯得更加多元化。

值得注意的是，2018年光伏電站交易基本都是100%股權(quán)交易，而2019年出現(xiàn)了很多部分股權(quán)交易的案例，這充分展現(xiàn)了收購方對補(bǔ)貼拖欠問題持更加保守的態(tài)度，并且希望在交易中剔除補(bǔ)貼拖欠的這部分資產(chǎn)。隨著國家補(bǔ)貼目錄的改革，預(yù)計2020年光伏電站交易規(guī)模將持續(xù)上升，交易單價將會繼續(xù)走低，部分股權(quán)交易的方式可能會成為常態(tài)。

3 2020年光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望

3.1 產(chǎn)業(yè)集中度進(jìn)一步提升

2020年，光伏產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度將進(jìn)一步提升，主要體現(xiàn)在以下2個方面：

1)加速淘汰落后產(chǎn)能。隨著高效產(chǎn)品的需求日益旺盛，以及產(chǎn)品價格的進(jìn)一步下降，部分中小企業(yè)受制于資金限制，無力進(jìn)行改造升級，在價格壓力下，老產(chǎn)線加速淘汰；同時，隨著單晶硅市場需求的大幅提升，多晶硅產(chǎn)品價格的大幅下降，以多晶硅產(chǎn)品為單一或主流產(chǎn)品的企業(yè)的產(chǎn)能利用率將持續(xù)走低。

2)頭部企業(yè)加速擴(kuò)張。2020年，硅片端，隆基綠能、天津中環(huán)、晶科的產(chǎn)能目標(biāo)分別提升至65 GW、50 GW和20 GW以上；其中，隆基綠能的年產(chǎn)能增幅達(dá)到30 GW。電池端，通威集團(tuán)有限公司(下文簡稱“通威”)、上海愛旭新能源股份有限公司(下文簡稱“愛旭新能源”)的產(chǎn)能目標(biāo)分別提升至30～40 GW和22 GW；其中，通威的年產(chǎn)能增幅近18 GW。組件端，隆基綠能、晶科的產(chǎn)能目標(biāo)均提升至22 GW以上，年產(chǎn)能增幅均高達(dá)6～7 GW。頭部企業(yè)產(chǎn)能的持續(xù)擴(kuò)張在增大其市場供應(yīng)量的同時，將進(jìn)一步擠壓中小企業(yè)的生存空間。

3.2 市場空間進(jìn)一步擴(kuò)大

2020年是我國光伏發(fā)電由補(bǔ)貼依賴進(jìn)入平價的關(guān)鍵一年。對于光伏發(fā)電項目的管理模式仍將采用“平價項目優(yōu)先、對需要國家補(bǔ)貼的項目實施競價”的管理模式。因為2020年是有國家補(bǔ)貼的最后一年，企業(yè)項目建設(shè)的積極性會明顯提高，還有可能出現(xiàn)搶裝。預(yù)計2020年競價項目規(guī)?？蛇_(dá)到20～25 GW，戶用市場達(dá)到5～7 GW，再加上未完成的2019年項目，以及特高壓、示范項目等，2020年市場規(guī)模有望超過35 GW。雖然目前受到突如其來的疫情的影響，導(dǎo)致2019年未建成的競價項目無法正常施工、2020年競價項目的前期工作無法正常開展，但在疫情得到有效控制后，光伏市場將有序恢復(fù)，并正常開展各項工作。

2020年，光伏發(fā)電最大的挑戰(zhàn)將來自消納空間和棄光率。在消納空間有限的部分地區(qū)，為完成2018年國家發(fā)展和改革委、國家能源局印發(fā)的《清潔能源消納行動計劃(2018～2020年)》中2020 年棄光率低于 5%的目標(biāo)，新增光伏發(fā)電項目的審批、并網(wǎng)將不太順利，也會出現(xiàn)與風(fēng)電競爭消納空間的情況。

總體來看，2020年我國光伏市場將恢復(fù)增長，以國家補(bǔ)貼項目為主，有條件的地區(qū)將逐步開展平價項目，為全面進(jìn)入平價時代做準(zhǔn)備。

3.3 制造端盈利水平進(jìn)一步合理

1)多晶硅環(huán)節(jié)，主要光伏企業(yè)在2020年均無擴(kuò)產(chǎn)計劃，落后產(chǎn)能在價格壓力下也將逐步出清，海外多晶硅產(chǎn)能可能也會因為盈利壓力而停產(chǎn)，預(yù)計2020年多晶硅環(huán)節(jié)的整體供需格局將會趨于緊張。隨著疫情影響的逐步消散，多晶硅料價格有望企穩(wěn)回升，多晶硅環(huán)節(jié)的盈利能力將會逐步提升。

2)硅片環(huán)節(jié)，隨著2020年大量單晶硅片產(chǎn)能的持續(xù)釋放，供應(yīng)緊張的局面將會得到緩解，價格也將逐步下調(diào)，企業(yè)盈利能力將相對趨于合理。

3)太陽電池環(huán)節(jié)，2020年P(guān)ERC太陽電池的產(chǎn)能將持續(xù)擴(kuò)張，落后產(chǎn)能也會加速出清，疊加硅片價格的降價，電池環(huán)節(jié)的盈利能力將保持穩(wěn)定。

4)光伏組件環(huán)節(jié)，由于組件企業(yè)的開工靈活性較高，在2020年強(qiáng)勁的市場需求下，組件環(huán)節(jié)的盈利能力有望繼續(xù)向上修復(fù)。

3.4 技術(shù)進(jìn)步進(jìn)一步加速

目前光伏發(fā)電即將脫離對補(bǔ)貼的依賴，由于光伏平價目標(biāo)壓力巨大，迫使光伏制造企業(yè)加速降低光伏發(fā)電的度電成本，新技術(shù)的應(yīng)用步伐不斷加快，甚至將呈現(xiàn)超預(yù)期的發(fā)展態(tài)勢。以210 mm尺寸的光伏產(chǎn)品為例，天津中環(huán)在2019年8月16日推出210 mm“夸父”系列超大硅片以后，短短半年時間，愛旭新能源在義烏的5 GW 210 mm太陽電池已經(jīng)量產(chǎn)，設(shè)備企業(yè)如深圳市捷佳偉創(chuàng)新能源裝備股份有限公司、浙江晶盛機(jī)電股份有限公司、寧夏小牛自動化設(shè)備有限公司也紛紛宣布了其210 mm尺寸電池和組件生產(chǎn)設(shè)備的進(jìn)展；天合光能股份有限公司、東方日升新能源股份有限公司等組件生產(chǎn)企業(yè)也發(fā)布了應(yīng)用210 mm硅片的光伏組件產(chǎn)品。

此外，異質(zhì)結(jié)電池、TOPCon太陽電池等高效電池技術(shù)的擴(kuò)產(chǎn)化步伐也在穩(wěn)步推進(jìn)。預(yù)計2020年，產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)的p型PERC單晶硅太陽電池和n型TOPCon單晶硅太陽電池的轉(zhuǎn)換效率將分別達(dá)到22.7%和23.3%，主流組件產(chǎn)品的功率將達(dá)到325 W以上。PERC太陽電池技術(shù)仍將是電池市場的主導(dǎo)，但TOPCon太陽電池產(chǎn)量將出現(xiàn)較大幅度的增長；半片技術(shù)和9主柵技術(shù)由于效率、良率提升顯著，市場占比將會快速提升；疊瓦技術(shù)受限于其技術(shù)成熟度，長期可靠性也待驗證，因此增長趨緩。

3.5 光伏應(yīng)用進(jìn)一步多樣化

基于太陽光資源的廣泛分布和光伏發(fā)電的應(yīng)用靈活性，近年來我國光伏發(fā)電在應(yīng)用場景上與不同行業(yè)相結(jié)合的跨界融合趨勢愈發(fā)凸顯，水光互補(bǔ)、農(nóng)光互補(bǔ)、漁光互補(bǔ)等應(yīng)用模式得到了不斷推廣。預(yù)計2020年及未來，隨著光伏發(fā)電在各領(lǐng)域應(yīng)用的逐步深入，以下幾個領(lǐng)域的關(guān)注度也將逐步提高。

1)光伏+制氫?！肮夥?制氫”實現(xiàn)了清潔能源生產(chǎn)清潔能源的模式，能有效解決光伏發(fā)電消納問題，實現(xiàn)2種新能源之間的有效應(yīng)用。隨著光伏發(fā)電和電解水制氫技術(shù)的不斷發(fā)展，“光伏+制氫”將成為我國能源安全和能源結(jié)構(gòu)調(diào)整的新選擇。

2)光伏+5G通信。據(jù)規(guī)劃，隨著5G技術(shù)的應(yīng)用普及，國內(nèi)至少有1438萬個基站需要新建或改造；同時，按照各運營商5G規(guī)模和數(shù)量計算能耗總量，5G基站全網(wǎng)功耗將是4G的4.62倍。光伏發(fā)電系統(tǒng)能夠有效降低電力基礎(chǔ)設(shè)施的投資，在5G領(lǐng)域的應(yīng)用潛力巨大。

3)光伏+新能源汽車。截至2019年底，我國純電動車的保有量達(dá)到310萬輛，隨著光伏充電站/樁建設(shè)業(yè)務(wù)的逐漸擴(kuò)大，“光伏+新能源汽車”的應(yīng)用模式將逐漸普及。

4)光伏+建筑。隨著“近零能耗”、“零能耗”等更高節(jié)能水平的綠色建筑的逐步應(yīng)用和普及，以高效、智能化的光伏發(fā)電系統(tǒng)作為建筑能源形式的“光電建筑”將成為越來越多光伏企業(yè)差異化發(fā)展的契機(jī)。

3.6 出口市場進(jìn)一步分散

隨著光伏產(chǎn)品價格的下降，光伏發(fā)電成本不斷降低，使其在越來越多的國家得到了廣泛應(yīng)用。從海外市場的裝機(jī)容量情況來看，新增裝機(jī)容量超過GW的市場逐年增加。有分析機(jī)構(gòu)預(yù)測，2019年全球GW級市場超過16個，相比2018年增長了5個，新晉市場包括復(fù)蘇的歐洲國家西班牙和新興市場越南、烏克蘭、阿聯(lián)酋、中國臺灣等。相應(yīng)地，2019年光伏組件出口量超過1 GW的國家和地區(qū)有15個，較2018年增加了4個，排名前10的國家和地區(qū)的總出口量市場占比為70.4%，且占比趨于均勻，不依賴于個別組件出口市場。

根據(jù)IHS預(yù)測，2020年全球光伏裝機(jī)容量將達(dá)到142 GW，超過1 GW的國家將達(dá)到43個左右。巴西正在不斷推進(jìn)屋頂光伏系統(tǒng)的安裝進(jìn)程，并且正在考慮取消對裝機(jī)規(guī)模5 MW以下的光伏發(fā)電系統(tǒng)的征稅，優(yōu)越的條件將會吸引全球各大企業(yè)的競相投資。常年受到缺電問題困擾的巴基斯坦在經(jīng)過2019年的不斷嘗試后也開始進(jìn)行光伏項目招標(biāo)，且希望中國企業(yè)能夠適時進(jìn)入巴基斯坦建廠或投資。隨著東南亞、拉丁美洲、中東等地區(qū)的國家積極推進(jìn)光伏項目，光伏市場參與者將不斷涌入，全球光伏市場的增長不再僅依賴于美國、日本、印度等單一市場，而是將向多元化發(fā)展。在海外市場的拉動下，我國出口市場也將進(jìn)一步呈分散趨勢。

4 總結(jié)

光伏產(chǎn)業(yè)是我國為數(shù)不多能夠同步參與國際競爭并具有產(chǎn)業(yè)化領(lǐng)先優(yōu)勢的產(chǎn)業(yè)。2019年，我國光伏產(chǎn)業(yè)繼續(xù)鞏固其全球領(lǐng)先的發(fā)展勢頭，在產(chǎn)業(yè)規(guī)模增速上已成為全國所有行業(yè)領(lǐng)域之翹楚，在產(chǎn)業(yè)技術(shù)進(jìn)步上的步伐也在進(jìn)一步加快，創(chuàng)造世界紀(jì)錄的頻次較往年增長了1倍。預(yù)計未來，我國仍將引領(lǐng)全球光伏產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，并希望我國能在標(biāo)準(zhǔn)、檢測認(rèn)證等領(lǐng)域進(jìn)一步提升，從而建立我國光伏產(chǎn)業(yè)的全面戰(zhàn)略優(yōu)勢。