劉桐悅 天津師范大學
互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展以及民間借貸的快速興起,P2P網(wǎng)絡借貸作為新興、較為吸引人的金融模式,也隨之發(fā)展起來。在P2P行業(yè)爆發(fā)性增長的同時,它的風險也日漸凸顯出來,P2P網(wǎng)絡借貸平臺亟待加強規(guī)范。
P2P(peer to peer)網(wǎng)絡借貸,是個人對個人的小規(guī)模資金借貸的一類金融模式。該借貸的渠道是互聯(lián)網(wǎng),其平臺為第三方借貸平臺,通過其進行資金供給與資金需求信息提供,進行資金借貸雙方的匹配,繞過銀行、券商等傳統(tǒng)借貸中介,為用戶提供直接投融資服務。
中國的金融管制逐漸的放開,P2P這種新型金融業(yè)務受到中國民眾的青睞,以三種模式為主:純線上的P2P網(wǎng)貸模式,投資方與借款方僅憑借網(wǎng)絡技術進行借貸交易,借款利率則由實際的供需決定,平臺會評估相應的借貸人,了解其借貸資歷,進而完成整個借貸。作為其中的中介,平臺僅提供一些相關金融信息,承擔的風險小,大部分的風險則在投資者身上。純線下模式,平臺為雙方提供一個溝通的地方,借款人和投資人提供信息,然后出借人將資金出借,進而獲取相關權利并分割,將其轉讓給有投資需求的投資人[1]。此時,平臺不僅是中介,也是全程參與借貸交易,為雙方提供與借貸相關的服務。線上線下結合模式,交易雙方自行選擇交易對象,金融中介只核實信息,雙方自主交易[2]。通過線上借貸雙方發(fā)布借款信息,查看投資標的,工作人員以實地認證對借款人信息進行驗證,審核通過后,在網(wǎng)站上公示雙方信息,進而出借方自行尋找出借對象,確定交易時間等。
正是網(wǎng)貸平臺的快速發(fā)展,催生出我國P2P網(wǎng)貸的高利率,其實這樣并不可能促進該行業(yè)的長期可持續(xù)發(fā)展。就收益率過高的P2P網(wǎng)貸平臺而言,易面臨老板跑路、公司倒閉及惡意圈錢等問題。一方面,一些違法之人虛構P2P網(wǎng)貸平臺,用高收益吸引投資者進行投資,達到欺詐圈錢等目的;另一方面,收益率低的小平臺或者新型平臺,他們目的主要就是吸引投資者、增加人氣,繼而以高收益率的承諾打響品牌知名度,但是這些平臺就其運營方面來說,始終存在實力較弱、經(jīng)驗缺少的情況,很容易就因成本過高而陷入僵局,最終倒閉、破產(chǎn)。
1.信用風險。該風險作為一種最典型的、最普遍的風險種類,借貸關系形成前,逆向選擇使得劣質(zhì)借款者更易獲得資金,使信用風險增大,由于借款者提供虛假信息,隱瞞資金用途,假設條件相似或相同,投資者會比較借款者的條件,選擇利率較高的借款者,這樣信用好的借款者就會被擠出P2P網(wǎng)絡借貸市場,從而整個市場的風險大幅度提高。
2.操作風險。網(wǎng)絡廣泛性和高效性使平臺快速運轉起來,這也對平臺的安全提出了更高的要求。平臺內(nèi)部操作風險,網(wǎng)貸業(yè)務的發(fā)展非???,平臺的技術維護只是由幾個沒有工作經(jīng)驗的人員進行開發(fā)、管理,而且沒有對工作人員進行定期培訓??蛻舨僮黠L險是由于客戶沒有安全意識,在被種入木馬或病毒的電腦上登錄自己的賬號或者連接不安全的wif i,導致自己的賬號、密碼以及資料被盜取。
3.法律政策風險。法律上缺乏監(jiān)督與管理,P2P網(wǎng)絡借貸平臺的金融活動,一直處于擦邊球的狀態(tài)。貸款人利用自己的閑置資金進行投資理財,P2P平臺無法確定他們的資金是否合法,而且不少平臺尚未構建正規(guī)的反洗錢制度與內(nèi)部控制制度,尚未建立專業(yè)性較強的反洗錢機構,最終面臨反洗錢操作流程問題與操作控制問題,對員工反洗錢的培訓不到位,就員工的反洗錢工作而言,他們的能力也不高,貸款人很有可能利用交易平臺進行違法犯罪活動,比如:洗錢或從事放高利貸等。
1.完善征信體系。征信體系的完善是P2P網(wǎng)貸平臺發(fā)展的關鍵性措施。第一,將P2P網(wǎng)絡借貸平臺與央行征信體系對接。對接后,P2P平臺將定期把數(shù)據(jù)遞送征信系統(tǒng),進而央行征信系統(tǒng)對P2P平臺分批次進行導入,這樣就可以讓借款人享受到更多的信息查詢服務,從而防范信用風險。第二,建立統(tǒng)一的信用評價機制。共享銀行、P2P網(wǎng)絡借貸平臺數(shù)據(jù),以便查詢借款人個人信用狀況,在某種程度上實現(xiàn)信息對稱的目的,減少違約的風險。
2.提高信息技術管理??梢詮囊韵聨追矫姹U掀脚_的安全性:第一,加強計算機的軟硬件設施建設,保護平臺不易受到外來電腦的攻擊,構建一個完整且安全的應急系統(tǒng);第二,采用內(nèi)網(wǎng)與外網(wǎng)的分離機制[3],在內(nèi)網(wǎng)中,實施完成資金流動與客戶相關信息等一些隱秘性業(yè)務,外網(wǎng)則進行推銷產(chǎn)品以及相關信息的介紹。
3.完善P2P網(wǎng)絡借貸的法律法規(guī)。第一,通過明確的法律條文規(guī)定P2P網(wǎng)貸平臺的本質(zhì),明確其法律主體,給予其合法地位。第二,提高該行業(yè)的準入門檻,建立相關制度。從進入門檻審查他們的經(jīng)營資格,限制業(yè)務,提高行業(yè)準入門檻,使公司成立難度增大。相關部門應根據(jù)P2P網(wǎng)絡借貸的特點,盡早出臺相關法律政策,通過規(guī)范性操作,實現(xiàn)其科學化發(fā)展。