新常態(tài)下水泥產(chǎn)業(yè)市場特性及其內(nèi)在邏輯
——關(guān)于水泥商品特性及相互關(guān)系（下篇）

發(fā)給中國水泥企業(yè)管理團(tuán)隊(duì)的第十九封E-mail

六、無金融性

在“炒作至死”的當(dāng)下，幾乎可以“炒作”一切，耳熟能詳?shù)某垂善薄⒊雌谪?、炒房、炒大宗商品，就連一棵蘭花、一個(gè)不起眼的核桃，也都被炒得熱度爆棚，價(jià)格高到了離譜?？墒?，你聽說過炒水泥嗎？作為無可替代的大宗建筑材料，市場規(guī)模又不小，市場需求相對(duì)穩(wěn)定，怎么就與“炒”字絕緣了，難道它有著什么鮮為人知的潔身自好、刀槍不入的“貓膩”，連一點(diǎn)過度投機(jī)的“縫”都不給留！這就是下面要談起的水泥產(chǎn)品不可金融性。

說到底，水泥是一個(gè)大宗建筑材料的基本產(chǎn)品；它的無金融性是指在水泥產(chǎn)品在不可庫存性、不可貿(mào)易品及其高度區(qū)域性的聯(lián)合作用下，它不能像其他大宗商品的金融衍生品那樣進(jìn)行交易，無法按照國際通行期貨交易市場規(guī)范進(jìn)行實(shí)物交割，自然也就阻斷了投機(jī)性需求和加杠桿的可能。

這也解開了很多人心中的一個(gè)疑問：為啥水泥企業(yè)似乎與喧囂的炒作“套路”挨不上邊，市場總是周而復(fù)始的圍繞著價(jià)格、產(chǎn)能兩大焦點(diǎn)進(jìn)行車輪大戰(zhàn)，況且比任何傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)都有過之而無不及，殺得昏天黑地、遍體鱗傷也不罷休。這些并不能說水泥產(chǎn)業(yè)太“古董”了，太落伍了，一切不過是同質(zhì)化環(huán)境下的市場特性使然。

談及水泥產(chǎn)品的無金融性，并不等于說水泥企業(yè)無杠桿可加，同樣也能蛻變成迷失金融的傀儡，大小玩家們把心思都聚焦到產(chǎn)能擴(kuò)張上來，于是便有了一片撬動(dòng)金融杠桿的舞臺(tái)。數(shù)年間，水泥企業(yè)在負(fù)債端不顧一切地加杠桿，在資產(chǎn)端挖空心思地投身資產(chǎn)泡沫，導(dǎo)致今天的負(fù)債率居高不下、遍野的“僵尸”企業(yè)，這種“露底褲”的結(jié)局夠悲催了吧！位居行業(yè)第一的中國建材2017年半年財(cái)報(bào)，在水泥上市公司信息披露中顯得很扎眼，短期借貸及長期借貸當(dāng)期到期部分的數(shù)額高達(dá)1461.11億，上半年財(cái)務(wù)成本46.33億，歸屬凈利潤8.85億元，這是不是顯得有些微不足道了。國際業(yè)界權(quán)威人士給出這樣的提醒，目前，中國水泥產(chǎn)能過剩高達(dá)8.95億噸，占全球產(chǎn)能過剩的45%，接近了1/2；占到中國水泥企業(yè)3成的“僵尸”企業(yè)，還沒有“入土為安”。大力去產(chǎn)能的同時(shí)，還別忘了去杠桿擠泡沫。

在其興也勃、其敗也忽的高速變化時(shí)代，水泥產(chǎn)品非金融性構(gòu)筑了企業(yè)的安樂窩，這也是眾多投資者看好的原因之一，但絕不等于是“諾亞方舟”，那些不受市場待見的“僵尸”企業(yè)，恐怕還是難逃一劫。

七、有限的資源性

或許是因?yàn)槭沂牧蟽?chǔ)量豐富,已知保有儲(chǔ)量近千億噸，占世界的一半以上,且開采難度和門檻低、價(jià)格低廉、附加值低；或許它不像鐵礦石那樣高度依賴大量進(jìn)口（約90%以上），對(duì)鋼鐵行業(yè)舉足輕重的緣故，水泥產(chǎn)業(yè)的資源性一直被大家所忽略，皆以為對(duì)市場的影響無足輕重。

張琰、孫穎撰文提出了“熟料資源化”概念，打破了業(yè)內(nèi)外對(duì)資源性的傳統(tǒng)認(rèn)知，也開拓了水泥產(chǎn)業(yè)研究的一個(gè)新維度。該文指出：“水泥行業(yè)具備極強(qiáng)的資源屬性，而大小企業(yè)之間，因其資源稟賦上存在巨大差異，直接拉開了企業(yè)市場競爭力上的差距；'熟料資源化'導(dǎo)致整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的利潤開始重新分配，形成了水泥行業(yè)格局中龍頭企業(yè)景氣進(jìn)一步提升的核心邏輯。”

即便循著這個(gè)研究框架，我認(rèn)為“熟料資源化”，還不能由此判定“具備極強(qiáng)的資源屬性”，將其定義為“有限的資源性”可能更合適一些。這個(gè)“有限的資源性”也能作大妖，那遍布全國各地的中小水泥企業(yè)雨后春筍般的冒芽拔節(jié)，多少道“金牌”禁令仍死而不僵，除了前面講到的高度區(qū)域性、不可庫存性的保護(hù)傘，當(dāng)然少不了有限的資源性的撐腰打氣；是呀，隨地可取的便宜到家的礦石資源，才是產(chǎn)能泛濫成災(zāi)的“七寸”。

那么，在“綠水青山=金山銀山”的格局下，有限的資源性在市場中的作用機(jī)制是否會(huì)進(jìn)一步強(qiáng)化呢？本文依據(jù)張琰、孫穎署名文章中的資料（帶引號(hào)部分），歸納出以下觀點(diǎn)：

1、有無自備礦山是影響水泥企業(yè)生存發(fā)展的頭道關(guān)口

“由于石灰石成本低廉，大批中小型水泥企業(yè)的礦山自有率極低，而大企業(yè)由于規(guī)模效應(yīng)和節(jié)約成本考量，擁有大量的石灰石礦山儲(chǔ)備。我國石灰石礦山將從“規(guī)模小、散亂差”的格局向“集中化、規(guī)?；?、正規(guī)化”靠攏，在礦山權(quán)屬管理不規(guī)范、不嚴(yán)格的前些年里，沒有自備礦山的中小企業(yè)外購石灰石游刃有余，成本上也未必吃虧。隨著礦山開采管理正規(guī)化，中小無證民采礦山的大量退出，大幅減少了礦石市場供給量，石灰石的邊際成本抬升較大，礦產(chǎn)資源的稀缺性逐步顯現(xiàn)，需要外購石灰石的中小水泥企業(yè)，由于競爭力加速衰弱而逐步退出市場。特別是石灰石的單位價(jià)值量低，有效運(yùn)輸半徑相比水泥更小，因此，區(qū)域性的礦山關(guān)停將會(huì)對(duì)當(dāng)?shù)刂邢掠蔚钠髽I(yè)的成本端，造成非常大的影響”。

2、開采效率高低是影響企業(yè)成本端的“源頭”因素

“粗略統(tǒng)計(jì)，占比達(dá)60%以上的民采礦山，一般沒有開采設(shè)計(jì)，效率很低，利用率基本在50%左右，因而造成了資源的大量浪費(fèi)；合法礦山基本被大型水泥企業(yè)所壟斷，開采效率約為90%，相比較要高出近一倍。自備礦山的大型水泥企業(yè)對(duì)外購石灰石的小水泥公司成本，形成強(qiáng)大的擠壓力是可想而知的?！?/p>

3、“熟料資源化”為大企業(yè)區(qū)域市場的競爭力錦上添花

“‘熟料資源化’導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)鏈利潤向上游礦山資源轉(zhuǎn)移，大企業(yè)利用上游石灰石礦山的控制力，加強(qiáng)熟料集中度，擠壓沒有資源稟賦的產(chǎn)能退出；同時(shí)，聯(lián)手減少熟料外售，加大自身粉磨能力，憑借自身的資源稟賦和布局優(yōu)勢，進(jìn)一步搶奪區(qū)域市場占有率。從2016年、2017年看，熟料價(jià)格從130～150元上漲到300～500元?！苯衲昵捌谌A東地區(qū)的熟料累計(jì)5輪上漲,漲幅達(dá)到每噸70～80元,大企業(yè)的操控作用遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了人們的預(yù)期。

4、綠色礦山標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)加速了大中小企業(yè)分化

客觀上，民采礦山始終存在著安全隱患、水土流失、自然植被破壞的嚴(yán)重問題，往往又不具備復(fù)墾投入的能力。近期，政府綠色礦山新規(guī)定密集出臺(tái)，譬如，水泥企業(yè)星羅棋布的石家莊規(guī)定：“新設(shè)山石資源開采礦山，必須按照綠色礦山標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)；已有的山石資源開采礦山，2020年底前要全部建成綠色礦山。”可見，這項(xiàng)“打七寸”的“掐脖”政策，不僅倒逼具有礦產(chǎn)資源但實(shí)力不濟(jì)的中小水泥企業(yè)，因此而喘不過氣來，甚至可能窒息死亡退出市場；即便躲過這一劫，也會(huì)面臨核心原材料石灰石價(jià)格上漲、導(dǎo)致成本增加的難題；為此，有限的資源性不再是水泥產(chǎn)品特性中的“閑棋冷子”，其影響力正在一步步地升溫。

如今，大企業(yè)們有著過度放大“熟料資源化”的市場傾向，這不僅會(huì)扭曲水泥產(chǎn)品有限的資源性的市場功能，甚至?xí)压┙o側(cè)改革引向歧路，為啥呢？一是有違熟料減量化的國際水泥產(chǎn)業(yè)發(fā)展大趨勢，產(chǎn)業(yè)綠色化的本質(zhì)要求之一就是熟料減量化；二是與大張旗鼓的去產(chǎn)能背道而馳，熟料產(chǎn)能嚴(yán)重過剩是源頭，用停產(chǎn)、限產(chǎn)的暫時(shí)休眠方式去產(chǎn)能，其結(jié)果會(huì)如何，大家各個(gè)心知肚明；三是加劇了產(chǎn)業(yè)鏈“缺環(huán)”的碎片化，把多年來盛行的“撕裂產(chǎn)業(yè)鏈”的大坑越挖越深。表面上看，“熟料資源化”給正在低谷里爬行的水泥產(chǎn)業(yè)，打了一針“強(qiáng)心劑”，大企業(yè)肯定認(rèn)為是件求之不得大好事，但這樣一來，同時(shí)也放大了產(chǎn)業(yè)鏈“缺環(huán)”畸形發(fā)展的負(fù)面效應(yīng)——不少地區(qū)發(fā)生了熟料價(jià)格高于水泥的倒掛現(xiàn)象，市場上驚呼：“面粉比面包價(jià)格貴！“多地混凝土行業(yè)陷入危局，協(xié)會(huì)和企業(yè)紛紛上書政府“解決因水泥原料漲價(jià)導(dǎo)致的困境”。

有老板會(huì)說：你前面博文中不是提出進(jìn)入企業(yè)大型化階段嗎？沒錯(cuò)，但企業(yè)大型化絕不等于“撕裂產(chǎn)業(yè)鏈”的“熟料資源化”，更不是任其產(chǎn)業(yè)鏈繼續(xù)碎片化下去；老板們在認(rèn)識(shí)理解資源化這一特性時(shí)，可不能忽視“有限的”這個(gè)副詞。

當(dāng)下，緊鑼密鼓要“取消32.5水泥標(biāo)號(hào)”也是這個(gè)節(jié)奏，大企業(yè)企圖用擴(kuò)大單位水泥熟料用量來解決熟料過剩，繼續(xù)玩“撕裂產(chǎn)業(yè)鏈”“把混凝土產(chǎn)業(yè)當(dāng)做童養(yǎng)媳”的競爭策略，只把下游作為成本輸出的通道，而不是現(xiàn)代水泥產(chǎn)業(yè)鏈的組成部分。

盡管此舉拉出了壓倒一切志在必得的架勢，卻始終遭到業(yè)內(nèi)外權(quán)威專家的怒“懟”，早有業(yè)內(nèi)著名專家高長明、清華大學(xué)教授廉慧珍、混凝土業(yè)高級(jí)工程師王玉瑛等相繼發(fā)聲，近有原國家建材業(yè)老局長王燕謀對(duì)“取消之說”提出明確質(zhì)疑；產(chǎn)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)這只“靴子”何時(shí)落地？是否完全被居于產(chǎn)業(yè)鏈上游的大企業(yè)利益集團(tuán)綁架，還不得而知。

不過，日前行業(yè)協(xié)會(huì)的調(diào)門似乎有了些微妙變化，權(quán)威人士開始強(qiáng)調(diào)“水泥產(chǎn)業(yè)鏈延伸包含了上游的骨料加工和下游的混凝土、水泥預(yù)制件和裝配式建筑?！?/p>

至此，我想給出一句忠告：在供應(yīng)鏈、產(chǎn)業(yè)鏈、利益鏈深度咬合的今天，全產(chǎn)業(yè)鏈運(yùn)營是水泥產(chǎn)業(yè)的成人禮。

八、散流體性

若“打破砂鍋問（璺）到底”，不管是列在頭排的高度區(qū)域性，大名鼎鼎的不可庫存性，還有那不可貿(mào)易品、有限的資源性等等，其實(shí)全部的水泥商品特性，都與作為凝膠材料的水泥產(chǎn)品散流體性一脈相承；所以說，散流體性應(yīng)該是水泥產(chǎn)品的原始性狀。

看似“先天不足”的水泥散流體性，首先向企業(yè)的供應(yīng)鏈攤牌，也把高度區(qū)域性推到了無以復(fù)加的地步，同時(shí)，它還像一把毫厘不差的尺子，衡量著現(xiàn)代水泥企業(yè)的綜合競爭能力，也可以說是與市場深度對(duì)話、與產(chǎn)業(yè)鏈對(duì)接最起碼的資格條件。

要舞動(dòng)水泥供應(yīng)鏈，打造價(jià)值鏈，當(dāng)然離不開現(xiàn)代物流這個(gè)重要手段，更少不了產(chǎn)業(yè)鏈大平臺(tái)，否則，供應(yīng)鏈就是水上浮萍，產(chǎn)業(yè)鏈就“缺環(huán)”脫節(jié)一地雞毛。

咱先談一談物流。由于水泥產(chǎn)品的凝膠材料的功能特性，加上每噸二三百元的低貨值，高度區(qū)域性凸顯，這樣一來，物流在運(yùn)營中的地位尤為突出，更是成本構(gòu)成的關(guān)鍵因素。長久以來，突破區(qū)域性一直是業(yè)界追求的夢想，從目前條件來看，想在水泥性能及散流體狀上尋求技術(shù)突破，還不太現(xiàn)實(shí)，水泥物流就成了需要重點(diǎn)攻堅(jiān)的堡壘，這不僅僅事關(guān)高度區(qū)域性的約束，因?yàn)樗€是商業(yè)模式創(chuàng)新不可或缺的新元素。

可事實(shí)上，業(yè)界囿于傳統(tǒng)分工和陳舊理念上的束縛，對(duì)水泥物流在產(chǎn)業(yè)中的地位和認(rèn)識(shí)，始終還停留在產(chǎn)品運(yùn)輸方式上，拘泥于成本考量層面上，當(dāng)成了一塊別人家的市場狹小的“一畝三分地”，而遲遲沒有把它納入產(chǎn)業(yè)鏈中來。

為什么如此看重現(xiàn)代水泥物流，竟然還提到了創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)模式、商業(yè)模式的高度上？各行各業(yè)都在運(yùn)用“第三方物流”，省心又省事，這不是很好嗎？對(duì)此我卻不敢茍同。粗暴地說，這恰好反映出一些老板對(duì)水泥散流體性狀認(rèn)識(shí)不足，是水泥產(chǎn)品市場特性決定了現(xiàn)代物流的特殊地位，而不是重復(fù)過去那樣大包大攬事事都自己干。因?yàn)楝F(xiàn)代水泥物流不僅事關(guān)突破高度區(qū)域性的約束，還是商業(yè)模式創(chuàng)新不可或缺的新元素。挑白了說，沒有把現(xiàn)代水泥物流納入商業(yè)模式的創(chuàng)新，可能都是“瘸腿”的、不完善的，甚至是走不太遠(yuǎn)的。

我一直認(rèn)為，現(xiàn)代水泥物流是創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)鏈與商業(yè)模式的“底盤”，這才是水泥產(chǎn)業(yè)最為特別的地方，不是你喜歡不喜歡、想甩掉就能甩掉的事呀！充分發(fā)揮這一獨(dú)有的產(chǎn)業(yè)特色，去摸索新模式、新路徑，而不是人云亦云的簡單照搬別的傳統(tǒng)行業(yè)的做法，那樣只能影響或遲滯產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

國內(nèi)外產(chǎn)業(yè)經(jīng)驗(yàn)的精髓在于，步入供應(yīng)鏈發(fā)展新階段，現(xiàn)代水泥物流不僅是產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的重要步驟，也是企業(yè)做大做強(qiáng)的必要條件，離開發(fā)達(dá)的江海水運(yùn)現(xiàn)代水泥物流，光靠高度區(qū)域性約束下的滿天下布點(diǎn)設(shè)廠，這種拼蠻力的規(guī)模擴(kuò)張行為，很難獲得最優(yōu)化和高回報(bào)。

發(fā)展現(xiàn)代水泥物流，重點(diǎn)指江海水運(yùn)物流，那是因?yàn)樗c內(nèi)陸物流相比成本差異較大，是突破高度區(qū)域化、降低物流成本的克星。世界上凡臨近石灰石原料礦山的沿海沿江地帶，往往都會(huì)成為大企業(yè)集團(tuán)成長的搖籃；我國海螺搶先抓住了這一優(yōu)勢區(qū)位進(jìn)行戰(zhàn)略布局，確立了全國乃至全球同業(yè)的領(lǐng)先地位；那些即便有著某種優(yōu)勢資源稟賦條件而單靠內(nèi)陸物流的水泥企業(yè)，可能在某一個(gè)發(fā)展時(shí)段里高歌猛進(jìn)，但終因難以突破物流這個(gè)死死扣在企業(yè)身上的“金剛罩、鐵布衫”，早晚定會(huì)遭遇增長受限的挫折，難逃相對(duì)發(fā)展緩慢的宿命。

這讓我們聯(lián)想起業(yè)內(nèi)沸沸揚(yáng)揚(yáng)的“進(jìn)口熟料打壓市場價(jià)格”的杯葛，本屬于“無形之手”平抑供求關(guān)系的正?，F(xiàn)象，卻大大刺激了業(yè)界特別是沿海地區(qū)老板們的神經(jīng)，哭天喊地地大叫著進(jìn)口熟料‘偷吃’了“錯(cuò)峰生產(chǎn)、環(huán)保停產(chǎn)、協(xié)同限產(chǎn)”的紅利。試問，沒有把熟料生產(chǎn)環(huán)節(jié)的污染帶到國內(nèi)的進(jìn)口熟料，憑啥以低價(jià)格打入我國含金量最高的、最活躍的沿海水泥市場，竟然攪亂了大佬們苦心經(jīng)營的聯(lián)合抬價(jià)的春秋大夢呢？遼寧熟料也步其后塵開始流向南方沿海高價(jià)區(qū)。于是乎，“八公山上，草木皆兵”，讓我們從中窺見了江海水運(yùn)物流的強(qiáng)大優(yōu)勢，對(duì)人為壟斷行為提出了挑戰(zhàn)，更是一把一招制敵的撒手锏。再反過來想一想，如果按內(nèi)陸物流成本來計(jì)算，低價(jià)進(jìn)口熟料還會(huì)產(chǎn)生如此大的沖擊力嗎？能引發(fā)一場不大不小的恐慌嗎？

可見，散流體性抬高了現(xiàn)代水泥物流在產(chǎn)業(yè)市場中的地位；一是有利于實(shí)現(xiàn)單線產(chǎn)能規(guī)模最大化；二是有利于提高產(chǎn)能利用率；三是有利于擴(kuò)大輻射區(qū)域構(gòu)筑市場壁壘；四是有利于形成產(chǎn)品成本優(yōu)勢。

這也引出一個(gè)值得老板們探究的問題，常態(tài)化的“錯(cuò)峰生產(chǎn)、環(huán)保停產(chǎn)、協(xié)同限產(chǎn)”，卻出現(xiàn)了令人不解的“南橘北枳”現(xiàn)象——南方地區(qū)“談笑凱歌還”，可是，以京津冀為代表的北方地區(qū)卻是另一番景象：價(jià)格沒有沖上去，銷量卻下滑了；產(chǎn)能利用率沒有提上來，主導(dǎo)市場的品牌卻被邊緣化了；尤以兩巨頭整合后的領(lǐng)頭羊金隅冀東為甚，中小企業(yè)正在圍著“長桌宴”盡情狂歡，這到底咋地了？“數(shù)字水泥”撰文給出的答案是行業(yè)自律不到位，才有了如下的局面：“2018年1～4月，金隅冀東在京津冀地區(qū)銷量同比下滑18%，是在2017年同期增速已經(jīng)下跌20%的基礎(chǔ)上繼續(xù)下滑，而區(qū)域水泥總產(chǎn)量增速下降不過12%。也就是說，金隅冀東過去兩年水泥銷量平均降幅高于本區(qū)域6～8個(gè)百分點(diǎn)，市場份額在急劇萎縮?！薄敖鹩缂綎|在京津冀地區(qū)產(chǎn)能利用率僅50%多，其他單條線民營企業(yè)竟然達(dá)到了70%～80%，高的100%，更有甚者達(dá)到120%的超產(chǎn)能發(fā)揮的程度。”

實(shí)際上，與南方地區(qū)相比，北方地區(qū)的環(huán)保新規(guī)不可謂不夠嚴(yán)厲，行業(yè)自律不可謂不夠嚴(yán)格，錯(cuò)峰期限不可謂不夠長，大企業(yè)的動(dòng)作不可謂不夠狠，況且又沒有南方那樣受國外低價(jià)熟料的沖擊，可問題到底出在哪里？這不得不提起南方與北方地區(qū)在水泥物流方式上的差異，北方地區(qū)的大企業(yè)主要依靠內(nèi)陸物流，缺乏江河水路運(yùn)輸能力，再大的產(chǎn)能規(guī)模也是有勁使不上??！

大家知道，水泥物料散流體性決定了對(duì)物流天然的高度依賴，物流成本在水泥毛利中占比較高。資料顯示，內(nèi)陸水泥運(yùn)輸靠超載降成本已成常態(tài)，2017年初，全國范圍內(nèi)公路治超行動(dòng)變相增加了水泥運(yùn)輸成本，再大的企業(yè)集團(tuán)只能在有限區(qū)域內(nèi)施展拳腳，大規(guī)?，F(xiàn)代化產(chǎn)能只好閑置“歇菜”。

水泥散流體性狀呼喚高度區(qū)域性等小伙伴們，手挽手為區(qū)域市場筑起了一道“防火墻”，還貼上了“外來勿入”的大封條，區(qū)域內(nèi)企業(yè)在自律的旗幟下結(jié)成價(jià)格聯(lián)盟，盡享量減價(jià)升的紅利，可一旦某項(xiàng)資源稟賦條件“短腿”缺項(xiàng)，這座圍城便成了困住自己的牢籠。

前面提到“產(chǎn)業(yè)鏈運(yùn)營是水泥企業(yè)的成人禮”，意思是說沒有產(chǎn)業(yè)鏈運(yùn)營的水泥企業(yè)，就是你的產(chǎn)能規(guī)模再大，也不可能建立起高效的供應(yīng)鏈，也不能算得上是成熟企業(yè)。掰開指頭算一算，入流夠格的全國水泥企業(yè)能有幾家呀？

產(chǎn)業(yè)鏈這個(gè)平臺(tái)真的有那么重要嘛？那是當(dāng)然！我們?yōu)槭裁匆欢僭俣啬娩撹F行業(yè)作比較，因?yàn)榭傆行├习鍌冋`把水泥商品特性與鐵礦石混為一談，處心積慮地玩熟料“老套路”，期望自己扮演居高臨下的熟料供應(yīng)商，死死控制住源頭，吆五喝六，坐享其成，幾家或十幾家大企業(yè)壟斷國內(nèi)市場；多年來大企業(yè)集團(tuán)明里暗里一直奉行這樣的戰(zhàn)略，終因水泥熟料不具有鐵礦石的原料資源稀缺性，換來的是一場產(chǎn)能競賽導(dǎo)致嚴(yán)重過剩和產(chǎn)業(yè)滑落低谷的尷尬，市場現(xiàn)實(shí)對(duì)這種“撕裂產(chǎn)業(yè)鏈”的不可持續(xù)戰(zhàn)略，連聲說“不”。如果說，別的傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈?zhǔn)且宰非筮\(yùn)營高效率作為單一目標(biāo)的話，那么，水泥產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈絕不僅僅如此，還要適應(yīng)水泥散流體產(chǎn)品特性、產(chǎn)業(yè)鏈的不可分割性，是與生俱來的市場價(jià)值實(shí)現(xiàn)的基礎(chǔ)條件。

依據(jù)相關(guān)資料，金隅和冀東作為兩大知名水泥品牌，在京津地區(qū)市占率曾超過60%，而如今卻被下游客戶棄選，幾乎淪為邊緣化產(chǎn)品。為何“鳳凰落配不如雞”？下游混凝土企業(yè)道出了個(gè)中原委，“金隅冀東價(jià)格高出其他所有民營企業(yè)50～100元/噸，價(jià)格差距太大；混凝土行業(yè)競爭環(huán)境非常激烈，選擇低價(jià)水泥既能降成本又不影響產(chǎn)品質(zhì)量，況且民營水泥企業(yè)水泥產(chǎn)品質(zhì)量也在提升?！币晃换炷疗髽I(yè)老板毫不掩飾地說：“混凝土價(jià)格漲不上去，選用金隅冀東水泥只會(huì)虧損，其他企業(yè)水泥就是多用幾十公斤都有利潤?！庇纱丝闯?，產(chǎn)業(yè)鏈“缺環(huán)”的發(fā)展戰(zhàn)略弊端顯露無遺，這顆“雷”開始炸了。

將混凝土企業(yè)納入全產(chǎn)業(yè)鏈運(yùn)營，符合散流體特性和水泥產(chǎn)品的邏輯。在當(dāng)下市場細(xì)分、市場飽和、技術(shù)進(jìn)步和存量博弈的環(huán)境下，產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)之間需要建立起更加平衡緊密的、互惠互利的協(xié)同合作關(guān)系，“礦山—熟料—產(chǎn)業(yè)鏈”可能成為水泥企業(yè)的“二次成長”邏輯，這不單單是市場競爭的需要，而蘊(yùn)含著產(chǎn)業(yè)發(fā)展的未來。尤其心懷“通吃”戰(zhàn)略的大龍頭企業(yè)，應(yīng)積極推進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈創(chuàng)新，別對(duì)混凝土行業(yè)另眼看待當(dāng)成包袱、“扛活的”，看看全球老大的拉法基怎么干的，正努力向“不賣一噸熟料和水泥,只賣商混”的全產(chǎn)業(yè)鏈經(jīng)營模式邁進(jìn)，人家將“嚼過的饃”果斷拋棄了，你還當(dāng)做香餑餑撿過來啃得津津有味，那場企業(yè)的“成人禮”還不知道何年何月隆重推出呀！

九、循環(huán)利用性

幾年前，我在一篇博文中，花費(fèi)了很大篇幅談了水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式，還勾畫了產(chǎn)業(yè)“內(nèi)部小循環(huán)”與社會(huì)“外部大循環(huán)”的同心圓結(jié)構(gòu)圖，明確指出水泥產(chǎn)業(yè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式的經(jīng)濟(jì)性、規(guī)模性、技術(shù)成熟性、資源穩(wěn)定性、可持續(xù)性和生態(tài)環(huán)保型，堪稱當(dāng)今一流，無與倫比；這一切無不基于水泥產(chǎn)業(yè)天生異之處——循環(huán)利用性。

對(duì)于很多產(chǎn)業(yè)來說，循環(huán)經(jīng)濟(jì)作為可持續(xù)發(fā)展的重要路徑，簡直就是一個(gè)可望而不可求的夢想。有的由于產(chǎn)業(yè)規(guī)模小或成本高，不經(jīng)濟(jì)，循環(huán)起來不受待見；有的由于技術(shù)工藝復(fù)雜，某些核心環(huán)節(jié)尚未攻克，難以大批量工廠化運(yùn)行；有的由于循環(huán)利用過程中造成“二次污染”，循環(huán)起來卻得不償失；有的需要耗費(fèi)巨大的社會(huì)資源作為保障條件，終因社會(huì)化程度低不得不擱淺?？傊挥芯邆浣?jīng)濟(jì)性、規(guī)模性、技術(shù)成熟性、資源性、可持續(xù)性和生態(tài)環(huán)保型的循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式，才能循環(huán)起來且可持續(xù)。

舉例說明，全球較為普遍的廢舊鋼材再生利用，算是具有相當(dāng)大規(guī)模的循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式之一，但畢竟產(chǎn)業(yè)鏈較短，而且再次冶煉的過程中，仍不可避免地產(chǎn)生又一次污染排放（當(dāng)然相對(duì)會(huì)少得多），成為無法克服的美中不足。可水泥產(chǎn)業(yè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式卻大不一樣了，不僅具有鋼鐵行業(yè)那樣將廢物料再生利用成為生產(chǎn)原料，減少資源消耗，而且還有著其他循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式所不具有的特殊優(yōu)勢，它能將品種繁多、資源豐富的固體廢物，再生利用成為替代燃料，減少了水泥窯煅燒過程的礦石燃料消耗；又能發(fā)揮水泥窯系統(tǒng)工藝過程功能，消除固廢料處理過程的別的處理方式無法解決的二次污染。

王慎敏編譯的《歐洲水泥產(chǎn)業(yè)能源效率現(xiàn)狀與未來展望》一文，以發(fā)達(dá)國家水泥產(chǎn)業(yè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)的長期實(shí)踐，給出了更為科學(xué)、更為確鑿的答案。

現(xiàn)部分原文摘錄如下：

——?dú)W盟的循環(huán)經(jīng)濟(jì)政策旨在將資源和能源的利用實(shí)現(xiàn)最大化，而在歐盟清潔能源計(jì)劃中，提高能源效率是最有效實(shí)現(xiàn)能源利用最大化的一種途徑，這一過程急需水泥產(chǎn)業(yè)的幫助。

——水泥行業(yè)在循環(huán)經(jīng)濟(jì)中扮演著至關(guān)重要的角色，主要表現(xiàn)在水泥生產(chǎn)中，可以從廢料中獲取資源并部分替代傳統(tǒng)燃料以及原料，也就是所謂的協(xié)同處置。

——?dú)W洲大陸的各地?zé)G中，廢舊輪胎、木材、不可循環(huán)利用的塑料、化學(xué)物質(zhì)，還有其他各種類型的廢料，都在被用于替代傳統(tǒng)燃料，平均替代率在7%到65%不等。在1990年，歐洲水泥行業(yè)使用的替代燃料為100萬噸，而到了2015年，這一數(shù)字已經(jīng)上升到了1100萬噸以上。另外，在熟料生產(chǎn)的過程中，40%的熱能來自于廢料和生物質(zhì)能。

——2014年，歐盟的平均協(xié)同處置率為41%，從技術(shù)的角度上看，在2030年協(xié)同處置率達(dá)到60%，并不是一件難事。如果能夠?qū)崿F(xiàn)這個(gè)目標(biāo)的話，一年將處理掉15.7萬噸的廢料，這等同于2014年荷蘭、希臘、保加利亞三個(gè)國家產(chǎn)生的生活垃圾的總和。

——水泥燒窯過程中的能源效率根據(jù)原材料濕度的不同，能達(dá)到70%～80%，熟料生產(chǎn)能達(dá)到極高的能源利用率。舉個(gè)例子，在綜合粉磨廠中，在烘干原材料和燃料的過程中產(chǎn)生的多余熱能往往能夠被回收起來并再次利用。使用替換燃料和可循環(huán)能源極大地提高了能源效率，也使得水泥行業(yè)在減少投資成本和碳排放量上取得了巨大的成功。

——水泥行業(yè)一直堅(jiān)持反復(fù)循環(huán)利用剩余原材料，直到利用率達(dá)到100%。同高能源效率一樣，熟料生產(chǎn)過程幾乎不產(chǎn)生廢料，就連灰塵也能夠直接加入到成品中。但是，在水泥生產(chǎn)過程中，總會(huì)有很小一部分的副產(chǎn)品無法利用到生產(chǎn)環(huán)節(jié)中，遇到這種情況時(shí)，這些副產(chǎn)品會(huì)被用于生產(chǎn)水泥以外的產(chǎn)品,實(shí)際上，混凝土就是可以到達(dá)100%材料利用率的產(chǎn)品。

解讀上文，我們可以從結(jié)論的關(guān)鍵詞中，更加清晰地看到了水泥循環(huán)利用性的產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略價(jià)值，以及給未來產(chǎn)業(yè)發(fā)展創(chuàng)造了巨大市場潛力，展示出自我救贖、破繭化蝶的生命力。

其一，決定循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式成敗與否的核心要素，不僅取決于能否達(dá)成了資源利用最大化、能源利用最大化這兩個(gè)核心目標(biāo)，尤為重要的是，看哪個(gè)產(chǎn)業(yè)的循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式能把二者有效地連接起來，“燕窩魚翅兼得”。

毫無疑問，這兩個(gè)核心目標(biāo)都與循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式的經(jīng)濟(jì)性、規(guī)模性、技術(shù)成熟性、資源性、可持續(xù)性和生態(tài)環(huán)保型密切相關(guān)，而水泥產(chǎn)業(yè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式恰恰具有不可替代的優(yōu)勢，與生俱來就置身于資源與能源、市場與生態(tài)環(huán)保（社會(huì)）的“中心地帶”，扮演著至關(guān)重要的角色，這也是其他循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式難以比肩的呀！

其二，水泥產(chǎn)業(yè)循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式——協(xié)同處置，無需另起“爐灶”，而是原本嵌入水泥生產(chǎn)過程中，直接利用水泥生產(chǎn)線窯爐的高溫為該技術(shù)帶來了巨大優(yōu)勢，且溫度遠(yuǎn)高于垃圾焚燒廠，可以從廢料中獲取資源并部分替代傳統(tǒng)燃料以及原料，提高能源效率是能源利用最大化，是水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式的最大魅力之一，這也是其他模式可望而不可及的呀！

其三，水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式是否可行性，需要滿足兩個(gè)基本條件：一是資源化，是固體廢物無害化管理的重要手段，最大限度地降低資源消耗，具有相當(dāng)?shù)囊?guī)模，滿足無害化要求的資源化才有意義；二是無害化，處理過程中最大限度地降低能源消耗，又不是污染轉(zhuǎn)移、污染延伸或污染新擴(kuò)散。循環(huán)利用性賦予了水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式的先天優(yōu)勢，這也是其他循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式難以媲美的呀！

其四，水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)與否，還必須經(jīng)得起市場的檢驗(yàn)，符合市場價(jià)值規(guī)律，有效降低企業(yè)運(yùn)營過程成本，不是單靠消耗巨大的公共社會(huì)資源（指財(cái)政補(bǔ)貼“輸血”）來維持，這就是經(jīng)濟(jì)性的最大價(jià)值，否則久而久之，只能是實(shí)驗(yàn)室里的展示品，或是一個(gè)“好看而不好用”的“爛尾工程”。請(qǐng)看，中國環(huán)境科學(xué)研究院原固體廢物污染控制技術(shù)研究所所長王琪怎么說：“水泥窯處置之所以非?；?，是因?yàn)樗軌蛟谔幚砩罾臀ｋU(xiǎn)廢物的同時(shí)，減少生產(chǎn)成本。水泥窯在生產(chǎn)過程中，大多數(shù)原料，如粘土、石灰石等都可以用廢物替代。若用經(jīng)濟(jì)價(jià)值考核，這些原料本身價(jià)值不高，技術(shù)并不能節(jié)約太多成本;若從生態(tài)環(huán)境角度來看，協(xié)同處置可以減少石灰石開采和黏土的使用，值得提倡?！笨梢?，水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式的經(jīng)濟(jì)性，這也是其他模式所不可比擬的呀！

其五，水泥循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式的高效利用率，不是來自產(chǎn)業(yè)中的某單個(gè)鏈環(huán)，更不是可有可無的或硬貼上去的累贅“盲腸”，而是依賴整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈。

任何循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式都很難做到100%的“吃干榨凈”，水泥產(chǎn)業(yè)鏈卻有所不同，水泥制造環(huán)節(jié)循環(huán)利用幾乎不產(chǎn)生廢料，即便是極小的一部分副產(chǎn)品，也可以由產(chǎn)業(yè)鏈下游的混凝土產(chǎn)品全部消化掉；要知道，混凝土產(chǎn)品完全可以達(dá)到100%循環(huán)再生材料利用率。

可持續(xù)發(fā)展和綠色建筑理論滲透到混凝土行業(yè)中，并且不斷發(fā)酵，為工業(yè)廢物的綜合利用和混凝土行業(yè)實(shí)現(xiàn)綠色發(fā)展找到了一條有效途徑，多種固廢已被作為混凝土粗細(xì)骨料、摻合料進(jìn)行應(yīng)用，在我國，粉煤灰、高爐礦渣、廢石等已經(jīng)廣泛應(yīng)用到混凝土生產(chǎn)和建筑工程中，這也是其他循環(huán)經(jīng)濟(jì)模式難以做到的呀！

有專家認(rèn)為，目前水泥窯協(xié)同處置危廢逐漸進(jìn)入一個(gè)高速發(fā)展期，水泥窯協(xié)同處置危廢能力爆發(fā)式增長。據(jù)資料表明，目前我國有1400多條大型水泥窯，一半以上位于城市半徑100公里以內(nèi)，如果參與城市生活垃圾廢棄物的處理，以每條生產(chǎn)線消納原生態(tài)垃圾300噸/天，則總的處置能力可以超過7000萬噸/年。同時(shí)，還可以大幅度減少對(duì)石灰石、煤等天然原料燃料資源的消耗。2014年，工業(yè)固廢用于水泥及相關(guān)制品超過五億噸，用于商品混凝土超過6億噸，總產(chǎn)值近5000億元。

綜上所述，由于水泥市場特性的本質(zhì)規(guī)定性不同，有的則發(fā)力于發(fā)展戰(zhàn)略層面，比如循環(huán)利用性、高度區(qū)域性等，有的則盤踞在競爭策略層面上，比如不可庫存性，有的則潛伏于產(chǎn)品常規(guī)的形態(tài)中，比如散流體性狀等。它們在不同的產(chǎn)業(yè)環(huán)境下所表現(xiàn)出的形式和強(qiáng)度，也不盡相同，某個(gè)階段中的某個(gè)特性表現(xiàn)得強(qiáng)勢一些，某個(gè)階段又偃旗息鼓被另外的特性高調(diào)替代，一種新勢力大逞英豪。所以，從來都不是某單一特性能呼風(fēng)喚雨決定一切，就連處在產(chǎn)業(yè)市場“刀把子”地位的高度區(qū)域性，盡管拉出“帶頭大哥”吆五喝六、呼風(fēng)喚雨的架勢，也免不了會(huì)受到其它特性的影響和制約，此消彼長，因時(shí)因地因情況而異，或是錦上添花，或是助紂為虐。

雖說水泥市場特性是個(gè)百變魔王，不管是表現(xiàn)為活性極強(qiáng)快速發(fā)酵的，還是超級(jí)穩(wěn)定惰性十足的，但萬變不離其宗，一切又回歸常識(shí)，為此市場特性不會(huì)消亡，而不過是作用機(jī)制在不斷變換接觸的果實(shí)而已；所以，作為市場主體的企業(yè)，所能做到的永遠(yuǎn)是順應(yīng)和適應(yīng)市場特性，不同的老板們有著自己的研判預(yù)測和算法。