我國商業(yè)銀行理財產品監(jiān)管問題研究

□桑 桐

(沈陽大學 遼寧 沈陽 110000)

1 我國商業(yè)銀行理財產品監(jiān)管中存在的問題

1.1 現(xiàn)有監(jiān)管機構存在漏洞

我國金融市場現(xiàn)行監(jiān)管體制仍為傳統(tǒng)的“一行三會”模式，即在中國人民銀行的領導與協(xié)調下，分別由證監(jiān)會、保監(jiān)會與銀監(jiān)會負責監(jiān)管證券機構、保險機構與銀行機構的理財產品，這種監(jiān)管又可稱為“機構監(jiān)管”模式。

當前我國金融產品進入“混業(yè)經營”的大環(huán)境中，傳統(tǒng)“分業(yè)經營”理念與管理模式已經滯后，在日趨復雜的金融理財產品市場中，原有的監(jiān)管形式難以發(fā)揮預期作用。同時，證監(jiān)會、保監(jiān)會與銀監(jiān)會三者之間缺乏統(tǒng)一的監(jiān)管標準和協(xié)調機制，各種監(jiān)管漏洞的弊端逐漸凸顯。

基于混業(yè)經營的現(xiàn)實情況，應盡快改變我國機構監(jiān)管模式，改進與優(yōu)化金融監(jiān)管措施，明確各方責任與義務，為金融理財產品的良性發(fā)展提供強有力的外部監(jiān)管保障。

1.2 銀行內部監(jiān)管工作不到位

銀行內部監(jiān)管是自律的主要途徑，完善的內控制度有利于規(guī)范理財產品業(yè)務的良性發(fā)展。從當前銀行內部監(jiān)管工作來看，由于內控體系沒能發(fā)揮預期作用，導致理財產品陷入混亂的發(fā)展模式，尤其理財產品銷售工作中經常出現(xiàn)違規(guī)行為，留下諸多風險隱患。

由于內部監(jiān)管工作不到位而誘發(fā)的銷售環(huán)節(jié)問題主要有：

（1）不規(guī)范的理財產品銷售行為屢禁不止。商業(yè)銀行個別工作人員在銷售理財產品時盲目追求業(yè)績，過分向投資者強調預期收益，誤導投資者的理性投資行為，最終投資者盲目購買了根本不適合自身需求的理財產品。

（2）缺乏充分的風險提示。在投資者購買理財產品時，銷售人員對產品風險揭示一帶而過，客戶風險評估流于形式，沒能認真遵循理財產品的風險匹配原則，一旦爆發(fā)風險就會損害客戶利益。

（3）不當銷售行為屢禁不止。一些銷售人員為了謀私利，擅自代理非本行理財產品向客戶違規(guī)銷售，或者各種商業(yè)賄賂行為不僅損害銀行聲譽，也危害了客戶的利益。

2 完善我國商業(yè)銀行理財產品監(jiān)管的對策

2.1 嚴格審批商業(yè)銀行的理財產品

銀監(jiān)會要重視理財產品的審批流程與標準，嚴格按照相關法律、法規(guī)、政策的要求執(zhí)行審批手段，針對商業(yè)銀行提交虛假信息的行為采取嚴肅的處理措施，加大懲罰力度，增加造假成本。對理財產品的審批不能只局限于查看銀行報交的材料，而是要采取主動調查行為，包括實地調查商業(yè)銀行內部情況、試運行報交的理財產品、進一步核算理財產品的風險與收益水平等。

2.2 制定完善的信息披露制度

一直以來，商業(yè)銀行運行理財產品都處于“賣方市場”的優(yōu)勢，投資者和監(jiān)管者難以獲得真實、全面的理財產品信息，這就造成虛假銷售、風險披露不充分以及逃避監(jiān)管等行為屢禁不止。因此要盡快制定與完善信息披露制度，要求商業(yè)銀行必須對外披露真實、完整的理財產品信息并作出全面的信息說明，將事前披露、事中披露與事后披露相結合，增強理財產品的透明度，減少因信息不對稱問題而產生的理財產品矛盾糾紛。

2.3 轉變理財產品監(jiān)管模式

隨著商業(yè)銀行理財產品業(yè)務的變遷，原有的金融市場“機構監(jiān)管”模式不再適用，政府部門要積極推進從“機構監(jiān)管”轉為“功能監(jiān)管”，加強對各監(jiān)管機構的協(xié)調力量。建議將“一行三會”繼續(xù)作為監(jiān)管體系的基礎，著重強化機構的功能監(jiān)管力度，在分業(yè)體制下構建銀監(jiān)會、證監(jiān)會與保監(jiān)會聯(lián)合監(jiān)管體系，確保各部門之間的順暢溝通與協(xié)調。針對突發(fā)事件與重大事件實行緊急磋商，實現(xiàn)信息共享，避免發(fā)生監(jiān)管真空問題。

3 結束語

良好的監(jiān)管體制必須充分考慮商業(yè)銀行理財產品的運行現(xiàn)狀，要切實解決理財產品經營中存在的風險問題。監(jiān)管理念不能單一地偏向銀行本位，應發(fā)揮商業(yè)銀行理財產品的監(jiān)管作用，完善商業(yè)銀行理財產品監(jiān)管的配套機制，包括組建自律協(xié)會、共享監(jiān)管信息、完善內部約束機制、營造濃厚的理財產品監(jiān)管氛圍等。