金融功能觀的互聯(lián)網(wǎng)金融與商業(yè)銀行比較

摘 要：我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度較快，帶來了網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的蓬勃發(fā)展，于是不僅僅是商業(yè)銀行，互聯(lián)網(wǎng)金融也已經(jīng)逐漸深入到人們的生產(chǎn)生活之中，但是兩者之間既存在融合又存在矛盾，所以雙方難以將自身的實(shí)際功能發(fā)揮到最佳程度?；ヂ?lián)網(wǎng)金融著重基礎(chǔ)功能，但是商業(yè)銀行則是著重?cái)U(kuò)展功能。所以本篇文章將會(huì)在金融功能觀的背景之下，將互聯(lián)網(wǎng)金融和商業(yè)金融相比較。

關(guān)鍵詞：金融功能觀；互聯(lián)網(wǎng)金融；商業(yè)銀行

最近幾年比較流行互聯(lián)網(wǎng)金融的金融方式，雖然互聯(lián)網(wǎng)金融比商業(yè)金融的起步要晚，但是在互聯(lián)網(wǎng)金融推出之后，商業(yè)銀行受到了巨大的沖擊，同時(shí)還影響了金融事業(yè)的發(fā)展。特別是在推出了互聯(lián)網(wǎng)余額寶之后，人們逐漸把關(guān)注度放在互聯(lián)網(wǎng)金融之上，但是這就是意味著金融監(jiān)管將會(huì)面臨巨大的挑戰(zhàn)。所以在監(jiān)管之前，必須要明確了解互聯(lián)網(wǎng)金融才能進(jìn)行有效進(jìn)行監(jiān)管以促進(jìn)金融業(yè)發(fā)展。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)模式

（一）包括支付寶在內(nèi)的第三方支付模式

包括支付寶在內(nèi)的第三方支付模式是獨(dú)立于銀行之外而存在的的第三方獨(dú)立機(jī)構(gòu)，但是此類第三方獨(dú)立機(jī)構(gòu)卻具備著較強(qiáng)的實(shí)力以及信譽(yù)，在跟各大銀行進(jìn)行了簽約之后，相關(guān)平臺(tái)將會(huì)支持用戶和銀行之間的交易。六年前，中國人民銀行給予包括支付寶在內(nèi)的第三方支付機(jī)構(gòu)以支付機(jī)構(gòu)牌照，到目前為止，已經(jīng)有數(shù)百家公司得到了此類牌照。根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)顯示，包括支付寶、財(cái)付通以及拉卡拉在內(nèi)的三家公司企業(yè)已經(jīng)在第三方支付市場中占據(jù)了90%的份額，但是，其中支付寶始終占據(jù)著最高的地位。

（二）包括人人貸在內(nèi)的P2P貸款模式

包括人人貸在內(nèi)的P2P貸款模式也是第三方貸款網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，不過此類的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)則是支持個(gè)人對個(gè)人進(jìn)行利息收取的第三方貸款網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)。在四年前，已經(jīng)出現(xiàn)了800家左右的P2P網(wǎng)站，比較活躍的網(wǎng)站就占據(jù)了一半以上，累積交易額已經(jīng)超過了六百億元。

（三）包括融360在內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)金融門戶有關(guān)模式

包括融360在內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)金融門戶有關(guān)模式在實(shí)際意義上是一類網(wǎng)上金融超市，一般而言是在這種平臺(tái)之上大多是銷售各類金融產(chǎn)品并且將第三方服務(wù)提供給金融產(chǎn)品銷售。

（四）包括阿里小貸在內(nèi)的大數(shù)據(jù)金融模式

包括阿里小貸在內(nèi)的大數(shù)據(jù)金融模式主要指的就是通過大量的數(shù)據(jù)和云計(jì)算來進(jìn)行信息的處理，隨后再通過對這些數(shù)據(jù)的分析來對客戶消費(fèi)習(xí)慣進(jìn)行一個(gè)具體掌握并對客戶的未來行為進(jìn)行系統(tǒng)的預(yù)測，從而更好地指導(dǎo)數(shù)據(jù)應(yīng)用主題來面對銷售風(fēng)險(xiǎn)。在中國，這種模式主要應(yīng)用在多種電商網(wǎng)絡(luò)小貸之中，其中較為突出的代表就是阿里小貸。在短時(shí)間內(nèi)，全面投放新增貸款就已經(jīng)超過一千億元。

（五）包括點(diǎn)名時(shí)間在內(nèi)的眾籌融資模式

包括點(diǎn)名時(shí)間在內(nèi)的眾籌融資模式指的就是在互聯(lián)網(wǎng)公共平臺(tái)來為個(gè)人投資者進(jìn)行項(xiàng)目投資募集的模式，此類模式在我國的互聯(lián)網(wǎng)金融之中發(fā)展時(shí)間還較短，因此，眾籌融資平臺(tái)數(shù)量較于其他互聯(lián)網(wǎng)金融模式來說還是較少。

二、金融功能的遞進(jìn)關(guān)系

（一）基礎(chǔ)功能

其實(shí)，基礎(chǔ)功能主要指的就是通過金融系統(tǒng)來提供相應(yīng)的資金融通以及金融服務(wù)，基礎(chǔ)功能之中包括了中介功能以及服務(wù)功能兩種，在基礎(chǔ)功能之中發(fā)揮最大作用的金融服務(wù)為結(jié)算功能以及清算功能。

（二）核心功能

一般而言，核心功能主要指的是資源配置功能，換言之，就是供給之間的一方通過相應(yīng)的模式把使用權(quán)給予資金需求方。這是因?yàn)橘Y源的稀缺特點(diǎn)，所以現(xiàn)在金融工程的關(guān)鍵之處在于如何使用最少成本來進(jìn)行最合理的資源配置。

（三）擴(kuò)展功能

風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避功能以及經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能都在擴(kuò)展功能的范疇之內(nèi)。經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能主要指的是金融系統(tǒng)可以給政府提供經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)的手段和方法。而金融系統(tǒng)則可以給政府提供規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的手段和方式，這同時(shí)也是金融發(fā)展的主要體現(xiàn)以及金融的主要擴(kuò)展功能。

（四）衍生功能

衍生功能主要作用就是不斷的提升資源配置的效率，而衍生功能就是金融體系原有功能之上的派生功能，其中既包括了引導(dǎo)消費(fèi)功能又包括了信息傳遞功能。在金融功能觀的背景之下，金融發(fā)展意味著金融功能在不斷的發(fā)展和提高，也就是說經(jīng)常會(huì)根據(jù)不同的功能做，發(fā)生相應(yīng)的發(fā)展和變化，在這個(gè)發(fā)展和變化的過程之中，金融就逐漸發(fā)展形成。

三、金融功能觀下互聯(lián)網(wǎng)金融與商業(yè)銀行的比較

（一）基礎(chǔ)功能比較

商業(yè)銀行各互聯(lián)網(wǎng)金融在支付方式領(lǐng)域具有全然不同的特點(diǎn)。商業(yè)銀行支付方式是通過信用卡、現(xiàn)金或者是票據(jù)來進(jìn)行支付，而互聯(lián)網(wǎng)金融支付方式則實(shí)際上是移動(dòng)支付，主要是通過第三方機(jī)構(gòu)進(jìn)行清算，這也就說明其金融基礎(chǔ)功能得到了實(shí)際發(fā)揮。如今，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)得到迅猛發(fā)展，商業(yè)銀行也基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)來對他們的支付方式進(jìn)行了拓展和提升，最終的產(chǎn)物就是手機(jī)銀行以及網(wǎng)上銀行等便捷的交易方式。第三方支付的開展使得我國的移動(dòng)支付得到了迅猛發(fā)展，不過根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，主要的支付主體卻還是商業(yè)銀行，所以，互聯(lián)網(wǎng)的金融支付功能還是主要在小額支付以及零散支付中發(fā)揮著作用。

（二）核心功能比較

眾所周知，金融功能最關(guān)鍵的宗旨就是把成本降到最低的同時(shí)還能夠充分地實(shí)現(xiàn)資源合理配置。主要的商業(yè)銀行融資方式就是發(fā)放貸款以及吸收存款，這些都是間接融資的方式。而互聯(lián)網(wǎng)金融融資方式則是直接融資，它的主要特點(diǎn)就是可以充分的去除中介來實(shí)現(xiàn)資源合理配置，而主要的配置資源模式就是眾籌融資、大數(shù)據(jù)金融和P2P貸款模式這幾類，這幾類模式可以充分滿足需求者的需求并把多余資金轉(zhuǎn)移到需求者的手中?；诨ヂ?lián)網(wǎng)金融的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)可以在排除了中介之后適時(shí)的對雙方信息進(jìn)行發(fā)布，從而實(shí)現(xiàn)雙方資金的轉(zhuǎn)移。就目前的情況來看，這就是資源配置主體地位的仍然是商業(yè)銀行，不過我們也應(yīng)該看到互聯(lián)網(wǎng)金融也在迅猛發(fā)展。相比于商業(yè)銀行而言，就資源配置層面來看，互聯(lián)網(wǎng)金融的優(yōu)勢十分明顯，它能夠在降低成本的同時(shí)提高效率。所以盈余方或者是需求方不再需要到營業(yè)點(diǎn)而是是使用網(wǎng)絡(luò)就可以實(shí)現(xiàn)資金流動(dòng)。并且在整體過程之中，計(jì)算機(jī)發(fā)揮著主要的作用，所以在處理業(yè)務(wù)的時(shí)候會(huì)擁有較高的效率。除此之外，互聯(lián)網(wǎng)金融還可以有效地解決資源配置不平衡的問題。一般而言，這銀行只會(huì)受理較大的貸款金額，所以互聯(lián)網(wǎng)金融就補(bǔ)充了它的劣勢，可以提供小額的貸款，給中小企業(yè)提供了較多的融資機(jī)會(huì)，有效的改善了資源配置不合理的問題。

（三）擴(kuò)展功能比較

擴(kuò)展功能分為經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能和風(fēng)險(xiǎn)管理功能。首先是經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能，經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能以及制造貨幣功能是商業(yè)銀行的主要兩大功能，但是互聯(lián)網(wǎng)金融卻不涵蓋這兩項(xiàng)功能，這是因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)金融含有自發(fā)性，宏觀調(diào)控沒有落實(shí)，不過商業(yè)銀行卻恰恰相反，國家宏觀調(diào)控力度較大。其次是風(fēng)險(xiǎn)管理功能，兩者風(fēng)險(xiǎn)的主要來源都是不對稱的信息結(jié)構(gòu)，但是在風(fēng)險(xiǎn)管理之時(shí)，商業(yè)銀行信息獲取途徑為內(nèi)部客戶信息收集，而互聯(lián)網(wǎng)是通過大數(shù)據(jù)來降低信息不對稱問題。兩者的優(yōu)勢表現(xiàn)在不同的方面，互聯(lián)網(wǎng)金融在信貸行為之前發(fā)揮優(yōu)勢，而商業(yè)銀行則是在信貸行為之后發(fā)揮作用，因此，互聯(lián)網(wǎng)金融更加有效的阻止了信息不對稱問題的發(fā)生。不過，由于互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)不在征信系統(tǒng)之內(nèi)，所以信貸事后風(fēng)險(xiǎn)隨之增加。

（四）衍生功能比較

其實(shí)，相比于商業(yè)銀行而言，互聯(lián)網(wǎng)金融有著更強(qiáng)的提供信息功能，更強(qiáng)的提供信息功能主要表現(xiàn)在靈活利率定價(jià)之上。并且就消費(fèi)層面而言，互聯(lián)網(wǎng)金融具有更強(qiáng)的引導(dǎo)功能，但是商業(yè)銀行具備了相應(yīng)的刺激功能，所以，互聯(lián)網(wǎng)金融提供給消費(fèi)者相關(guān)信息所用的時(shí)間比較短，同時(shí)還可以根據(jù)消費(fèi)者的相應(yīng)反饋來進(jìn)行信息的有效獲取。

四、結(jié)語

在我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程之中，金融占據(jù)著越來越重要的地位，于是，相關(guān)的學(xué)者已經(jīng)開始深入金融研究領(lǐng)域開展相應(yīng)的研究工作并得到了許多豐富的研究成果。本篇文章就是在互聯(lián)網(wǎng)金融功能觀的背景之下，淺談互聯(lián)網(wǎng)金融跟商業(yè)銀行之間的不同，發(fā)現(xiàn)兩者發(fā)揮著不同的金融功能優(yōu)勢，這就表明監(jiān)管部門需要對兩者之間的優(yōu)缺點(diǎn)進(jìn)行確認(rèn)并且通過合理的監(jiān)管來將兩者進(jìn)行完美的結(jié)合，形成優(yōu)勢互補(bǔ)的態(tài)勢，從而共同促進(jìn)金融發(fā)展。

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