淺談海外工程項(xiàng)目的財(cái)務(wù)管理

文/李文杰，中國(guó)電建集團(tuán)昆明勘測(cè)設(shè)計(jì)研究院有限公司

淺談海外工程項(xiàng)目的財(cái)務(wù)管理

文/李文杰，中國(guó)電建集團(tuán)昆明勘測(cè)設(shè)計(jì)研究院有限公司

隨著我國(guó)“走出去”戰(zhàn)略的不斷推進(jìn)，越來(lái)越多的中國(guó)工程承包企業(yè)走出國(guó)門(mén)，參與國(guó)際工程建設(shè)，開(kāi)拓國(guó)際市場(chǎng)。據(jù)中國(guó)對(duì)外承包工程商會(huì)統(tǒng)計(jì)，2016年，我國(guó)對(duì)外承包工程業(yè)務(wù)完成營(yíng)業(yè)額10589.2億元人民幣（折合1594.2億美元，同比增長(zhǎng)3.5%），新簽合同額16207.9億元人民幣（折合2440.1億美元，同比增長(zhǎng)16.2%）。其中：在“一帶一路”沿線61個(gè)國(guó)家新簽對(duì)外承包工程項(xiàng)目合同8158份，新簽合同額1260.3億美元，占同期我國(guó)對(duì)外承包工程新簽合同額的51.6%，同比增長(zhǎng)36%；完成營(yíng)業(yè)額759.7億美元，占同期總額的47.7%，同比增長(zhǎng)9.7%。根據(jù)全球工程建設(shè)領(lǐng)域最權(quán)威的學(xué)術(shù)雜志—美國(guó)《工程新聞?dòng)涗洝罚‥NR）公布的排名，有20家中國(guó)內(nèi)地企業(yè)上榜ENR2016年度全球150強(qiáng)工程設(shè)計(jì)企業(yè)排名；有21家中國(guó)內(nèi)地企業(yè)上榜ENR2016年度國(guó)際225強(qiáng)工程設(shè)計(jì)企業(yè)排名。中國(guó)對(duì)外承包工程市場(chǎng)不斷擴(kuò)大，中國(guó)工程承包企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力和影響力不斷提高。

融資；稅收；資金；保函

緒論

在看到這些成績(jī)的同時(shí)，也要清醒認(rèn)識(shí)到我國(guó)企業(yè)在總體規(guī)模、行業(yè)分布、區(qū)域分布、融資能力、業(yè)務(wù)整體質(zhì)量、核心競(jìng)爭(zhēng)力方面與國(guó)際承包商存在一定的差距，國(guó)際工程承包市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)也越來(lái)越激烈。受世界經(jīng)濟(jì)的不穩(wěn)定性以及我國(guó)轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，經(jīng)濟(jì)增速有所放緩的影響，我國(guó)企業(yè)對(duì)外承包工程面臨的外部和內(nèi)部環(huán)境更加復(fù)雜。

企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平的高低在一定程度上決定了項(xiàng)目的效益和效率，財(cái)務(wù)職能也轉(zhuǎn)變?yōu)槿虆⑴c和控制，在項(xiàng)目的各個(gè)階段為決策提供支持和保障，在海外工程管理中扮演著越來(lái)越重要的角色。財(cái)務(wù)工作只有緊緊圍繞市場(chǎng)和現(xiàn)場(chǎng)，滲入到項(xiàng)目開(kāi)展的各個(gè)階段，才能更好地發(fā)揮其專(zhuān)業(yè)優(yōu)勢(shì)，服務(wù)于市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)，服務(wù)于現(xiàn)場(chǎng)項(xiàng)目的執(zhí)行和管理。現(xiàn)將財(cái)務(wù)在海外工程業(yè)務(wù)各個(gè)階段所提供的支持和服務(wù)分述如下。

1 項(xiàng)目跟蹤階段

1.1 投標(biāo)準(zhǔn)備工作

財(cái)務(wù)人員應(yīng)在項(xiàng)目開(kāi)展前，就對(duì)預(yù)計(jì)開(kāi)展的海外工程可能涉及的保函、信用證等銀行產(chǎn)品申請(qǐng)綜合授信，并盡可能爭(zhēng)取較低的保證金比例和授信額度等。在項(xiàng)目前期跟蹤階段即與中國(guó)出口信用保險(xiǎn)公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中信?！保?、貸款銀行等取得聯(lián)系，了解國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)別額度限制、保險(xiǎn)意向、貸款意向等信息，并與其及時(shí)溝通，以取得支持和建議。在投標(biāo)準(zhǔn)備階段，及時(shí)辦理資信證明、出口信用保險(xiǎn)意向書(shū)、出口信貸意向書(shū)，準(zhǔn)備審計(jì)報(bào)告、納稅情況證明，并對(duì)國(guó)外合作方進(jìn)行資信調(diào)查，必要時(shí)聘請(qǐng)財(cái)務(wù)顧問(wèn)等。

1.2 融資方案

對(duì)于承包商來(lái)說(shuō)，能否在國(guó)際市場(chǎng)拿到項(xiàng)目并實(shí)現(xiàn)盈利，不僅取決于其技術(shù)能力、管理經(jīng)驗(yàn)，還取決于其融資和資金運(yùn)作的能力。融資能力直接影響承包商在競(jìng)爭(zhēng)中的地位以及開(kāi)拓新興市場(chǎng)的能力。

通過(guò)認(rèn)真研究國(guó)家信貸政策、國(guó)外區(qū)域性銀行、發(fā)展基金以及國(guó)際金融機(jī)構(gòu)等的政策傾向，根據(jù)項(xiàng)目的特點(diǎn)、資金成本、風(fēng)險(xiǎn)以及對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況的影響等，積極拓展融資渠道，為項(xiàng)目選擇合適的融資方案和渠道。國(guó)內(nèi)方面：積極爭(zhēng)取國(guó)家優(yōu)惠貸款、出口信貸等低成本政策性貸款；國(guó)際方面：結(jié)合項(xiàng)目所在區(qū)域爭(zhēng)取世界銀行、亞洲開(kāi)發(fā)銀行、非洲發(fā)展銀行、非洲發(fā)展基金等多渠道資金支持。盡可能地選擇條件優(yōu)惠的政策性銀行、發(fā)展基金或者選擇融資業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)豐富，運(yùn)用金融產(chǎn)品組合能力強(qiáng)的外資銀行，也可以運(yùn)用優(yōu)惠貸款、商業(yè)貸款和國(guó)際租賃的組合，以提高融資方案的可行性、降低融資成本，提升國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力。

1.3 前期稅收籌劃

稅收籌劃涉及到項(xiàng)目的合同談判、轉(zhuǎn)讓定價(jià)、材料采購(gòu)方式等，強(qiáng)調(diào)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)生前進(jìn)行合理的安排同時(shí)注意防范相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)人員在合同談判時(shí)即對(duì)所涉及的稅務(wù)條款進(jìn)行籌劃，并提前熟悉項(xiàng)目所在國(guó)的稅收、法律環(huán)境，和我國(guó)簽署的稅收協(xié)定以及稅收減免優(yōu)惠政策等，對(duì)所得稅境內(nèi)外抵免、增值稅出口退稅、關(guān)稅等進(jìn)行事前籌劃。必要時(shí)聘請(qǐng)熟悉項(xiàng)目所在國(guó)稅務(wù)政策和實(shí)務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行咨詢(xún)和稅收籌劃，進(jìn)一步降低稅收籌劃的風(fēng)險(xiǎn)。

1.4 經(jīng)濟(jì)可行性分析

進(jìn)行項(xiàng)目的現(xiàn)金流及利潤(rùn)的測(cè)算，并考慮由于匯率、利率、出口退稅率等情況的變化，對(duì)利潤(rùn)進(jìn)行敏感性分析。從財(cái)務(wù)角度、貸款銀行角度就工程項(xiàng)目的可行性研究報(bào)告提出建議。

2 合同談判及簽訂階段

2.1 辦理出口信用保險(xiǎn)

對(duì)于海外工程項(xiàng)目而言，業(yè)主是否能按期全額支付款項(xiàng)，是我們面臨的最大的風(fēng)險(xiǎn)。中信保提供的出口信用保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，可以降低該風(fēng)險(xiǎn)。而且除了政府優(yōu)惠貸款外，大部分商業(yè)銀行貸款都要求投出口信用保險(xiǎn)，并把保險(xiǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓給銀行，一旦出現(xiàn)違約，銀行可以從中信保獲得賠償。財(cái)務(wù)部門(mén)應(yīng)會(huì)同業(yè)務(wù)部門(mén)積極與中信保商談投保事宜，力爭(zhēng)合理的保險(xiǎn)費(fèi)費(fèi)率和保險(xiǎn)條款。

2.2 評(píng)審財(cái)務(wù)相關(guān)的合同條款

財(cái)務(wù)部門(mén)應(yīng)參與價(jià)格條款、支付條款、稅收條款及相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制條款的合同談判工作。合同中應(yīng)明確開(kāi)立保函、信用證等具體條款。報(bào)價(jià)方面：財(cái)務(wù)人員主要負(fù)責(zé)提供各類(lèi)保函費(fèi)費(fèi)率、利率、匯率等基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，并協(xié)助計(jì)算項(xiàng)目資金成本等財(cái)務(wù)費(fèi)用，以計(jì)算合同報(bào)價(jià)。

2.3 開(kāi)立投標(biāo)、履約、質(zhì)保金保函等

積極與業(yè)主洽談，爭(zhēng)取不同合同段分別提供保函，減少資金壓力，分擔(dān)資金風(fēng)險(xiǎn)。如果項(xiàng)目允許，還應(yīng)協(xié)助選擇開(kāi)立保函的銀行并與其商談保函費(fèi)費(fèi)率、收費(fèi)區(qū)間、保證金支付比例、保函費(fèi)收取方式等。根據(jù)項(xiàng)目實(shí)際和業(yè)務(wù)部門(mén)的要求為銀行保函辦理展期或撤銷(xiāo)手續(xù)。

2.4 辦理信用證

海外工程項(xiàng)目中，信用證的使用越來(lái)越廣泛。它在以往的工程項(xiàng)目中主要用于對(duì)設(shè)備的付款，但在總承包方式中，承包商承擔(dān)了全部的設(shè)計(jì)、采購(gòu)和施工，由于土木工程和設(shè)備工程存在緊密關(guān)系，使得越來(lái)越多的雇主將土木工程部分的付款也采用信用證方式。優(yōu)勢(shì)：增加了進(jìn)口商的信用；變商業(yè)信用為銀行信用，銀行的介入可以使交易本身更有保證；對(duì)于使用授信開(kāi)證的進(jìn)口商來(lái)講，在開(kāi)證后付款前可減少自有資金的占用。

3 履約階段

3.1 資金管理

（1）資金存量管理方面：根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)度科學(xué)的預(yù)測(cè)各時(shí)間段資金需求量，收支平衡，盡量減少資金沉淀，降低資金成本。

（2）匯率風(fēng)險(xiǎn)方面：一般來(lái)說(shuō)，海外工程項(xiàng)目工期較長(zhǎng)，結(jié)算多采用按工程進(jìn)度分階段付款方式。建設(shè)期內(nèi)多次付款面臨著匯率變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。可考慮采取以下措施降低匯率風(fēng)險(xiǎn)：

①計(jì)價(jià)貨幣盡量選擇硬貨幣或者選擇多種貨幣組合，并且根據(jù)對(duì)該幣種匯率走勢(shì)的預(yù)期選擇“固定匯率”或“浮動(dòng)匯率”。

②匹配收入和支出，統(tǒng)一貸款和項(xiàng)目合同幣種，統(tǒng)一分包合同和主合同的計(jì)價(jià)貨幣。并且以該貨幣進(jìn)行的收支的時(shí)間間隔較短，盡量減少匯兌損益。

③利用貨幣遠(yuǎn)期合同和貨幣互換等套期工具，鎖定匯兌損益。

（3）資金收付方面，按照跨境交易真實(shí)業(yè)務(wù)原則通過(guò)正規(guī)外匯賬戶(hù)支付。確因工程需要支付預(yù)付款的，控制好適當(dāng)比例且取得供應(yīng)商提供的保函或其他擔(dān)保。同時(shí)，加強(qiáng)資金賬戶(hù)及資金收支的監(jiān)管，保證資金安全，防范資金風(fēng)險(xiǎn)。并通過(guò)研究項(xiàng)目所在國(guó)金融和外匯管制政策，合理選擇匯款路徑、結(jié)算幣種，保證了資金安全高效流動(dòng)；

3.2 應(yīng)收賬款管理

對(duì)外催款：對(duì)收款進(jìn)度、收款風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行適時(shí)監(jiān)控；敦促經(jīng)營(yíng)部門(mén)進(jìn)行合同款的催收工作；對(duì)收款遲延導(dǎo)致的項(xiàng)目收益的影響應(yīng)及時(shí)評(píng) 估，并報(bào)相關(guān)業(yè)務(wù)部門(mén)和領(lǐng)導(dǎo)。

為了有效控制國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等可以辦理國(guó)際貿(mào)易融資中的福費(fèi)廷、出口信用險(xiǎn)項(xiàng)下融資、出口保理等出口融資業(yè)務(wù)，以加快資金周轉(zhuǎn)。

3.3 賬務(wù)處理

根據(jù)海外工程項(xiàng)目的模式，區(qū)分總承包模式、投資模式、BT等模式，進(jìn)行相應(yīng)的賬務(wù)處理。根據(jù)設(shè)立機(jī)構(gòu)類(lèi)型、項(xiàng)目所在國(guó)的會(huì)計(jì)、稅收等相關(guān)的要求設(shè)立外帳。

3.4 收匯核銷(xiāo)及退稅

按照國(guó)家外匯管理的規(guī)定辦理出口收匯核銷(xiāo)手續(xù)，并及時(shí)對(duì)增值稅發(fā)票進(jìn)行認(rèn)證，辦理出口退稅。

4 完工階段

4.1 清理保函

檢查開(kāi)出保函的時(shí)效、對(duì)方開(kāi)來(lái)的保函和信用證的時(shí)效等，及時(shí)清理并到開(kāi)立銀行辦理注銷(xiāo)手續(xù)，以免遭惡意索賠。

4.2 項(xiàng)目竣工結(jié)算及審計(jì)

工程完工后，對(duì)項(xiàng)目財(cái)務(wù)情況進(jìn)行全面清理、結(jié)算；對(duì)項(xiàng)目的最終經(jīng)濟(jì)效益進(jìn)行總結(jié)分析，撰寫(xiě)項(xiàng)目財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)報(bào)告，總結(jié)經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)。并及時(shí)對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行審計(jì)，重點(diǎn)關(guān)注成本費(fèi)用、內(nèi)部控制、資金等方面，發(fā)現(xiàn)問(wèn)題及時(shí)處理和報(bào)告，并提出改進(jìn)建議。

綜上所述，由于海外工程項(xiàng)目各個(gè)階段都需要財(cái)務(wù)的參與和配合，財(cái)務(wù)人員如能在海外工程項(xiàng)目各個(gè)階段很好地發(fā)揮財(cái)務(wù)專(zhuān)業(yè)的優(yōu)勢(shì)，圍繞市場(chǎng)和現(xiàn)場(chǎng)，不斷提高資金籌措、資金運(yùn)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)控制能力，最大限度地規(guī)避和防范各類(lèi)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，參與項(xiàng)目執(zhí)行和管理全過(guò)程，與業(yè)務(wù)人員形成合力，將對(duì)海外工程項(xiàng)目的發(fā)展起到積極的促進(jìn)作用，不斷的推進(jìn)企業(yè)國(guó)際化戰(zhàn)略。

[1]何伯森．國(guó)際工程承包．中國(guó)建筑工業(yè)出版社．2010

[2]李惠強(qiáng)．國(guó)際工程承包管理．復(fù)旦大學(xué)出版社．2009

[3]梁蓓．國(guó)際稅收籌劃．對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社．2011

[4]李錚．國(guó)際工程承包的財(cái)務(wù)操作與財(cái)務(wù)管理．中國(guó)人民大學(xué)出版社．2012

[5]中國(guó)對(duì)外承包工程商會(huì)．國(guó)際工程總承包項(xiàng)目管理導(dǎo)則．中國(guó)建筑工業(yè)出版社．2016