全球保險(xiǎn)科技監(jiān)管概覽

許 閑 復(fù)旦大學(xué)中國保險(xiǎn)科技實(shí)驗(yàn)室/復(fù)旦大學(xué)臺(tái)灣研究中心

全球保險(xiǎn)科技監(jiān)管概覽

許 閑 復(fù)旦大學(xué)中國保險(xiǎn)科技實(shí)驗(yàn)室/復(fù)旦大學(xué)臺(tái)灣研究中心

許閑，復(fù)旦大學(xué)中國保險(xiǎn)與社會(huì)安全研究中心主任、復(fù)旦-加州大學(xué)當(dāng)代中國研究中心（Fudan-UC Center）中方主任、復(fù)旦大學(xué)臺(tái)灣研究中心副主任；中國保險(xiǎn)學(xué)會(huì)常務(wù)理事、中國會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)高級(jí)會(huì)員、財(cái)政部全國會(huì)計(jì)領(lǐng)軍學(xué)術(shù)（后備）人才、上海市保險(xiǎn)學(xué)會(huì)中青年學(xué)術(shù)委員會(huì)主任；兼任德國歐洲經(jīng)濟(jì)研究中心（ZEW）研究員、韓國成均館大學(xué)（SKKU）訪問教授、留德華人經(jīng)濟(jì)學(xué)會(huì)海外顧問、美國圣地亞哥加州大學(xué)訪問學(xué)者等。

保險(xiǎn)科技正在以勢不可擋的趨勢向全球發(fā)展。一方面由于科技即將給保險(xiǎn)行業(yè)帶來巨大機(jī)會(huì)與變革，另一個(gè)方面由于保險(xiǎn)業(yè)是金融行業(yè)的重要支柱，在一國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展中扮演的重要的作用，因此保險(xiǎn)科技本身也得到了不同國家和地區(qū)政府的高度重視。本文以美國、英國、德國、中國香港特別行政區(qū)、新加坡為例，分析不同國家和地區(qū)政府對保險(xiǎn)科技的態(tài)度以及所采取的相應(yīng)政策。不同國家和地區(qū)對保險(xiǎn)科技的重視與政策扶持，無疑大大促進(jìn)了保險(xiǎn)科技的創(chuàng)新發(fā)展，也為各國在下一輪經(jīng)濟(jì)競爭與發(fā)展中積累實(shí)力和培養(yǎng)驅(qū)動(dòng)力。

一、美國

美國金融監(jiān)管屬于限制性監(jiān)管(Restricted Regulation)。由于美國的人才與資本優(yōu)勢，因此當(dāng)前美國金融科技行業(yè)以技術(shù)作為主要驅(qū)動(dòng)力。美國的功能性監(jiān)管，能夠抓住金融科技/保險(xiǎn)科技的金融本質(zhì)，按照其業(yè)務(wù)的功能進(jìn)行分類，然后再進(jìn)行監(jiān)管。這種監(jiān)管只有在成熟的監(jiān)管體系下才會(huì)更好地發(fā)揮作用。美國國家經(jīng)濟(jì)委員會(huì)2017年發(fā)布了《金融科技框架白皮書》，概述了政府對于金融科技/保險(xiǎn)科技創(chuàng)新的原則與框架政策。從這份白皮書上看來，美國白宮監(jiān)管政策對于金融科技/保險(xiǎn)科技相對比較友好，各管理部門以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)通過一系列手段刺激金融科技/保險(xiǎn)科技的創(chuàng)新。美國政府對于新興金融科技/保險(xiǎn)科技生態(tài)提供了以下十項(xiàng)原則（National Economic Council of the United States 2017）：

（一）多角度思考金融生態(tài)系統(tǒng)。經(jīng)濟(jì)健康與國家競爭力需要一個(gè)安全強(qiáng)大并且足夠完善的金融服務(wù)體系。為了加強(qiáng)及維持這種體系,擁有相關(guān)利益的人必須更加全面地思考金融生態(tài)系統(tǒng)，以及他們在其中的位置。金融科技/保險(xiǎn)科技影響了我們接觸、交付與消費(fèi)的方式，對金融科技/保險(xiǎn)科技的討論已不再是顛覆現(xiàn)有機(jī)構(gòu)，而是如何使得兩者共生。因此，傳統(tǒng)機(jī)構(gòu)和新的市場參與者都應(yīng)該更加全面地思考自己提供的產(chǎn)品與服務(wù)能為消費(fèi)者、投資人和市場帶來多少附加值，并且安全、透明、可持續(xù)發(fā)展。同時(shí)，政府所扮演的角色應(yīng)該是創(chuàng)造繁榮、可持續(xù)的并且創(chuàng)新的金融服務(wù)行業(yè)，并進(jìn)一步幫助其他領(lǐng)域。

（二）以消費(fèi)者為主。隨著金融科技/保險(xiǎn)科技領(lǐng)域繼續(xù)增長和發(fā)展，金融科技/保險(xiǎn)科技公司必須要以消費(fèi)者為主，包括個(gè)人客戶及機(jī)構(gòu)客戶。金融科技/保險(xiǎn)科技公司需要為他們提供安全透明并且便于用戶使用的產(chǎn)品及服務(wù)。這些產(chǎn)品及服務(wù)必須將重心放在提高客戶對金融機(jī)構(gòu)的選擇能力，并拓寬金融服務(wù)的渠道上。

（四）認(rèn)識(shí)并且克服潛在的技術(shù)偏見。

（七）一切都必須建立在網(wǎng)絡(luò)安全、數(shù)據(jù)安全和隱私保護(hù)的基礎(chǔ)上。金融科技/保險(xiǎn)科技公司無論公司規(guī)模大小，首要任務(wù)都是保護(hù)消費(fèi)者和金融機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)，這也保證了整個(gè)金融服務(wù)行業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施的誠信度和完整性。對于數(shù)據(jù)，金融服務(wù)行業(yè)已經(jīng)為其他行業(yè)做了一個(gè)榜樣：行業(yè)與政府機(jī)構(gòu)共同主動(dòng)實(shí)施網(wǎng)絡(luò)安全、數(shù)據(jù)安全以及隱私保護(hù)。金融科技/保險(xiǎn)科技公司應(yīng)該繼續(xù)進(jìn)行這項(xiàng)重要的工作，并在此基礎(chǔ)上嘗試尋找進(jìn)一步優(yōu)化。

（八）提高金融基礎(chǔ)設(shè)施的效率與效用。盡管當(dāng)前普遍討論的都是金融科技/保險(xiǎn)科技公司對普通消費(fèi)者提供服務(wù)，但是對金融服務(wù)變革而言商務(wù)解決方案和基礎(chǔ)創(chuàng)大數(shù)據(jù)、人工智能、先進(jìn)分析方法以及相關(guān)的技術(shù)可能會(huì)創(chuàng)造巨大的機(jī)遇。但是由于算法系統(tǒng)仍然依靠設(shè)計(jì)人員進(jìn)行基本信息輸入和設(shè)置信息處理流程，因此輸入的基本信息可能會(huì)受到人為理解的干擾。所以算法與決策中可能包含系統(tǒng)性的以及歷史文化方面的偏見，或許會(huì)給消費(fèi)者帶來一些不公平的狀況。企業(yè)應(yīng)當(dāng)聯(lián)合政府探索，緩解金融產(chǎn)品與服務(wù)在提供渠道或方式中的偏見問題。

（五）最大限度地提高透明度。2008年金融危機(jī)帶來的一個(gè)重要教訓(xùn)就是提供透明的金融產(chǎn)品和服務(wù)極其重要。當(dāng)金融產(chǎn)品變得復(fù)雜、服務(wù)變得令人困惑,以至于無論消費(fèi)者、金融機(jī)構(gòu)還是監(jiān)管機(jī)構(gòu)都很難理解其結(jié)構(gòu)及所涉問題的時(shí)候,可能會(huì)帶來災(zāi)難性的結(jié)果。決策者和監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)在近期工作的基礎(chǔ)上，繼續(xù)通過諸如白皮書、峰會(huì)、行政手段與監(jiān)管引導(dǎo)以及其他創(chuàng)新的手段等方式去教育相關(guān)利益者，并以此提高金融科技/保險(xiǎn)科技行業(yè)的透明度。

（六）為實(shí)現(xiàn)互操作性以及協(xié)調(diào)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)而努力。隨著金融服務(wù)持續(xù)的“去中介化”以及消費(fèi)者不斷尋求更加靈活更加個(gè)人定制化的金融解決方案，金融科技/保險(xiǎn)科技公司和金融機(jī)構(gòu)對于它們的產(chǎn)品與服務(wù)應(yīng)該嵌入一個(gè)具有互操作性和協(xié)調(diào)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)可以減少消費(fèi)者在使用不同服務(wù)或產(chǎn)品時(shí)的不適感，使得那些無法享受到銀行服務(wù)的客戶通過其他方式享受到。新也同樣重要。企業(yè)與機(jī)構(gòu)需要保證在提高效率的基礎(chǔ)上進(jìn)行創(chuàng)新，并且注意結(jié)構(gòu)的完整性、安全性、透明度、訪問渠道與合規(guī)等方面。

（九）保護(hù)金融穩(wěn)定性。金融科技/保險(xiǎn)科技公司必須注意并提前思考金融科技/保險(xiǎn)科技中所潛在的風(fēng)險(xiǎn)。一方面，那些剛出現(xiàn)的未經(jīng)實(shí)踐的創(chuàng)新可能會(huì)在提高效率的同時(shí)給目前金融體系帶來一些潛在風(fēng)險(xiǎn)。而當(dāng)人們無法理解并且有效管理這種風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候，這種風(fēng)險(xiǎn)可能會(huì)對金融穩(wěn)定帶來負(fù)面影響。因此，金融科技/保險(xiǎn)科技公司與現(xiàn)存機(jī)構(gòu)、政策制定者以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)需要通過合作，去識(shí)別和緩解不利于金融穩(wěn)定的潛在風(fēng)險(xiǎn)因素。

（十）繼續(xù)加強(qiáng)跨部門間的合作。金融科技/保險(xiǎn)科技公司、金融機(jī)構(gòu)以及政府之間應(yīng)建立長期的關(guān)系。不論是初創(chuàng)企業(yè)或是成熟機(jī)構(gòu),都必須與政策制定者及監(jiān)管者保持不間斷的聯(lián)系。同樣，政府應(yīng)在問題發(fā)生前就直接通過企業(yè)去了解金融科技/保險(xiǎn)科技公司的產(chǎn)品與產(chǎn)業(yè)發(fā)展情況。各方間的這種關(guān)系，有助于在未來發(fā)展的方向上達(dá)成一致，并且能緩解金融監(jiān)管的不確定性。

金融科技/保險(xiǎn)科技企業(yè)有著極大潛力去改革金融服務(wù)渠道，改善金融系統(tǒng)的運(yùn)行機(jī)制，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。然而，要完全實(shí)現(xiàn)這種潛力，金融科技/保險(xiǎn)科技企業(yè)的相關(guān)利益者必須汲取金融危機(jī)的教訓(xùn)，同時(shí)加強(qiáng)與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的合作，以提供更好的產(chǎn)品與服務(wù)。

二、英國

英國政府對于金融科技/保險(xiǎn)科技的態(tài)度是在保證監(jiān)管合理的前提下，推動(dòng)對金融科技的扶持。比如目前英國政府所實(shí)施的“項(xiàng)目革新”計(jì)劃與“監(jiān)管沙盒”（regulatory sandbox）制度，保證了英國的金融科技處于相對領(lǐng)先的地位。2011年英國通過《金融監(jiān)管新方法：改革藍(lán)圖》白皮書，著手對英國金融監(jiān)管體系進(jìn)行全面改革。這一改革終結(jié)了三方監(jiān)管體制，“準(zhǔn)雙峰”模式出現(xiàn)。具體來說,英格蘭銀行下新設(shè)金融政策委員會(huì)（FPC）作為宏觀監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)控、應(yīng)對系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)；新設(shè)審慎監(jiān)管局（PRA）監(jiān)管各類金融機(jī)構(gòu)；新設(shè)金融行為監(jiān)管局（FCA），通過監(jiān)管金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)行為，有效促進(jìn)金融市場的競爭，對消費(fèi)者進(jìn)行保護(hù)。英國政府采用以下幾種方式來鼓勵(lì)金融科技/保險(xiǎn)科技的發(fā)展：

（一）支持。專設(shè)相關(guān)機(jī)構(gòu)支持金融科技/保險(xiǎn)科技發(fā)展，并在稅收和投資方面給予初創(chuàng)企業(yè)優(yōu)惠。提出英國金融監(jiān)管環(huán)境要有助于促進(jìn)金融科技/保險(xiǎn)科技行業(yè)創(chuàng)新，支持初創(chuàng)企業(yè)的發(fā)展。

（二）監(jiān)管沙盒制度。2015年英國實(shí)行了“監(jiān)管沙盒”制度。通過“監(jiān)管沙盒”，為金融科技/保險(xiǎn)科技提供“監(jiān)管實(shí)驗(yàn)區(qū)”，支持初創(chuàng)企業(yè)的發(fā)展。具體而言，“監(jiān)管沙盒”就是創(chuàng)造一個(gè)安全地帶(safe place)，監(jiān)管部門會(huì)放寬對安全區(qū)域內(nèi)的產(chǎn)品和服務(wù)的監(jiān)管。這個(gè)安全地帶可以視作金融的實(shí)驗(yàn)區(qū)，優(yōu)秀的產(chǎn)品或者服務(wù)將會(huì)被進(jìn)行市場推廣，而不盡如人意的產(chǎn)品與服務(wù)則會(huì)被改進(jìn)或者否定。這有助于激發(fā)英國保險(xiǎn)行業(yè)的創(chuàng)新活力。

三、德國

德國在金融領(lǐng)域?qū)嵭薪y(tǒng)一監(jiān)管，德國聯(lián)邦金融監(jiān)管局（BaFin）對證券業(yè)、銀行業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)實(shí)施統(tǒng)一監(jiān)管。BaFin認(rèn)為，目前對于金融科技/保險(xiǎn)科技企業(yè)的監(jiān)管面臨著一些挑戰(zhàn)，因?yàn)橐环矫嬲荒懿扇∵^分嚴(yán)厲的監(jiān)管，否則可能會(huì)扼殺創(chuàng)新；而另一方面也要避免監(jiān)管原則失效導(dǎo)致的金融科技/保險(xiǎn)科技在真空中運(yùn)行，因此金融科技/保險(xiǎn)科技的業(yè)務(wù)模式也需要符合監(jiān)管要求和消費(fèi)者保護(hù)的原則。德國財(cái)政部與德國聯(lián)邦金融監(jiān)管局共同對推動(dòng)德國金融科技/保險(xiǎn)科技發(fā)展采取了一系列的措施。德國財(cái)政部推出FinCamp的系列活動(dòng)，活動(dòng)旨在通過促進(jìn)財(cái)政部、傳統(tǒng)金融業(yè)以及聯(lián)邦金融監(jiān)管局（BaFin）與金融科技企業(yè)的對話，探討金融科技未來的發(fā)展。這項(xiàng)活動(dòng)有利于鼓勵(lì)德國金融科技的發(fā)展，聚焦金融科技的發(fā)展前沿。2016年4月14日，F(xiàn)inCamp推出第一個(gè)活動(dòng)，活動(dòng)主題為“數(shù)字銀行的未來”。

德國政府、歐盟復(fù)興計(jì)劃（European Recovery Programme，ERP）專項(xiàng)基金以及歐盟都為金融科技/保險(xiǎn)科技初創(chuàng)企業(yè)提供了創(chuàng)業(yè)支持計(jì)劃。這些支持計(jì)劃將會(huì)提供給初創(chuàng)企業(yè)優(yōu)惠率更高的長期貸款，并且有更長的寬限期。

不過，德國聯(lián)邦金融監(jiān)管局（BaFin）認(rèn)為，保險(xiǎn)科技/金融科技無合法定義，因此對于這一類公司或者產(chǎn)品的監(jiān)管，多參照傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)或者產(chǎn)品，比例原則同樣適用，因此顯得相對比較嚴(yán)格。

四、香港特別行政區(qū)

香港特區(qū)政府非常重視保險(xiǎn)科技的發(fā)展。香港保險(xiǎn)業(yè)的保險(xiǎn)監(jiān)管部門——香港保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)理處專門成立了金融科技聯(lián)絡(luò)小組，以加強(qiáng)監(jiān)管部門與香港從事金融科技發(fā)展和應(yīng)用的人士間的溝通，幫助金融科技業(yè)界了解相關(guān)的保險(xiǎn)監(jiān)管制度，并發(fā)揮平臺(tái)作用，讓保險(xiǎn)科技相關(guān)生態(tài)主體進(jìn)行信息和項(xiàng)目的充分交流。香港特區(qū)政府采用以下幾種方式來鼓勵(lì)金融科技/保險(xiǎn)科技創(chuàng)新：

（一）提供資金。香港特區(qū)政府在一個(gè)創(chuàng)新科技基金支持下開展企業(yè)支持計(jì)劃，來鼓勵(lì)個(gè)人領(lǐng)域在研究和發(fā)展活動(dòng)上的投資。每個(gè)審核通過的項(xiàng)目將能得到多達(dá)1000萬港元的資金，資金的提供以項(xiàng)目間比較為基礎(chǔ)確定創(chuàng)新科技項(xiàng)目的資助力度。如果加上政府開展的其他類似資金提供計(jì)劃，特區(qū)政府大概提供了50億港元，以支持包括金融科技與保險(xiǎn)科技在內(nèi)的多種領(lǐng)域的風(fēng)險(xiǎn)投資和研究。

（二）支持。保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)理處（OCI）、香港金融管理局（HKMA）、香港證監(jiān)會(huì)（SFC）已經(jīng)建立了專用的金融科技/保險(xiǎn)科技平臺(tái)，用來拓寬監(jiān)管者和金融科技/保險(xiǎn)科技組織之間的交流。這種平臺(tái)可以處理行業(yè)研究問題，并且能夠提供符合相關(guān)研究要求的信息給從事金融創(chuàng)新的公司。平臺(tái)也能通過行業(yè)間的互換與最新的市場發(fā)展保持同步。

（四）更新專業(yè)知識(shí)。香港保險(xiǎn)聯(lián)會(huì)（HKFI）最近在金融科技中心建立了特別工作組。這個(gè)工作組當(dāng)前正在探索如何與政府一同促進(jìn)保險(xiǎn)行業(yè)創(chuàng)新，并吸引資本和人才。

五、新加坡

新加坡金融科技/保險(xiǎn)科技的發(fā)展有著強(qiáng)大的政府和監(jiān)管支持。新加坡正在打造智能國家的框架下積極推動(dòng)金融保險(xiǎn)科技的發(fā)展，新加坡金融管理局（MAS）也借此契機(jī)打造國際智能金融中心。新加坡政府希望金融行業(yè)的科技可以隨地使用以便提高效率、創(chuàng)造機(jī)遇，更好地進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，并且提高生活質(zhì)量。金融科技/保險(xiǎn)科技，包括使用科技去設(shè)計(jì)新的金融服務(wù)和產(chǎn)品，是建造一個(gè)智能金融中心的重要因素。監(jiān)管部門對于金融科技/保險(xiǎn)科技非?？隙ǎ⑶彝瑯硬扇《喾N方式進(jìn)行鼓勵(lì)支持。

（一）提供資金。新加坡政府為金融科技/保險(xiǎn)科技相關(guān)的創(chuàng)新提供各種資金支持。新加坡金融管理局（Monetary Authority of Singapore,MAS）特別批準(zhǔn)了2.25億新元用于投資金融領(lǐng)域科技和創(chuàng)新計(jì)劃（FSTI），該計(jì)劃旨在接下來5年內(nèi)通過提供資金建立起創(chuàng)新實(shí)驗(yàn)室、制度層次的項(xiàng)目以及全行業(yè)的措施去推動(dòng)新加坡金融科技/保險(xiǎn)科技生態(tài)系統(tǒng)的發(fā)展。從目前FSTI支持的項(xiàng)目看，大量項(xiàng)目集中在保險(xiǎn)科技的相關(guān)領(lǐng)域上，如采用區(qū)塊鏈技術(shù)防止金融貿(mào)易出現(xiàn)復(fù)制發(fā)票、實(shí)施測驗(yàn)降低網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)以及分析自然災(zāi)害數(shù)據(jù)。

（二）支持。新加坡金融管理局（MAS）和國立研究基金會(huì)（NationalResearch Foundation，NRF）于2016年5月正式成立金融科技辦公室作為所有金融科技/保險(xiǎn)科技事務(wù)的一站式支持機(jī)構(gòu)，以推動(dòng)新加坡成為金融科技/保險(xiǎn)科技中心。新的金融科技辦公室將協(xié)助審核、調(diào)整和加強(qiáng)政府的這些資金計(jì)劃，在行業(yè)基礎(chǔ)建設(shè)、人才開發(fā)、人力需求與商業(yè)競爭方面提出策略與計(jì)劃，并且通過這些金融科技/保險(xiǎn)科技的活動(dòng)與舉措促使新加坡成為金融科技/保險(xiǎn)科技中心。

（四）更新專業(yè)知識(shí)。新加坡金融管理局（MAS）還在內(nèi)部設(shè)立了金融科技與創(chuàng)新小組，其中包括三個(gè)部門（其中兩個(gè)將重點(diǎn)關(guān)注監(jiān)管政策，而第三個(gè)將側(cè)重于創(chuàng)新，通過與行業(yè)合作的機(jī)會(huì)來測試創(chuàng)新解決方案)。這將使得MAS能確保法規(guī)不會(huì)落后于創(chuàng)新的腳步，MAS為了更好地監(jiān)督與規(guī)范，也將繼續(xù)參與到創(chuàng)新活動(dòng)中。