未來銀行之路

宋慧芳

全國金融工作會議剛剛結(jié)束，銀行業(yè)回歸本源怎么做，未來之路該怎么走，成為各家銀行普遍關(guān)注的問題。

在以習(xí)近平總書記為核心的黨中央執(zhí)政的這五年內(nèi)，中國金融業(yè)穩(wěn)中求進(jìn)，中國銀行業(yè)不斷取得輝煌業(yè)績。這五年，中國銀行業(yè)總資產(chǎn)從144萬億元，大幅增長至240萬億元；這五年，A股上市銀行達(dá)到25家，總市值超過9.68萬億元。然而輝煌背后，對金融風(fēng)險的防化卻更應(yīng)該得到關(guān)注和重視。在剛剛結(jié)束的第五次全國金融工作會議上，習(xí)近平總書記強(qiáng)調(diào)，金融是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的血脈，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)是金融的天職，是金融的宗旨，也是防范金融風(fēng)險的根本舉措。

正是在這樣的背景下，8月24日，“2017中國銀行業(yè)發(fā)展論壇”在北京舉行?！吨袊?jīng)濟(jì)信息》記者了解到，在今年主題為“未來銀行之路：回歸與發(fā)展”的峰會上，匯集了各大銀行高管和業(yè)內(nèi)人士，他們就銀行業(yè)回歸本源服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、防范化解風(fēng)險分享了感悟。

于學(xué)軍：金融風(fēng)險的來源

中國金融的風(fēng)險從何而來？這么多的金融亂象是如何形成的？現(xiàn)在中國為什么會積累這么大的金融風(fēng)險？中國銀監(jiān)會國有重點(diǎn)金融機(jī)構(gòu)監(jiān)事會主席于學(xué)軍從四個方面進(jìn)行了概括、分析。

“第一，自2008年國際金融危機(jī)爆發(fā)以來，我國長期持續(xù)的貨幣信用巨額投放，是金融風(fēng)險積累的重要外部環(huán)境?！?據(jù)于學(xué)軍介紹，當(dāng)時為了抗擊國際金融危機(jī)對中國經(jīng)濟(jì)的巨大沖擊，中國政府緊急出臺了一系列重大的刺激性經(jīng)濟(jì)政策，旨在擴(kuò)大固定資產(chǎn)投資規(guī)模以拉動日漸乏力的經(jīng)濟(jì)增長。然而，令大多數(shù)人沒有想到的是，至今已歷經(jīng)九年，但是全球經(jīng)濟(jì)金融似乎仍未完全擺脫其陰影。

不過，在于學(xué)軍看來，任何國家、任何時候發(fā)生的金融危機(jī)，均系在此之前貨幣信用的過度膨脹所為，都有一個貨幣信用長期持續(xù)擴(kuò)張并不斷積累的過程。而一旦引發(fā)資產(chǎn)泡沫化并使通脹壓力快速上升，貨幣信用擴(kuò)張也就走到盡頭，甚至難以為繼。隨之而來的緊縮性政策，往往又是刺破資產(chǎn)泡沫的重要外部因素；而資產(chǎn)泡沫一旦破滅就會引發(fā)連鎖反應(yīng)，并常常成為系統(tǒng)性金融風(fēng)險的發(fā)端。

“第二，隨著人民幣國際化的大力推進(jìn)，致使中國的金融體制、金融市場日趨復(fù)雜，宏觀調(diào)控的難度明顯加大?！庇趯W(xué)軍認(rèn)為，“人民幣國際化是中國金融業(yè)開放的必然趨勢，也是未來方向，但客觀上卻使境內(nèi)外市場聯(lián)結(jié)起來，造成人民幣匯率、利率等的影響因素增加，難以自如地施展調(diào)控政策?！?/p>

“第三，金融監(jiān)管的能力建設(shè)，跟不上金融業(yè)整體發(fā)展的變化與速度。”據(jù)于學(xué)軍介紹， 隨著貨幣信用持續(xù)巨額增加和膨脹，資產(chǎn)負(fù)債表迅速擴(kuò)大，并使業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)發(fā)生重大變化。而這種業(yè)務(wù)、新產(chǎn)品正是為了逃避調(diào)控和規(guī)避監(jiān)管，即所謂的“監(jiān)管套利”。而我們的監(jiān)管部門往往跟不上金融機(jī)構(gòu)無窮無盡的創(chuàng)新變化，監(jiān)管能力建設(shè)明顯不足。

“第四，移動互聯(lián)網(wǎng)與通信技術(shù)的飛速發(fā)展，使中國的信息化水平大幅提高，發(fā)達(dá)程度甚至超越美歐日等發(fā)達(dá)國家，這使政府的管控能力面臨嚴(yán)重的挑戰(zhàn)?！睋?jù)于學(xué)軍介紹，金融科技或互聯(lián)網(wǎng)金融常使金融活動脫離開原有正規(guī)金融的范疇，擴(kuò)展到社會各行各業(yè)并廣泛推廣使用。

胡懷邦：金融的天職和宗旨

銀行業(yè)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)共生共榮、相互促進(jìn)。改革開放以來，中國經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展取得舉世矚目的成就，金融業(yè)發(fā)揮了不可或缺的作用。但是，一段時間以來，隨著規(guī)模的快速擴(kuò)張，金融業(yè)在一定程度上出現(xiàn)了“脫實(shí)向虛”的傾向，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的質(zhì)效有待進(jìn)一步提升。

“為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)是金融的天職和宗旨，也是防范金融風(fēng)險的根本舉措?！眹议_放銀行董事長胡懷邦指出，“金融要更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，必須主動適應(yīng)全面建成小康社會新形勢和深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革新要求，把更多金融資源配置到經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，更好地滿足人民群眾和實(shí)體經(jīng)濟(jì)多樣化的融資需求?！?/p>

求木之長者，必固其根本。回歸本源、聚焦主業(yè)、更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，是中國銀行業(yè)義不容辭的責(zé)任。胡懷邦指出，開發(fā)銀行愿繼續(xù)與銀行同業(yè)一道，扎實(shí)做好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的各項(xiàng)工作，為促進(jìn)經(jīng)濟(jì)和金融良性循環(huán)、健康發(fā)展作出更大貢獻(xiàn)，以優(yōu)異成績迎接黨的十九大勝利召開。

易會滿：建立超級資產(chǎn)負(fù)債表

在當(dāng)前中國經(jīng)濟(jì)金融形勢和環(huán)境下，銀行業(yè)要回歸本源和健康發(fā)展，需要以治理好金融亂象、防控好金融風(fēng)險為基礎(chǔ)。而要防范金融亂象無序演化對經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展帶來危害，則需要以強(qiáng)化金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)為前提。在中國工商銀行董事長易會滿看來，治理金融亂象，當(dāng)務(wù)之急是要建立一張能反映金融業(yè)運(yùn)行整體情況和風(fēng)險實(shí)質(zhì)的超級資產(chǎn)負(fù)債表。從根源切入，在基礎(chǔ)問題上進(jìn)行頂層設(shè)計，對各類金融風(fēng)險做到心中有數(shù)、手中有方、對癥施治。

為什么要建立超級資產(chǎn)負(fù)債表？易會滿表示，在經(jīng)濟(jì)全球化、利率市場化和金融脫媒持續(xù)深化的大背景下，我國金融體系的復(fù)雜程度明顯提高。尤其是各類跨境、跨界、跨市場的金融活動日益頻繁，在推動金融創(chuàng)新和金融市場發(fā)展的同時，也滋生了一些金融亂象和風(fēng)險隱患，增加了金融體系的脆弱性。再加上金融市場的快速發(fā)展以及一些金融行為的異化，使傳統(tǒng)的觀察視角、統(tǒng)計工具和管理手段開始失真和失靈。因此，建立一張金融業(yè)的超級資產(chǎn)負(fù)債表既是當(dāng)務(wù)之急，也是大勢所趨。它是落實(shí)全國金融工作會議三大任務(wù)尤其是強(qiáng)化金融監(jiān)管、整治金融亂象的重要抓手和突破口，也是促進(jìn)新常態(tài)下經(jīng)濟(jì)金融良性循環(huán)和健康發(fā)展的重要基礎(chǔ)。

建立什么樣的超級資產(chǎn)負(fù)債表？在易會滿看來，就是一張涵蓋表內(nèi)+表外、境內(nèi)+境外、存量+流量、即期+遠(yuǎn)期、傳統(tǒng)+創(chuàng)新的立體多維的金融報表體系，是一張全視角、全覆蓋、全口徑反映金融業(yè)運(yùn)行狀況和風(fēng)險實(shí)質(zhì)的“體檢表”。以全面真實(shí)反映金融整體運(yùn)行狀況為指歸，以為宏觀審慎監(jiān)管、綜合協(xié)調(diào)監(jiān)管、功能行為監(jiān)管提供依據(jù)為目的，通過強(qiáng)化金融綜合統(tǒng)計功能，擴(kuò)大金融統(tǒng)計監(jiān)測范圍，完善統(tǒng)計協(xié)調(diào)和信息共享機(jī)制來實(shí)現(xiàn)的。

如何構(gòu)建超級資產(chǎn)負(fù)債表？易會滿認(rèn)為，構(gòu)建超級資產(chǎn)負(fù)債表，核心是要把握好前提條件，突出關(guān)鍵環(huán)節(jié)，夯實(shí)基礎(chǔ)工作。既要把握好對象上明確界定金融與非金融、標(biāo)準(zhǔn)上建立統(tǒng)一的金融基礎(chǔ)制度、原則上堅持基礎(chǔ)資產(chǎn)透明的前提條件，還要突出重視監(jiān)管部門的有效聯(lián)動、完善中央與地方監(jiān)管分工、落實(shí)金融機(jī)構(gòu)主體責(zé)任的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，夯實(shí)培養(yǎng)高素質(zhì)、復(fù)合型的金融人才隊(duì)伍和提升金融科技水平兩項(xiàng)基礎(chǔ)工作。endprint

李國華：把握好四個關(guān)系

中國郵政儲蓄銀行董事長李國華在論壇上指出，對于商業(yè)銀行來說，貫徹落實(shí)好全國金融工作會議精神的一項(xiàng)主要任務(wù)，就是要不斷深化對經(jīng)濟(jì)金融辯證關(guān)系的認(rèn)識，進(jìn)一步回歸本源，專注主業(yè)，把為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)作為根本出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，重點(diǎn)是要處理和把握好四個關(guān)系：

一是大與小的關(guān)系，商業(yè)銀行在積極支持大項(xiàng)目、大企業(yè)的同時，更要加強(qiáng)對小微企業(yè)、三農(nóng)和偏遠(yuǎn)地區(qū)的金融服務(wù)，促進(jìn)金融精準(zhǔn)扶貧，把履行好社會責(zé)任與商業(yè)化經(jīng)營統(tǒng)一起來。二是新與舊的關(guān)系，商業(yè)銀行也要加強(qiáng)對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)改造升級的支持，特別是對制造業(yè)的支持，做到有取有舍、有保有壓、有進(jìn)有退，促進(jìn)商業(yè)銀行信貸結(jié)構(gòu)優(yōu)化調(diào)整。三是促發(fā)展和防范風(fēng)險的關(guān)系，防范黑天鵝和灰犀牛等。商業(yè)銀行服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)需要，在促發(fā)展和防風(fēng)險之間，做好平衡。四是處理好企業(yè)黨建與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系。銀行業(yè)是黨執(zhí)政興國的金融重器，在實(shí)體經(jīng)濟(jì)爬坡的關(guān)鍵期，只有深入推進(jìn)黨建工作與業(yè)務(wù)工作的深度融合，才能在思想上保持先進(jìn)，政治上保持清醒、行動上保持定力，確保銀行業(yè)改革發(fā)展不偏離實(shí)體經(jīng)濟(jì)的大方向。

陶以平：存在四方面的矛盾

“現(xiàn)在銀行業(yè)‘回歸本源已經(jīng)成為無需過多闡述的‘主義，關(guān)鍵是如何解決‘問題，也就是如何在銀行具體的經(jīng)營管理過程中，將更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、提高服務(wù)的質(zhì)效落實(shí)到位。”興業(yè)銀行行長陶以平表示。

在談到當(dāng)前實(shí)體經(jīng)濟(jì)對于銀行服務(wù)需求的熱點(diǎn)、難點(diǎn)、痛點(diǎn)時，陶以平表示要首先明白金融需求與銀行業(yè)的服務(wù)供給之間存在的矛盾。對此，他表示主要存在四個方面矛盾：

一是實(shí)體經(jīng)濟(jì)具有周期性，而銀行一般是順周期經(jīng)營。近幾年經(jīng)濟(jì)下行所反映的一方面銀行“資產(chǎn)荒”，另一方面部分行業(yè)、企業(yè)“融資難”的矛盾確實(shí)比較明顯。

二是實(shí)體經(jīng)濟(jì)有普惠性要求，而銀行在經(jīng)營過程中有盈利性考慮。尤其是小微企業(yè)對銀行減費(fèi)讓利、調(diào)整風(fēng)險審批規(guī)則的呼聲較大、要求較多，而銀行出于風(fēng)險控制、成本控制等商業(yè)原則的考慮，與這些要求出現(xiàn)了一定沖突。

三是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的金融需求越來越個性化、多元化、綜合化，而銀行的專業(yè)服務(wù)能力需要加快適應(yīng)。比如很多企業(yè)尤其是大型企業(yè)的金融服務(wù)需求越來越綜合化、復(fù)雜化，往往同時橫跨投資、融資、避險、跨境金融等各個方面，而銀行如何強(qiáng)化這方面的專業(yè)服務(wù)能力和政策合規(guī)意識還需要著力提升。

四是實(shí)體經(jīng)濟(jì)對于金融服務(wù)的效率格外重視，而銀行更強(qiáng)調(diào)穩(wěn)健安全的流程控制?；ヂ?lián)網(wǎng)金融異軍突起的一個重要原因，就是它們很多時候拋棄了束縛銀行的“繁文縟節(jié)”，更加重視便捷性，從而極大提升了客戶體驗(yàn)，但銀行由于自身經(jīng)營的行業(yè)屬性、內(nèi)在規(guī)律，很難享有這種“自由”。

解決這些問題，提高銀行服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的質(zhì)效，需要很多方面共同努力，很多條件共同配合。但陶以平指出，更重要的是，銀行自身也要進(jìn)行供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，加強(qiáng)自身能力建設(shè)，提高自身服務(wù)水平。其中，兩個方面因素是關(guān)鍵：提高專業(yè)能力和提高運(yùn)營效率。

張健華：新階段新特點(diǎn)

“包括銀行業(yè)在內(nèi)的金融業(yè)作為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，作為自然配置和宏觀調(diào)控的重要工具，作為推動經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的重要力量，已經(jīng)進(jìn)入到了一個新的發(fā)展階段。新階段有一些新的特點(diǎn)?！比A夏銀行行長張建華表示。

一是要滿足實(shí)體經(jīng)濟(jì)多元化、多方位的金融需求成為了銀行業(yè)面臨的首要任務(wù)，銀行業(yè)要把服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為發(fā)展的落腳點(diǎn)，把更多的金融資源配置到服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，更好地滿足人民群眾和實(shí)體經(jīng)濟(jì)多樣化的金融需求。二是要防止發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險，成為了銀行業(yè)永恒的主題。三是要深化金融改革，是銀行發(fā)展的根本動力。 四是金融市場的競爭空前激烈，這點(diǎn)不僅僅體現(xiàn)在銀行業(yè)自身的行業(yè)競爭，同時也體現(xiàn)在跨行業(yè)的金融同業(yè)之間的競爭，還有跨業(yè)的一些競爭，包括了各種各樣的準(zhǔn)金融、互聯(lián)網(wǎng)金融等等。這些競爭都為我們銀行業(yè)帶來了巨大的前所未有的壓力。

洪崎：守住底線

“金融機(jī)構(gòu)脫離實(shí)體經(jīng)濟(jì)將對自身的長遠(yuǎn)發(fā)展構(gòu)成傷害。金融業(yè)的發(fā)展應(yīng)防黑天鵝也避灰犀牛，守住發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險的底線?！?中國民生銀行董事長洪崎強(qiáng)調(diào)。

“第一，離開服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，銀行業(yè)將成無源之水?！?洪崎指出，在實(shí)際工作中，很多金融機(jī)構(gòu)自覺不自覺地脫離了實(shí)體經(jīng)濟(jì)，毫無疑問這種做法是不可持續(xù)的，對實(shí)體經(jīng)濟(jì)和金融機(jī)構(gòu)自身長遠(yuǎn)發(fā)展都是有傷害的。

“第二既防黑天鵝也避黑犀牛，守住發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險的底線?！焙殓硎荆拔覈鹑隗w系中銀行是大頭，金融穩(wěn)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)，銀行穩(wěn)則金融穩(wěn)。近期，經(jīng)濟(jì)進(jìn)入新常態(tài)以來，銀行業(yè)傳統(tǒng)金融模式和風(fēng)控模式面臨重大挑戰(zhàn)。”

王洪章：回歸本源

“銀行要時時記住我們是中國的銀行業(yè)?！敝袊ㄔO(shè)銀行原董事長王洪章表示，中國銀行業(yè)與國際銀行業(yè)最大的不同點(diǎn)就是其目標(biāo)是多重性的，而不是唯一性的。多重性的目標(biāo)包括盈利能力、為投資者獲取長期最大的價值，同時還要支持好經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，確保金融的穩(wěn)定。

首先，金融業(yè)回歸本源。王洪章表示，其中主要存在的問題是忽視了金融業(yè)在綜合化、多功能和集約型戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型當(dāng)中所起的作用，所以金融業(yè)對支持企業(yè)發(fā)展、服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，在天平上有一些偏頗。對此我們應(yīng)該按照中央的要求來做，更快地修復(fù)這個天平，更多地支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

其次，企業(yè)也要回歸本源。王洪章表示，銀行的利潤和金融界的利潤只是社會平均利潤的一部分，如果哪個利潤高了，實(shí)體的利潤會大幅度降低，所以現(xiàn)在企業(yè)融資難、融資貴的問題長期解決不了。“資金進(jìn)入到企業(yè)以后，企業(yè)也要回歸本源，把資金真正用到為社會創(chuàng)造財富上?！蓖鹾檎聫?qiáng)調(diào)。

但是監(jiān)管也有一個回歸本源的問題。王洪章認(rèn)為，面對現(xiàn)在金融亂象叢生的局面，監(jiān)管更重要的是監(jiān)督和管理，而不是審批；更重要的是實(shí)現(xiàn)差異化監(jiān)管，而不是監(jiān)管的平衡，更重要的是防范和化解區(qū)域性和系統(tǒng)性的金融風(fēng)險，而不是關(guān)注銀行業(yè)和金融業(yè)創(chuàng)新。endprint