試析有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力

譚 暢

黑龍江高盛律師集團(tuán)事務(wù)所，黑龍江 哈爾濱 150001

試析有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力

譚 暢

黑龍江高盛律師集團(tuán)事務(wù)所，黑龍江 哈爾濱 150001

在現(xiàn)代各國公司法中股權(quán)轉(zhuǎn)讓自由原則是一個(gè)普遍遵循的基本原則，使保護(hù)股東權(quán)益得到了充分體現(xiàn)。股權(quán)轉(zhuǎn)讓在有限責(zé)任公司規(guī)定中主要有內(nèi)部和外部兩種轉(zhuǎn)讓方式，股權(quán)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓合同效力主要關(guān)注于對知情權(quán)與優(yōu)先權(quán)的思考、保障債權(quán)人利益、限制持股比例等方面內(nèi)容；外部轉(zhuǎn)讓合同效力主要關(guān)注于未經(jīng)其它股東同意的股權(quán)轉(zhuǎn)讓、轉(zhuǎn)讓人與股東優(yōu)先權(quán)行使、強(qiáng)制執(zhí)行中的競買等方面內(nèi)容。

股權(quán)轉(zhuǎn)讓；有限公司；股東權(quán)益

在各國公司法中股權(quán)轉(zhuǎn)讓自由原則是一個(gè)普遍遵循的基本原則，隨著公司日益擴(kuò)大規(guī)模，也逐漸拓展了資本市場，新老投資者拓寬了范圍，都離不開股權(quán)轉(zhuǎn)讓的自由原則。股權(quán)轉(zhuǎn)讓效力主要是指公司股東將其權(quán)益依法有償?shù)叵蛩宿D(zhuǎn)讓，使受讓人獲得股東資格，進(jìn)而在民事法律行為中得到股東權(quán)益受益權(quán)的效力狀態(tài)。因股東財(cái)產(chǎn)權(quán)由股權(quán)承載，涉及股東人身權(quán)等諸多權(quán)利，所以有限公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛案件在司法實(shí)踐中是公司訴訟的一個(gè)十分重要的部分，股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力更是重中之重。

一、有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的法理基礎(chǔ)

有限責(zé)任公司盡管特點(diǎn)是資合性和人合性，更明顯的是人合性，所以在有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓方面也具有與股份有限責(zé)任公司不同的特點(diǎn)，針對兩種類型不同的股權(quán)轉(zhuǎn)移，公司法的規(guī)定不同，特別是有限公司股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓具有更嚴(yán)格的控制，但不管采取何種方式轉(zhuǎn)讓股權(quán)，其合同效力對于股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成具有關(guān)鍵性作用。股權(quán)轉(zhuǎn)讓自由原則通常涉及對其持有股份轉(zhuǎn)讓、轉(zhuǎn)讓對象、轉(zhuǎn)讓時(shí)間、轉(zhuǎn)讓數(shù)額、轉(zhuǎn)讓價(jià)格等都具有決定的自由。股權(quán)應(yīng)符合合同法規(guī)定就能轉(zhuǎn)讓，但因股權(quán)轉(zhuǎn)讓與企業(yè)、個(gè)人及社會(huì)利益都具有一定關(guān)系，公司法對其具有限制作用。股權(quán)自由轉(zhuǎn)讓使保護(hù)股東權(quán)益得到充分體現(xiàn)，投資具有風(fēng)險(xiǎn)，股東應(yīng)結(jié)合實(shí)際對于是否繼續(xù)投資有權(quán)進(jìn)行選擇，公司也應(yīng)結(jié)合公司情況變化，對公司及其它股東權(quán)益采取吸收和清退方式靈活選擇。

二、有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓形式

公司法中明確規(guī)定有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓主要有內(nèi)部轉(zhuǎn)讓和外部轉(zhuǎn)讓兩種類型，因有限責(zé)任公司的人合性較強(qiáng)，使股權(quán)轉(zhuǎn)讓成為比較敏感的話題，股權(quán)轉(zhuǎn)讓表明打破原來利益平衡及出現(xiàn)新的投資結(jié)構(gòu)，該結(jié)構(gòu)變化重新分配了轉(zhuǎn)讓股權(quán)股東、公司及股權(quán)受讓人之間的利益。

在內(nèi)部轉(zhuǎn)讓方面，各國公司法都規(guī)定在有限責(zé)任公司股東之間可對股權(quán)自由轉(zhuǎn)讓，體現(xiàn)了契約自由，股權(quán)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓對公司人合性不具有影響，最多由于變化的股權(quán)結(jié)構(gòu)導(dǎo)致公司控制權(quán)發(fā)生變化，相對于外部轉(zhuǎn)讓更加簡單。

在外部轉(zhuǎn)讓方面，因有限責(zé)任公司人合性較強(qiáng)，股權(quán)外部轉(zhuǎn)讓具有比較較高的敏感性，相關(guān)規(guī)定也比較嚴(yán)格，主要是對股東向非公司人員轉(zhuǎn)讓股權(quán)具有一定的限制，對惡意無故拖延的某些股東具有遏制作用，進(jìn)而使轉(zhuǎn)讓股權(quán)的股東錯(cuò)失機(jī)會(huì)，對股東對外轉(zhuǎn)讓股權(quán)的權(quán)利也具有保護(hù)作用。對優(yōu)先權(quán)方式也進(jìn)行了規(guī)定，對于市場瞬息萬變而言書面通知時(shí)間30日略長。在實(shí)踐操作中對優(yōu)先權(quán)規(guī)定不夠細(xì)化，無論何種問題都與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力都有關(guān)系，并確定確認(rèn)合同效力的方式。

三、有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力

在股權(quán)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓合同效力方面，應(yīng)注意知情權(quán)與優(yōu)先權(quán)，保障債權(quán)人利益，限制持股比例。在股權(quán)外部轉(zhuǎn)讓合同效力方面，為確保有限責(zé)任公司人合性和封閉性，各國普遍采用嚴(yán)格限制股權(quán)轉(zhuǎn)讓程序的方式，我國公司法也有比較嚴(yán)格的限制，但在股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力的認(rèn)定方式?jīng)]有相關(guān)規(guī)定，在學(xué)界及司法實(shí)踐中也存在一定爭議。不只包括所有的股權(quán)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓要求，還包括很多限制條件。在學(xué)術(shù)界對股權(quán)轉(zhuǎn)讓沒有經(jīng)其它股東同意的合同效力主要觀點(diǎn)為：一是無效說。即與該條規(guī)定不符，股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同無效。二是有效說。結(jié)合合同法有關(guān)規(guī)定，依法建立的合同原則上即產(chǎn)生法律效力。三是效力待定說。因公司法限制有限公司股東股權(quán)處分，股權(quán)擅自轉(zhuǎn)讓為越權(quán)，在廣義上無權(quán)處分。四是可撤銷說。有限責(zé)任公司股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)給非股東，屬該類型利益沖突。應(yīng)對第三人賦予某種權(quán)利，對合同效力進(jìn)行干預(yù)。權(quán)利人行使權(quán)利時(shí)合同無效，否則合同有效。

四、結(jié)語

綜上所述，股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力比較復(fù)雜，其成立與公司、轉(zhuǎn)讓人、受讓人及其它股東利益都具有一定關(guān)系，對各方之間利益的平衡方式不應(yīng)停留在理論論證方面，還要在實(shí)踐中綜合考慮諸多因素，盡可能實(shí)現(xiàn)客觀公正，才能使法律公平正義得到充分體現(xiàn)。

[1]趙艷秋.論有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同——理論基礎(chǔ)與法律價(jià)值的考察[J].經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊，2015.8.

[2]趙艷秋，王乃晶.特殊情況下有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同面失效效力的認(rèn)定[J].學(xué)術(shù)交流，2016.11.

[3]張鈞，吳欽松.論未經(jīng)其他股東放棄優(yōu)先購買權(quán)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同之效力[J].河北法學(xué)，2015.12.

D922.291.91

A

2095-4379-(2017)31-0238-01

譚暢，女，漢族，黑龍江人，本科，任職于黑龍江高盛律師集團(tuán)事務(wù)所，研究方向：公司法。