信用建設(shè)滯后阻礙農(nóng)村金融落地

文|資深財(cái)經(jīng)評論人 許權(quán)勝

信用建設(shè)滯后阻礙農(nóng)村金融落地

文|資深財(cái)經(jīng)評論人 許權(quán)勝

在我國現(xiàn)行體制中，金融落地農(nóng)村十分艱難，農(nóng)村土地產(chǎn)權(quán)等諸多原因?qū)е铝宿r(nóng)村信用建設(shè)滯后，而征信的不完善又嚴(yán)重影響了金融機(jī)構(gòu)、民間信貸進(jìn)入農(nóng)村。

農(nóng)村金融落地，顧名思義當(dāng)然是金融之水要灌向農(nóng)村，金融術(shù)語叫“普惠金融”，意思是農(nóng)村不受金融歧視。但在我國現(xiàn)行體制中，金融落地農(nóng)村是很難的。農(nóng)村大型銀行一般有農(nóng)行、郵儲，但它們很少對農(nóng)村放貸。所以農(nóng)村中小銀行，也就是農(nóng)信社農(nóng)商行成了農(nóng)村金融普惠的主力軍，信用社現(xiàn)在正在逐一變身為農(nóng)商行，變身后一般會以利潤最大化為考量，所以很多地方也設(shè)立了村鎮(zhèn)銀行，來補(bǔ)充信用社變身后的缺位。

現(xiàn)在阿里和淘寶下鄉(xiāng)，民營銀行的設(shè)立，以及國家對金融牌照的放開，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)之間的競爭也異常激烈，但這些并沒有給農(nóng)村帶去多少金融普惠的變化，這個(gè)是為什么呢？筆者分析有這三種可能的影響。

一是利率市場化對農(nóng)村金融落地的影響。利率市場化使銀行與銀行之間通過利率的競爭白熱化，競爭加大了銀行自身成本，很多農(nóng)商行今年的利潤只及去年同期的一半，而且勢頭還在持續(xù)下滑。加上銀行同資本市場爭、阿里淘寶和P2P等新興互聯(lián)網(wǎng)金融方式的競爭，金融脫媒的加劇，農(nóng)村中小銀行的利潤空間越來越小，這個(gè)就逼迫農(nóng)村銀行經(jīng)營要轉(zhuǎn)型，靠存貸利差已經(jīng)難以進(jìn)行下去。

以往中小銀行可能靠擴(kuò)大貸款規(guī)模吃飯，但現(xiàn)在面臨資本消耗過快的難題，出現(xiàn)資本充足率的持續(xù)下降，資本充足率所指示的各項(xiàng)指標(biāo)反映的是銀行是否安全健康，就像股市的期指。實(shí)際上，銀行之所以面臨愈發(fā)趨緊的資本金約束，其根本原因是銀行過分依靠信貸收入來維持盈利的模式，在那種情況下，必然要依靠規(guī)模擴(kuò)張來獲取利潤的增長，而且迫于盈利壓力和競爭壓力，這種模式只能被無限放大，造成惡性循環(huán)，所以依賴生息資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張的粗放模式在利率市場化當(dāng)中是不能再持續(xù)的。

統(tǒng)計(jì)顯示，近年全國法院每年新收執(zhí)行案件300多萬件，其中7成以上有財(cái)產(chǎn)的債務(wù)人不主動(dòng)履行，還大量存在惡意逃避執(zhí)行的情況，其根源在于信用懲戒機(jī)制嚴(yán)重缺位，失信成本過低，造成負(fù)面示范。

伴隨著經(jīng)濟(jì)下行壓力，也伴隨近期民間投資的大幅萎縮，銀行信貸類資產(chǎn)質(zhì)量會越來越令人堪憂，優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)成了必然，所以中小銀行會向風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重低、資本耗費(fèi)少、綜合回報(bào)率高的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，那么要向哪里轉(zhuǎn)型呢？中小銀行的出路一定是重視中間業(yè)務(wù)、輕資產(chǎn)業(yè)務(wù)。但這種業(yè)務(wù)對于農(nóng)村特別是我國的中西部農(nóng)村份額很少，所以會發(fā)生經(jīng)營人群向高顏值的群體轉(zhuǎn)移，農(nóng)村得到信貸授信的機(jī)會減少。

二是信用建設(shè)的滯后影響農(nóng)村金融落地。當(dāng)前，社會價(jià)值觀過于注重經(jīng)濟(jì)實(shí)效，對掙到大錢的人崇拜有加，但不怎么在意錢的來歷，這個(gè)就使那種信奉投機(jī)心理的人大行其道，在金融領(lǐng)域中尤為突出，諸如有些老賴坑蒙拐騙借錢不還，銀行又沒有相關(guān)措施來制裁他，即使到法院起訴，也有種種掣肘。

統(tǒng)計(jì)顯示，近年全國法院每年新收執(zhí)行案件300多萬件，其中7成以上有財(cái)產(chǎn)的債務(wù)人不主動(dòng)履行，還大量存在惡意逃避執(zhí)行的情況，其根源在于信用懲戒機(jī)制嚴(yán)重缺位，失信成本過低，造成負(fù)面示范。這個(gè)會出現(xiàn)什么后果呢？當(dāng)然是多米諾效應(yīng)連鎖反應(yīng)，農(nóng)村還貸的違約往往會影響一大片，有人不還錢，其他人就爭相仿效，大家都不還，有些貸戶即使手頭有錢也不還，因?yàn)樗X得如果還了其他人就會笑話自己，搞得銀行與當(dāng)?shù)乩习傩贞P(guān)系緊張，收貸成本也逐漸上升，最后很多農(nóng)村銀行不得不放棄農(nóng)村這塊市場。

三是土地制度制約農(nóng)村金融落地。農(nóng)村和城市的二元結(jié)構(gòu)現(xiàn)在越來越突出，法律規(guī)定農(nóng)村集體土地、宅基地只能在集體內(nèi)部小范圍流轉(zhuǎn)，不能上市交易，這種土地設(shè)計(jì)沒有賦予農(nóng)民多少財(cái)產(chǎn)權(quán)，而我們中小銀行正是面對著這樣的群體。6月初國土資源部與銀監(jiān)會聯(lián)合印發(fā)《農(nóng)村集體經(jīng)營性建設(shè)用地使用權(quán)抵押貸款管理暫行辦法》，這個(gè)試點(diǎn)效果暫且不論，但它并沒有涉及農(nóng)村土地制度改革的核心。

我國的土地法規(guī)定，農(nóng)民集體所有的土地依法屬于村農(nóng)民集體所有，由村集體經(jīng)濟(jì)組織或者農(nóng)民委員會經(jīng)營、管理。我國的擔(dān)保法也明確規(guī)定將宅基地排除在抵押財(cái)產(chǎn)范圍之外，也就是說，農(nóng)民沒有出賣、變更土地財(cái)產(chǎn)的自由，如果用這種土地作為抵押物必須要人大授權(quán)審議土地個(gè)體化決議，也就是視同土地私有化，不然農(nóng)民有什么權(quán)利來抵押集體的土地呢？土地是農(nóng)民的重要資源，土地不能買賣，不能抵押，就不能變成活的資本，不能自由的流通，也不能跟其他要素自由的結(jié)合。

還有農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營受自然環(huán)境影響很大，風(fēng)險(xiǎn)和收益不可控，即使農(nóng)宅或農(nóng)地可以抵押，巨大的信貸風(fēng)險(xiǎn)也制約農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的積極參與。因此，土地作為農(nóng)民唯一的經(jīng)營失敗退出機(jī)制的一種保障，而這種保障從法律上來說到現(xiàn)在都難以得到保護(hù)和落實(shí)。

所以，綜合以上三種情況，從利率市場化的進(jìn)程看，雖然銀行在農(nóng)村普惠貸款上會有所收縮，但吸收農(nóng)村資金的行業(yè)競爭會使存款人獲益，因此競爭仍會使金融以另一種形式普惠農(nóng)村人口。所以，真正使農(nóng)村金融難以落地的原因是另一種東西，就是“信用”，信用是維系金融之水流淌的安全閥門，就像阿里淘寶面對于之前網(wǎng)絡(luò)普及率不高的農(nóng)村市場，在沒有大數(shù)據(jù)進(jìn)行甄別仍會止步不前。

所以，農(nóng)村的信用建設(shè)與土地權(quán)益的改革其實(shí)是相互依存的關(guān)系，只有人們真正擁有權(quán)益才會珍惜和愛護(hù)、害怕失去權(quán)益，信用就會慢慢形成，農(nóng)村金融難以落地，說到底只是信用的缺失，而這種缺失的根源正是來自于農(nóng)村土地權(quán)益不明確。