試論小額貸款公司法律監(jiān)管的必要性

馬志華

[摘 要]小額貸款公司在我國只有十幾年的發(fā)展歷程，但它的存在對(duì)于緩解中小企業(yè)融資難、推進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展、活躍農(nóng)村金融市場(chǎng)等方面具有重要作用。小額貸款公司作為一種金融制度安排，由于監(jiān)管法律不健全、監(jiān)管主體不明確以及經(jīng)驗(yàn)的缺失等諸多原因，導(dǎo)致在實(shí)際操作過程中出現(xiàn)了一系列問題。筆者從經(jīng)濟(jì)法的角度入手，以小額貸款公司法律監(jiān)管為研究對(duì)象。論述小額貸款公司法律監(jiān)管的必要性。

[關(guān)鍵詞]小額貸款公司；法律監(jiān)管；制度

中圖分類號(hào)：D922.282 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1009-914X（2016）17-0220-01

小額貸款公司是一種連接經(jīng)濟(jì)發(fā)展中資金供給與需求的重要渠道，它的優(yōu)勢(shì)在于決策快、短平快等特點(diǎn)①。隨著小額貸款公司的發(fā)展壯大，法律監(jiān)管制度方面的缺陷逐漸凸顯出來，監(jiān)管依據(jù)沒有上升到法律的層面和高度，且各個(gè)地方的法律文件規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)不一，行業(yè)監(jiān)管出現(xiàn)“力不從心”的局面，基本處于無法可依、各行其道的狀態(tài)，在法制建設(shè)方面基本處于空白，嚴(yán)重影響了小額貸款公司的可持續(xù)發(fā)展。筆者認(rèn)為，加強(qiáng)對(duì)小額貸款公司的監(jiān)管，建立中國特色的草根金融制度，完善相關(guān)的法律監(jiān)管體系尤為重要。

一、小額貸款公司監(jiān)管的內(nèi)涵

1、小額貸款公司的概念

在我國，小額貸款公司可以算是一種特殊的小額信貸機(jī)構(gòu)。因此，筆者認(rèn)為有必要先從小額信貸的概念說起。其實(shí)，國際上只有“小額信貸”這一普通名稱，并沒有“小額貸款公司”這種專業(yè)稱謂。小額信貸是金融行業(yè)的一部分，是滿足那些從未或很少得到正規(guī)金融機(jī)構(gòu)服務(wù)的家庭和企業(yè)的金融需求。②而關(guān)于小額貸款公司的概念，《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見指導(dǎo)意見》做出了相應(yīng)規(guī)定：即小額貸款公司是由自然人、企業(yè)法人與其它社會(huì)組織投資設(shè)立，不吸收公眾存款，經(jīng)營(yíng)小額貸款業(yè)務(wù)的有限責(zé)任公司或股份有限公司。小額貸款公司采取公司治理結(jié)構(gòu)，并受《公司法》的具體條款規(guī)制。

2、小額貸款公司監(jiān)管的概念界定

監(jiān)管，從字面含義來看，可以從規(guī)制和監(jiān)督兩方面來理解。規(guī)制是指具體監(jiān)管部門在法律的授權(quán)下，對(duì)金融機(jī)構(gòu)從市場(chǎng)進(jìn)入門檻、運(yùn)營(yíng)和退出機(jī)制等方面作出詳細(xì)規(guī)定；監(jiān)督則是指監(jiān)管主體通過采取具體的措施，貫徹落實(shí)各項(xiàng)規(guī)章制度到目前為止，對(duì)于小額貸款公司法律監(jiān)管的內(nèi)涵，專家學(xué)者并沒有形成統(tǒng)一的界定。筆者認(rèn)為，小額貸款公司的法律監(jiān)管可以從狹義監(jiān)管和廣義監(jiān)管來區(qū)分，狹義的法律監(jiān)管是指以金融辦為主導(dǎo)，聯(lián)合當(dāng)?shù)厝嗣胥y行、工商、稅務(wù)等部門形成協(xié)調(diào)運(yùn)作機(jī)制，依據(jù)國家法律法規(guī)對(duì)行政區(qū)劃范圍內(nèi)的小額貸款公司實(shí)施監(jiān)督管理。廣義的法律監(jiān)管還包括小額貸款公司自身制定的規(guī)章制度、行業(yè)自律協(xié)會(huì)的

監(jiān)管以及社會(huì)中介機(jī)構(gòu)的監(jiān)督等。

二、小額貸款公司的監(jiān)管內(nèi)容及其它國家的監(jiān)管實(shí)踐

1、 監(jiān)管主體

縱觀小額信貸機(jī)構(gòu)發(fā)展比較好的國家和地區(qū)，無一例外的都擁有完善的法律監(jiān)管體系。由于各個(gè)國家和地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、貧困狀況不同，監(jiān)管主體分為以下幾種類型：③

（1）政府監(jiān)管。一般是法律賦予中央銀行、財(cái)政部等政府部門制定監(jiān)管規(guī)則的權(quán)力，并履行具體監(jiān)管職責(zé)，具有法律強(qiáng)制性。例如，加拿大、玻利維亞等國家是政府監(jiān)管方式的典型代表。

（2）委托監(jiān)管。代理監(jiān)管是指將其監(jiān)管職能委托給第三方具體負(fù)責(zé)小額信貸機(jī)構(gòu)的監(jiān)管工作，但政府保留干預(yù)的權(quán)力。一方面由于監(jiān)管部門繁重的監(jiān)管任務(wù)而無暇顧及，另一方面是這種方式可以節(jié)約監(jiān)管部門大量的時(shí)間和精力。

（3）自我監(jiān)管。隨著小額信貸機(jī)構(gòu)發(fā)展的日漸成熟，許多國家建立了自我監(jiān)督機(jī)構(gòu)——行業(yè)協(xié)會(huì)，并制定了相應(yīng)的職業(yè)規(guī)則和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。到目前為止，還沒有成功的典范。

2、具體的監(jiān)管內(nèi)容

（1）注冊(cè)資本

注冊(cè)資本是小額信貸機(jī)構(gòu)成立的第一道門檻，它反映了小額信貸機(jī)構(gòu)的資金

狀況以及承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力。大部分國家都對(duì)注冊(cè)資金提出了最低要求，如果無法滿足最低資金要求，小額信貸機(jī)構(gòu)將沒有能力支撐金融中介運(yùn)作所需的基礎(chǔ)設(shè)施。在我國，根據(jù)《關(guān)于小額貸款公司試點(diǎn)的指導(dǎo)意見指導(dǎo)意見》的規(guī)定：“小額貸款公司為有限責(zé)任公司的注冊(cè)資本為500萬元，股份公司的注冊(cè)資本為1000萬元。”孟加拉國的《鄉(xiāng)村銀行法》主要是根據(jù)經(jīng)營(yíng)地域合理界定注冊(cè)資本，在欠發(fā)達(dá)的農(nóng)村地區(qū)開展業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)注冊(cè)資本為1萬美元，在鄉(xiāng)級(jí)開展業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)注冊(cè)資本為5萬美元。由此看來，注冊(cè)資金門檻要求越低，小額貸款公司的增加速度越快，有助于營(yíng)造有序的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境。相對(duì)而言，監(jiān)管部門則要承擔(dān)繁重復(fù)雜的監(jiān)管任務(wù)。

（2）風(fēng)險(xiǎn)集中度

任何貸款都是有風(fēng)險(xiǎn)的。每一筆貸款，無論它有多么好的擔(dān)保，也無論借款人是誰，都可能給貸款人造成潛在的損失。為了控制小額信貸的運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)，大部分國家都十分關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)集中度這一指標(biāo)。烏干達(dá)明確規(guī)定，對(duì)個(gè)人或個(gè)人負(fù)責(zé)的小組的貸款額最高不得超過核心資本的1%或5%；任何人的最高貸款額度不能超過總資本的25%，在特殊情況下可以高達(dá)50%。

（3）貸款利率

小額信貸機(jī)構(gòu)作為商業(yè)性經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)，很大程度上追求股東利益最大化。為了保護(hù)借款人的利益，避免信貸機(jī)構(gòu)過度提高貸款利率，政府對(duì)小額貸款公司的利率上限做出了限制規(guī)定。銀監(jiān)會(huì)強(qiáng)調(diào)，貸款利率不得超過司法部門規(guī)定的上限，下限為央行公布的貸款基準(zhǔn)利率的0.9倍，浮動(dòng)幅度按照市場(chǎng)原則自主確定。上限不得高于同期銀行貸款利率的四倍。地方政府對(duì)利率上限作出更加嚴(yán)格的限制，當(dāng)然，這是政府充分維護(hù)借款人的合法權(quán)益、防止高利貸行為、維護(hù)金融市場(chǎng)秩序的重要舉措。

三、小額貸款公司法律監(jiān)管的必要性

小額貸款公司的產(chǎn)生和發(fā)展，不僅在促進(jìn)貧困地區(qū)的發(fā)展、滿足中小企業(yè)資

金需要、社會(huì)主義新農(nóng)村建設(shè)等方面都發(fā)揮著積極作用，而且也完善了農(nóng)村金融市場(chǎng)供給體系。金融業(yè)一直都是政府嚴(yán)格控制的行業(yè)，因?yàn)樗谴罅抠Y金的聚集周轉(zhuǎn)中心，涉及到國家多個(gè)部門，在國民經(jīng)濟(jì)中處于牽一發(fā)而動(dòng)全身的地位，關(guān)系到國家的經(jīng)濟(jì)命脈和政治穩(wěn)定。鑒于金融業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中的重要地位，因此，各國政府都把金融業(yè)的有效監(jiān)管放在各項(xiàng)監(jiān)管工作的重中之重，依法規(guī)范小額貸款公司的經(jīng)營(yíng)行為，為其營(yíng)造良好的發(fā)展環(huán)境，具有重要意義。

（一） 有利于保護(hù)投資者和公眾的合法利益。小額貸款公司的發(fā)展?fàn)顩r雖然

不會(huì)對(duì)金融體系造成系統(tǒng)性危害，但是由于小額貸款公司的服務(wù)對(duì)象主要是農(nóng)民和小企業(yè)，且經(jīng)營(yíng)地域受限，先天的脆弱性決定了其容易影響小額貸款公司的發(fā)展。農(nóng)業(yè)生產(chǎn)具有很強(qiáng)的季節(jié)性特點(diǎn)，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)面臨著更大的風(fēng)險(xiǎn)，一旦出現(xiàn)自然災(zāi)害，將會(huì)對(duì)處于弱勢(shì)地位的服務(wù)對(duì)象帶來損失。對(duì)于小額貸款公司來說，將會(huì)有很大的信貸風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)重影響公司的資金周轉(zhuǎn)速度。因此，完善小額貸款公司的法律監(jiān)管，對(duì)于保護(hù)投資者和公眾的利益非常關(guān)鍵。

（二）有利于更好的發(fā)揮其融資價(jià)值。一方面，金融機(jī)構(gòu)主要集中在大中城市，大部分農(nóng)村地區(qū)金融機(jī)構(gòu)和金融服務(wù)嚴(yán)重缺乏，微型企業(yè)無法享受“普惠金融”體系帶來的平等服務(wù)；另一方面，小企業(yè)自身?xiàng)l件的限制，一般資產(chǎn)規(guī)模小，并且財(cái)務(wù)記錄和財(cái)務(wù)審計(jì)等信息處于封閉狀態(tài)，發(fā)展具有很大的不穩(wěn)定性，從而商業(yè)銀行的主要目標(biāo)客戶不是中小企業(yè)。同時(shí)，各大銀行業(yè)很少根據(jù)小企業(yè)的管理水平、資金周轉(zhuǎn)等特點(diǎn)，提供相應(yīng)的產(chǎn)品和服務(wù)，提供金融支持。小額貸款公司具有審批時(shí)間短、抵押條件靈活、手續(xù)簡(jiǎn)單等特點(diǎn)，它的出現(xiàn)能有效的解決上述矛盾，給中小企業(yè)和農(nóng)戶的發(fā)展提供足夠的資金需求。因此，加強(qiáng)對(duì)小額貸款公司的監(jiān)管，能夠更好的發(fā)揮其融資價(jià)值，為建設(shè)社會(huì)主義新農(nóng)村貢獻(xiàn)力量。

結(jié)語：小額貸款公司的存在和壯大，對(duì)于解決新形勢(shì)下中小企業(yè)融資難以及農(nóng)民貸款難、建立與完善多層次的金融體系、提高對(duì)小微企業(yè)和弱勢(shì)群體的金融覆蓋面、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)快速穩(wěn)定與可持續(xù)的發(fā)展，具有積極而重要的意義。更好的對(duì)小額貸款公司實(shí)施監(jiān)管，是小額貸款公司發(fā)展的有利保障。

參考文獻(xiàn)

①楊再平.2012年1月9日在北京召開的第二屆中國小額信貸機(jī)構(gòu)聯(lián)席會(huì)年會(huì)的講話[C]. http：//finance.sina.com.cn/hy/20120109/142811158761.shtml

②西爾維亞. 維斯尼夫基斯. 發(fā)展商業(yè)性可持續(xù)的小額信貸，Bankakademie International， 2004。

③吳翔宇，吳東立，張英.小額信貸監(jiān)管的國際經(jīng)驗(yàn)及對(duì)我國的啟示，《金融經(jīng)濟(jì)》2006年第11期。