中小企業(yè)融資問題研究

栗瑞杰

摘要：隨著經(jīng)濟(jì)全球化的進(jìn)行，中小企業(yè)在社會發(fā)展中的作用也在不斷增加。但是現(xiàn)在，我國中小企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境較差，特別是融資問題的存在制約了其發(fā)展。怎樣解決當(dāng)前存在的中小企業(yè)融資困難問題，是社會非常關(guān)注的問題。本文主要扥洗了當(dāng)前中小企業(yè)融資存在的問題，并針對問題提出了一些策略，希望能夠給中小企業(yè)融資更好的進(jìn)行提供幫助。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資；問題；研究

中圖分類號：F275 文獻(xiàn)識別碼：A 文章編號：1001-828X（2016）009-000-01

企業(yè)發(fā)展經(jīng)營的每一個(gè)階段都需要大量的資金，企業(yè)想要更好的生存和發(fā)展也必須進(jìn)行融資。一般情況下，企業(yè)財(cái)務(wù)資源方式包含了兩種，分別是內(nèi)部融資以及外部融資兩種。筆者詳細(xì)分析了當(dāng)前中小企業(yè)融資過程中存在的問題，并提出了一些問題解決策略，希望能夠幫助中小企業(yè)融資，降低其融資成本，幫助其更好的經(jīng)營發(fā)展。

一、中小企業(yè)融資過程中存在的主要問題

我國中小企業(yè)發(fā)展過程中不但存在債務(wù)融資缺口以及資本缺口，還會面對一些歧視性明顯的政策。

（一）負(fù)債水平相對較高

在我國工業(yè)企業(yè)中，中小企業(yè)的負(fù)債率在65%左右，這個(gè)數(shù)字比大型企業(yè)高了5個(gè)百分點(diǎn)。通過研究上海的中小企業(yè)融資可以發(fā)現(xiàn)，中小企業(yè)的負(fù)債甲醛以及資產(chǎn)平均利率是55%。中小企業(yè)融資時(shí)成本也比較高，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于同期人民銀行公布的貸款水平。并且融資利率比較高的企業(yè)大都是外商投資企業(yè)、民營企業(yè)等，雖然針對這種情況，中國工商銀行指定了一定的政策，但是想要落實(shí)政策還需要一定的時(shí)間[1]。

（二）中小企業(yè)信貸呈現(xiàn)出嚴(yán)重的兩極分化

隨著市場機(jī)制的完善，企業(yè)競爭也愈加激烈，中小企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益也呈現(xiàn)出兩極分化的特點(diǎn)。那些銷售效益比較好的中小企業(yè)，其信貸質(zhì)量往往比較高，金融機(jī)構(gòu)愿意和其合作，能夠很好的滿足其融資需求。而那些發(fā)展前景好，但是當(dāng)前發(fā)展情況較差的中小企業(yè)，則很容易被忽視，無法獲得足夠的貸款，融資困難，影響了其生存[2]。

（三）固定資產(chǎn)貸款減少

隨著信貸制度的實(shí)行，商業(yè)銀行以及金融機(jī)構(gòu)和中小企業(yè)的授權(quán)直接信用關(guān)系比較小，并且很多并不具備固定資產(chǎn)貸款的資格，僅僅存在比較小的流動資金貸款機(jī)構(gòu)，這也給中小企業(yè)的融資帶來了很大的困難。

二、幫助中小企業(yè)解決融資難問題的策略

對于中小企業(yè)而言，融資難的問題，阻礙了其進(jìn)步和發(fā)展，上文主要分析了中小企業(yè)融資困難的原因，筆者從原因出發(fā)，有針對性的制定了一些策略，希望能夠幫助中小企業(yè)解決融資難的問題，幫助企業(yè)更好經(jīng)營和發(fā)展。

（一）扶持政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的力度必須增加

在我國安全機(jī)構(gòu)往往是由政府出資建立的，其設(shè)立目的也只為了提供政策方面的支持，安全機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)擴(kuò)張的資本能力比較差，而僅僅利用保費(fèi)收入提供政策方面的保障，很難維持下去，政府應(yīng)該采取定期或者不定期的辦法來給其補(bǔ)充資金，滿足其對資金的需求。這種情況下，政府進(jìn)行額外資本補(bǔ)償是非常有必要的。這便要求地方財(cái)政以及中央財(cái)政采取措施增加對信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的投資，幫助其更好的進(jìn)步和發(fā)展[3]。在選擇方式時(shí)可以通過稅收減免、融資免費(fèi)、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償以及資本注入等手段進(jìn)行。

（二）進(jìn)行擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)分散機(jī)制的完善

首先，合作銀行會承擔(dān)一部分的貸款風(fēng)險(xiǎn)，擔(dān)保本身屬于市場機(jī)制的補(bǔ)充，其是不可能代替市場體系的，在這個(gè)過程中進(jìn)行貸款風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的則是合作銀行。風(fēng)險(xiǎn)保障機(jī)制應(yīng)該合理確定保證比例。而我國現(xiàn)在中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)本身便不夠充分，而擔(dān)保行業(yè)從當(dāng)前的充分保證轉(zhuǎn)變成改變擔(dān)保的比例，能夠切實(shí)提高擔(dān)保機(jī)構(gòu)本身的擔(dān)保能力。其次，加大再擔(dān)保發(fā)展的力度。為了確保保證效果和信用保險(xiǎn)相類似，便必須根據(jù)需要進(jìn)行信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的完善，進(jìn)行中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的建立和完善[4]。

（三）進(jìn)行融資渠道的創(chuàng)新

1.通過典當(dāng)公司進(jìn)行短期融資的獲取

和銀行相比，典當(dāng)公司資金實(shí)力比較差，但是在辦理手續(xù)時(shí)會更加的便捷。能夠給中小企業(yè)提供一些小額或者短期的資金。典當(dāng)公司業(yè)務(wù)也可以分成抵押和質(zhì)押兩種。對于機(jī)器以及商品等一些動產(chǎn)，可以選擇質(zhì)押的方式，企業(yè)需要將自己的動產(chǎn)交給典當(dāng)公司并入庫。而對于房地產(chǎn)等一些不動產(chǎn)，則可以選擇抵押的方式，企業(yè)需要進(jìn)行房產(chǎn)轉(zhuǎn)權(quán)手續(xù)的辦理。雖然條件存在一定的限制，但是也給中小企業(yè)短期融資提供了一定的方便。

2.合理的利用各種商業(yè)信用票據(jù)來進(jìn)行融資

商業(yè)信用指的是企業(yè)之間通過預(yù)收貨款以及商品賒銷等形式來提供的信用。就國外的情況而言，很多企業(yè)都進(jìn)行了商業(yè)信用的使用，這也給企業(yè)更好的經(jīng)營提供了短期資金。隨著商業(yè)信用的發(fā)展和進(jìn)步，雙方在買賣過程中，逐步的將商業(yè)信用票據(jù)化[5]。商業(yè)信用票據(jù)化的存在能夠避免出現(xiàn)企業(yè)之間相互拖欠資金，能夠維護(hù)債權(quán)人本身的合法權(quán)益，進(jìn)行企業(yè)季節(jié)性產(chǎn)銷矛盾的協(xié)調(diào)。此外，中小企業(yè)可以利用票據(jù)向銀行貼現(xiàn)，從而得到自身需要的資金，能夠幫助中小企業(yè)打破資金的桎梏，切實(shí)擴(kuò)大自身的銷售和生產(chǎn)，給企業(yè)提供更好的發(fā)展機(jī)會。

三、結(jié)語

在我國中小企業(yè)發(fā)展過程中，融資難問題是一個(gè)非常重要的問題，給中小企業(yè)的經(jīng)營發(fā)展造成了很大的阻礙。這便要求我國必須認(rèn)識到中小企業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中的地位和作用，通過政策和財(cái)政給中小企業(yè)融資提供方便，切實(shí)解決中小企業(yè)融資難的問題。

參考文獻(xiàn)：

[1]管海霞，張俊梅.中小企業(yè)融資問題研究[J].山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)，2014（S2）：40-41.

[2]徐洪才.解決我國中小企業(yè)融資問題的對策[J].經(jīng)濟(jì)管理，2009（03）：14-17.

[3]劉宗歌，李小軍.中小企業(yè)融資問題及對策——國內(nèi)外研究綜述[J].經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊，2012（01）：66-68.

[4]佟孟華，劉迎春.遼寧省中小企業(yè)融資方式與融資效率實(shí)證研究[J].東北財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)，2012（02）：36-39.

[5]林凱，王衛(wèi)星.我國中小企業(yè)融資問題研究綜述[J].常州大學(xué)學(xué)報(bào)（社會科學(xué)版），2013（04）：39-43.