做好銀行業(yè)“四則運(yùn)算”助力江蘇供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

□楊玉杰

做好銀行業(yè)“四則運(yùn)算”助力江蘇供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

□楊玉杰

本文通過(guò)分析江蘇省經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展現(xiàn)狀，闡述銀行業(yè)如何做好“加減乘除”，實(shí)現(xiàn)助力江蘇省供給側(cè)機(jī)構(gòu)性改革的目標(biāo)，促進(jìn)江蘇省經(jīng)濟(jì)持續(xù)平穩(wěn)的健康發(fā)展。

江蘇省實(shí)施的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，不僅從生產(chǎn)領(lǐng)域擴(kuò)大有效供給，減少低效供給，使供給體系更好地適應(yīng)需求變化，更著重發(fā)揮市場(chǎng)的資源配置作用，尤其是借助以商業(yè)銀行為主體的金融市場(chǎng)力量，促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)型升級(jí)。江蘇省2016年的經(jīng)濟(jì)工作將突出供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，堅(jiān)決落實(shí)“去產(chǎn)能、去庫(kù)存、去杠桿、降成本、補(bǔ)短板”五項(xiàng)重點(diǎn)任務(wù)。要完成這五項(xiàng)任務(wù)，銀行業(yè)的改革創(chuàng)新是關(guān)鍵。

一、銀行業(yè)助力的核心——做“加法”

近年來(lái)，全國(guó)總體經(jīng)濟(jì)增速處于下行通道，江蘇省地區(qū)生產(chǎn)總值年增長(zhǎng)率也在逐年下降，雖然金融機(jī)構(gòu)的貸款余額逐年遞增，且增速基本維持在13%以上，但沒(méi)有改善江蘇省經(jīng)濟(jì)下行的趨勢(shì)。因此，銀行業(yè)助力供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的核心在于優(yōu)化資金供給結(jié)構(gòu)，提高金融供給效率，以更加多樣合理的金融供給有效支撐中央“三去、一降、一補(bǔ)”的政策目標(biāo)。

（一）優(yōu)化資金供給結(jié)構(gòu)。

把資金投放到更有效率的生產(chǎn)部門(mén)，調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，提高資金使用效率，使銀行業(yè)更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，彌補(bǔ)江蘇省發(fā)展的短板。

首先，銀行業(yè)要加快盤(pán)活存量用好增量的步伐。銀行貸款相對(duì)于其他金融資產(chǎn)來(lái)說(shuō)，規(guī)模最大但活性較低，尤其是近年來(lái)中長(zhǎng)期貸款、以舊還新貸款和不良貸款的比例明顯提升，盤(pán)活存量顯得尤為重要。資產(chǎn)證券化是銀行激活貸款存量的有效方法，通過(guò)相對(duì)標(biāo)準(zhǔn)化的金融產(chǎn)品和二級(jí)市場(chǎng)來(lái)發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)價(jià)格，較好地反映資產(chǎn)價(jià)值和資產(chǎn)質(zhì)量的變化，資金就能再一次進(jìn)入實(shí)體經(jīng)濟(jì)。在用好增量方面，主要是支持省級(jí)重點(diǎn)發(fā)展的項(xiàng)目，加強(qiáng)對(duì)“三農(nóng)”行業(yè)、具有成長(zhǎng)性的創(chuàng)新企業(yè)、戰(zhàn)略型新興產(chǎn)業(yè)、信息科技產(chǎn)業(yè)、節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)，以及轉(zhuǎn)型升級(jí)中具有重大示范引導(dǎo)作用的行業(yè)的資金支持和信貸投放，使資金的流向與江蘇省經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的方向一致。同時(shí)，鼓勵(lì)銀行創(chuàng)設(shè)專(zhuān)門(mén)的部門(mén)或者由中小型銀行深入研究小微企業(yè)的發(fā)展特點(diǎn)，完善對(duì)小微企業(yè)的金融服務(wù)體系，推出適合它們的信貸計(jì)劃和金融產(chǎn)品，探索有效的風(fēng)險(xiǎn)管控模式，并給予其適當(dāng)?shù)膬?yōu)惠利率支持，促使資金流向具有發(fā)展?jié)摿Φ男∥⑵髽I(yè)，形成具有江蘇特色的發(fā)展新標(biāo)桿。

其次，實(shí)施“有保有壓”的房地產(chǎn)金融政策。綜合運(yùn)用信貸準(zhǔn)入、利率、再抵押等多種金融工具，加大對(duì)庫(kù)存壓力大需求相對(duì)小的蘇北地區(qū)房地產(chǎn)的金融支持，放寬首套房、保障房的信貸約束，嚴(yán)禁對(duì)投機(jī)性的購(gòu)房人群的信貸支持；鼓勵(lì)開(kāi)展房地產(chǎn)融資租賃業(yè)務(wù)，推動(dòng)居民以租代售；對(duì)于南京、蘇州等庫(kù)存壓力小的城市，要適度放緩對(duì)房地產(chǎn)企業(yè)開(kāi)發(fā)貸款的投放，合理控制土地供應(yīng)節(jié)奏，有效釋放居民住房需求，以實(shí)現(xiàn)江蘇省房地產(chǎn)市場(chǎng)供求基本平衡。同時(shí)，提升對(duì)房地產(chǎn)企業(yè)兼并重組的金融扶持力度，加大對(duì)實(shí)力強(qiáng)的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)實(shí)施項(xiàng)目兼并重組的信貸支持，積極推動(dòng)房地產(chǎn)行業(yè)整合。

（二）擴(kuò)大金融供給，主動(dòng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

融資渠道不暢是制約實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要原因，尤其當(dāng)省級(jí)重點(diǎn)發(fā)展的行業(yè)遭受資金約束時(shí)，就會(huì)出現(xiàn)產(chǎn)量下降、就業(yè)率降低、經(jīng)濟(jì)下滑等一系列后果，最終導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力。因此，商業(yè)銀行要加大金融資源的供給以適應(yīng)各類(lèi)經(jīng)濟(jì)實(shí)體發(fā)展的要求。例如積極拓展且延長(zhǎng)金融產(chǎn)業(yè)鏈，使一些創(chuàng)新型企業(yè)、創(chuàng)業(yè)初期的企業(yè)和具有發(fā)展?jié)摿Φ钠髽I(yè)能夠擁有足夠的資金支持；加強(qiáng)投資銀行業(yè)務(wù)，協(xié)助企業(yè)進(jìn)行結(jié)構(gòu)化融資、債券承銷(xiāo)等以達(dá)到最大程度上降低企業(yè)貸款成本的目的。其次，在行業(yè)融合和技術(shù)變革的大環(huán)境下，商業(yè)銀行要挖掘企業(yè)客戶的需求，打造高適配性的金融產(chǎn)品，采用適應(yīng)企業(yè)跨界競(jìng)爭(zhēng)的咨詢式、融智式等金融服務(wù)，搭建新的競(jìng)爭(zhēng)合作平臺(tái)，以適應(yīng)經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下企業(yè)客戶資本運(yùn)作、財(cái)富管理、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)等新型的金融和非金融需求。同時(shí)，商業(yè)銀行可以利用時(shí)下大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、物聯(lián)網(wǎng)等發(fā)展所帶來(lái)的技術(shù)優(yōu)勢(shì)，探索新的商業(yè)服務(wù)理念和金融服務(wù)模式，構(gòu)建綜合化金融服務(wù)平臺(tái)，完善信息披露和征信體系，順應(yīng)企業(yè)協(xié)同發(fā)展和持續(xù)創(chuàng)新發(fā)展的需求，促使銀行業(yè)更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

（三）發(fā)展普惠金融。

銀行業(yè)可以通過(guò)加強(qiáng)融資擔(dān)保、融資租賃和互聯(lián)網(wǎng)金融等方式，把優(yōu)質(zhì)高效的金融服務(wù)提供給有需求的社會(huì)各界人士，達(dá)到江蘇省全民共享發(fā)展的目的。普惠金融發(fā)展的重點(diǎn)是加強(qiáng)對(duì)農(nóng)村、小微企業(yè)、城鎮(zhèn)低收入人群、殘疾人士的金融服務(wù)，健全風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備和風(fēng)險(xiǎn)管理制度、激勵(lì)和約束相結(jié)合的金融監(jiān)管制度，探索創(chuàng)立更加公平和可以持續(xù)的社會(huì)保障制度。同時(shí)，要明晰江蘇省各地區(qū)普惠金融的發(fā)展水平和實(shí)現(xiàn)程度，具體情況具體分析，使普惠金融制度切實(shí)提高投資效率，提升全要素生產(chǎn)率，為江蘇省供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革提供重要支撐。

二、銀行業(yè)助力的關(guān)鍵——做“減法”

結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過(guò)剩是當(dāng)前經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的主要特點(diǎn)，也是制約我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要原因。實(shí)施供給側(cè)機(jī)構(gòu)性改革的關(guān)鍵目標(biāo)就是解決結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過(guò)剩的問(wèn)題。所謂做“減法”，就是通過(guò)矯正金融資產(chǎn)錯(cuò)配，削減對(duì)“兩高一剩”企業(yè)的信貸支持，以“減法”促“加法”，使市場(chǎng)配置趨向合理，增加有效供給，切實(shí)推動(dòng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)。同時(shí)努力提高資金的使用效率，減輕企業(yè)的融資還款成本，為江蘇省小微企業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造良好的金融環(huán)境。

（一）矯正金融資產(chǎn)配置。

矯正銀行業(yè)金融資產(chǎn)的扭曲配置，是化解結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過(guò)剩、提高全要素生產(chǎn)率的關(guān)鍵，能夠有力支撐江蘇省供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)型升級(jí)。根據(jù)王?；?、孫小光（2015）的測(cè)算，江蘇省工業(yè)企業(yè)產(chǎn)能利用率為73.89%，顯著低于國(guó)家發(fā)改委提出的合理產(chǎn)能利用率（80%-85%），屬于較為嚴(yán)重的工業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩（低于75%）。產(chǎn)能過(guò)剩致使企業(yè)經(jīng)營(yíng)惡化，投資意愿低，制約了經(jīng)濟(jì)回升的步伐。江蘇省產(chǎn)能過(guò)剩行業(yè)主要集中在鋼鐵、水泥、平板玻璃和船舶四大行業(yè)，商業(yè)銀行應(yīng)在總體上縮減對(duì)這些行業(yè)的信貸規(guī)模，但對(duì)于過(guò)剩行業(yè)中的龍頭企業(yè)、高端產(chǎn)品，銀行依然要給與信貸支持，使資金從低效部門(mén)轉(zhuǎn)移到高效部門(mén)，推動(dòng)“僵尸企業(yè)”有序退出市場(chǎng)，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)和并購(gòu)重組，實(shí)現(xiàn)銀行業(yè)金融資產(chǎn)的優(yōu)化配置。

（二）提高資金使用效率，降低企業(yè)融資成本。

銀行業(yè)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立更加完善的融資機(jī)制，合理設(shè)定貸款期限和貸款利率，科學(xué)運(yùn)用循環(huán)貸款、年審貸款等方便企業(yè)的業(yè)務(wù)品種，擴(kuò)大對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)質(zhì)押的融資規(guī)模，嘗試靈活多樣的還款方式，提高企業(yè)使用資金的效率，減輕還款壓力。

雖然自2015年起，國(guó)家數(shù)次降息，貸款基準(zhǔn)利率已經(jīng)下調(diào)1.25的百分點(diǎn)，小微企業(yè)卻依然面臨融資難、成本高的現(xiàn)狀。擔(dān)保費(fèi)、咨詢費(fèi)、抵押資產(chǎn)評(píng)估費(fèi)等顯性費(fèi)用，加上借貸搭售、存貸掛鉤等隱形費(fèi)用，大大增加了小微企業(yè)的融資成本，壓縮了小微企業(yè)的生產(chǎn)利潤(rùn)。因此，要切實(shí)降低小微企業(yè)的融資成本，關(guān)鍵點(diǎn)在于推進(jìn)政府、銀行業(yè)、融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)和企業(yè)之間的風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制。商業(yè)銀行可以放寬對(duì)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入條件，適當(dāng)降低擔(dān)保費(fèi)用，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制能力強(qiáng)、社會(huì)效益好的融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)實(shí)施保證金減免政策，對(duì)信用記錄良好的企業(yè)上浮抵押物折扣率，為江蘇省小微企業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造一個(gè)良好的金融環(huán)境。

三、銀行業(yè)助力的升級(jí)——做“乘法”

在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，銀行業(yè)必須積極改革創(chuàng)新，緩解客戶不斷增加的金融需求與當(dāng)前銀行落后的服務(wù)管理水平之間的矛盾。由于供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的長(zhǎng)期性和復(fù)雜性，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)大力提升經(jīng)營(yíng)管理水平，增強(qiáng)現(xiàn)代化競(jìng)爭(zhēng)力，激發(fā)自身的創(chuàng)新活力，與互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新融合，有力支撐江蘇經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，這也就是銀行業(yè)做“乘法”的內(nèi)涵。

（一）提升經(jīng)營(yíng)管理水平，增強(qiáng)現(xiàn)代化競(jìng)爭(zhēng)力。

商業(yè)銀行通過(guò)提升經(jīng)營(yíng)管理水平，創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)模式，提高服務(wù)質(zhì)量和效率，不僅能為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展和產(chǎn)業(yè)升級(jí)轉(zhuǎn)型提供有效的金融支撐，也是提升自身現(xiàn)代化競(jìng)爭(zhēng)力、完成自身變革發(fā)展的關(guān)鍵。首先，銀行業(yè)機(jī)構(gòu)需要優(yōu)化管理模式，探尋基于市場(chǎng)需求和監(jiān)管要求、具備靈活發(fā)展和協(xié)作體制的管理架構(gòu)，適應(yīng)不斷變化的市場(chǎng)環(huán)境和客戶需求。其次，吸引具有多元化綜合素養(yǎng)和專(zhuān)業(yè)知識(shí)技能的人才加入，建立跨行業(yè)金融問(wèn)題解決機(jī)制，前中后臺(tái)一體化的營(yíng)銷(xiāo)服務(wù)模式，科學(xué)有效的決策協(xié)調(diào)方式，實(shí)施正向激勵(lì)的考核方法和穩(wěn)定專(zhuān)業(yè)的保障體系，充分釋放銀行業(yè)的活力，提高銀行業(yè)的全要素生產(chǎn)率。最后，學(xué)習(xí)國(guó)際先進(jìn)銀行經(jīng)驗(yàn)，適應(yīng)全球化發(fā)展和企業(yè)在全球產(chǎn)業(yè)鏈中專(zhuān)業(yè)化分工的要求，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的步伐。

（二）與互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新融合。

互聯(lián)網(wǎng)金融的飛速成長(zhǎng)，使金融行業(yè)出現(xiàn)了產(chǎn)品差異化、渠道終端化、市場(chǎng)細(xì)分化等新特點(diǎn)，商業(yè)銀行應(yīng)積極推動(dòng)與互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新融合。首先，商業(yè)銀行可以借鑒大數(shù)據(jù)思維，通過(guò)對(duì)交易數(shù)據(jù)整合分析，客觀高效地發(fā)現(xiàn)客戶需求，評(píng)價(jià)客戶信用等級(jí)。其次，借鑒移動(dòng)互聯(lián)的平臺(tái)模式，積極發(fā)展掌上銀行、網(wǎng)上銀行客戶端，突破物理網(wǎng)點(diǎn)時(shí)空限制，以方便快捷的服務(wù)吸引更多潛在客戶，實(shí)現(xiàn)銀行業(yè)線上線下協(xié)同發(fā)展的新趨勢(shì)。最后，以客戶收益最大化為目標(biāo)，運(yùn)用多種商業(yè)模式增加客戶對(duì)產(chǎn)品和服務(wù)的體驗(yàn)，提升客戶滿意度。

四、銀行業(yè)助力的保障——做“除法”

所謂“除法”，就是銀行業(yè)要加強(qiáng)對(duì)各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)的管控，夯實(shí)風(fēng)險(xiǎn)防控基礎(chǔ)，重點(diǎn)是加強(qiáng)對(duì)不良貸款的處置力度，降低商業(yè)銀行的杠桿率，為經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展構(gòu)建良好的金融生態(tài)環(huán)境。

（一）加強(qiáng)對(duì)不良貸款的處置。

在助力江蘇省供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的過(guò)程中，商業(yè)銀行應(yīng)切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)，不僅要力爭(zhēng)減少不良貸款的形成，更要有效化解現(xiàn)有的不良貸款。首先，要對(duì)銀行資產(chǎn)進(jìn)行準(zhǔn)確分類(lèi)，加大對(duì)關(guān)注類(lèi)貸款的重視，對(duì)貸款以外的企業(yè)債券、同業(yè)資產(chǎn)等也要給予風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的評(píng)估，并計(jì)提相應(yīng)的壞賬準(zhǔn)備；加強(qiáng)銀行業(yè)機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，嚴(yán)防多頭授信和關(guān)聯(lián)授信；對(duì)依靠銀行續(xù)貸維持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的“僵尸企業(yè)”，要停止放貸。其次，對(duì)于已經(jīng)產(chǎn)生的不良貸款，應(yīng)當(dāng)盡快核銷(xiāo)，鑒于當(dāng)前不良貸款從形成到最終核銷(xiāo)之間的各項(xiàng)手續(xù)繁雜、時(shí)間跨度較長(zhǎng)的情況，商業(yè)銀行可以考慮下放不良貸款的自主核銷(xiāo)權(quán)，引入債權(quán)追索的司法程序；同時(shí)，完善不良貸款的處置市場(chǎng)，積極探索多種手段處置不良貸款。監(jiān)管部門(mén)要督促商業(yè)銀行以審慎的原則計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)撥備，監(jiān)測(cè)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、資本充足率等杠桿指標(biāo)，切實(shí)降低商業(yè)銀行的杠桿率。

（二）夯實(shí)風(fēng)險(xiǎn)防控基礎(chǔ)，構(gòu)建良好的金融生態(tài)環(huán)境。

在促進(jìn)江蘇供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的過(guò)程中，需要化解大量過(guò)剩產(chǎn)能，這就對(duì)銀行防范信貸風(fēng)險(xiǎn)提出了更高的要求。首先，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)全面風(fēng)險(xiǎn)管理，包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)以及國(guó)內(nèi)外各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)對(duì)“兩高一剩”等重點(diǎn)行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管控，積極應(yīng)對(duì)當(dāng)前實(shí)體經(jīng)濟(jì)改革升級(jí)環(huán)境下出現(xiàn)的新型金融風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。其次，健全信貸退出機(jī)制，在滿足客戶多樣化需求的同時(shí)有效規(guī)避和把控風(fēng)險(xiǎn)，防止風(fēng)險(xiǎn)累計(jì)和交叉?zhèn)鬟f，在金融創(chuàng)新的同時(shí)有效防控信貸風(fēng)險(xiǎn)。

1.王?；?，孫小光.對(duì)當(dāng)前工業(yè)企業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩情況的調(diào)查研究——基于江蘇省696戶工業(yè)企業(yè)的實(shí)證分析 ［P］，中國(guó)人民銀行工作論文，2015（13）.

2.汪芹，章惠.銀行業(yè)“一破一立”助力供給側(cè)改革［J］，長(zhǎng)江大學(xué)學(xué)報(bào)（社科版），2016（03）：56-59.

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5.陸岷峰，楊亮.供給側(cè)改革下商業(yè)銀行機(jī)遇、使命與對(duì)策［J］，政策研究，2016（3）：03-07.

（作者單位：農(nóng)業(yè)銀行南京雨花臺(tái)支行）