邊境地區(qū)民間借貸的運(yùn)行特征與調(diào)節(jié)途徑研究——以延邊朝鮮族

延邊大學(xué) 韓晶交通銀行延邊分行 金根山吉林農(nóng)業(yè)大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院 滕奎秀

近年來，溫州、鄂爾多斯等地頻發(fā)的民間借貸風(fēng)險(xiǎn)受到廣泛重視，國(guó)務(wù)院已于2012 年3 月以溫州為試點(diǎn)設(shè)立民間金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)（以下簡(jiǎn)稱“溫州金改”）,以探索民間金融規(guī)范運(yùn)行的有效途徑。延邊朝鮮族自治州（以下簡(jiǎn)稱“延邊地區(qū)”）地處東北亞金三角核心區(qū)域，其民間借貸資本主要由出國(guó)人員的勞務(wù)收入形成。這些勞務(wù)收入為延邊地區(qū)民間借貸活動(dòng)提供了豐富的資金來源，有力地支持了當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，但由于其主要來源于境外，而且，資金供需銜接一般通過“外匯老板”及其他非正規(guī)渠道，隱秘性強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)亦具有更大的不確定性。為促進(jìn)延邊地區(qū)民間借貸活動(dòng)陽光化、規(guī)范化發(fā)展，防范和降低金融風(fēng)險(xiǎn)，優(yōu)化地區(qū)金融環(huán)境，本文從民間借貸現(xiàn)狀分析入手，探討了延邊地區(qū)民間借貸的運(yùn)行特征及其影響，并提出規(guī)范民間借貸的相應(yīng)途徑和方式。

一、延邊地區(qū)民間借貸現(xiàn)狀分析

(一)參與主體多，地下金融活躍

延邊地區(qū)民間借貸參與主體有“外匯老板”，私人錢莊、擔(dān)保公司、寄賣行、典當(dāng)行等。據(jù)延邊州工商局統(tǒng)計(jì)，截止2013年末，登記注冊(cè)的擔(dān)保公司有72戶，委托寄賣行257戶，典當(dāng)行14戶，平均每戶注冊(cè)資本1000萬元左右，上述機(jī)構(gòu)注冊(cè)資金約為35億元。這些機(jī)構(gòu)都不同程度地參與民間金融活動(dòng)。實(shí)際上從事民間借貸活動(dòng)的，還有大量的沒有辦理工商注冊(cè)手續(xù)的地下中介組織、機(jī)構(gòu)和個(gè)人，其數(shù)量之多，無法統(tǒng)計(jì)。僅從2014 年4 月7 日新橋信息抵押貸款綜合專欄廣告來看，貸款廣告共26條信息，其中清晰刊登公司名稱和地址的信息有2條，只刊登地址或名稱的信息2條，其余信息僅留有電話號(hào)碼。也就是說，26條信息中僅有2 家貸款公司是正式通過工商注冊(cè)，依法批準(zhǔn)成立的。這個(gè)貸款廣告專欄在一定程度上彰顯了地下金融的活躍程度。

(二)融資期限靈活，利率隨行就市

延邊地區(qū)民間借貸融資期限長(zhǎng)短不一，有的期限為6個(gè)月，也有1-2 年，1-4 年的，但不論期限長(zhǎng)短，均按月收取本息。利息為月息1 分7到3分不等，換算為年利率為20.4%-36%。一般來說，在工商局正式注冊(cè)的公司的民間借貸利率高，期限短，而未登記注冊(cè)的公司，為了吸引顧客，則其民間借貸期限長(zhǎng)而利率較低。總體上看，受市場(chǎng)上資金供求變化影響，利率隨行就市，但變動(dòng)幅度不大，基本上月息在2-3分之間。

(三)資金交易金額小，借貸手續(xù)簡(jiǎn)便

延邊地區(qū)第三產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，主要由中小企業(yè)構(gòu)成，總體經(jīng)濟(jì)規(guī)模較小，是民間借貸資本的主要需求者。受延邊地區(qū)經(jīng)濟(jì)特征的影響，民間借貸活躍，但單筆交易金額小。資金借貸手續(xù)簡(jiǎn)便，主要通過以下三種方式進(jìn)行：一是借貸雙方訂立契約，確定借貸金額、利率和還款期限，一方提供資金，另一方按期還本付息；二是由第三方擔(dān)保，三方訂立契約，到期借款者無力償還由擔(dān)保人還款；三是用工資卡或高價(jià)值品抵押貸款，貸款額一般占抵押物的70%-80%。

二、延邊地區(qū)民間借貸的運(yùn)行特征

民間借貸的資本供給、需求及供需銜接方式共同構(gòu)成了延邊地區(qū)的民間借貸活動(dòng)，源源不斷的出國(guó)勞務(wù)收入為延邊地區(qū)民間借貸持續(xù)運(yùn)行提供了基礎(chǔ)。民間借貸的國(guó)外供給國(guó)內(nèi)消費(fèi)刺激了延邊地區(qū)第三產(chǎn)業(yè)異常繁榮、基本生活消費(fèi)品物價(jià)偏高，但也導(dǎo)致金融監(jiān)管難，潛在風(fēng)險(xiǎn)高。

(一)民間借貸資本供給主要來源于出國(guó)人員的勞務(wù)收入

出國(guó)勞務(wù)收入以及由勞務(wù)收入創(chuàng)造的收益是延邊地區(qū)民間借貸資本的主要來源，表現(xiàn)出民間借貸資本的域外輸入特征。自上世紀(jì)90年代以來，延邊到韓國(guó)、日本、美國(guó)等地的出國(guó)勞務(wù)人員已超過20 萬人。據(jù)國(guó)家外匯管理局延邊分局統(tǒng)計(jì)，從1998～2013 年，出國(guó)勞務(wù)人員從各國(guó)匯入延邊的勞務(wù)收入累計(jì)近100億美元，按目前牌價(jià)（即1美元約折人民幣6.1元）計(jì)算，約折人民幣600億元。近年來，通過銀行匯入的勞務(wù)收入有所減少，但由于個(gè)人直接攜帶現(xiàn)鈔入境數(shù)額逐漸增加，總的來看，延邊地區(qū)的出國(guó)勞務(wù)收入仍在繼續(xù)增加。

出國(guó)勞務(wù)收入直接或間接影響了延邊地區(qū)的存款結(jié)構(gòu)。從全州金融機(jī)構(gòu)各項(xiàng)存款數(shù)據(jù)來看，截止2013 年11 月末，全州各項(xiàng)存款余額1158億元，其中企業(yè)存款383億元，儲(chǔ)蓄存款775億元，儲(chǔ)蓄存款占各項(xiàng)存款的比重高達(dá)67%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于全國(guó)其他地區(qū)儲(chǔ)蓄存款占比。不只是與經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，即使與經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度相近的地區(qū)相比，延邊地區(qū)的儲(chǔ)蓄存款占比也相對(duì)較高。據(jù)調(diào)查，這一現(xiàn)象主要是勞務(wù)收入存儲(chǔ)引起的（當(dāng)然，也與延邊地區(qū)缺乏資金雄厚的大中型企業(yè)有關(guān)）。由于儲(chǔ)蓄存款存取自由，監(jiān)管當(dāng)局對(duì)其資金用途的監(jiān)管范圍和效力有限。一旦出現(xiàn)熱門投資機(jī)會(huì)，將會(huì)導(dǎo)致儲(chǔ)蓄存款大批流動(dòng)。儲(chǔ)蓄存款的異常流動(dòng)可能影響宏觀金融調(diào)控政策的實(shí)施效果和地區(qū)經(jīng)濟(jì)的正常運(yùn)行。

出國(guó)勞務(wù)收入雖然對(duì)存款結(jié)構(gòu)產(chǎn)生重要影響，但也僅僅是小部分勞務(wù)收入沉淀于儲(chǔ)蓄存款，而更多則投入到旅游、餐飲以及其他服務(wù)業(yè)，也有相當(dāng)一部分資金流入到房地產(chǎn)行業(yè)，有力地促進(jìn)了延邊民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展。但是，出國(guó)勞務(wù)收入主要由外部經(jīng)濟(jì)體供給，輸入國(guó)內(nèi)后形成大量民間借貸，資金用途沒有限制，流動(dòng)性和趨利性都很強(qiáng)，如不加以引導(dǎo)，將對(duì)原有經(jīng)濟(jì)秩序形成一股強(qiáng)大的沖擊，甚至引發(fā)金融風(fēng)險(xiǎn)。如，前幾年延邊房地產(chǎn)“熱”，大量的民間借貸投入到房地產(chǎn)行業(yè)。隨著國(guó)際金融危機(jī)的持續(xù)影響和國(guó)家對(duì)住房?jī)r(jià)格的綜合調(diào)控，近年來延邊房產(chǎn)一度滯銷，許多融資企業(yè)面臨很大困境，可能導(dǎo)致資金鏈斷裂而引發(fā)金融風(fēng)險(xiǎn)。

(二)民間借貸需求主要集中于第三產(chǎn)業(yè)的中小企業(yè)

延邊缺少有實(shí)力的大中型企業(yè)，工業(yè)不發(fā)達(dá)，農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)薄弱，服務(wù)業(yè)在延邊經(jīng)濟(jì)發(fā)展中舉足輕重。自1991年以來，延邊地區(qū)第三產(chǎn)業(yè)創(chuàng)造的國(guó)民生產(chǎn)總值在多數(shù)年份中超過第一、第二產(chǎn)業(yè)（圖1）；2005 年，第三產(chǎn)業(yè)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)超過了第一產(chǎn)業(yè)和第二產(chǎn)業(yè)的總和（圖2），第三產(chǎn)業(yè)成為延邊地區(qū)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的重要支柱；第三產(chǎn)業(yè)的突出發(fā)展，在一定程度上受益于延邊特殊的區(qū)位環(huán)境所提供的豐富旅游資源和對(duì)外勞務(wù)輸出獲得的資金支持。

圖1 延邊地區(qū)生產(chǎn)總值（1991-2012）

圖2 延邊地區(qū)各產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)總值構(gòu)成比例

延邊地區(qū)第三產(chǎn)業(yè)主要由中小型民營(yíng)經(jīng)濟(jì)主體構(gòu)成。這些經(jīng)濟(jì)體經(jīng)營(yíng)規(guī)模小，管理水平差，資產(chǎn)保證能力有限，很難獲得正規(guī)金融機(jī)構(gòu)的資金支持，是民間借貸的主要需求者。根據(jù)金融機(jī)構(gòu)的抽樣調(diào)查顯示，延邊地區(qū)中小企業(yè)民間融資規(guī)模約占其總?cè)谫Y規(guī)模50%以上，融資成本一般在月息2-3分，融資成本較高。許多中小企業(yè)、尤其是私營(yíng)企業(yè)或個(gè)體工商戶，由于在經(jīng)營(yíng)管理、抵押物、還貸能力等方面達(dá)不到銀行貸款要求，即使項(xiàng)目論證較好，也難以從商業(yè)銀行獲得貸款。

中小企業(yè)是能否融到資金，關(guān)系到中小企業(yè)的持續(xù)發(fā)展；而中小企業(yè)能否持續(xù)健康發(fā)展，關(guān)系到延邊地區(qū)經(jīng)濟(jì)總體上持續(xù)有效運(yùn)行。如何解決中小企業(yè)融資難題？通過商業(yè)銀行放貸緩解融資壓力，還是從規(guī)范民間借貸運(yùn)行入手，降低中小企業(yè)融資成本？從目前情況看，前者操作難度較大，商業(yè)銀行基于其自身風(fēng)險(xiǎn)和成本效益分析，一般不會(huì)增加對(duì)中小企業(yè)的融資額度；而規(guī)范民間借貸運(yùn)行，不僅有一定的空間，也有經(jīng)驗(yàn)可供借鑒，如“溫州金改”在全國(guó)范圍內(nèi)已起到了率先垂范的作用。

(三)“地下錢莊”和“外匯老板”是交易和契約達(dá)成的重要方式

延邊地區(qū)民間借貸活動(dòng)一直處于自由無序狀態(tài)，沒有專門的中介機(jī)構(gòu)和管理機(jī)構(gòu)，“熟人”間交易、“地下錢莊”和“外匯老板”是交易和契約達(dá)成的重要方式。通過熟人之間電話聯(lián)系、打借條、個(gè)人保證、私下保管產(chǎn)權(quán)證照等方式完成交易，雖然降低了交易成本，但存在著極大的履約風(fēng)險(xiǎn)。而且，隨著國(guó)家近年來放松了對(duì)民間金融的限制，民間借貸活動(dòng)日趨活躍，逐漸突破“熟人”領(lǐng)域而向外延伸，也有一些民間借貸持有者通過廣告刊物發(fā)布信息投放資本。在熟人社會(huì)下，民間借貸的約束機(jī)制主要靠的是血緣、地緣關(guān)系和個(gè)人信用，隨著交易范圍延伸，原有的約束機(jī)制效力減弱，在監(jiān)管不足的情況下，違約風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步增強(qiáng)。如，近年來，延邊地區(qū)由于民間借貸引發(fā)了很多糾紛、訴訟案件或群體上訪事件，甚至出現(xiàn)打砸事件。民間借貸行為的自發(fā)性、隱秘性、靈活性和趨利性，以及金融監(jiān)管缺位，都導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)無法得到有效控制。

三、規(guī)范邊境地區(qū)民間借貸運(yùn)行的途徑與方式

(一)健全法律規(guī)制，引導(dǎo)出國(guó)勞務(wù)收入合理流動(dòng)

延邊地區(qū)的民間借貸活動(dòng)是以圍繞出國(guó)勞務(wù)收入供求為主的民間金融活動(dòng)。為了引導(dǎo)和規(guī)范民間借貸健康發(fā)展，防范和化解民間融資風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)民間資金為區(qū)域經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展服務(wù)，延邊地區(qū)應(yīng)發(fā)揮“先行先試”的政策優(yōu)勢(shì)，因地制宜地制定與本地民間融資相適應(yīng)的法律法規(guī)及其管理辦法,加強(qiáng)對(duì)出國(guó)勞務(wù)收入投融資的服務(wù)和引導(dǎo)。具體來說，應(yīng)明確民間融資的地位、性質(zhì)、管理機(jī)關(guān)、業(yè)務(wù)范圍、借貸條件等,以法律的手段,保護(hù)資金借貸雙方的合法權(quán)益,遏制“地下錢莊”和“外匯老板”等地下融資活動(dòng)。

(二)改進(jìn)監(jiān)管方式，管調(diào)結(jié)合，以調(diào)促管

民間借貸是一把“雙刃劍”，一方面緩解了中小企業(yè)融資難，促進(jìn)了民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展；另一方面，民間借貸活動(dòng)游離于金融監(jiān)管之外，是一種自發(fā)的“資本逐利”行為，具有潛在的金融風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)民間借貸如何管，一棍子打死，還是睜一眼閉一眼，顯然，兩種態(tài)度都不合適。應(yīng)綜合考慮民間借貸對(duì)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的促進(jìn)作用以及民間借貸自發(fā)性、隱秘性特征，改進(jìn)監(jiān)管方式，監(jiān)管與引導(dǎo)相結(jié)合，以調(diào)促管，提高管理效果，降低監(jiān)管成本。

(三)降低市場(chǎng)準(zhǔn)入，發(fā)展小額貸款公司

市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻高，不利于充分競(jìng)爭(zhēng)和民間金融的市場(chǎng)化發(fā)展。小額貸款公司的注冊(cè)資本要求為有限責(zé)任公司的注冊(cè)資本不得低于500萬元，股份有限公司的注冊(cè)資本不得低于1000 萬元。由于注冊(cè)資本高，很多企業(yè)單靠自身的能力難以躋身小額貸款公司行列。據(jù)調(diào)查，目前延邊地區(qū)小額貸款公司僅72戶，注冊(cè)資本約為10億元左右。小額貸款公司利率普遍高于民間金融組織的利率，為降低融資成本，很多中小企業(yè)更青睞于“地下金融”。延邊地區(qū)應(yīng)通過降低民間融資機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入，引導(dǎo)更多的民間組織加強(qiáng)合作，設(shè)立小額信貸機(jī)構(gòu)，促進(jìn)民間借貸市場(chǎng)的充分參與和有效競(jìng)爭(zhēng)，以降低交易成本，改善金融環(huán)境。

(四)建立民間借貸利率信息分布機(jī)制，改善信息不對(duì)稱狀況

信息不對(duì)稱使得民間借貸活動(dòng)更多地通過“外匯老板”促成，增加了交易成本和履約風(fēng)險(xiǎn)。陳志武（2009）指出建立民間借貸利率信息公布機(jī)制，是降低民間借貸的交易成本和契約執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)的有效途徑。如果利率和借貸信息揭示得不充分，市場(chǎng)上就會(huì)出現(xiàn)許多種不同的借貸利率，無法促進(jìn)民間借貸市場(chǎng)的發(fā)展。因此，可以利用報(bào)紙（如延邊日?qǐng)?bào)等）匯總關(guān)于借貸意愿與利率的信息，使得民間借貸首先在利率水平上趨同，改善信息不對(duì)稱狀況，從而降低民間借貸的交易成本和契約執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)。

(五)借鑒“溫州經(jīng)驗(yàn)”，設(shè)立民間借貸服務(wù)中心

2012年3月28日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議決定設(shè)立溫州市金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)。兩年來，“溫州金改”取得顯著成效，創(chuàng)建了民間借貸服務(wù)中心，發(fā)布了溫州地區(qū)乃至全國(guó)的民間融資利率指數(shù)，建立民間融資管理法規(guī)。“溫州金改”在我國(guó)民間金融發(fā)展中具有十分重要的意義。

延邊地區(qū)應(yīng)結(jié)合當(dāng)?shù)亟鹑诃h(huán)境和民間借貸活動(dòng)的特征，因地制宜，采取切實(shí)可行的改革途徑。目前，比較適宜的做法是“設(shè)立民間借貸服務(wù)中心”，引導(dǎo)民間借貸活動(dòng)規(guī)范有序發(fā)展。民間借貸服務(wù)中心是民間融資公共服務(wù)機(jī)構(gòu)，可以接受地方金融管理部門委托，從事民間借貸活動(dòng)的信息采集和業(yè)務(wù)備案制度，在一定程度上能夠起到引導(dǎo)民間借貸行為、及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題，有效預(yù)防金融風(fēng)險(xiǎn)等作用。

設(shè)立民間借貸服務(wù)中心，加強(qiáng)對(duì)民間借貸的信息收集、分析和監(jiān)管，對(duì)促進(jìn)民間借貸陽光化、規(guī)范化發(fā)展既具有十分重要的意義，也有一定的可行性。一方面，設(shè)立民間借貸服務(wù)中心，是民間金融改革的初級(jí)手段，也是必要手段，改革由簡(jiǎn)入深，比較容易進(jìn)行。另一方面，設(shè)立民間借貸服務(wù)中心，延邊地區(qū)具有組織、管理和技術(shù)上的可行性。具體而言，可以由政府金融辦牽頭，商業(yè)銀行協(xié)助，地區(qū)金融監(jiān)管部門負(fù)責(zé)監(jiān)管，各部分分工協(xié)作。目前，可以指定延邊地區(qū)的商業(yè)銀行先行準(zhǔn)備民間借貸服務(wù)中心的調(diào)研和組織籌備工作。

總之，民間借貸是正規(guī)金融的有益補(bǔ)充，在一定程度上解決了部分社會(huì)融資需求，特別是緩解了一些中小企業(yè)和“三農(nóng)”的資金困難，提高了金融資源配置和使用效率。溫州作為我國(guó)民間金融改革的試驗(yàn)區(qū)，先行先試，改革成果為延邊地區(qū)的民間金融改革提供了寶貴的經(jīng)驗(yàn)。延邊地區(qū)應(yīng)該抓住機(jī)遇，勇于改革，促進(jìn)民間借貸規(guī)范化發(fā)展，不僅有利于地方經(jīng)濟(jì)建設(shè)，而且，對(duì)于優(yōu)化區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境，推動(dòng)長(zhǎng)吉圖整體聯(lián)動(dòng)發(fā)展具有重要意義。

[1]陳志武.金融的邏輯[M].五洲傳播出版社，2011

[2]浙江省第十二屆人民代表大會(huì)常務(wù)委員會(huì)第六次會(huì)議文件.溫州市民間融資管理?xiàng)l例.2013年11月22日

[3]滕奎秀，楊興龍.商業(yè)銀行分支機(jī)構(gòu)效率及影響因素分析[J].會(huì)計(jì)之友，2011，（3）：50-55

[4]張建偉.法律、民間金融與麥克米倫“融資缺口”治理[N].北京大學(xué)學(xué)報(bào)(哲學(xué)社會(huì)科學(xué)版)，2013，（1）：127-141

[5]劉文光,吉燕俠,彭日東.鄂爾多斯民間金融調(diào)查[J].華北金融，2011，（6）：20-24

[6]劉艷,馬利鋒,郭姝宇，等.農(nóng)村信貸約束影響因素的實(shí)證研究[N].中國(guó)農(nóng)機(jī)化學(xué)報(bào)，2013，（6）：301-304