中小企業(yè)融資問(wèn)題探究

文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

文章編號(hào)：1673-260X（2015）10-0104-03

融資問(wèn)題在中小企業(yè)的發(fā)展中是關(guān)鍵的一環(huán)，它是中小企業(yè)參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、搶占市場(chǎng)份額并促使經(jīng)濟(jì)效益提升的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，對(duì)于中小企業(yè)的發(fā)展壯大有著不可取代的作用.因而，進(jìn)一步的探究中小企業(yè)的融資問(wèn)題極為必要.

1　中小企業(yè)融資現(xiàn)狀

1.1融資渠道方面

目前的中國(guó)中小企業(yè)融資困難，很多的原因在于融資渠道單一，僅僅只能依靠?jī)?nèi)部融資(留存收益)、股票融資、金融機(jī)構(gòu)借貸、商業(yè)信用等.但是由于中小企業(yè)自身規(guī)模、資產(chǎn)、信用等方面存在的問(wèn)題，只有少數(shù)企業(yè)能夠通過(guò)資本市場(chǎng)直接融資.當(dāng)前內(nèi)部融資是中國(guó)小企業(yè)主要的融資方式，據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，2012年世界浙商大會(huì)中，全省的中小企業(yè)數(shù)量多達(dá)110萬(wàn)以上，而能夠得到金融貸款的僅有10萬(wàn)家.特別是以銀行貸款為主的直接融資只有16.7%，間接融資占83.3%.

1.2融資成本方面

目前，資本市場(chǎng)相繼的推出了中小企業(yè)板、創(chuàng)業(yè)板等，實(shí)際的情況是大多數(shù)中小企業(yè)難以達(dá)到中小板和創(chuàng)業(yè)板的標(biāo)準(zhǔn)，很多企業(yè)還是依靠外部接待與自身資金積累為主要的融資途徑.據(jù)相關(guān)的數(shù)據(jù)顯示：截止到2012年6月通過(guò)廣州民間金融價(jià)格浮動(dòng)可以看出，小額貸款10天期年化平均利率為21%、1個(gè)月期15.22%、1年期的是17.55%、1年期以上的是21.91%.全國(guó)人大代表丁世忠一針見(jiàn)血的指出:“融資成本高會(huì)對(duì)中小企業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生不利影響，甚至?xí)璧K實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展”.

1.3融資結(jié)構(gòu)方面

當(dāng)前，中小企業(yè)在融資中十分傾向于依賴內(nèi)部融資.在中小企業(yè)融資中，內(nèi)部融資占據(jù)著重要的地位.時(shí)間的推移中，內(nèi)部融資會(huì)慢慢的下降，但仍很大.外部融資中，銀行貸款所占的比例大.據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)得出，2012年第一個(gè)季度中，江蘇省34家接受調(diào)查的企業(yè)融資總量為86334萬(wàn)元，其中銀行貸款余額為84923萬(wàn)元，占融資總量的98.4%，其他融資僅為1412萬(wàn)元.

2　中小企業(yè)融資問(wèn)題的原因分析

2.1企業(yè)自身弱點(diǎn)突出，融資出現(xiàn)困境

政府制定的與經(jīng)濟(jì)相關(guān)的多項(xiàng)政策，都是以大中型企業(yè)為標(biāo)準(zhǔn)量身制定，而很少考慮到中小企業(yè)的發(fā)展.因而在國(guó)內(nèi)這種重視大企業(yè)，輕視小企業(yè)的現(xiàn)象已經(jīng)司空見(jiàn)慣，也對(duì)于中小企業(yè)的融資造成極大的消極影響 [1].主要表現(xiàn)為：當(dāng)前大多數(shù)的中小型企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模小、內(nèi)部管理制度不完善，財(cái)務(wù)制度不科學(xué)、控制能力低、員工的文化素質(zhì)參差不齊、企業(yè)資金匱乏，再加上市場(chǎng)開(kāi)發(fā)能力薄弱等等都會(huì)阻礙與束縛企業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展.

2.2企業(yè)的信用度較低，難以獲得銀行貸款

當(dāng)前許多企業(yè)的財(cái)務(wù)制度不健全，會(huì)計(jì)信息核算機(jī)制不透明；銀行會(huì)對(duì)進(jìn)行貸款的企業(yè)進(jìn)行詳細(xì)的審查，全面的考慮銀行的風(fēng)險(xiǎn)與成本之后，銀行等其他金融機(jī)構(gòu)不太愿意向中小企業(yè)發(fā)放貸款，在當(dāng)前的銀行實(shí)行的是個(gè)人貸款責(zé)任制，也極大提高了銀行信貸員的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)責(zé)任，關(guān)乎到銀行銷售人員的自身利益，因而也極大的降低了銀行對(duì)相關(guān)企業(yè)的貸款積極性與貸款力度 [2].

2.3政府支持力度有限，對(duì)應(yīng)的資本市場(chǎng)發(fā)展滯后

實(shí)際生活中政府對(duì)于中小企業(yè)融資扶持力度不夠，思想上多看中大企業(yè)，而忽略了中小企業(yè)的發(fā)展，所以有失公平，招商引資之類也會(huì)倚重大企業(yè)而極少為中小企業(yè)的發(fā)展提供資金支持.與此同時(shí)，尚未出臺(tái)一部完整的有關(guān)中小企業(yè)融資的法律，導(dǎo)致中小企業(yè)在法律上和權(quán)利上的不平等，順利融資的愿望難以達(dá)成.

3　解決中小企業(yè)融資難題的對(duì)策探討

3.1加大扶持力度，制定科學(xué)政策

1.為穩(wěn)定的融資機(jī)制夯實(shí)基礎(chǔ)

可以說(shuō)資金就是企業(yè)發(fā)展的動(dòng)力源泉，沒(méi)有了資金，企業(yè)就像一潭死水，難以正常的生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng).因而只有持續(xù)不斷的資金流入，才能促使企業(yè)有能力去擴(kuò)大再生產(chǎn)、去籌備下一輪的戰(zhàn)略規(guī)劃.中小企業(yè)在向銀行貸款時(shí)由于資金信用低，很少有銀行能夠統(tǒng)一借貸事項(xiàng)，也使得企業(yè)發(fā)展面臨嚴(yán)峻考驗(yàn).在外部的宏觀環(huán)境下，國(guó)家應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)的扶持力度，不斷進(jìn)行鼓勵(lì)為他們建立完善的融資機(jī)制而夯實(shí)基礎(chǔ)，通過(guò)各種相關(guān)政策與資金的支持而進(jìn)一步幫助中小企業(yè)打破融資的困境，促進(jìn)企業(yè)的迅猛發(fā)展 [3].

2.建立貸款擔(dān)保機(jī)構(gòu)與金融中介機(jī)構(gòu)

由于企業(yè)的內(nèi)部資金較少，需要借助外部的資金力量幫助企業(yè)保障資金的周轉(zhuǎn)通暢.當(dāng)前在中國(guó)小企業(yè)中籌措資金的機(jī)構(gòu)不健全，因而需要積極的拓寬融資渠道：不僅加強(qiáng)與商業(yè)銀行的溝通，為了能讓商業(yè)銀行順利放貸而積極周旋努力，而且，加強(qiáng)新媒介的宣傳力度，進(jìn)一步的強(qiáng)化企業(yè)的守信觀念及信用意識(shí)，在企業(yè)中樹(shù)立良好的信用氛圍，逐步的提高信用程度，并得到銀行及社會(huì)信用體系的認(rèn)可，為中小企業(yè)的外部資金支持奠定基礎(chǔ).

3.2規(guī)范資金管理

1.規(guī)范資金管理

在一個(gè)企業(yè)中資金的流動(dòng)會(huì)牽扯到多個(gè)部門(mén)，資金就是企業(yè)的一條生命線，因而對(duì)于一個(gè)企業(yè)而言，資金管理工作也是不容忽視的一個(gè)環(huán)節(jié)，暢通的資金流轉(zhuǎn)能夠?yàn)槠髽I(yè)的日常經(jīng)營(yíng)提供有力保障.各個(gè)部門(mén)都應(yīng)該正視資金的重要性，轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的觀念，并堅(jiān)定信念去真正的落實(shí)到每一個(gè)員工的身上，并自覺(jué)的參與到工作實(shí)際中，將一種被動(dòng)、置之不理的做法，轉(zhuǎn)變成自己的事情，形成自覺(jué)遵守的氛圍，通過(guò)各個(gè)部門(mén)的共同努力，確保資金能夠源源不斷的流轉(zhuǎn)于各個(gè)部門(mén)，為企業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展提供可靠的保障.

2.完善存貨和應(yīng)收賬款的管理

存貨和應(yīng)收賬款管理方面的漏洞是給中小企業(yè)造成融資困難、資金流動(dòng)不暢的重要因素.為改變此情況，中小企業(yè)首先應(yīng)合理存貨，規(guī)劃適宜的存貨資金.定期及時(shí)的清理過(guò)時(shí)的存貨，避免因資金的壓制而造成的周轉(zhuǎn)困難.其次，針對(duì)客戶的賒銷行為，要進(jìn)行全面的分析研究，將賒銷建立在對(duì)客戶信用充分評(píng)定的基礎(chǔ)之上，嚴(yán)格控制收款時(shí)間，妥善處理呆賬、壞賬.

3.3嚴(yán)格財(cái)務(wù)控制

1.提高資金利用率

健全中小企業(yè)的財(cái)務(wù)管理需要從思想上入手，改變傳統(tǒng)觀念，對(duì)于資金的使用上進(jìn)行深入剖析，科學(xué)的進(jìn)行論證，整合資金高瞻遠(yuǎn)矚，將資金運(yùn)用到經(jīng)濟(jì)效益高、發(fā)展?jié)摿玫捻?xiàng)目中去，實(shí)現(xiàn)資金來(lái)源與運(yùn)用能夠相符合，最大限度的實(shí)現(xiàn)資金的轉(zhuǎn)化率與利用率，能夠科學(xué)合理的實(shí)現(xiàn)資金的合理配置.

2.強(qiáng)化內(nèi)部控制

公司應(yīng)該制定一套較為完整的財(cái)務(wù)管理流程，對(duì)于財(cái)物流動(dòng)的每一個(gè)環(huán)節(jié)都應(yīng)該嚴(yán)格執(zhí)行，做好各個(gè)部門(mén)之間的銜接工作，盡最大努力減少人為因素的損失.對(duì)于重要的財(cái)務(wù)管理過(guò)程，需要不斷的突破高度集中的權(quán)利，將權(quán)利適當(dāng)?shù)姆峙涞礁鱾€(gè)職能部門(mén)中，讓各部門(mén)都能安心的去放手做事，也能做到相互之間緊密的牽制，為企業(yè)財(cái)務(wù)安全夯實(shí)基礎(chǔ).并且，企業(yè)內(nèi)部的固有財(cái)產(chǎn)與固定資產(chǎn)需要進(jìn)行定期的盤(pán)點(diǎn)與清查，能夠?qū)τ谪?cái)產(chǎn)物資的變動(dòng)情況及時(shí)全面的加以掌控，實(shí)現(xiàn)應(yīng)有數(shù)量與實(shí)際數(shù)量相吻合.

3.4加強(qiáng)隊(duì)伍建設(shè)，規(guī)范內(nèi)部秩序

1.提升財(cái)會(huì)人員的整體素質(zhì)

具體來(lái)說(shuō)，其一，不斷的增強(qiáng)財(cái)會(huì)人員的信息化理念，重視財(cái)會(huì)人員的培訓(xùn)工作，定期的進(jìn)行財(cái)會(huì)人員的理論知識(shí)與技能知識(shí)的培訓(xùn)，與時(shí)俱進(jìn)不斷的更新知識(shí)體系，將先進(jìn)的財(cái)務(wù)管理知識(shí)傳授給財(cái)務(wù)人員，以此確保企業(yè)的融資工作更為系統(tǒng)化、現(xiàn)代化，與國(guó)際市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展相協(xié)調(diào) [4].其二，增強(qiáng)財(cái)會(huì)人員的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí).這就要求實(shí)事求是的結(jié)合企業(yè)發(fā)展的實(shí)際，認(rèn)真的去評(píng)估企業(yè)的預(yù)期效益與償還能力，杜絕超過(guò)企業(yè)償還范圍內(nèi)的借債行為的發(fā)生，一定要避免因?yàn)闊o(wú)力償還巨額債務(wù)而引發(fā)的信用危機(jī).其三，財(cái)會(huì)人員應(yīng)該不斷的增強(qiáng)自己的法律意識(shí)，深切體會(huì)“無(wú)規(guī)矩不成方圓”，只有財(cái)會(huì)人員自覺(jué)地學(xué)法、懂法、守法，才能依法做好自己分內(nèi)的工作，為企業(yè)的發(fā)展貢獻(xiàn)自己的一份力量.

2.加強(qiáng)會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作，實(shí)現(xiàn)規(guī)范化管理

在中小企業(yè)的財(cái)務(wù)管理中，各種管理混亂、信息失真等現(xiàn)象十分普遍，對(duì)于財(cái)務(wù)管理的順利進(jìn)行產(chǎn)生一定的消極影響.探究其根源在于，財(cái)會(huì)的基礎(chǔ)工作不扎實(shí)，實(shí)際工作運(yùn)用中無(wú)從下手.因此，中小企業(yè)的融資問(wèn)題改進(jìn)需要從基本工作開(kāi)始，科學(xué)規(guī)范各項(xiàng)規(guī)章制度，實(shí)事求是的落實(shí)到每一位財(cái)會(huì)人員的身上，分工明確，并能各司其職，使得每項(xiàng)財(cái)會(huì)基礎(chǔ)工作能夠井然有序的順利進(jìn)行.

3.加強(qiáng)財(cái)會(huì)人員隊(duì)伍建設(shè)

中小企業(yè)需要定期的安排財(cái)會(huì)人員參與專業(yè)技能的培訓(xùn)，不斷的吸收先進(jìn)的會(huì)計(jì)經(jīng)驗(yàn)，實(shí)現(xiàn)自我業(yè)務(wù)水平的提升，并且對(duì)于財(cái)會(huì)人員的職業(yè)道德也需要重視起來(lái)，營(yíng)造良好的企業(yè)氛圍，讓財(cái)會(huì)人員可以遵紀(jì)守法，各司其職的開(kāi)展工作.企業(yè)需要在管理中加強(qiáng)對(duì)員工實(shí)施適當(dāng)?shù)募?lì)，能夠充分的激發(fā)出財(cái)會(huì)人員的工作積極性，并且能夠在公司提供的良好平臺(tái)下，充分的展示自己的聰明才智，為企業(yè)的發(fā)展貢獻(xiàn)自己的微薄之力 [5].

3.5完善信息披露，降低融資風(fēng)險(xiǎn)

1.建立科學(xué)合理的會(huì)計(jì)信息披露制度

隨著時(shí)代的發(fā)展，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的激烈競(jìng)爭(zhēng)，中小企業(yè)在中國(guó)的數(shù)量越來(lái)越多，當(dāng)前的中小企業(yè)掌握著所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)，信息不對(duì)稱問(wèn)題仍然難以解決.進(jìn)行會(huì)計(jì)信息的披露，所披露信息的內(nèi)容針對(duì)信息使用者在實(shí)際工作中的需求不同而披露的內(nèi)容也不盡相同.

2.貫徹風(fēng)險(xiǎn)與報(bào)酬的權(quán)衡原則

企業(yè)進(jìn)行融資需要遵循一定的原則，將風(fēng)險(xiǎn)降到最低，報(bào)酬達(dá)到最高.而報(bào)酬一定的情況下，風(fēng)險(xiǎn)水平會(huì)維持在比較低的水平上，就中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，規(guī)模小，風(fēng)險(xiǎn)的承受能力低，因而做為中小企業(yè)的決策者，需要全面的考慮，不可以盲目的去籌資，需要進(jìn)行嚴(yán)謹(jǐn)?shù)木C合評(píng)估之后，再制定出科學(xué)合理的決策，減少企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，也不能過(guò)于保守，為了降低風(fēng)險(xiǎn)，而一直原地踏步，那樣對(duì)企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展也是極為不利的.在企業(yè)制定各種戰(zhàn)略決策的時(shí)候，一定要高瞻遠(yuǎn)矚，將各種因素考慮其中，一旦決定進(jìn)行投資，應(yīng)該準(zhǔn)確判斷規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，以實(shí)現(xiàn)投資效益的最大化.

結(jié)論

資金就是企業(yè)的“生命源泉”.在中小企業(yè)發(fā)展過(guò)程中，資金占據(jù)舉足輕重的地位，對(duì)于維持企業(yè)生存、促進(jìn)企業(yè)持續(xù)經(jīng)營(yíng)意義重大.但實(shí)踐中，中小企業(yè)的資金現(xiàn)狀不容樂(lè)觀，資金短缺狀況嚴(yán)重，規(guī)模小、資信差等帶來(lái)的財(cái)務(wù)管理問(wèn)題令人堪憂.對(duì)于重重問(wèn)題，中小企業(yè)必須立足現(xiàn)狀展開(kāi)分析，多層次、多角度地對(duì)問(wèn)題予以分析研究，通過(guò)加大扶持力度，制定科學(xué)政策、規(guī)范資金管理，嚴(yán)格財(cái)務(wù)控制、加強(qiáng)隊(duì)伍建設(shè)，規(guī)范內(nèi)部秩序等措施對(duì)現(xiàn)有的管理體制進(jìn)行改進(jìn)，幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)順利融資，真正成為推動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的砥柱力量.