秉承現(xiàn)代核心理念 打造精品財務(wù)團隊

現(xiàn)代投資股份有限公司（以下簡稱“現(xiàn)代投資”或“公司”）是湖南省交通系統(tǒng)唯一一家公路上市公司，主營高等級公路的養(yǎng)護維修和收費經(jīng)營業(yè)務(wù)。公司成立于1993年5月28日，其前身是湖南省高速公路建設(shè)開發(fā)總公司等五家發(fā)起人共同出資組建的“湖南長永公路股份有限公司”，1997年更名為“湖南長永高速公路股份有限公司”，2000年更名為“現(xiàn)代投資股份有限公司”。1999年1月28日，公司股票（股票代碼000900）正式在深圳證券交易所掛牌交易。

公司秉承“至誠無息，同欲至勝”的核心價值觀，實施“完善結(jié)構(gòu)、規(guī)范經(jīng)營、穩(wěn)中求進、不斷創(chuàng)新”的經(jīng)營理念，堅持“路為基礎(chǔ)，跨業(yè)發(fā)展，走出湖南”的發(fā)展戰(zhàn)略，逐步將公司培育成規(guī)范、穩(wěn)健，具有較強核心競爭力和較高成長性的綜合型投資控股集團。目前，公司經(jīng)營長永、長潭、潭耒、溆懷四條高速公路，營運里程338公里，是湖南省經(jīng)營高速公路的重要企業(yè)。擁有3家分公司，8家子公司，員工2519人。

公司圍繞“努力提高實征率，精細養(yǎng)護保暢通，規(guī)范管理上臺階，一主三翼見成效”的經(jīng)營目標（“一主”即以高速公路經(jīng)營管理為主業(yè)，“三翼”即公司金融平臺、財務(wù)平臺、主業(yè)外實業(yè)投資平臺的構(gòu)建），通過“樹立為顧客創(chuàng)造價值的理念，優(yōu)化業(yè)務(wù)流程；拓展服務(wù)范圍；做好道路養(yǎng)護，確保道路安全暢通；嚴格財務(wù)管理，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)；積極尋找新的經(jīng)濟增長點，發(fā)展替代產(chǎn)業(yè)”等一系列做法，努力營造高速公路經(jīng)營企業(yè)以顧客價值為導(dǎo)向的優(yōu)化管理，向顧客提供優(yōu)質(zhì)高效的服務(wù)，取得了顯著的社會效益和經(jīng)濟效益。

公司自1993年成立以來總資產(chǎn)由成立時的1.1億元增加到2013年底的160億元；向投資者累計派發(fā)現(xiàn)金紅利19.47億元，送股0.95億股，配股1.14億股；累計向國家繳納稅費30多億元。

公司憑借良好的資信和實力，利用較強的融資能力和較大的融資空間，通過上市、配股、發(fā)行企業(yè)債等多種融資方式，共籌集資金185億元。上市至今，公司主營業(yè)務(wù)收入、每股收益、凈資產(chǎn)收益率、二級市場股價等均有了明顯增長。在國內(nèi)19家公路運輸行業(yè)上市公司中，每股收益始終排名首位，負債率較低。

經(jīng)歷了探索、開拓、快速成長和多元化發(fā)展等階段，公司實現(xiàn)了跨越式發(fā)展，成為“深證100”指數(shù)樣本股，獲得了中國企業(yè)聯(lián)合會“國家級企業(yè)管理現(xiàn)代化創(chuàng)新成果一等獎”，中國生產(chǎn)力學會“全國先進生產(chǎn)力典范企業(yè)”，“全國交通企業(yè)百強”。

現(xiàn)代投資財務(wù)會計工作一直以來遵循“善于分析，精于理財”的理念，當好決策參謀，不斷提升管理能力和管理效益，為將現(xiàn)代投資打造成百年老店做出了突出的業(yè)績。

一、圍繞公司發(fā)展戰(zhàn)略，發(fā)揮核心管理作用，促進公司可持續(xù)發(fā)展

財務(wù)部門緊緊圍繞公司發(fā)展愿景、發(fā)展戰(zhàn)略，緊密結(jié)合公司中心工作，根據(jù)公司的財務(wù)狀況、融資能力以及上市公司有關(guān)要求，提交了多種收購經(jīng)營性高速公路的組合融資方案供經(jīng)營層決策。2012年財務(wù)部作為核心牽頭成員參與了公司收購溆懷高速公路。財務(wù)部認真學習、研究《股票上市規(guī)則》、《收費公路管理條例》、國有資產(chǎn)管理相關(guān)政策等，與中介咨詢機構(gòu)深入溝通、分析和討論，與貸款銀行、產(chǎn)權(quán)交易所等反復(fù)協(xié)商，出具了溆懷高速的經(jīng)濟分析報告、現(xiàn)代投資盈利預(yù)測報告等，確定資產(chǎn)移交、債權(quán)轉(zhuǎn)移、人員安置、過渡期安排等產(chǎn)權(quán)交易協(xié)議及信息發(fā)布條款，并與投資者和深交所進行了高效溝通，圓滿完成收購溆懷項目的資產(chǎn)重組工作。溆懷高速成功收購后，公司總資產(chǎn)由2011年末的80億元，增加至160億元，經(jīng)營的高速公路總里程由原來的246公里，增加至338公里，公司所屬高速公路收費期延長了30年，實現(xiàn)了公司可持續(xù)發(fā)展。

二、構(gòu)建全面預(yù)算管理體系，提高經(jīng)營管控水平

預(yù)算管理工作始終堅持以目標利潤為導(dǎo)向，以通行費征收預(yù)算為龍頭，以成本預(yù)算為重點，以資金預(yù)算為核心，圍繞公司發(fā)展戰(zhàn)略，實現(xiàn)年度經(jīng)營目標。采取固定預(yù)算、零基預(yù)算、增減量預(yù)算等多種方式，將各項資金、支出納入預(yù)算管理，科學合理地安排收支預(yù)算，對目標責任層層分解，細化預(yù)算編制，硬化預(yù)算執(zhí)行，強化預(yù)算監(jiān)督，將預(yù)算執(zhí)行情況納入業(yè)績考核，建立了以公司經(jīng)營目標和業(yè)務(wù)計劃編制為起點、以預(yù)算執(zhí)行為核心、以預(yù)算控制及分析為重要環(huán)節(jié)、以預(yù)算考核為終點的全面預(yù)算管理體系。

財務(wù)預(yù)算與業(yè)務(wù)預(yù)算緊密結(jié)合，年初編制公司預(yù)算，報董事會通過。年中召開預(yù)算分析和經(jīng)驗交流會議，對分、子公司預(yù)算執(zhí)行情況進行分析，及時調(diào)整和修訂年初指標。年末對分、子公司預(yù)算執(zhí)行情況和經(jīng)營業(yè)績進行考核，預(yù)算的管控能力不斷提升。近年來，分公司正常經(jīng)費始終控制在預(yù)算內(nèi)，專項經(jīng)費?？顚Ｓ茫瑹o超支現(xiàn)象。公司管理費用和專項工程費用每年都節(jié)約了5%。將EVA經(jīng)濟增加值納入子公司考核，由傳統(tǒng)的利潤考核轉(zhuǎn)向價值考核，其會計指標能更好地衡量公司業(yè)績。

三、科學謀劃，提高分析能力，當好決策參謀

現(xiàn)代投資的財務(wù)管理建立了決策支持型的管理模式，財務(wù)分析工作從廣度和深度等方面都已經(jīng)進行了全面提升，為公司經(jīng)營決策服務(wù)。

1.經(jīng)營工作方面，定期提交財務(wù)分析報告，運用比較分析法、比率分析法等各種分析方法，對公司盈利能力、運營能力、發(fā)展能力、可持續(xù)增長能力、償債能力、凈資產(chǎn)收益率等進行分析，為公司經(jīng)營管理提供信息和決策依據(jù)。每年上市公司年報公告后，財務(wù)部要對全國公路上市公司的經(jīng)營情況進行全方位的了解，對其財務(wù)報告進行詳細分析，并與公司的會計政策、經(jīng)營情況、財務(wù)狀況等進行比較，在國內(nèi)高速公路上市公司中的排名、市場份額進行分析，找出差距，為領(lǐng)導(dǎo)決策當好參謀。財務(wù)部每年要提交近10萬字的財務(wù)分析報告，以分析來促進經(jīng)營。

2.投資活動方面，從前期開始，對擬投資或收購的資產(chǎn)未來的經(jīng)營情況、項目投資的可行性等，采用不同的假設(shè)依據(jù)，從不同的角度，進行大量細致、反復(fù)的分析工作，提交了現(xiàn)代投資參與交通建設(shè)等重大投資項目的多種融資方案，為公司決策提供了詳細的數(shù)據(jù)分析和豐富可靠的依據(jù)。公司成立至今，大小投資項目有幾十個，財務(wù)部都對投資項目進行了效益評價，對原投資項目預(yù)期的目標是否達到，項目的主要效益指標是否實現(xiàn)進行了檢查落實，為未來新項目的決策和提高投資決策水平提供了參考。endprint

3.財務(wù)戰(zhàn)略方面，對公司目前的財務(wù)狀況、在行業(yè)內(nèi)所屬地位、盈利的能力、融資能力、發(fā)展能力、財務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、投資戰(zhàn)略等多方面進行了詳細的分析，為公司戰(zhàn)略規(guī)劃提供了豐富的數(shù)據(jù)。

4.宏觀政策方面，根據(jù)十八大報告研究國家關(guān)于民營銀行的相關(guān)政策，研究國家關(guān)于民營銀行的規(guī)定，提交了公司參股農(nóng)商行和發(fā)起組建民營銀行的報告。針對交通運輸業(yè)和部分現(xiàn)代服務(wù)業(yè)營改增試點，財務(wù)部在第一時間成立了營改增課題組，撰寫了《現(xiàn)代投資營改增分析》的課題報告，將營改增對公司生產(chǎn)經(jīng)營和財務(wù)稅收的影響進行了預(yù)測分析，提出了六點建議。為公司應(yīng)對稅制改革和推動全國高速公路上市公司爭取營改增稅收優(yōu)惠政策以及公司主業(yè)外金融平臺的構(gòu)建提供決策參考。

四、創(chuàng)新融資方式，拓寬融資渠道，提供強有力發(fā)展支撐

公司近幾年發(fā)展迅速，資金需求較大。公司一直在銀行有較高的信譽，但由于受國際緊縮銀根，高速公路融資困難等大環(huán)境的影響，加上潭耒路提質(zhì)改造，通行費收入下降，資金壓力非常大。財務(wù)部研究了市場的多種融資方式，擬定了多種融資方案，拓寬融資渠道，降低融資成本。

一是精細與金融機構(gòu)合作，加強融資管理，節(jié)約融資成本。財務(wù)部與各家合作銀行溝通協(xié)調(diào)，通過銀企座談會增進了解，加深友誼，增進互信，加強溝通，推進合作落實貸款額度，積極開展多種方式籌措資金。加快金融產(chǎn)品的審批進度，利用銀行的各種金融產(chǎn)品，采取長期貸款和短期貸款相結(jié)合的方式，降低貸款利率，節(jié)約利息費用。近年來，在銀行資金緊缺，利率不斷上浮的情況下，公司貸款均以基準利率發(fā)放，大大節(jié)約了財務(wù)成本。近年來，公司累計結(jié)余利息支出近2億元。

2012年下半年以來，高速公路企業(yè)中期票據(jù)發(fā)行利率在交易商協(xié)會指導(dǎo)價格的基礎(chǔ)上均要上漲20-80BP，發(fā)行成本增高。財務(wù)部與承銷機構(gòu)反復(fù)溝通，向投資者宣傳公司，說服投資者，爭取中期票據(jù)發(fā)行利率低于協(xié)會指導(dǎo)價。

充分利用短期融資券“一次注冊，兩年有效，分期發(fā)行”的特點，將20億元短期融資券在三年內(nèi)滾動發(fā)行，每次發(fā)行10億元，最大限度利用了短融的靈活性和有效性。短期融資券不僅可以降低融資成本，而且一次性資金籌集量大，不受銀行貸款規(guī)模的限制，可以更好地滿足公司經(jīng)營需求。

二是精細預(yù)算管理，提高資金效率。有計劃地把握日常經(jīng)營、投資進度所需資金和融資時點的匹配，精細資金預(yù)算管理。建立項目資金的周轉(zhuǎn)金制度，既保證項目資金存量控制在最佳范圍內(nèi)，又把握好融資時點、融資額度、融資方式與投資時點的匹配，同時符合銀行監(jiān)管要求，有效降低資金冗余，提高資金使用效率。

三是精細理財，利用理財產(chǎn)品提高資金使用效益。財務(wù)部每月進行資金調(diào)度，在保證正常支付的情況下，將暫時閑置的資金采取定期存款、競價購買理財產(chǎn)品、委托貸款等方式，全年累計比活期存款增加收益2100萬元。

四是精細資金監(jiān)管體系，防范資金風險。對項目資金進行二級監(jiān)控、動態(tài)管理。公司本部對項目部進行“資金撥付精細化管控”，項目部對施工單位實行“資金動態(tài)化監(jiān)控”。與施工單位簽訂《資金三方監(jiān)管協(xié)議》，由銀行從支付環(huán)節(jié)對施工單位進行監(jiān)控，并采用網(wǎng)絡(luò)平臺對資金進行動態(tài)監(jiān)管，有效地保障了資金安全。

五是精細收入請款，加快通行費返還。由于高速公路建設(shè)資金極度緊張，通行費返還時間較長，欠款較多。財務(wù)部派專人聯(lián)系，加強催款力度，加快回款速度，通行費收入實現(xiàn)零占用。

公司資信狀況良好，多次被評為“特級信譽企業(yè)”、“AAA級信譽企業(yè)”。多次被湖南省銀行業(yè)協(xié)會評為“守信用企業(yè)”。

五、夯實基礎(chǔ)管理，強化成本控制，防控財務(wù)風險

公司在財務(wù)上推行精細化管理，一是規(guī)范財務(wù)基礎(chǔ)工作。記賬、核算、賬、表、證等基礎(chǔ)工作嚴格按照《會計基礎(chǔ)工作規(guī)范》執(zhí)行。公司財務(wù)部對所屬各公司會計基礎(chǔ)工作進行不定期抽查，將會計基礎(chǔ)工作列為分、子公司目標責任考核指標。注重財務(wù)的事前、事中、事后監(jiān)督，嚴格內(nèi)部審批制度和流程，財務(wù)工作做到有章可循，有據(jù)可依。按上市公司要求，完善月報、季報、年報的報表格式和內(nèi)容，規(guī)范財務(wù)信息披露標準。按照證監(jiān)會對上市公司的要求，優(yōu)質(zhì)高效地完成定期財務(wù)報告的編制和審計工作，并準確在深交所公告，會計信息質(zhì)量優(yōu)良。注重財務(wù)信息化建設(shè)，實行會計電算化。與江蘇智運公司研發(fā)公司財務(wù)管理、辦公系統(tǒng)，通過網(wǎng)絡(luò)實現(xiàn)審核、支付、監(jiān)督、管理等財務(wù)職能。二是加強制度建設(shè)。制定了各項切實可行的規(guī)章制度，包括崗位職責分工、會計核算制度、監(jiān)督考核制度等20個，財務(wù)業(yè)務(wù)流程30個，形成了財務(wù)會計制度、預(yù)算管理制度、財務(wù)分析制度、費用報銷制度、資產(chǎn)管理制度等二十幾個方面，涵蓋了預(yù)算、資金、成本、工程、籌資、稅收、分析、減值等各個環(huán)節(jié)，完善內(nèi)部控制、授權(quán)管理等多項控制管理措施，進一步規(guī)范管理，為防控風險提供制度保障。三是細化固定資產(chǎn)管理。每年對固定資產(chǎn)進行清查盤點，建立了動態(tài)的電子檔案，對固定資產(chǎn)編號分類管理。建立了固定資產(chǎn)的審批、購置、驗收、清查、盤點、處置、減值等制度和流程。四是嚴格成本控制。嚴格控制成本開支，在養(yǎng)護計劃的合理性和養(yǎng)護實施的科學性上下功夫，實行精細化養(yǎng)護和“先審計、后結(jié)算”的內(nèi)部結(jié)算審計制度。在全省首創(chuàng)道路改造和養(yǎng)護工程的跟蹤審計制，實行養(yǎng)護工程公開招投標制、最低評標價法、合理定價評審抽取法評標等制度，不僅有效降低了成本，而且做到“少花錢、多辦事、辦好事、人不倒”。

公司會計信息質(zhì)量優(yōu)良，多次被深交所評為信息披露質(zhì)量優(yōu)良單位，多次被評為省財政廳“湖南省會計工作先進單位”和省交通運輸廳“會計工作先進單位”。

六、科學籌劃，誠信納稅

作為納稅大戶，現(xiàn)代投資一直為地方財政經(jīng)濟做出重要貢獻。公司始終堅持誠信納稅，通過堵漏征收，確保通行費收入征收；精細化管理，嚴格成本控制，規(guī)范財務(wù)會計工作，強化稅務(wù)成本控制，規(guī)范應(yīng)稅事物管理，提高稅務(wù)管理的專業(yè)化和精細化水平，從各個層面和各個環(huán)節(jié)規(guī)范企業(yè)納稅行為，確保及時足額納稅，切實履行好國有企業(yè)的職責，公司年納稅額達3億多元。自2006年以來，公司一直是省本級的所屬企業(yè)中，繳納企業(yè)所得稅最多的企業(yè)之一。公司2008-2010年連續(xù)三年獲得“湖南省納稅50強”，被地稅局評為“A級納稅信譽單位”。

七、建設(shè)學習型團隊，共筑公司輝煌明天

財務(wù)部十分重視對每位財務(wù)人員的業(yè)務(wù)技能和專業(yè)素質(zhì)的培養(yǎng)，定期安排財務(wù)人員參加會計準則、稅收、預(yù)算、融資、財務(wù)分析等相關(guān)知識的培訓(xùn)；鼓勵財務(wù)人員參加會計職稱考試、執(zhí)業(yè)資格考試、學歷教育，鼓勵財務(wù)人員在各類刊物上發(fā)表文章。公司財務(wù)人員100%獲得大專及以上學歷，三人通過在職碩士，80%以上財務(wù)人員為會計師職稱，五人獲得高級會計師資格，三人獲得CPA注冊會計師執(zhí)業(yè)資格，四人獲得IFM國際財務(wù)管理師資格。財務(wù)部經(jīng)常利用公司內(nèi)部刊物《視點》，發(fā)表財務(wù)管理方面的文章，指導(dǎo)公司財務(wù)管理工作。組織財務(wù)人員上講臺，通過內(nèi)部授課交流 財務(wù)管理經(jīng)驗，宣講財務(wù)管理工作及要求。財務(wù)部的研究課題——《公路上市公司財務(wù)風險控制與管理》獲得湖南省會計學會優(yōu)秀論文一等獎、湖南省科技廳優(yōu)秀論文二等獎、中國交通會計學會優(yōu)秀論文三等獎。

繼往開來，現(xiàn)代投資財務(wù)部在公司領(lǐng)導(dǎo)的正確指引下，在公司同事的支持下，在全體財務(wù)人員的不懈努力下，為實現(xiàn)公司新的五年發(fā)展規(guī)劃而貢獻自己全部的熱情和力量！endprint