金融創(chuàng)新的尷尬

謝群良

近年來，各商業(yè)銀行以傳統(tǒng)存、貸、匯等業(yè)務(wù)為依托，不斷開發(fā)出新的業(yè)務(wù)品種、金融工具，從而使銀行服務(wù)領(lǐng)域不斷變化、服務(wù)功能不斷提升，經(jīng)營(yíng)收入不斷擴(kuò)大，盈利、競(jìng)爭(zhēng)能力和抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力不斷增強(qiáng)。但受傳統(tǒng)經(jīng)營(yíng)思想的束縛，商業(yè)銀行金融創(chuàng)新缺乏整體性和長(zhǎng)遠(yuǎn)觀念，導(dǎo)致新型業(yè)務(wù)與服務(wù)推廣遲緩，在很大程度上阻礙了新型業(yè)務(wù)與服務(wù)的發(fā)展。

一、新產(chǎn)品與服務(wù)的尷尬現(xiàn)象

（一）同質(zhì)產(chǎn)品與服務(wù)，新而不鮮。當(dāng)前各商業(yè)銀行創(chuàng)新最多最快莫過于理財(cái)產(chǎn)品，而琳瑯滿目的理財(cái)產(chǎn)品，其盈利基礎(chǔ)均構(gòu)建在無風(fēng)險(xiǎn)的套利機(jī)會(huì)之上，為了盡可能地把握機(jī)會(huì)，絕大多數(shù)銀行在設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候都呈現(xiàn)出期限短、產(chǎn)品發(fā)行密集的特點(diǎn)，將業(yè)務(wù)范圍本來十分廣泛的理財(cái)業(yè)務(wù)局限于套利模式，推出的產(chǎn)品雖然冠以不同的名號(hào)，但都是基于相同的盈利機(jī)制，并投資于同類投資工具，大量同質(zhì)新產(chǎn)品之間的競(jìng)爭(zhēng)導(dǎo)致了各家銀行在收益率上面大做文章，預(yù)期收益率互相攀比，縮小了銀行的獲利空間。此外，同質(zhì)產(chǎn)品與理財(cái)業(yè)務(wù)“量身定做”的業(yè)務(wù)內(nèi)涵相去甚遠(yuǎn)，扭曲了理財(cái)業(yè)務(wù)以客戶為中心的精髓。

（二）理想產(chǎn)品與服務(wù)，不切實(shí)際。中、農(nóng)、工、建等作為中國(guó)主要的綜合性金融服務(wù)提供商的大型股份制商業(yè)銀行，既要城鄉(xiāng)聯(lián)動(dòng)，又向融入國(guó)際，服務(wù)多元化，求大求全，結(jié)果因?yàn)橐紤]面面俱到，等新產(chǎn)品服務(wù)出臺(tái)早已時(shí)過境遷，或者經(jīng)過條條框框的篩選后沒有服務(wù)對(duì)象。如一些特定行業(yè)的融資產(chǎn)品，就可能與國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策沖突而夭折，或者在現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)社會(huì)中找不到符合準(zhǔn)入條件的客戶。

（三）收費(fèi)產(chǎn)品與服務(wù)，遭到非議。由于在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)為主導(dǎo)的時(shí)期，銀行提供的各種中間業(yè)務(wù)，包括銀行卡等都免費(fèi)的，公眾長(zhǎng)期以來形成了使用銀行服務(wù)不付費(fèi)的觀念。絕大部分客戶不能接受銀行在辦理業(yè)務(wù)時(shí)收取服務(wù)費(fèi)用，二年前沸沸揚(yáng)揚(yáng)的銀行收費(fèi)風(fēng)波，令人記憶猶新。銀行對(duì)存款產(chǎn)品以及其為客戶提供的其他金融服務(wù)都用利率的方式來表示，利率不僅包含了銀行使用客戶資金的利息費(fèi)用，也包含了銀行提供金融服務(wù)的成本費(fèi)用，這使得各商業(yè)銀行利息收入減少。

（四）高端產(chǎn)品與服務(wù)，顧此失彼。受企業(yè)盈利目標(biāo)，促使商業(yè)銀行熱衷于面向高端用戶的產(chǎn)品創(chuàng)新，面向中、低端用戶的產(chǎn)品少。個(gè)人金融業(yè)務(wù)增長(zhǎng)是我國(guó)商業(yè)銀行發(fā)展的必然趨勢(shì)。一些商業(yè)銀行金融創(chuàng)新缺乏市場(chǎng)調(diào)查，盲目推出金融產(chǎn)品，片面追求新鮮，嫌貧愛富現(xiàn)象較為嚴(yán)重。

（五）虧本產(chǎn)品與服務(wù)，引發(fā)爭(zhēng)端?？蛻袅?xí)慣思維認(rèn)準(zhǔn)把資金放到銀行就可以得到收益，結(jié)果在與銀行產(chǎn)品經(jīng)理或營(yíng)銷人員溝通中出現(xiàn)偏差，資金到期收益與實(shí)際收益大相徑庭，甚至出現(xiàn)虧損。反應(yīng)最強(qiáng)的當(dāng)數(shù)銀行代理的保險(xiǎn)產(chǎn)品，經(jīng)常發(fā)生客戶投訴，都是因?yàn)楫a(chǎn)品預(yù)期收益不能到位。

（六）深閨產(chǎn)品與服務(wù)，不為人知?！笆磷訉Ｌ糗浀某浴?。商業(yè)銀行基層網(wǎng)點(diǎn)在經(jīng)營(yíng)中受績(jī)效考核導(dǎo)向的影響，業(yè)務(wù)營(yíng)銷側(cè)重于考核力度大、營(yíng)銷成效快或者是自己有資源優(yōu)勢(shì)、營(yíng)銷經(jīng)驗(yàn)豐富的產(chǎn)品。因此，各商業(yè)銀行的新產(chǎn)品與服務(wù)雖然數(shù)以百計(jì)，但真正被推廣和營(yíng)銷的不到總數(shù)的一半，還有很多產(chǎn)品與服務(wù)隱匿深閨、無人問津。銀行內(nèi)部不推介，外面的客戶更是無從知曉，再好的產(chǎn)品與服務(wù)在這種情況下，其設(shè)計(jì)者只能是徒勞無功。

二、原因分析

（一）銀行公司治理限制。商業(yè)銀行一級(jí)法人制度要求在全國(guó)范圍內(nèi)追求統(tǒng)一的產(chǎn)品范式，從加強(qiáng)管理的角度，這似乎無可非議。但換一個(gè)視角，作為一家本外幣一體化、國(guó)際化經(jīng)營(yíng)的商業(yè)銀行，現(xiàn)實(shí)中不可能有本外幣、暢行國(guó)內(nèi)外這樣的產(chǎn)品。產(chǎn)品及其創(chuàng)新的一致性，往往是商業(yè)銀行以自我為中心的“杰作”。一致性，在文件中的正式表述往往叫規(guī)范化。試想，在我們地廣人多的大中國(guó)，如果一個(gè)產(chǎn)品能同時(shí)解決上海和西藏兩個(gè)地區(qū)的同一類客戶的需求，不是上海落后了，就是西藏發(fā)達(dá)了；不是上海的客戶太差，就是西藏的客戶太好。以辯證法來看，統(tǒng)一性和產(chǎn)品細(xì)分、差異化、個(gè)性化的直接矛盾，就是矛盾的特殊性和統(tǒng)一性的關(guān)系在產(chǎn)品創(chuàng)新中的具體表現(xiàn)?？蛻粜枨蟮牟町惢瑳Q定了產(chǎn)品的差異化。這使得我們對(duì)產(chǎn)品一致性的管理矛盾更加突出。除非個(gè)性被完全包括在一般之中，個(gè)性的問題不可能用共性的辦法解決。任何產(chǎn)品與服務(wù)，不論其是何種性質(zhì)的創(chuàng)新，都是針對(duì)特定客戶群的個(gè)別解決方案，都是相對(duì)的產(chǎn)品。用統(tǒng)一的形式解決差異化的需求，其結(jié)果或者是定位過寬使產(chǎn)品難以真實(shí)服務(wù)于客戶。這樣的創(chuàng)新，在直接增加商業(yè)銀行自身的產(chǎn)品數(shù)量之外，抹殺了產(chǎn)品核心的個(gè)性存在，沒有任何市場(chǎng)意義。

（二）金融創(chuàng)新環(huán)境約束。一方面，作為經(jīng)營(yíng)主體來看，在很大的程度上，我國(guó)的金融體系仍存在一定程度的壟斷，中、農(nóng)、工、建四大行無論在從業(yè)人員、機(jī)構(gòu)數(shù)量以及資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模等方面都占有壟斷地位，這種行業(yè)的壟斷，不利于銀行產(chǎn)品與服務(wù)的創(chuàng)新。另外，過多的金融管制抑制了金融創(chuàng)新，現(xiàn)今金融管制仍相當(dāng)嚴(yán)格，這與上世紀(jì)70年代西方發(fā)達(dá)國(guó)家在放松金融管制以后發(fā)展起來的金融創(chuàng)新情況是完全相反的。另一方面，從商業(yè)銀行金融產(chǎn)品的消費(fèi)主體來看，社會(huì)公眾是商業(yè)銀行最大的客戶群。就目前的情況來分析是我國(guó)城鄉(xiāng)居民儲(chǔ)蓄意識(shí)夠強(qiáng)，但消費(fèi)意識(shí)、投資理財(cái)意識(shí)較弱，主要是通過商業(yè)銀行這個(gè)中介來投資理財(cái)、消費(fèi)的。長(zhǎng)期以來，國(guó)人根深蒂固的消費(fèi)觀念使得國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)、消費(fèi)信貸等業(yè)務(wù)至今仍不能像西方那樣成為銀行收入的主要來源之一。社會(huì)公眾金融意識(shí)的淡薄不僅會(huì)影響商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)創(chuàng)新，同時(shí)也助長(zhǎng)了銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的惰性，從而也就沒有可能向消費(fèi)者提供全面、高效、優(yōu)質(zhì)的零售性業(yè)務(wù)。

（三）產(chǎn)品創(chuàng)新人才短缺。金融產(chǎn)品研發(fā)、交易和風(fēng)險(xiǎn)管理是個(gè)很復(fù)雜的過程，是需要有精通多個(gè)行業(yè)、多個(gè)領(lǐng)域的金融復(fù)合型人才作為堅(jiān)實(shí)的后盾的。例如，銀行業(yè)務(wù)部門與信息技術(shù)部門的溝通合作是需要依靠既要精通信息技術(shù)，又要懂得銀行業(yè)務(wù)的人才，為客戶提供個(gè)性服務(wù)，量身定制理財(cái)產(chǎn)品需要有專業(yè)的個(gè)人理財(cái)師。另一方面來看，銀行現(xiàn)有的人力資源部門各項(xiàng)激勵(lì)約束機(jī)制尚不健全，對(duì)人力資源的運(yùn)用觀念淡薄。人力資源管理未能發(fā)揮應(yīng)有的作用，也在一定程度上延緩了金融產(chǎn)品創(chuàng)新的進(jìn)程，影響著金融產(chǎn)品創(chuàng)新的發(fā)展。

（四）電子技術(shù)支撐乏力。電子技術(shù)、網(wǎng)絡(luò)、通訊技術(shù)等的發(fā)展和應(yīng)用是商業(yè)銀行進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新的基礎(chǔ)，通過信息技術(shù)的運(yùn)用，能使金融工具的創(chuàng)新得到突破性的進(jìn)展。盡管近年來，國(guó)有銀行的電子化網(wǎng)絡(luò)建設(shè)有了突飛猛進(jìn)的發(fā)展，但還是受經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的制約，使我國(guó)的信息技術(shù)在金融領(lǐng)域內(nèi)的應(yīng)用相比于西方金融業(yè)中經(jīng)營(yíng)的電子化、網(wǎng)絡(luò)化仍有著很大的差距，還停留在較為粗淺的技術(shù)應(yīng)用階段。由于我國(guó)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展與科技進(jìn)步的融合還不足，各銀行之間技術(shù)的標(biāo)準(zhǔn)性、規(guī)范性仍有差距，使得銀行產(chǎn)品通用性較差，以及使產(chǎn)品深層次的創(chuàng)新受到相對(duì)制約。

三、幾點(diǎn)建議

（一）強(qiáng)化機(jī)制建設(shè)。一方面，商業(yè)銀行在產(chǎn)品與服務(wù)創(chuàng)新權(quán)限上要在合規(guī)基礎(chǔ)上適當(dāng)下放，讓基層行在創(chuàng)新設(shè)計(jì)中擁有更多的發(fā)言權(quán)和建議權(quán)。另一方面，在創(chuàng)新業(yè)務(wù)的營(yíng)銷工作中，要特別注意建立良好的信息反饋機(jī)制。創(chuàng)新業(yè)務(wù)推出伊始，最大的障礙是信息的嚴(yán)重不對(duì)稱，通暢的信息渠道對(duì)于促進(jìn)創(chuàng)新的推廣和改進(jìn)具有現(xiàn)實(shí)意義。同時(shí)，注意品牌的建立，品牌的定位應(yīng)既能加強(qiáng)本行的整體形象傳播，又能突出業(yè)務(wù)特色，避免與其他品牌雷同。

（二）強(qiáng)化市場(chǎng)細(xì)分。通過客戶市場(chǎng)細(xì)分，鎖定營(yíng)銷目標(biāo)，根據(jù)不同客戶的情況設(shè)計(jì)不同的產(chǎn)品與服務(wù)，這是商業(yè)銀行以客戶為中心的理念的具體實(shí)踐。要強(qiáng)調(diào)的是，細(xì)分市場(chǎng)不是細(xì)選市場(chǎng)，“嫌貧愛富”是金融逐利的天性，無可非議，但要思考如何調(diào)動(dòng)各家商業(yè)銀行服務(wù)全社會(huì)的積極性和責(zé)任心，而且這種調(diào)動(dòng)還必須是可持續(xù)的，是講效率的。一方面，需要國(guó)家通過完善資金自主定價(jià)權(quán)、信貸補(bǔ)貼、稅收優(yōu)惠、定向費(fèi)用補(bǔ)貼、增量獎(jiǎng)勵(lì)等宏觀制度建設(shè)，為金融服務(wù)于社會(huì)各階層提供連續(xù)的正向激勵(lì)。另一方面，要積極引導(dǎo)商業(yè)銀行踐行社會(huì)責(zé)任，通過銀行微觀企業(yè)責(zé)任制度建設(shè)統(tǒng)一員工思想、有效結(jié)合地方經(jīng)濟(jì)特色，科學(xué)運(yùn)用激勵(lì)機(jī)制，增強(qiáng)金融服務(wù)創(chuàng)新的針對(duì)性和有效性。

（三）強(qiáng)化金融宣傳。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，社會(huì)的進(jìn)步，金融活動(dòng)廣泛地滲透到社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活的各個(gè)方面，社會(huì)各界都要積極參與金融宣傳。廣播、電視、報(bào)刊等新聞媒介應(yīng)在節(jié)目或欄目?jī)?nèi)容上，把一些好的金融知識(shí)編入電視劇和宣傳內(nèi)容。政府部門在召開的各類經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議上，也可采取以會(huì)代訓(xùn)的方法宣傳金融信息政策。金融監(jiān)管部門可采取金融知識(shí)大獎(jiǎng)賽、有將競(jìng)猜等活動(dòng)使金融知識(shí)走進(jìn)千家萬戶，使越來越多的人了解國(guó)家金融政策、法規(guī)，掌握相關(guān)的金融知識(shí)，熟悉金融工作，幫助人們?cè)诩ち业氖袌?chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中正確合理地選擇投資、融資方式，運(yùn)用相應(yīng)的金融知識(shí)來獲取最大利潤(rùn)，維護(hù)自身的權(quán)益。各商業(yè)銀行更應(yīng)該以“允許客戶不接受，不允許客戶不知道”的營(yíng)銷理念向社會(huì)宣傳金融知識(shí)，積極引導(dǎo)全社會(huì)參與金融市場(chǎng)，這也是克服產(chǎn)品與服務(wù)創(chuàng)新盲目性，增強(qiáng)產(chǎn)品與服務(wù)創(chuàng)新針對(duì)性的有效途徑之一。

（四）強(qiáng)化人才培養(yǎng)。金融創(chuàng)新產(chǎn)品的交易與傳統(tǒng)的銀行業(yè)務(wù)有本質(zhì)的區(qū)別，具有較高的技術(shù)性和復(fù)雜性，需要專家型人才從事創(chuàng)新產(chǎn)品的研發(fā)管理、交易管理和風(fēng)險(xiǎn)管理。金融創(chuàng)新產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)管理人才需要具有高素質(zhì)和復(fù)合型的知識(shí)結(jié)構(gòu)，這樣才能對(duì)創(chuàng)新產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、度量和控制。商業(yè)銀行應(yīng)該堅(jiān)持自主培養(yǎng)與引進(jìn)來相結(jié)合，鼓勵(lì)和督促員工不斷進(jìn)行觀念和知識(shí)更新，培養(yǎng)一支具有理論知識(shí)又有實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的、熟悉國(guó)際市場(chǎng)運(yùn)行規(guī)則，了解我國(guó)金融市場(chǎng)發(fā)展特點(diǎn)的專業(yè)人才隊(duì)伍，為商業(yè)銀行產(chǎn)品與服務(wù)創(chuàng)新提供廣泛的智力支持和堅(jiān)實(shí)的人才基礎(chǔ)。

（五）強(qiáng)化科技投入。首先，大力推進(jìn)電子商務(wù)的建設(shè)，除繼續(xù)完善已經(jīng)開發(fā)的電子化業(yè)務(wù)外，還應(yīng)大力發(fā)展和完善網(wǎng)上銀行等電子渠道服務(wù)功能，突破時(shí)空限制。其次，推進(jìn)綜合管理信息化建設(shè)，建立各種內(nèi)部管理信息系統(tǒng)，運(yùn)用科技手段縮短管理半徑，利用計(jì)算機(jī)及網(wǎng)絡(luò)迅速收集、儲(chǔ)存各類信息和各種業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，使銀行管理實(shí)現(xiàn)由事后反映向事前控制轉(zhuǎn)變，為各項(xiàng)管理決策、考核和評(píng)估、分析和監(jiān)控等提供依據(jù)，提高經(jīng)營(yíng)決策水平和效率。第三，積極推進(jìn)科技和業(yè)務(wù)的整合創(chuàng)新。推行新一代業(yè)務(wù)綜合系統(tǒng)，為客戶提供“一站式”、全過程的金融服務(wù)。

（六）強(qiáng)化銀行合作。銀行間的合作是加強(qiáng)銀行金融創(chuàng)新的有效手段。對(duì)于股份制商業(yè)銀行來講，銀行業(yè)協(xié)會(huì)牽頭的行長(zhǎng)聯(lián)席會(huì)議應(yīng)該成為加強(qiáng)戰(zhàn)略合作的重要平臺(tái)。為實(shí)現(xiàn)金融產(chǎn)品與服務(wù)創(chuàng)新可持續(xù)發(fā)展，股份制商業(yè)銀行間可本著互惠互利原則進(jìn)一步加強(qiáng)合作：如集合各行力量，開展重大創(chuàng)新項(xiàng)目的聯(lián)合開發(fā)攻關(guān)；努力實(shí)現(xiàn)銷售結(jié)算網(wǎng)絡(luò)、信息管理系統(tǒng)等方面的資源有限共享，突破創(chuàng)新業(yè)務(wù)中物理網(wǎng)點(diǎn)不足的瓶頸；共同開拓、分享新的市場(chǎng)機(jī)會(huì)，帶動(dòng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)等等。