淺談財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建

萬(wàn)宏明

隨著我國(guó)金融市場(chǎng)的發(fā)展，各種金融工具不斷涌現(xiàn)，為企業(yè)融資提供了保障，同時(shí)也帶來(lái)了更多的不確定性，即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)?，F(xiàn)實(shí)中，世界范圍內(nèi)陷入財(cái)務(wù)危機(jī)甚至最終破產(chǎn)的大型企業(yè)集團(tuán)不在少數(shù)，中小企業(yè)由于財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)失控而瀕臨倒閉的更是不勝枚舉。對(duì)此，如何預(yù)測(cè)和規(guī)避財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)成為企業(yè)關(guān)注的焦點(diǎn)，而財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建并確保其正常運(yùn)行顯得更有必要。

一、財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的功能分析

財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制是一種集財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)、警示與排警于一身的風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制，它以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告以及其他披露事項(xiàng)為依據(jù)，運(yùn)用財(cái)務(wù)管理、經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)學(xué)等多種學(xué)科的知識(shí)進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)運(yùn)行中的問(wèn)題，并分析問(wèn)題產(chǎn)生的原因以及解決問(wèn)題的對(duì)策。一般而言，企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制至少可以實(shí)現(xiàn)以下幾個(gè)方面的功能。

（一）監(jiān)測(cè)功能

根據(jù)企業(yè)一段時(shí)期經(jīng)營(yíng)過(guò)程中形成的諸如財(cái)務(wù)報(bào)告、生產(chǎn)報(bào)表、銷售報(bào)表等數(shù)據(jù)資料，計(jì)算相應(yīng)的預(yù)警指標(biāo)，并將實(shí)際值與預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)值進(jìn)行比較，發(fā)現(xiàn)偏差及問(wèn)題所在。

（二）診斷功能

根據(jù)跟蹤與監(jiān)測(cè)過(guò)程中發(fā)現(xiàn)的異常情況，充分運(yùn)用現(xiàn)代管理手段、財(cái)務(wù)分析方法等理論知識(shí)，深層次的發(fā)掘企業(yè)運(yùn)營(yíng)過(guò)程中存在的弊端。

（三）治療功能

在對(duì)企業(yè)運(yùn)營(yíng)情況進(jìn)行監(jiān)測(cè)和診斷的基礎(chǔ)上，進(jìn)行問(wèn)題分析，對(duì)癥下藥，更正偏離財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的財(cái)務(wù)活動(dòng)，使企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)再次回到正常的軌道。

（四）保健功能

財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制可以系統(tǒng)全面的主動(dòng)識(shí)別企業(yè)潛在的財(cái)務(wù)問(wèn)題，并通過(guò)信息傳遞向管理層釋放預(yù)警信號(hào)，進(jìn)而可以有效避免和防范因財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)而導(dǎo)致的不必要的損失，有助于企業(yè)自身的“自我免疫”。此外，財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制形成大量的信息“副產(chǎn)品”，為管理層做出正確的、關(guān)于未來(lái)的經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)決策提供幫助。

二、財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建

（一）明確財(cái)務(wù)預(yù)警范圍

企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)自很多方面，因此財(cái)務(wù)預(yù)警的范圍也包括多個(gè)因素。對(duì)此，財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制應(yīng)當(dāng)首先明確預(yù)警的范圍，在預(yù)警范圍內(nèi)確定構(gòu)成“警情”的指標(biāo)。對(duì)此，筆者認(rèn)為，財(cái)務(wù)預(yù)警范圍的指標(biāo)至少包括反映企業(yè)償債能力、盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力以及發(fā)展能力的財(cái)務(wù)指標(biāo)，有關(guān)這些財(cái)務(wù)指標(biāo)的計(jì)算不僅包括權(quán)責(zé)發(fā)生制會(huì)計(jì)原則背景下得出，還包括在收付實(shí)現(xiàn)制（現(xiàn)金流量為基礎(chǔ)）上計(jì)算得出。

此外，還可以選擇一些定性指標(biāo)作為預(yù)警范圍內(nèi)的構(gòu)成指標(biāo)，例如市場(chǎng)占有率、員工專業(yè)勝任能力、管理層素質(zhì)、企業(yè)創(chuàng)新能力等，將定量指標(biāo)與定性指標(biāo)相結(jié)合，才能充分返回預(yù)警機(jī)制的作用。

（二）識(shí)別財(cái)務(wù)預(yù)警的警兆，分析警源所在

警兆是企業(yè)財(cái)務(wù)狀況發(fā)生異常前的先兆，是警情的先導(dǎo)指標(biāo)或客觀表現(xiàn)；而警源則是警情產(chǎn)生的原因或根源，由內(nèi)生警源和外生警源構(gòu)成。一般情況下，財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制發(fā)生警情時(shí)都會(huì)先出現(xiàn)一些先兆指標(biāo)，識(shí)別這些指標(biāo)并分析確定其警源所在，是“排警”工作的基礎(chǔ)。經(jīng)驗(yàn)表明，企業(yè)財(cái)務(wù)狀況出現(xiàn)危機(jī)，一般會(huì)經(jīng)歷一個(gè)逐步顯現(xiàn)、不斷惡化的發(fā)展階段，相應(yīng)地，財(cái)務(wù)預(yù)警的警兆也表現(xiàn)為不同的形式，即在危險(xiǎn)潛伏期、危機(jī)發(fā)作期和危機(jī)惡化期的警兆各不相同，應(yīng)當(dāng)結(jié)合具體情況進(jìn)行識(shí)別和分析。

（三）合理設(shè)計(jì)財(cái)務(wù)預(yù)警的警度

警度是指財(cái)務(wù)警情的級(jí)別程度，一般分為無(wú)警（正常）、輕警、中警、重警、巨警等幾個(gè)級(jí)別，當(dāng)然不同的企業(yè)可以根據(jù)其實(shí)際情況來(lái)確定警度級(jí)別，當(dāng)財(cái)務(wù)預(yù)警范圍內(nèi)的各個(gè)指標(biāo)達(dá)到某一數(shù)值（或標(biāo)準(zhǔn)）時(shí)，則確定一定級(jí)別的警度，并發(fā)出相應(yīng)級(jí)別的警報(bào)。在這個(gè)過(guò)程中，企業(yè)在設(shè)置不同級(jí)別的警度標(biāo)準(zhǔn)時(shí)需要借助一定的預(yù)警模型，將警限轉(zhuǎn)化為警度。

（四）科學(xué)制定應(yīng)對(duì)財(cái)務(wù)危機(jī)的排警策略

財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的最終目的是在出現(xiàn)警情時(shí)及時(shí)采取排警對(duì)策，避免警情的擴(kuò)大或爆發(fā)。通過(guò)分析警兆、識(shí)別警源，測(cè)定警度等財(cái)務(wù)預(yù)警活動(dòng)，結(jié)合企業(yè)財(cái)務(wù)具體情況，采取及時(shí)有效的排警對(duì)策。一般而言，預(yù)警對(duì)策大多是思路性和提示性的。

三、結(jié)束語(yǔ)

隨著我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和信息技術(shù)的進(jìn)步，企業(yè)構(gòu)建財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的必要性和可行性都已具備，有關(guān)企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制的研究面臨著更多的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。對(duì)此，加強(qiáng)相關(guān)理論創(chuàng)新，對(duì)于提高現(xiàn)代企業(yè)發(fā)展質(zhì)量、延長(zhǎng)企業(yè)生存壽命意義顯著。