“十二五”金融業(yè)轉型升級的機理探析

付凌艷

（中共江西省直工委黨校，江西 南昌 330077）

“十二五”金融業(yè)轉型升級的機理探析

付凌艷

（中共江西省直工委黨校，江西 南昌 330077）

“十二五”時期是全面建設小康社會的關鍵時期，是深化改革開放、加快轉變經(jīng)濟發(fā)展方式的攻堅時期。如何以加快轉變經(jīng)濟發(fā)展方式這一主線來探索金融業(yè)主動適應環(huán)境變化，完成自身的轉型升級，更好地發(fā)揮金融支持經(jīng)濟增長這一重大機理問題，值得我們探索和研究。

“十二五”時期；金融業(yè)；轉型升級；金融體制；金融監(jiān)管

“十二五”時期是全面建設小康社會的關鍵時期，是深化改革開放、加快轉變經(jīng)濟發(fā)展方式的攻堅時期。圍繞加快轉變經(jīng)濟發(fā)展方式這一主線，金融業(yè)如何主動適應環(huán)境變化，完成自身的轉型升級，不斷增強金融業(yè)發(fā)展的動力和活力，并成為加快轉變經(jīng)濟發(fā)展方式的“助推器”，更好地發(fā)揮金融支持經(jīng)濟增長和促進加快轉變經(jīng)濟發(fā)展方式的作用，努力開創(chuàng)金融科學發(fā)展的新局面，是擺在我們面前的重要課題。

一、產(chǎn)業(yè)結構的升級促進金融業(yè)的轉型升級

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟的核心。隨著經(jīng)濟全球化深入發(fā)展，隨著我國經(jīng)濟持續(xù)快速發(fā)展和工業(yè)化、城鎮(zhèn)化、市場化、國際化進程加快，金融日益廣泛地影響著我國經(jīng)濟社會生活的各個方面，金融與人民群眾切身利益息息相關，金融對經(jīng)濟社會發(fā)展的作用越來越重要。金融的核心地位決定著它擔負著定位稀缺資源投向的重任，在一定程度上可以超然于實物運動，從而形成價值流導向實物流的超前定位方式，成為深化經(jīng)濟體制改革的助推器和經(jīng)濟增長的放大器。

金融業(yè)作為一項重要產(chǎn)業(yè)在國民經(jīng)濟中的比重越來越大，對GDP的貢獻也越來越大。金融業(yè)除了具有一般產(chǎn)業(yè)的特征，如有自己的產(chǎn)品與服務、有專有技術和基本的運營規(guī)則，同時金融業(yè)還是特殊的產(chǎn)業(yè)，金融業(yè)對產(chǎn)業(yè)結構的升級具有導向作用。由于我國大多數(shù)地區(qū)經(jīng)濟增長主要是以資源型開發(fā)、傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)、基礎設施建設和部分資源深加工等基礎產(chǎn)業(yè)，其本身就有投資大、周期長、效益較低和受宏觀政策影響大的特點。因此，更加需要加快產(chǎn)業(yè)結構的調(diào)整，加速傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的技術創(chuàng)新和產(chǎn)品的升級換代，延伸產(chǎn)業(yè)鏈條，提升產(chǎn)品的附加值和科技含量等，而在整個產(chǎn)業(yè)的替代升級過程中，金融業(yè)必將發(fā)揮其核心功能，支持企業(yè)的科技研發(fā)和科技創(chuàng)新。一方面金融業(yè)可以充分利用自身的信息優(yōu)勢及監(jiān)督優(yōu)勢將資金導向那些預期收益好、發(fā)展?jié)摿Υ蟮男袠I(yè)和企業(yè)，提高資金使用效率，從而達到以金融資源的優(yōu)化配置來導向區(qū)域經(jīng)濟資源優(yōu)化配置的目的，促進區(qū)域經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展和提升區(qū)域的綜合實力與競爭力；另一方面金融業(yè)可以通過風險分散管理和資產(chǎn)投向的引導，影響資金對高新技術產(chǎn)業(yè)的供給，推動區(qū)域產(chǎn)業(yè)結構調(diào)整和優(yōu)化，促進區(qū)域經(jīng)濟增長。

二、金融業(yè)轉型升級的意見與建議

（一）進一步深化金融體制改革，增強金融業(yè)綜合實力、競爭力和抗風險能力。

1、建立現(xiàn)代金融體系，既能高效配置資源又可分散風險。

當前重點是大力發(fā)展資本市場和保險市場，構建多層次現(xiàn)代金融體系?，F(xiàn)代金融體系的核心內(nèi)容不僅包括傳統(tǒng)的貨幣、銀行等內(nèi)容，而且包括金融市場。金融體系的創(chuàng)新派生出各類金融市場，金融市場是現(xiàn)代金融體系的核心。因此，針對經(jīng)濟和金融發(fā)展的各種需求，如何圍繞金融市場的各種特點，改革傳統(tǒng)的金融體系及金融機構，使之適應于現(xiàn)代金融市場體系，使各類投融資主體能夠在各類金融市場中滿足其相應的需求，是金融體系及金融機構改革的方向。首先，要進一步推進金融體制改革，消除綜合化過程中的各種制度性障礙；其次，要解決目前金融市場不發(fā)達、融資結構不合理的問題。要發(fā)展各類金融市場，重點是資本市場和保險市場，解決目前過度依賴于銀行機構間接融資的不平衡局面。要不斷優(yōu)化資本市場結構，擴大直接融資；要不斷調(diào)整壽險和非壽險的結構，發(fā)揮保險的資金融通和社會保障功能。

2、加強現(xiàn)代金融制度建設的同時，創(chuàng)新金融組織體系和發(fā)展模式，創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務，創(chuàng)新金融調(diào)控和監(jiān)管方式。

創(chuàng)新最早是由熊比特提出的，當時指新產(chǎn)品的生產(chǎn)、新技術或新的生產(chǎn)方法的應用、新的市場開辟、原材料新供應來源的發(fā)現(xiàn)和掌握、新的生產(chǎn)組織方式的實行等。金融創(chuàng)新正是循著這一思路提出的。從宏觀層面來說，金融創(chuàng)新涉及的范圍相當廣泛，不僅包括金融技術的創(chuàng)新、金融市場的創(chuàng)新、金融服務、產(chǎn)品的創(chuàng)新、金融企業(yè)組織和管理方式的創(chuàng)新、金融服務業(yè)結構上的創(chuàng)新，而且還包括現(xiàn)代銀行業(yè)產(chǎn)生以來有關銀行業(yè)務、銀行支付和清算體系、銀行的資產(chǎn)負債管理乃至金融機構、金融市場、金融體系、國際貨幣制度等方面的歷次變革。從微觀方面來說，僅指金融工具的創(chuàng)新。國際金融體制對金融的監(jiān)管和創(chuàng)新就是一枚硬幣的不同兩面。我們應在不斷完善金融監(jiān)管體制的同時，不斷加強金融創(chuàng)新，提高金融機構、金融市場的運作效率，增強金融產(chǎn)業(yè)自身發(fā)展能力，最大限度地推動金融和經(jīng)濟的持續(xù)發(fā)展。

3、加快建設現(xiàn)代銀行制度，深化國有銀行改革，進一步強化國有金融資產(chǎn)管理。

現(xiàn)階段要以建設現(xiàn)代銀行制度為目標，繼續(xù)推進各類銀行改革，著力轉換經(jīng)營機制，加快形成一批資本充足、內(nèi)控嚴密、運營安全、服務優(yōu)質、效益良好、創(chuàng)新能力和競爭力強的現(xiàn)代化銀行。完善國有金融資產(chǎn)管理體制應著重處理好以下幾個問題：一是要建立權利和責任相匹配的國有金融資產(chǎn)管理體制。二是進一步明確履行出資人代表的責任機制。三是國有金融資產(chǎn)管理部門要認真規(guī)劃開放條件下國有金融資產(chǎn)的戰(zhàn)略布局。四是進一步完善以國有資本保值增值為核心的國有金融企業(yè)經(jīng)營績效考評體系和激勵約束機制，建立公平、有效的薪酬管理機制。

4、加強農(nóng)村金融改革，完善農(nóng)村金融體系。

“十二五”經(jīng)濟和金融轉型時期，要把農(nóng)村金融改革發(fā)展作為金融工作的重點，健全農(nóng)村金融基礎服務體系，充分發(fā)揮各類農(nóng)村金融組織作用，加快建立健全適應“三農(nóng)”特點的多層次、廣覆蓋、可持續(xù)的“合作性-商業(yè)性-政策性”三位一體的農(nóng)村金融服務體系。首先建立以農(nóng)民為主體的互助金融組織制度，激發(fā)農(nóng)戶的經(jīng)濟協(xié)作能力和農(nóng)村金融的自我發(fā)展能力，促進農(nóng)戶增收，其次要合理界定政策性金融和商業(yè)性金融的領域，政策性金融在商業(yè)性金融無法進入或是具有社會正外部效應的領域，主要發(fā)揮補充性功能而非替代性功能。只有真正把農(nóng)村金融“嵌入”到整個農(nóng)村經(jīng)濟社會發(fā)展的網(wǎng)路系統(tǒng)中，才能最大限度地發(fā)揮農(nóng)村金融的積極作用。

5、充分發(fā)揮金融服務功能，更加注重發(fā)揮金融配置資源、調(diào)節(jié)經(jīng)濟、服務發(fā)展的功能。

倡導綠色金融，更加有效地運用金融手段搞好宏觀調(diào)控，推動解決經(jīng)濟運行中的突出矛盾和問題，保持經(jīng)濟平穩(wěn)快速發(fā)展。綠色金融有兩層含義：一是金融業(yè)如何促進環(huán)保和經(jīng)濟社會的可持續(xù)發(fā)展，另一個是指金融業(yè)自身的可持續(xù)發(fā)展。我國進入了經(jīng)濟結構調(diào)整和發(fā)展方式轉變的關鍵時期，綠色產(chǎn)業(yè)的發(fā)展和傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)綠色改造對金融的需求日益強勁，這使得“綠色金融”成為金融機構，特別是銀行業(yè)發(fā)展的新的趨勢和潮流。但是“綠色金融”在具體實踐中存在業(yè)務風險較高而收益偏低、信息溝通機制有待完善、金融機構缺乏專業(yè)領域的技術識別能力、相關政策不完善等問題。我國要發(fā)展綠色金融可以借鑒發(fā)達國家，特別是德國的成功經(jīng)驗。首先是國家參與。德國出臺政策，對環(huán)保、節(jié)能項目予以一定額度的貸款貼息，對于環(huán)保節(jié)能績效好的項目，可以給予優(yōu)惠信貸政策，利率差額由中央政府予以貼息補貼。其次是發(fā)揮政策性銀行的作用。相關銀行的節(jié)能環(huán)保的金融產(chǎn)品從最初的融資到后期金融產(chǎn)品的銷售都沒有政府的干預，各項活動都通過公開透明的招標形式開展，保證了過程中的公正、透明，政府的主要作用就是提供貼息及制定相關的管理辦法，這樣保障了資金高效公平的使用。最后是環(huán)保部門的認可。這是德國發(fā)展“綠色金融”取得成功的關鍵。在德國“綠色金融”政策實施過程中，環(huán)保部門發(fā)揮著重要的審核作用，以確保貼息政策能夠準確地支持節(jié)能環(huán)保項目。

6、穩(wěn)步推進利率、匯率等價格杠桿市場化。

一要推進利率市場化改革。遵循的思路是：先放開貨幣市場利率和債券市場利率，再逐步推進貸款利率市場化。二要完善以供求為基礎的有浮動的匯率制度。匯率制度應與宏觀調(diào)控政策、經(jīng)濟金融改革以及資本賬戶管制等相協(xié)調(diào)、相配合。三要改進外匯儲備管理和使用，逐步實現(xiàn)人民幣資本項目可兌換。外匯儲備作為一個國家經(jīng)濟金融實力的標志，它是彌補本國國際收支逆差，抵御金融風暴，穩(wěn)定本國匯率以及維持本國國際信譽的物質基礎，同時也是一國進行經(jīng)濟調(diào)節(jié)、實現(xiàn)內(nèi)外平衡的重要手段。我國在維持適度的外匯水平的同時，在外匯儲備結構的管理上，應以安全性為第一要求，在保證外匯儲備資產(chǎn)安全性和流動性的前提下有所增值，并逐步實現(xiàn)人民幣資本項目可兌換。

（二）加強金融業(yè)外部監(jiān)管機制，打造金融安全和社會安全防護網(wǎng)，為經(jīng)濟發(fā)展和金融開放提供有力保障。

金融危機的主要原因之一是由于發(fā)展中國家在金融自由化的過程中沒有能夠建立起健全的金融安全網(wǎng)。東亞國家的亞洲金融危機是由于政府職能錯位造成的，這些國家的政府過多地替代市場進行了資源配置，而沒有把金融安全網(wǎng)建立好。從發(fā)達國家的角度看，實際上也是由于在金融創(chuàng)新過程中，沒能夠及時地調(diào)整和健全金融安全網(wǎng)，使得金融安全網(wǎng)存在漏洞，從而引發(fā)了金融危機。

1、構建逆周期的金融宏觀審慎管理制度。

宏觀審慎分析是通過一系列經(jīng)濟分析對金融體系的穩(wěn)定性和脆弱性進行評估，既包括對金融體系所面臨的風險和金融體系抵御風險沖擊能力進行評估，也包括對金融體系和實體經(jīng)濟的相互聯(lián)系進行評估，并以此來確定系統(tǒng)性風險的來源和采取宏觀審慎監(jiān)管政策的基礎。以往我們國家關注的是金融體系的順周期，即隨著時間的推移，系統(tǒng)層面的風險如何通過金融體系內(nèi)部以及金融體系與實體經(jīng)濟的相互作用被放大，所使用的是資本充足率、撥備率和杠桿率等政策工具。美國次貸危機引發(fā)的全球金融市場動蕩，凸顯了國際金融體系順周期監(jiān)管的嚴重性。緩解順周期，建立逆周期的資本緩沖機制，是宏觀審慎監(jiān)管體系建設的重要任務，也是國際金融監(jiān)管改革的重要內(nèi)容。

2、加強金融監(jiān)管協(xié)調(diào)，建立健全系統(tǒng)性金融風險防范預警體系和處置機制。

金融監(jiān)管是一項系統(tǒng)性工程，需要各相關部門的協(xié)調(diào)配合，包括宏觀經(jīng)濟主管部門和金融監(jiān)管部門之間的協(xié)調(diào)機制，并以協(xié)調(diào)為重點建立健全系統(tǒng)性金融風險防范預警體系和處置機制。

同時要加強國際間的經(jīng)濟金融協(xié)調(diào)機制。在全球聯(lián)手應對金融危機的背景下，作為新興經(jīng)濟體的代表，“金磚國家”領導人會晤圍繞著如何協(xié)調(diào)應對重大國際問題，如何深化和擴大彼此間合作，如何加強金磚國家合作機制，國際金融貨幣體系的改革，可持續(xù)發(fā)展等問題進行商討，加強協(xié)作。還有二十國集團（G20）是布雷頓森林體系框架內(nèi)非正式對話的一種新機制，就推動發(fā)達國家和新興市場國家之間就實質性問題進行討論和研究，以尋求合作并促進國際金融穩(wěn)定和經(jīng)濟的持續(xù)增長。這些為改革和完善現(xiàn)行國際貨幣和金融體系的缺陷和不足，建立穩(wěn)定、可靠、基礎廣泛的國際儲備貨幣體系，加強國際金融監(jiān)管和改革，加強各國政策協(xié)調(diào)與監(jiān)管合作，促進全球金融市場和銀行體系的穩(wěn)健發(fā)展提供了一個廣泛合作的平臺。

3、強化和規(guī)范地方政府對相關金融機構的監(jiān)管。

目前我國的金融監(jiān)管主要是以銀行業(yè)為代表的金融機構，對一些不在銀監(jiān)會管轄范圍內(nèi)的各種形式的擔保公司、小額貸款公司等非銀行金融機構，地方政府應擔負起重要的監(jiān)管職能。同時地方政府還要同其他各金融監(jiān)管機構形成合力，有效抵御和防范金融突發(fā)事件。發(fā)展地方金融的同時必須建立相應的法律法規(guī)體系進行保護，只有這樣才能使地方政府的金融監(jiān)管更規(guī)范、更及時、更科學。

4、建立存款保險制度。

存款保險制度作為一種金融保險制度，其核心在于通過建立市場化的風險補償機制，合理分攤存款人因存款類金融機構倒閉而產(chǎn)生的損失，保護存款人利益，維護銀行信用，穩(wěn)定金融秩序。建立較為完善的存款保險制度，應該按照“先法規(guī)、后籌資、再構建”的原則穩(wěn)步推進。在提高中央銀行監(jiān)管水平的同時，建立我國的存款保險制度，可以保護存款人的利益，提高社會公眾對銀行體系的信心；可有效提高金融體系的穩(wěn)定性，維持正常的金融秩序；可以促進銀行業(yè)適度競爭，為公眾提供質優(yōu)價廉的服務；同時存款保險機構可通過對有問題的銀行提供擔保，補貼或融資支持等方式對其進行挽救或促使其被實力較強的銀行兼并，減少社會震蕩，有助于社會的安定。

5、加快社會信用體系建設，逐步建立完善的全國征信系統(tǒng)。

市場經(jīng)濟是信用經(jīng)濟。信用可以從資金上為現(xiàn)代化大生產(chǎn)順利進行提供條件；信用可以節(jié)約流通費用，加速資本周轉；在平均利潤規(guī)律的作用下，通過信用可以自發(fā)調(diào)節(jié)資本在各部門之間的轉移。當然伴隨著信用的發(fā)展可能會出現(xiàn)“泡沫經(jīng)濟”，在泡沫經(jīng)濟中依靠信用制造虛假需求，虛假需求又推動經(jīng)濟虛假繁榮，導致經(jīng)濟過度擴張，當信用擴張到無法支撐經(jīng)濟虛假繁榮，經(jīng)濟泡沫就會破滅，從而引發(fā)金融市場動蕩，甚至導致金融危機或經(jīng)濟危機。由此可以看出建設社會信用體系，是完善我國社會主義市場經(jīng)濟體制的客觀需要，是整頓和規(guī)范市場經(jīng)濟秩序的治本之策。

這次全球經(jīng)濟危機為重塑國際經(jīng)濟和金融框架提供了歷史性契機，后危機時代各國需要加強國際合作和金融監(jiān)管，改革國際金融體系，實現(xiàn)經(jīng)濟均衡、可持續(xù)發(fā)展。

（三）建立健全符合現(xiàn)代金融業(yè)制度要求的選人用人機制。

人才是經(jīng)濟增長的動力之源，也是經(jīng)濟發(fā)展的后勁所在。

1、著力培養(yǎng)適應經(jīng)濟轉型升級發(fā)展的金融人才。一方面要努力培養(yǎng)一批經(jīng)濟理論功底扎實，善于開拓市場和經(jīng)營管理，通曉市場規(guī)則和國際慣例，精通金融業(yè)務、具有出色應變能力和熟悉經(jīng)營的高級金融人才；另一方面發(fā)掘一批頭腦靈活，扎實能干，理論知識豐富，金融創(chuàng)新思維活躍的青年人才，加大培養(yǎng)力度，引導青年金融人才努力提高金融專業(yè)素養(yǎng)，促使其盡快成才。

2、進一步健全符合現(xiàn)代金融企業(yè)制度要求的選人用人機制。各金融部門要積極運用市場機制選聘熟悉現(xiàn)代金融制度、擅長管理、職業(yè)操守良好的優(yōu)秀人才充實金融企業(yè)管理層。要切實加強風險管理人才、信息技術專才、投資管理人才等的培養(yǎng)、引進，留住、儲備人才。要加強金融從業(yè)人員的職業(yè)培訓，努力造就一批具有創(chuàng)新意識和國際視野的職業(yè)金融家。同時要建立公開、競爭、擇優(yōu)的人才任用制度和人才績效獎勵制度。確保金融人才創(chuàng)新積極性充分發(fā)揮的激勵保障機制和相應約束機制。

3、進一步加強金融部門經(jīng)營管理人才培養(yǎng)。加強金融系統(tǒng)黨風廉政建設，全面提高金融從業(yè)人員特別是各級領導干部思想政治素質、業(yè)務素質、職業(yè)道德素質，弘揚新風正氣，反對歪風邪氣，形成良好的行業(yè)風氣。

總之，經(jīng)濟決定金融，金融是實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)轉移和結構轉型的載體和支撐，經(jīng)濟轉型必然帶來金融轉型。金融業(yè)的轉型升級對經(jīng)濟的發(fā)展起著舉足輕重的作用。在“十二五”時期，我國金融業(yè)要切實落實“十二五”規(guī)劃發(fā)展要求，加大發(fā)展力度，夯實發(fā)展基礎，充分發(fā)揮自身的業(yè)務優(yōu)勢，通過金融創(chuàng)新助推經(jīng)濟發(fā)展方式轉變和經(jīng)濟結構調(diào)整，通過強化管理和業(yè)務轉型實現(xiàn)自身的可持續(xù)發(fā)展。

F830

A

1672－4445(2011)08－0059－04

2011-06-24

付凌艷（1972-），女，江西南昌人，中共江西省直工委黨校講師，主要從事經(jīng)濟學、科學社會主義研究。

［責任編輯：鐘 晟］