企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)系統(tǒng)構(gòu)建問(wèn)題的研究

任齊偉

一、導(dǎo)論

2007年美國(guó)爆發(fā)次貸危機(jī)以來(lái)，尤其是2008年雷曼兄弟的倒閉，使企業(yè)，尤其是企業(yè)的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制再一次成為被全世界關(guān)注的問(wèn)題。

風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估是內(nèi)部控制系統(tǒng)的基礎(chǔ)組成部分，要使內(nèi)部控制制度發(fā)揮其應(yīng)有的作用，企業(yè)必須清楚所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，并對(duì)整個(gè)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行定性或定量的評(píng)估，然后針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的結(jié)果采取相應(yīng)的控制活動(dòng)。其實(shí)內(nèi)部控制也就是風(fēng)險(xiǎn)的管理與控制活動(dòng)，如果毫無(wú)風(fēng)險(xiǎn)，我們根本不需要耗費(fèi)大量的人財(cái)物力去搞什么內(nèi)部控制。既然風(fēng)險(xiǎn)的存在是控制的原因所在，進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估就成為整個(gè)內(nèi)部控制制度的基礎(chǔ)和關(guān)鍵。

本文所建立的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)盡量立足于企業(yè)所處的實(shí)際環(huán)境，企業(yè)根據(jù)自身特點(diǎn)和所處的不同的發(fā)展時(shí)期將風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估加以修改完善。本文所構(gòu)建的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估不涉及復(fù)雜的數(shù)學(xué)運(yùn)算，力求簡(jiǎn)單實(shí)用，能夠被大多數(shù)人理解和有選擇地使用。

二、企業(yè)所面臨的內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)及其風(fēng)險(xiǎn)因素分析

（一）外部風(fēng)險(xiǎn)及分析

外部風(fēng)險(xiǎn)又稱環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)，指因企業(yè)外部的政治、經(jīng)濟(jì)環(huán)境、法律政策和市場(chǎng)等企業(yè)無(wú)法控制的因素發(fā)生變動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)及分析

1.組織風(fēng)險(xiǎn)

由于企業(yè)組織結(jié)構(gòu)、管理層職責(zé)、企業(yè)文化、內(nèi)部控制等組織因素不當(dāng)或未發(fā)揮應(yīng)有的功能而給企業(yè)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)都屬于組織風(fēng)險(xiǎn)。組織結(jié)構(gòu)不適當(dāng)，不相容職務(wù)沒(méi)有嚴(yán)格分離，職責(zé)分工不明確，造成組織的低效率，權(quán)責(zé)不對(duì)等；組織缺乏靈活性，無(wú)法應(yīng)對(duì)新情況和突發(fā)事件的出現(xiàn)；管理層沒(méi)有努力履行其職責(zé)，或者管理層為達(dá)到目的試圖鉆法律的空子而使其誠(chéng)信與道德受到質(zhì)疑都會(huì)造成由管理層組織結(jié)構(gòu)及職責(zé)所引起的風(fēng)險(xiǎn)。故組織風(fēng)險(xiǎn)主要考慮管理層組織結(jié)構(gòu)及職責(zé)、企業(yè)文化、內(nèi)部控制三項(xiàng)因素。

2.決策風(fēng)險(xiǎn)

由于管理層決策不當(dāng)所造成的風(fēng)險(xiǎn)歸于決策風(fēng)險(xiǎn)。決策目標(biāo)沒(méi)有遠(yuǎn)見(jiàn)，往往只看到短期利益，長(zhǎng)期來(lái)看對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)績(jī)效可能產(chǎn)生不利影響和決策目標(biāo)的制訂不切實(shí)際，不符合企業(yè)的籌資、生產(chǎn)能力，最終導(dǎo)致決策方案的失敗，浪費(fèi)人財(cái)物力都是決策目標(biāo)所引起的風(fēng)險(xiǎn)。決策層專業(yè)判斷能力不強(qiáng)，不注重咨詢相關(guān)工作人員和專家，計(jì)劃方案編制不夠細(xì)致，可行性差，給執(zhí)行帶來(lái)難度，或者頻繁修改計(jì)劃方案，使執(zhí)行人員無(wú)所適從，抑或計(jì)劃方案實(shí)施過(guò)程中不注重檢查，或即使檢查也是流于形式，致使不能及時(shí)修訂計(jì)劃方案的偏差，導(dǎo)致決策失誤的可能性大，這些都是決策行為及信息反饋不當(dāng)所可能引起的風(fēng)險(xiǎn)。所以，決策風(fēng)險(xiǎn)主要用三項(xiàng)因素來(lái)反映：決策目標(biāo)、決策行為及信息反饋和重大決策。

3.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是指采購(gòu)、生產(chǎn)、銷售等環(huán)節(jié)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。就采購(gòu)方面來(lái)看，第一是企業(yè)主要原材料及所需服務(wù)的供應(yīng)商過(guò)于集中，萬(wàn)一供應(yīng)發(fā)生問(wèn)題會(huì)影響到生產(chǎn)的連續(xù)性，或者同種品質(zhì)產(chǎn)品的采購(gòu)價(jià)格高于其他企業(yè)采購(gòu)價(jià)格，使企業(yè)失去成本優(yōu)勢(shì)；第二是企業(yè)平時(shí)不注意收集供應(yīng)商資料，采購(gòu)渠道狹窄，萬(wàn)一現(xiàn)有供應(yīng)商出問(wèn)題，沒(méi)有后備渠道，需要臨時(shí)尋找供應(yīng)商，影響生產(chǎn)；第三是采購(gòu)人員素質(zhì)不高，容易出現(xiàn)如為拿回扣高價(jià)采購(gòu)或采購(gòu)低質(zhì)產(chǎn)品等損害企業(yè)利益的情況。就生產(chǎn)方面來(lái)看，第一是企業(yè)主要產(chǎn)品處于成熟期或衰退期，基本上沒(méi)有市場(chǎng)擴(kuò)展容量，而且沒(méi)有新產(chǎn)品進(jìn)行替代；第二是生產(chǎn)技術(shù)落后，相對(duì)于競(jìng)爭(zhēng)者沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，或者核心技術(shù)沒(méi)有申請(qǐng)專利而且控制不力，導(dǎo)致泄漏，被其他企業(yè)模仿，給企業(yè)帶來(lái)競(jìng)爭(zhēng)壓力；抑或已申請(qǐng)專利的核心技術(shù)已到期，又沒(méi)有新技術(shù)進(jìn)行替代，使企業(yè)失去競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)；第三是廠房設(shè)備陳舊、毀損，而所進(jìn)行的投保不充分，恢復(fù)生產(chǎn)能力有難度，或者投保金額過(guò)太，造成保費(fèi)損失；第四是企業(yè)生產(chǎn)事故風(fēng)險(xiǎn)或者顧客使用企業(yè)產(chǎn)品發(fā)生事故的風(fēng)險(xiǎn)；第五是生產(chǎn)及產(chǎn)品產(chǎn)生大量污染物，且企業(yè)的治理設(shè)備不符合相關(guān)環(huán)保法規(guī)要求；或者由于環(huán)保法規(guī)修訂，使企業(yè)原有治污設(shè)備己經(jīng)不符合要求，需再進(jìn)行大筆投資。就銷售方面來(lái)看，第一是企業(yè)不注重收集客戶信息，營(yíng)銷渠道單一狹窄，萬(wàn)一失去固定客戶，企業(yè)需要臨時(shí)尋找銷售渠道，影響銷售和生產(chǎn)；第二是產(chǎn)品定價(jià)策略不合適，所定價(jià)格過(guò)高，導(dǎo)致產(chǎn)品沒(méi)有竟?fàn)幜?，或者所定價(jià)格過(guò)低，導(dǎo)致利潤(rùn)下降；第三是促銷活動(dòng)奏效不明顯，或者促銷活動(dòng)違反成本效益原則；第四是售后服務(wù)不健全，給產(chǎn)品銷售造成不利影響。

4.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

①流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。是指企業(yè)流動(dòng)資金不能滿足生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)、投資等活動(dòng)而給公司帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

②籌資風(fēng)險(xiǎn)。是指由于籌資機(jī)會(huì)、籌資渠道選擇不當(dāng)，資本結(jié)構(gòu)不當(dāng)?shù)榷o企業(yè)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

③投資風(fēng)險(xiǎn)。投資風(fēng)險(xiǎn)包括直接投資風(fēng)險(xiǎn)和間接投資風(fēng)險(xiǎn)。直接投資風(fēng)險(xiǎn)是指投資于公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需要的資產(chǎn)而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。間接投資風(fēng)險(xiǎn)是指投資于股票、債券等資產(chǎn)而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

④收益分配風(fēng)險(xiǎn)。是指由收益分配帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。收益分配風(fēng)險(xiǎn)的另一個(gè)來(lái)源就是收益分配與籌資能力和變現(xiàn)能力不匹配，企業(yè)拿不出足夠的現(xiàn)金來(lái)支付分配方案確定的數(shù)額，或者分配完收益后會(huì)影響到企業(yè)償債能力、長(zhǎng)期發(fā)展能力及日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的開(kāi)展，抑或收益分配方案不穩(wěn)定使企業(yè)股價(jià)劇烈波動(dòng)等。

⑤償債能力風(fēng)險(xiǎn)。指企業(yè)不能償還到期債務(wù)造成變賣資產(chǎn)甚至破產(chǎn)清算的風(fēng)險(xiǎn)。

⑥經(jīng)營(yíng)績(jī)效風(fēng)險(xiǎn)。指獲利能力、資產(chǎn)利用效率等方面的風(fēng)險(xiǎn)。

⑦信用風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)包括客戶的信用風(fēng)險(xiǎn)和公司本身由于經(jīng)營(yíng)不善或形象不佳造成聲譽(yù)和信用下降風(fēng)險(xiǎn)。

5.創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)

是指在新產(chǎn)品的研發(fā)、新生產(chǎn)方法的應(yīng)用、新市場(chǎng)的開(kāi)拓、新原料取得地的發(fā)現(xiàn)、生產(chǎn)因素新組合的應(yīng)用等方面產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

6.信息系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

是指企業(yè)由于使用信息系統(tǒng)執(zhí)行日常管理所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。主要原因有：第一信息系統(tǒng)組織結(jié)構(gòu)不合理；第二信息技術(shù)知識(shí)普及程度及人員培訓(xùn)水平不高，沒(méi)有對(duì)員工進(jìn)行信息技術(shù)知識(shí)的普及教育和培訓(xùn)，信息技術(shù)知識(shí)只為少數(shù)人掌握，萬(wàn)一這部分人離開(kāi)企業(yè)將會(huì)使企業(yè)的整個(gè)信息系統(tǒng)無(wú)法正常使用和運(yùn)轉(zhuǎn)；第三現(xiàn)有信息系統(tǒng)設(shè)備、軟件、數(shù)據(jù)、技術(shù)和運(yùn)行不能滿足企業(yè)運(yùn)行及決策需要。

三、企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估分析

（一）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估框架的構(gòu)建

對(duì)于定性的指標(biāo)也是利用科學(xué)的、客觀的方法進(jìn)行評(píng)估分析，具體的定性指標(biāo)是設(shè)計(jì)的調(diào)查問(wèn)卷按五級(jí)制打分，數(shù)值一至五依次表示風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性。由企業(yè)經(jīng)營(yíng)者、企業(yè)內(nèi)部熟悉管理業(yè)務(wù)、具有現(xiàn)代經(jīng)營(yíng)管理知識(shí)和技術(shù)的管理人員組成，同時(shí)要聘請(qǐng)一定數(shù)量的企業(yè)外部管理咨詢專家組成進(jìn)行定量評(píng)估。

對(duì)于定量的指標(biāo)采用單變量方式對(duì)企業(yè)的相關(guān)的財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行評(píng)估分析，同時(shí)與同行業(yè)的相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行比較分析，確定企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)定量衡量指標(biāo)的評(píng)估分析的可行性。

（二）企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)定性衡量指標(biāo)的評(píng)估分析

企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)因素中存在著大量的定性衡量指標(biāo)，這些指標(biāo)往往無(wú)法量化或不便量化，使得這些風(fēng)險(xiǎn)因素得不到有效或確切的評(píng)估，無(wú)疑會(huì)給企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的準(zhǔn)確性造成很大的影響。通過(guò)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方法的分析，可以發(fā)現(xiàn)，專家打分法的最大優(yōu)點(diǎn)就是定性指標(biāo)無(wú)法量化或不便量化的時(shí)候，可以通過(guò)專家的主觀判斷，做出定量估計(jì)。這種風(fēng)險(xiǎn)定性衡量指標(biāo)的量化方法對(duì)企業(yè)外部風(fēng)險(xiǎn)和內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)的定性項(xiàng)目都適用。但是在使用這種方法的時(shí)候，有一點(diǎn)需要注意的是，一般在評(píng)價(jià)指標(biāo)的數(shù)量比較多時(shí)，有可能會(huì)造成分寸不好把握，需要通過(guò)加深對(duì)各項(xiàng)內(nèi)容的理解和多人打分磨合來(lái)消除某一專家對(duì)結(jié)果的影響，以達(dá)到較為統(tǒng)一的目標(biāo)。

為便于企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的使用，定性衡量指標(biāo)評(píng)估時(shí)應(yīng)該把風(fēng)險(xiǎn)子項(xiàng)設(shè)計(jì)成用文字具體描述風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)容及特征的形式，使風(fēng)險(xiǎn)更直觀，更容易使參與打分的人員理解和掌握。考慮到企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估中定性與定量指標(biāo)的可比性，就需要把定性指標(biāo)按照要求量化后的結(jié)果與定量指標(biāo)匯總，經(jīng)過(guò)綜合分析最終得出期望的結(jié)論。需要說(shuō)明的是，定性衡量指標(biāo)評(píng)估的權(quán)重確定沒(méi)有單一標(biāo)準(zhǔn)也不應(yīng)該統(tǒng)一確定，應(yīng)該根據(jù)企業(yè)所屬行業(yè)、經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)等因素來(lái)綜合確定，由于各個(gè)企業(yè)所處行業(yè)及經(jīng)營(yíng)范圍的不同，對(duì)同一類風(fēng)險(xiǎn)，各企業(yè)的敏感程度是不一樣的。本文設(shè)定五分制為評(píng)分標(biāo)準(zhǔn)，一般認(rèn)為得分超過(guò)3的風(fēng)險(xiǎn)因素就存在相當(dāng)程度的風(fēng)險(xiǎn)，就需要管理層引起足夠的警惕和及時(shí)的控制與處理。

（三）企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)定量衡量指標(biāo)的評(píng)估分析

1.資產(chǎn)負(fù)債率指標(biāo)評(píng)估分析

資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額。一般來(lái)說(shuō)，處于高成長(zhǎng)時(shí)期的企業(yè)，其資產(chǎn)負(fù)債率可能會(huì)高一些，這樣所有者會(huì)得到更多的杠桿利益，但作為財(cái)務(wù)管理者在確定企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率時(shí)，一定要審時(shí)度勢(shì)，充分考慮企業(yè)內(nèi)部各種因素和企業(yè)外部的市場(chǎng)環(huán)境，在收益與風(fēng)險(xiǎn)之間權(quán)衡利弊得失，然后才能作出正確的財(cái)務(wù)決策，一般設(shè)置的標(biāo)準(zhǔn)值為0.5。

2.資產(chǎn)收益率評(píng)估分析

資產(chǎn)收益率=凈利潤(rùn)/[（期初資產(chǎn)總額+期末資產(chǎn)總額）/2]

該指標(biāo)越低，表明資產(chǎn)的利用效率越差，說(shuō)明企業(yè)在增加收入和節(jié)約資金等方面效果很差。

設(shè)置的標(biāo)準(zhǔn)值為0.04，反映所有者權(quán)益的投資報(bào)酬率，具有很強(qiáng)的綜合性。若指標(biāo)過(guò)低，就是危險(xiǎn)的信號(hào)，表明盈利能力嚴(yán)重不足，可結(jié)合杜邦分析法來(lái)分析經(jīng)營(yíng)中存在的問(wèn)題。

3.債務(wù)保障率評(píng)估分析

現(xiàn)金債務(wù)總額比=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量/債務(wù)總額。真正能用于償還債務(wù)的是現(xiàn)金流。表明企業(yè)現(xiàn)金流量對(duì)其全部債務(wù)償還的滿足程度現(xiàn)金流動(dòng)債務(wù)比反映企業(yè)實(shí)際的短期償債能力，現(xiàn)金債務(wù)總額比反映企業(yè)用經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流償還全部債務(wù)的能力，若該指標(biāo)低于銀行同期貸款利率，說(shuō)明公司營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流不足，舉債能力差，設(shè)置的標(biāo)準(zhǔn)值為債務(wù)對(duì)應(yīng)的同期國(guó)債的利率水平。

4.經(jīng)營(yíng)指數(shù)指標(biāo)評(píng)估分析

經(jīng)營(yíng)指數(shù)=經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流/凈利潤(rùn)。設(shè)置的標(biāo)準(zhǔn)值為1，該指標(biāo)直接反映企業(yè)收益的質(zhì)量。如果比率小于1，說(shuō)明凈利潤(rùn)中存在尚未變現(xiàn)的收入。此時(shí)即使企業(yè)盈利，也可能發(fā)生現(xiàn)金短缺，嚴(yán)重時(shí)會(huì)導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)。

利用這4個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)定量指標(biāo)的評(píng)估分析的局限性：可以判別企業(yè)是否處在財(cái)務(wù)危機(jī)中，但不能判別企業(yè)是否可能破產(chǎn)以及預(yù)測(cè)何時(shí)破產(chǎn)；比率分析的結(jié)論可能受到通貨膨脹的影響；企業(yè)出現(xiàn)財(cái)務(wù)困難的時(shí)候，管理層往往會(huì)采用粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表來(lái)掩蓋真實(shí)的財(cái)務(wù)狀況，使財(cái)務(wù)危機(jī)預(yù)警分析失去作用。

從大量負(fù)債經(jīng)營(yíng)實(shí)例，不難得出幾點(diǎn)教訓(xùn)：企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策失誤，盲目投資，沒(méi)有進(jìn)行事前周密的財(cái)務(wù)分析和市場(chǎng)調(diào)研是造成失誤的原因，雖然適度舉債是企業(yè)發(fā)展的必要途徑，但必須以自有資金為基礎(chǔ)；同時(shí)企業(yè)償債能力強(qiáng)弱是對(duì)負(fù)債經(jīng)營(yíng)最敏感的指標(biāo)，只從償債能力看，負(fù)債比率越低，企業(yè)償債能力越強(qiáng)，但未必合理，企業(yè)應(yīng)充分利用負(fù)債經(jīng)營(yíng)的好處，但不同產(chǎn)業(yè)的負(fù)債經(jīng)營(yíng)合理程度是不一樣的，應(yīng)根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況而定。

四、結(jié)論

企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估系統(tǒng)體現(xiàn)在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、財(cái)務(wù)狀況和管理者行為三個(gè)方面。該體系將定量指標(biāo)與定性指標(biāo)相結(jié)合，將微觀指標(biāo)和宏觀指標(biāo)相結(jié)合，將財(cái)務(wù)指標(biāo)與非財(cái)務(wù)指標(biāo)相結(jié)合。依據(jù)這個(gè)綜合高效的企業(yè)內(nèi)部控制風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估系統(tǒng)可以發(fā)現(xiàn)可能導(dǎo)致財(cái)務(wù)危機(jī)的因素，關(guān)注財(cái)務(wù)危機(jī)的征兆，預(yù)測(cè)未來(lái)發(fā)生財(cái)務(wù)危機(jī)的可能性。